«Правовое положение товарных бирж»

Содержание:

Введение

Актуальность. Как и у любого правового явления, у товарной биржи есть свой момент возникновения. Это время пришлось на момент распада социалистического лагеря и административно-командной системы, что как и в других случаях характеризовалось стихийностью, неорганизованность и децентрализацией. Чтобы создание товарных бирж не было похоже на классический «дикий запад» в 1992 г., был издан первый НПА регулирующий основы деятельности товарных бирж, вводится обязательное и количественно ограниченное лицензирование. Из официальных данных следует, что если в 1996 г. Было выдано на руки 79 лицензий, то уже спустя 12 лет, т.е. в 2008 г. всего-то 39.

Значимость исследований в области организации товарных бирж заключается в следующем:

- нормализация оптовой торговли;

- создает канву основы ценообразования;

- реализует торговый процесс на стратегические товары, такие как энергоносители (газ, нефть), сельскохозяйственная продукции (зерновые и т.д.). Сама по себе ценность товарной биржи высока, однако в ней кроется серьезная проблема, это недостаток теоретических исследований, отсутствие ясной государственной политики, которая если не движется за счет некой идеологической парадигмы, то хотя бы определяет приоритеты. Пока ни того ни другого не замечено.

Объект работы – частнопредпринимательские правоотношения, формирующие правила торговли на товарной бирже и его правовое положение, ориентируясь на основы гражданского и предпринимательского права.

Предмет работы – литература и статьи научного характера, основным моментом которых является процесс регулирования товарной биржи в рамках общегражданского и частнопредпринимательского отношения.

Цель работы – получение разносторонних (диспозитивных) данных о правовом положении товарных бирж, на основе каких актов государственных органов данные биржи действуют.

Задачи курсовой работы:

- товарные биржи как субъекты предпринимательского права

- организация товарных бирж и биржевых торгов

- договорной характер действий на товарных биржах

- актуальные проблемы товарно-биржевой деятельности.

Методологическая основа исследования. Изыскание формировалось с применением, общих специальных методов гражданско-правовой науки: статистического, сравнительно-правового, исторического, логико-юридического и системного методов.

Теоретической основой курсовой работы являются труды следующих авторов:

- А.Е. Шерстобитов, Г.Н. Шевченко, М.Г. Розенберг, Е.А. Павлодский, Г.Ф. Матвеев.

Нормативную базу составляют федеральные законы РФ, прежде всего Гражданский кодекс РФ, указы Президента РФ, постановления Правительства РФ, нормативные акты министерств и ведомств РФ.

1. Товарная биржа – субъект предпринимательского права, статус и содержание деятельности

1.1. Товарная биржа – значение через форму деятельности

Довольно часто биржу характеризует с точки зрения установления ее экономической сущности. Под таким углом взгляда ее изучают как специально организованный рынок ценностей, где в качестве таких ценностей выступают: товары массового потребления, ценные бумаги, валюта, фрахтовые документы, коммерческие векселя и т.д. При этом Д.А. Шевчуком отмечается, что особенность данного рынка заключается в том, что он всегда является оптовым, а предметом торга выступают ценности, которые можно заменить, с определенными характеристиками, которые к тому же отсутствуют в городе продаже. Время также уточняется, что биржа является рынком, который работает постоянно, на котором торговля осуществляется по образцам. Это связано с тем, что биржа является наиболее развитой формой регулярно функционирующего рынка товаров, которые можно заменить, продаваемых по образцам, стандартам, а также рынка ценных бумаг и иностранной валюты.^[1]

Вместе с тем, биржу также определяют как организацию, где между участниками товарного или валютного рынка заключаются при ее содействии определенного вида правоотношения, которые соответствуют установленным требованиям. К определению биржи как организации, по нашему мнению, подобным характеристика как общества (сообщества) брокеров, которые договариваются продавать торги в определенном месте по определенным правилам.

Встречаются такие определения бирже, где внимание обращается, главным образом, на внешние признаки ее деятельности, в результате чего биржа определяется как аукцион, где торговля осуществляется путем обмена устными инструкциями между трейдерами (представителями брокерских фирм в торговой зоне биржи). Покупатели и продавцы имеют возможность оперативно вступать в контакт и меняться ролями, осуществляя противоположные сделки или подряд несколько сделок.

Таким образом, можно выделить два основных подхода к определению биржи:

1) биржа - это определенным образом организованный рынок (сегмент рынка);

2) биржа - это организация особого типа и назначения.^[2]

По нашему мнению, первое из них ближе с точки зрения экономической науки, тогда как второе - ближе к юридической характеристики этого понятия.

Для того, чтобы подтвердить такой вывод, обратимся к тем законодательных актов, которые позволяют составить некоторое представление о юридическое понимание сущности биржи, поскольку дают определения последней или указывают на ее характерные (правовые) признаки.

Для начала обратимся к законодательству, где понятие биржи используется давно и основывается на определенных правовых традициях. Так, согласно Французскому торговому кодексу 1807, товарная биржа является собранием коммерсантов, капитанов кораблей, биржевых маклеров и Куртье, которое происходит под контролем правительства (ст. 71). Практически аналогичное положение было сохранено в Коммерческом кодексе Франции, в 2000 году заменил упоминавшийся Торговый кодекс.

Статья 64 Торгового кодекса Испании 1885 определяет биржу как публичные заведения, деятельность которых основывается на должным образом полученном разрешении, где коммерсанты и члены коллегий торговых посредников собираются с целью заключения и использования торговых операций, которые перечислены в данном разделе Кодекса.

В ст. 1 Закона «О товарной бирже», который был принят 10 декабря 1991, указано, что товарная биржа является организацией, которая объединяет юридических и физических лиц, осуществляющих производственную и коммерческую деятельность и имеет целью предоставления услуг в заключении биржевых сделок, выявление товарных цен, спроса и предложений товаров, упорядочение и облегчение товарооборота и связанных с ним торговых операций.

Следует отметить, что в проектах Закона о товарной бирже предлагались и несколько иные ее определения. Так, в одном из них подчеркивалось, что товарная биржа - это добровольное объединение, которое создает условия для участников биржевого процесса (маклеров, брокеров) с целью приобретения или продажи ими товаров, а также осуществление других торговых операций. В другом проекте отмечалось, что товарная биржа - это добровольное объединение на принципах самоуправления, которое предоставляет своим участникам возможность самостоятельно или через биржевых посредников приобретать или отчуждать товары, а также осуществлять или отчуждать товары, а также осуществлять торговые и торгово-посреднические операции.

Похожий подход к определению понятия товарной биржи как организации, но с некоторым смещением акцентов относительно характеристики ее юридической сущности имел место и в других бывших республиках бывшего СССР.

Так, согласно Закону РФ «О товарных биржах и биржевой торговле" 1992г. Биржей является организация:

- с правами юридического лица

- осуществляют открытые публичные торги

- торги осуществляются в заранее определенном месте в конкретное время и по установленным правилам.

В.В. Гущин указывает, что, несмотря на некоторые разногласия и смещение акцентов, практически во всех приведенных легальных определениях товарной биржи говорится, что она является организацией, созданной для специфической деятельности. Вместе с тем подчеркивается, что биржа является юридическим лицом, действует на основании самоуправления, выступает как самостоятельный субъект в имущественных, организационных и других отношениях.

Поскольку биржа является юридическим лицом, возникает вопрос о том, к какому виду юридических лиц она должна принадлежать, потому что от этого зависит определение нормативного массива, установление отношений с участием бирже.

Анализ сущности товарной бирже дает основания для вывода, что она не может быть отнесена к хозяйственным обществам, поскольку в отличие от последних не может иметь целью получения прибыли.

Итак, товарная биржа в соответствии с ее нормативным определением должно оцениваться как организация, которая вместе с тем, не является хозяйственным обществом.^[3]

1.2. Деятельность товарной биржи через призму правового регулирования

Начало регулированию положил Закон РФ от 20 февраля 1992 г. N 2383-I "О товарных биржах и биржевой торговле" (утратил силу) - с тех пор к исследованию вопросов правового положения товарных бирж обращалось много научных работников исследователей. Но после вступления в силу ГК и основ предпринимательского права, предметом научно-цивилистических исследований товарные биржи не были. Поэтому есть необходимость определить товарные биржи в системе юридических лиц частного права, установить особенности создания этих юридических лиц.

Закон «О товарных биржах и биржевой торговле» не определяет понятие товарной биржи, но признаки этого юридического лица дает статья 2 «Правовое положение товарной биржи». Если проанализировать указанную статью, то, по мнению В.В. Гущина можно выделить следующие признаки товарной биржи:

организация, объединяющая юридических и физических лиц, осуществляющих производственную и коммерческую деятельность;

целью ее является предоставление услуг в заключении биржевых сделок, выявление товарных цен, спроса и предложений на товары, изучение, упорядочение, облегчение товарооборота и связанных с ним торговых операций;

действие на основе самоуправления, хозяйственной самостоятельности;

имеет обособленное имущество, самостоятельный баланс, собственные текущие и вкладные (депозитные) счета в банках, печать со своим наименованием;

не занимается коммерческим посредничеством и не имеет целью получение прибыли. Из указанных признаков можно выделить те, которые характерны для любого юридического лица частного права (наличие обособленного имущества, самостоятельный баланс, собственные текущие и вкладные (депозитные) счета в банках, печать со своим наименованием, деятельность на основе самоуправления, хозяйственной самостоятельности). Поэтому такие признаки не могут пригодиться для определения правового положения товарных бирж.^[4]

Отличительным признаком товарной биржи от других юридических лиц есть цель ее создания и особый статус участников. Что касается последней признаки, то она не может не вызвать критики, в ней была логическая ошибка, поскольку производственная деятельность могла быть и коммерческой. Поэтому в целом по анализу Закона «О товарных биржах и биржевой торговле» можно сделать вывод, что товарная биржа - это юридическое лицо, целью которого является предоставление услуг в заключении биржевых сделок, выявление товарных цен, спроса и предложений на товары, изучение, упорядочение, облегчение товарооборота и связанных с ним торговых операций.^[5]

Исходя из ст. 49 ГК и ст. 2 ФЗ «О товарных биржах и биржевой торговле» определение понятия товарной бирже может быть с точки зрения С.Э. Жилинского осуществлено и в ГК в рамках отдельной статьи:

- товарная биржа - особый субъект хозяйствования, который предоставляет услуги в заключение биржевых сделок, выявление спроса и предложений на товары, товарных цен, изучает, упорядочивает товарооборот и способствует связанным с ним торговым операциям;

- юридическое лицо, действующее на принципах самоуправления и хозяйственной самостоятельности, имеет обособленное имущество, самостоятельный баланс, счета в учреждениях банка, печать со своим наименованием;

не занимается коммерческим посредничеством и не имеет целью получение прибыли. Что касается таких признаков, как деятельность на принципах самоуправления и хозяйственной самостоятельности, наличие обособленного имущества, самостоятельный баланс, счета в учреждениях банка, печать с наименованием биржи, то они, как отмечалось, присущие любым юридическим лицам частного права, а отсутствие права на получения прибыли является признаком предпринимательских юридических лиц.

Итак, особенность биржи как юридического лица, заключается именно в видах деятельности, а именно: предоставление услуг в заключение биржевых сделок, выявлении спроса и предложений на товары, товарных цен, изучение, упорядочение товарооборота и содействие связанным с ним торговым операциям, изучение, упорядочение, облегчение товарооборота и связанных с ним торговых операций.

О.А. Молчанова предлагает свой вариант определения товарной биржи:

- товарная биржа - особый субъект хозяйствования, который предоставляет услуги в заключении биржевых сделок, выявлении спроса и предложений на товары, товарных цен, изучает, упорядочивает товарооборот и способствует связанным с ним торговым операциям; юридическое лицо, действующее на принципах самоуправления и хозяйственной самостоятельности, имеет обособленное имущество, самостоятельный баланс, счета в учреждениях банка, печать со своим наименованием; не занимается коммерческим посредничеством и не имеет целью получение прибыли. Что касается таких признаков, как деятельность на принципах самоуправления и хозяйственной самостоятельности, наличие обособленного имущества, самостоятельный баланс, счета в учреждениях банка, печать с наименованием биржи, то они, как отмечалось, присущие любым юридическим лицам частного права, а отсутствие права на получения прибыли является признаком предпринимательских юридических лиц.^[6]

Итак, особенность биржи как юридического лица, заключается именно в видах деятельности, а именно: предоставление услуг в заключении биржевых сделок, выявлении спроса и предложений на товары, товарных цен, изучение, упорядочение товарооборота и содействие связанным с ним торговым операциям.

Ст. 3 ФЗ запрещает товарным биржам осуществлять коммерческое посредничество. Такой вид деятельности выделяет ГК. В соответствии со ст. 182 ГК коммерческое посредничество (агентская деятельность) является предпринимательской деятельностью, которая заключается в предоставлении коммерческим агентом услуг субъектам хозяйствования при осуществлении ими хозяйственной деятельности путем посредничества от имени, в интересах, под контролем и за счет субъекта, которого он представляет.

Итак, товарные биржи не имеют права действовать от имени других субъектов хозяйствования. Хотя на практике существуют случаи, когда товарные биржи признают налоговыми агентами, то есть посредниками. Исходя из общих правил, по которым начисляется налог с доходов физических лиц, если объект движимого имущества продается при посредничестве юридического лица (его филиала, отделения, другого обособленного подразделения) или представительства нерезидента, то такое лицо считается налоговым агентом плательщика налога по налогообложения доходов, полученных таким плательщиком налога от такой продажи.

О.А. Молчанова полагает, что следует отметить, что гражданским законодательством не определяется понятие «посредническая деятельность». Поэтому на практике возникает неоднозначная трактовка этого понятия:

посредническая операция - это хозяйственная операция субъекта предпринимательской деятельности, который выступает в роли комиссионера в договоре комиссии, консигнатора в консигнационном договоре или поверенного в договоре поручения. Данный процесс исключает доверительные операции с денежными средствами, ценными бумагами, включая приватизационные имущественные сертификаты, операций по выпуску долговых обязательств и требований и торговли ими, операций по торговле (управлению) валютными ценностями и другими видами финансовых ресурсов, а также всех видов банковских и страховых операций.^[7]

В соответствии со ст. 3 ФЗ товарная биржа имеет право:

разрабатывать с учетом государственных стандартов собственные стандарты и типовые контракты;

останавливать на некоторое время биржевую торговлю, если цены биржевых сделок в течение дня отклоняются более чем на определенный биржевым комитетом (советом биржи) размер;

устанавливать и взимать в соответствии с уставом биржи плату за регистрацию сделок на бирже, штрафы и другие санкции за нарушение устава биржи и биржевых правил;

учреждать арбитражные комиссии для решения споров в торговых сделках; заключать межбиржевые соглашения с другими биржами, иметь своих представителей на них, в том числе на биржах и другие права.

Аналогичные права товарных бирж закрепляет и ГК РФ, однако проблема в том, что нет единой статьи, т.е. то, чем может заниматься товарная биржа, разбросано по всему кодексу и зависит от товара, которым оперирует, типологией собственников, в какой роли выступает и т.д.

Итак, если проанализировать указанные выше права, то нельзя не отметить, что Закон и ГК применяет такой термин, как «соглашение» и «контракт».

Статья 11 Закона устанавливает общие условия создания товарной биржи: основания биржи физическими и юридическими лицами и невозможность быть учредителями и членами биржи органов государственной власти и управления, а также государственных учреждений (организации), находящиеся на государственном бюджете;

основания товарной бирже на основании соглашения, которое определяет порядок и принципы ее создания, состав учредителей, их обязанности, размер и сроки уплаты паевых, вступительных и периодических взносов; внесения каждым из учредителей паевого взноса. В.В. Долинска обращает внимание на то, что, несмотря на то, что ГК действует уже довольно продолжительное время, в Закон не были внесены изменения, связанные с определением основных принципов ее создания. К таким особенностям следует отнести:^[8]

предоставление права создавать товарные биржи субъектам хозяйствования, невозможность быть учредителями и членами товарной биржи органов государственной власти и органов местного самоуправления, а также государственных и коммунальных предприятий, учреждений и организаций, которые полностью или частично содержатся за счет Государственного бюджета или местных бюджетов; необходимость уплаты учредителями паевых взносов. Прежде всего, следует остановиться на такой новелле ГК, как предоставление права на учреждение товарной бирже только субъектами хозяйствования. В соответствии с п. 1 ст. 2 ГК РФ субъектами гражданских правоотношений являются:

- хозяйственные организации - юридические лица, созданные в соответствии с Гражданским кодексом, государственные, коммунальные и другие предприятия, созданные в соответствии с настоящим Кодексом, а также другие юридические лица, которые осуществляют хозяйственную деятельность и зарегистрированные в установленном законом порядке;

- граждане РФ, иностранцы и лица без гражданства, которые осуществляют хозяйственную деятельность и зарегистрированные в соответствии с законом как предприниматели.

Закон устанавливает, что членами товарной биржи являются учредители, а также принятые в ее состав согласно уставу биржи отечественные и иностранные юридические и физические лица. Итак, членами биржи в соответствии с Законом могут быть физические лица, а учредителями биржи в соответствии с ГК физические и (или) юридические лица.^[9]

ГК и Закон «О товарных биржах и биржевой торговле» отмечает необходимость при создании товарной биржи заключения соглашения, которое регулирует отношения по созданию биржи. Прежде всего, неуместно использование термина «сделка». Ст. 52 ГК устанавливает, что учредительными документами предприятия является решение о его создании или учредительный договор, а в случаях, предусмотренных законом, устав (положение) субъекта хозяйствования. Итак, как видим, ГК не использует термин «соглашение».

Задачей учредителей юридических лиц является разработка и подписание учредительных документов (устава или учредительного договора). С точки зрения И.А. Зенина необходимость заключения учредительного договора может возникнуть не только при создании юридических лиц, в которых участники приобретают право собственности на пай, долю, и тому подобное. Такая необходимость может возникнуть и у тех, которые не имеют таких прав, но учредители юридического лица нуждаются в регулировании отношений по созданию юридического лица. Что касается товарных бирж, то в целом такая потребность существует, поскольку учредители обязанности по оплате пая, а значит, есть необходимость в урегулировании имущественных отношений между учредителями, а это наиболее целесообразно сделать именно в учредительном договоре. Поэтому предлагаем внести соответствующие изменения в Закон и ГК и установить, что товарная биржа создается на основании учредительного договора.

Как ГК, так и Закон устанавливают необходимость уплаты паевого взноса именно учредителями. В то же время договором о создании регулируются отношения по уплате вступительных и периодических взносов. По нашему мнению, регулирование этих отношений в договоре, который определяет порядок создания товарной биржи, неуместно, поскольку вступительные и периодические взносы осуществляются уже после создания товарной биржи, а деятельность товарных бирж в соответствии с ч. 5 ст. 279 ГК регулируются уставом. Следовательно, именно это учредительный документ и должен регулировать эти отношения. Следует обратить внимание, что указанная выше норма устанавливает: устав товарной биржи утверждается ее учредителями. Но придания легитимности учредителями устава возможно лишь к созданию биржи. В дальнейшем вносятся изменения в устав (принимают новую редакцию) органы управления юридического лица [12, с. 319].^[10]

Итак, товарная биржа – это организация существующая на основе соглашения, предусматривающего строгий порядок и перечень правил чем и как допущено, торговать. Сама по себе товарная биржа Гражданским кодексом фактически не урегулирована, тем самым в ней менее чем полностью отсутствуют базовые принципы частноправового регулирования. Само понятие товарная баржа проходит через несколько этапов понимания – экономический, правовой и организационный, что не добавляет ясности.

2. Направления и номенклатура товарной биржи

2.1. Товарная биржа – типология торговой деятельности

Товарная биржа - это централизованный рынок товаров. На товарной бирже могут проводиться сделки спот (сделки проводятся моментально) и сделки на поставку в определённом месте и к определённому сроку в будущем (форвардные контракты), так же на товарной бирже заключаются сделки на фьючерсные контракты. Товарная биржа появилась в мире раньше всех остальных бирж, например валютной или фондовой  биржи. С.В. Алексеев напоминает, что начиная с 17-го века в Западной Европе появилась первая товарная биржа. Товарная биржа отличается высокой ликвидностью и динамичности роста цен, эти факторы привлекали спекулянтов и инвесторов. Почему на товарной бирже высокая ликвидность и большие объемы торгов? Все очень просто на товарной бирже возможно торговать нефтью, золотом, цинком, алюминием, серебром и еще большим количеством ресурсов и товаров.

Определение С.В. Алексеева: Что такое товарная биржа?

Товарная биржа (англ. commodity exchange) - постоянно действующий оптовый рынок чистой конкуренции, на котором по определенным правилам совершаются сделки купли-продажи на качественно однородные и легко взаимозаменяемые товары.^[11]

Сырьевая биржа. Сырьевая биржа. Сырьевой биржи, как таковой нет. Сейчас существуют товарные биржи, на которых вы можете приобрести различные товары и сырье ( нефть, золото, пшеницу и.т.д ) Ранее в России существовали товарно-сырьевые биржи, сейчас они переквалифицировались в фондовые, в мире существуют товарные биржи, которые можно назвать » Сырьевая биржа» , на них вы можете торговать сырьем. Самые крупные товарные биржи, это чикагская, Нью-Йоркская NYSE и другие крупные биржи мира, на всех этих биржах вы можете начать торговлю сырьем.

Биржевые товары. В настоящее время на товарных биржах в мире продаётся около 100 биржевых товаров. На их долю приходится около 20 % международной торговли. Эти товары можно разделить на следующие группы:

Биржевые товары - энергетическое сырье: нефть, дизельное топливо, бензин, мазут, пропан;

Биржевые товары - цветные и драгоценные металлы: медь, алюминий, свинец, цинк, олово, никель, золото, серебро, платина и др.:

Биржевые товары - зерновые: пшеница, кукуруза, овёс, рожь, ячмень, рис;

Биржевые товары - маслосемена и продукты их переработки: льняное и хлопковое семя, соя, бобы, соевое масло, соевый шрот;

Биржевые товары - живые животные и мясо: крупный рогатый скот, живые свиньи, бекон;

Биржевые товары - пищевкусовые товары: сахар-сырец, сахар рафинированный, кофе, какао-бобы, картофель, растительные масла, пряности, яйца, концентрат апельсинового сока, арахис;

Биржевые товары - текстильное сырье: хлопок, джут, натуральный и искусственный шёлк, мытая шерсть и др.

Биржевые товары - промышленное сырье: каучук, пиломатериалы, фанера.^[12]

Товарно-сырьевой биржей является площадка, на которой происходит торговля различными товарами и производными инструментами на эти товары. На подавляющем большинстве товарно-сырьевых бирж по всему миру торгуются всевозможные виды сырья, сельскохозяйственная продукция, а так же контракты на их основе. В роли наиболее часто торгуемых товаров выступают нефть, металлы, какао бобы, кукуруза, сахар, ячмень, пшеница, кофе, молочные продукты и продукты из свинины. Наиболее часто встречающимися разновидностями контрактов на данные и другие виды продукции являются форварды, фьючерсы и опционы на фьючеры. Сложные продукты помимо перечисленных контрактов могут включать экологические инструменты, свопы, процентные ставки либо фрахтовые контракты.

Классы товаров товарно-сырьевой биржи по данным Л.В. Крашенинникова:

На товарно-сырьевой бирже все вещественные товары традиционно делят на две основные группы:

1) Промышленное сырье и полуфабрикаты

2) Сельскохозяйственные и лесные товары, а так же продукты их переработки.

В группу товаров промышленного сырья и полуфабрикатов входят:

- Энергоносители (нефть, мазут, бензин, пропан, дизельное топливо и др.)

- Цветные металлы (цинк, олово, медь, свиней, алюминий, никель)

- Драгоценные металлы (серебро, золото, платина, палладий).^[13]

Группа сельскохозяйственных и лесных товаров, а так же продуктов их переработки включает:

- Масленичные (соевое масло, соевые бобы, хлопковое и льняное семя, шроты)

- Зерновые (рожь, овес, кукуруза, ячмень, пшеница)

- Продукция животноводства (живой крупный рогатый скот, свиньи, окорока, мясо)

- Пищевкусовые товары (растительные масла, какао-бобы, кофе, сахар, картофель, яйца, арахис, перец, концентрат апельсинового сока)

- Текстильные товары (шерсть, хлопок, искусственный и натуральный шелк, лен, пряжа)

- Лесные товары (фанера, пиломатериалы)

- Натуральный каучук.

Энергоносители на товарно-сырьевой бирже:

Энергоносители на товарно-сырьевой бирже. К концу 80-х годов существенно увеличилась доля биржевой торговли энергоносителями, особенно нефтью и продуктами нефтепереработки (бензин, дизельное топливо, мазут и др.), фьючерсные и опционные рынки которых стали активной сферой деятельности для многих участников этой отрасли, что привело к существенным изменениям в конкурентной борьбе на нефтяном рынке. Сырая нефть WTI, Light Sweet Crude Oil была самым торгуемым товаром в мире. Сорт нефти WTI используется в качестве критерия для определения стоимости нефти, это основной товар для нефтяных фьючерсных контрактов на Чикагской товарной бирже. WTI очень часто упоминается в новостных сводках наряду с маркой Brent. Сырая нефть была первым энергоносителем, который стал широко торговаться на бирже. Нередки случаи, когда спекуляции на валютном рынке напрямую влияли на стабильность в некоторых государствах, таких как Иран, Бахрейн, Венесуэла и Ирак.^[14]

Торговля нефтью и бензином производится в баррелях. Сырая нефть марки Brent торгуется на Межконтинентальной бирже (ICE) под торговым символом B. Нефть WTI Crude Oil торгуется на NYMEX под торговым символом CL и на Межконтинентальной бирже (ICE) под символом WTI. Помимо нефти на товарно-сырьевых биржах проходит активная торговля другими энергоносителями: бензин с побережья Мексиканского залива на NYMEX под символом LR, бензин (RBOB) под символом RB, пропан под символом PN, природный газ под символом NG, печное топливо под символом HO.

Металлы на товарно-сырьевой бирже. Металлы на товарно-сырьевой бирже. Объемы торгуемых на бирже металлов с развитием техники и технологий неуклонно увеличивались. Так, в первой половине прошлого столетия на биржах осуществлялись сделки всего с четырьмя цветными металлами, а в 80-е годы – уже с 15. Промышленные металлы торгуются на Лондонской бирже металлов (LME) и Нью-Йоркской бирже металлов их количество измеряется тоннами. Торги на Лондонской бирже металлов включают свинец, олово, алюминиевый сплав, медь, алюминий, никель, кобальт и молибден. Роттердамская биржа металлов торгует вторичной сталью. В 2007 году сталью начали торговать на Лондонской бирже металлов. Торгующиеся на товарном рынке драгоценные металлы представлены золотом, платиной, палладием и серебром, которые торгуются в тройских унциях. Одной из основных бирж для этих драгоценных металлов является COMEX . Инвестиции в золото являются основным драйвером роста отрасли.^[15]

Сельскохозяйственные и лесные товары на товарно-сырьевой бирже (торговый аспект естественно природного сырья.

Сельскохозяйственные и лесные товары на товарно-сырьевой бирже. Сельскохозяйственные товары включают зерно, продукты питания и волокна, а также скот и мясо, и все, что различные регулирующие органы определяют как сельскохозяйственную продукцию.

Доля сельскохозяйственных и лесных товаров в совокупной биржевой торговле занимает около 55% объема всей биржевой торговли и при этом имеется устойчивая тенденция к ее снижению, что прежде всего вызвано концентрацией торговли в крупнейших биржевых центрах, изменением условий торговли на рынках ряда сельскохозяйственных и лесных товаров и развитием торговли производными финансовыми инструментами. Среди товаров этой группы наибольшими темпами увеличивалась торговля маслосеменами и продуктами их переработки (масла, шроты), на которые сейчас приходится примерно 42% биржевого оборота. Доля зерновых составляет около 21% в то время как биржевой оборот продукции животноводства (живой крупный рогатый скот, свиньи, мясо, окорока) неуклонно возрастает. Появление различных синтетических заменителей натурального сырья негативно сказалось на биржевом обороте товаров текстильной группы. Это хорошо видно на примере рынка шерсти, где объемы сделок в последние десятилетия сократились во много раз, а на многих биржах торговля ею вообще прекратилась.^[16]

Резкие изменения произошли и происходят на рынках пищевкусовых товаров (сахара, кофе, какао-бобов). Так, в первой половине прошлого столетия сделки с перечисленными товарами составляли 5,5% объема биржевых операций в группе сельскохозяйственных и лесных товаров, в первой половине 70-х годов на них приходилось 13,2%, а в середине 80-х годов – до 9% биржевого оборота.

Регуляция деятельности товарно-сырьевой биржи.

Регуляция деятельности товарно-сырьевой биржи. По данным Л.В. Корчина в Соединенных Штатах, основным регулятором товарно-фьючерсных рынков является Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC).

Впервые регулирующая деятельность Национальной фьючерсной ассоциации началась осенью 1982 года по Закону о товарной бирже и Закону о Комиссии по торговле товарными фьючерсами. После финансового кризиса 2008 года в качестве «сильной меры по ограничению спекуляции сельскохозяйственными товарами» был принят закон Додда-Френка, который призывал Комиссию по торговле товарными фьючерсами (CFTC) еще больше ограничить позиции и регулировать внебиржевые сделки на товарном рынке. За регуляцию деятельности товарно-сырьевых бирж в ЕС отвечает Европейское агентство по ценным бумагам и рынкам (ESMA), базирующееся в Париже и сформированное в 2011 году.

В сентябре 2012 года, чтобы «положить конец оскорбительной спекуляции на товарных рынках», которая стала причиной роста мировых цен на продовольствие и увеличения их волатильности, европейский парламент проголосовал за более жесткое регулирование рынков финансовых деривативов. В июле 2012 года цены на продовольствие во всем мире выросли на 10 процентов, тогда было предложено «положить конец чрезмерной спекуляции продовольственными товарами и спекуляции с целью получения гигантской прибыли в результате голода».^[17]

2.2. Государственное регулирование правового положения товарной биржи

По данным С.В. Алексеева в мировой практике различают две модели регулирования биржевой деятельности.

1. Регулирование биржевого рынка является преимущественной функцией государственных органов. Лишь небольшую часть полномочий по надзору, контролю, установлению правил государство передает биржам. Государственное регулирование не должна носить запретительного характера.

2. При сохранении за государством основных контрольных позиций максимально возможный объем полномочий передается биржам (принцип саморегулирования). При этом значительное место в контроле занимают не жесткие предписания, а установившиеся традиции, система согласований и переговоров. Так, во многих странах используется смешанная модель регулирования биржевой деятельности, хотя государственное регулирование заметно усилилось в последние 20 лет. Ранее биржевая торговля регулировалась преимущественно нормами и правилами, разрабатываемыми самими биржами. Конечная цель всех органов и организаций осуществляющих законодательное и государственное регулирование деятельностью товарных бирж является: установление квалифицированных стандартов для работы на биржах; минимальные финансовые требования; применение правил защищающих средства клиентов; установление единой системы учета и отчетности, стандартов делового поведения, обмена и анализа информацией. Такой контроль за деятельностью бирж свидетельствует о важности ее деятельности на едином товарном рынке для каждого государства независимо от уровня развития его экономики.

Следует отметить, что государственная политика в отношении создания биржевых структур оправдало себя. Сегодня уже есть полноценная биржевая структура, которая на основе регулярно проводимых гласных и открытых торгов в состоянии оказывать государству и предприятиям республики компетентные и квалифицированные услуги по определению рыночных цен, концентрации и упорядочению торговли и их регулированию. Отмечая положительные стороны государственного регулирования, одновременно следует отметить слабые стороны в вопросах pегулиpования деятельности товарных бирж. Основным недостатком в вопросах регулирования деятельности товарных бирж состоит в том, что в настоящее время в условиях мирового финансового кризиса государственные органы не в состоянии четко контpолиpовать ход развития деятельности товарных бирж. Чувствуя слабое внимание к развитию товарных бирж со стороны государства большинство пpедпpиятий и организаций диктующих ценовую политику на внутреннем товарном рынке обходят товарные биржи и всеми возможными методами стараются не допустить к участию на биржевых сессиях своих контрагентов. Кроме того, необходимо государству на 2-3 года освободить товарные биржи от всех налогов, с целью их наплавления на эволюцию биржевого рынка.^[18] В настоящее время государством не достаточно используются возможности иностранной технической помощи на цели развития товарных бирж. В качестве перспективной модели взаимоотношения государства и биржевых механизмов необходима государственная программа поддержки и стимулирования развития инфраструктуры товародвижения оптовой торговли. Анализ отечественного и зарубежного опыта функционирования товарных бирж, показал, что роль товарных бирж в экономике той или иной страны, в тот или иной период, зависит от развитости рыночных отношений, уровня государственного контроля и функций возложенных на товарные биржи. Чем больше экономика той или иной страны пронизывается рыночными отношениями, тем больше значение приобретает в ней товарная биржа. Одновременно развитие товарных бирж в Азербайджане будут соблюдаться тенденции, характерные для западных бирж, но временной отрезок, отведенный на изменение характера их деятельности, будет ограничен. При этом будет учтен опыт накопленный на западных биржах в течении достаточно большого отрезка времени и диктуемые мировым интегрированным рынком правила проведения торговли.^[19]

Среди основных факторов определяющих тенденции развития биржевой торговли, по мнению А.Н. Красовского можно отметить состояние экономики страны, в том числе уровень развития кредитно-денежной системы, государственное вмешательство в биржевую торговлю, монополизация рынков и формы осуществления торговли, научно-технический пpогpесс (стандаpтизация, новые заменители и новые продукты), общее положение на товарном рынке, необходимость создания благоприятных условий для участников рынка и гарантия защиты от всяких случайностей и страхования от инфляционных процессов.

Представим к вашему вниманию основные тенденции, характеризующие развитие биржевой торговли на западных биржах, которые, по нашему мнению, предстоит пройти нашим биржам. Первое направление – это электронизация и компьютеризация биржевой торговли. Второе – определенное стремление к универсализации. Третья, самая главная тенденция развития отечественных товарных бирж, заключается в появлении срочных (фьючерсных) контрактов. Четвертая тенденция заключается в повышении эффективности государственного регулирования деятельности товарных бирж.

Тенденции развития товарных бирж и всей биржевой торговли в целом позволяют предположить, что развитие рынка и влияние НТП в XXI веке приведет к тому, что торговля товарами и ценными бумагами переместится на более высокую ступень своего развития, а сама биржевая торговля будет функционировать на основе компьютерной торговли фьючерсными контрактами и их всевозможными разновидностями.^[20]

Итак, можно сделать вывод, что деятельность товарных бирж является индикатором развития торговли в стране. Она отражает все тенденции, происходящие на товарном рынке. По мере экономического роста отраслей материального производства деятельность товарных бирж будет активизироваться, т.к. в основном организационно-правовая база биржевой деятельности создана.

Заключение

Как и у любого правового явления, у товарной биржи есть свой момент возникновения. Это время пришлось на момент распада социалистического лагеря и административно-командной системы, что как и в других случаях характеризовалось стихийностью, неорганизованность и децентрализацией. Чтобы создание товарных бирж не было похоже на классический «дикий запад» в 1992 г., был издан первый НПА регулирующий основы деятельности товарных бирж, вводится обязательное и количественно ограниченное лицензирование. Из официальных данных следует, что если в 1996 г. Было выдано на руки 79 лицензий, то уже спустя 12 лет, т.е. в 2008 г. всего-то 39.

Современная история бирж в России начинается с середины восьмидесятых годов прошлого века. Практически с началом развития кооперативного движения был дан старт развитию товарных бирж: в соответствие с решениями советского руководства продажа фондируемых ценностей и остатков товарно-материальных запасов государственных предприятий развивающейся частной сфере была возможна исключительно через механизм биржевых торгов.

Такие решения заложили основу тесным контактам руководства первых бирж как партийно-хозяйственной номенклатурой того времени, так и с первыми руководителями частных предприятий, а сами биржи стали создаваться во всех достаточно больших городах. За пять - шесть лет (до 1991 года) число бирж превысило 2000. СССР обогнал по этому показателю все страны мира.

Особенностями биржевых правоотношений в это время стали проведение голосовых торгов по чрезвычайно широкому спектру сырья и товаров народного потребления, от носков до самолетов. Стоимость членства на биржах была несопоставимо высокой по сравнению с затратами на организацию деятельности, а доходы бирж и брокерских контор превосходили любые нормы рентабельности.

Следует признать, что в описанное время биржевые правоотношения стали важным инструментом информирования о ценах на различные товары в разных регионах страны, а сами механизмы биржевой торговли использовались наиболее развитыми брокерскими конторами для максимально быстрого (для того времени) выравнивания ценовых диспропорций.

Реальной стандартизации товара не происходило, фактически каждая партия товара выставлялась на торги отдельным лотом в биржевом бюллетене. Кроме того, так как все такие биржи не брали на себя и не контролировали исполнение заключенных сделок.

В отсутствие специального регулирования биржевой деятельности, на таких площадках стали процветать многочисленные нарушения принципов свободной и равноправной торговли. Например, на многих биржах были созданы т.н. «нулевые» брокерские конторы, принадлежащие руководителям самой биржи. Такие брокеры находились в максимально привилегированных условиях по сравнению с остальными членами биржи, «снимали сливки» с выставленных для торгов товаров. Кроме этого, большинство бирж стали разрешать договорные сделки, когда сделка регистрировалась биржей без публичного выставления товара на торги, только при соответствующих заявлениях продавца и покупателя товара. Такой подход нарушал принцип гражданского права о равноправие субъектов частноправового регулирования.

Список использованных источников:

Нормативно-правовые акты.

1. Конституция Российской Федерации от 12.12.1993 г. // Российская газета, № 237, 25.12.1993
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть I): Кодекс от 30.11.1994 г. № 51-ФЗ с изм. и доп. от 8 марта 2017 г. N 42-ФЗ // Российская газета, № 238-239, 08.12.1994 г.
3. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть II): Кодекс от 26.01.1996 г. № 14-ФЗ с изм. и доп. от 18.07.2017 г. № 216-ФЗ // Российская газета, № 23, 24, 25, 07, 08.01.1996 г.
   1. Федеральный закон Российской Федерации от 23 июля 2013 г. N 249-ФЗ "О внесении изменений в Закон Российской Федерации "О товарных биржах и биржевой торговле" и отдельные законодательные акты Российской Федерации" // Российская газета, № 6139, 26.07.2013
   2. Федеральный закон Российской Федерации от 21 ноября 2011 г. N 325-ФЗ «Об организованных торгах» // Российская газета, № 5642, 26.11.2011
   3. Постановление Правительства Российской Федерации от 4 марта 2010 г. N 121 г. Москва «Об утверждении Положения о лицензировании товарных бирж на территории Российской Федерации» // Российская газета, № 5127, 10.03.2010

Научная литература.

• • 1. Алексеев, С.В. Развитие товарных бирж // Интеллигенция и власть. - 2014. - № 31, - С. 45-59
    2. Гущин, В.В. Российское предпринимательское право / В.В. Гущин. – М.: Эксмо, 2014 . – 736 с.
    3. Долинская, В.В. Предпринимательское право / В.В. Долинская. – М.: Брадес, 2012. – 252 с.
    4. Ершова, И.В. Современное предпринимательское право. Монографии / И.В. Ершова. – М.: Проспект, 2014. – 352 с.
    5. Жилинский С.Э. Предпринимательское право / С.Э. Жилинский. – М.: Норма, 2010. – 944 с.
    6. Зенин, И.А. Гражданское право / И.А. Зенин. – М.: Юрайт, 2015. – 656 с.
    7. Корчин, Л.В. Правовая концепция механизма реализации прав предпринимателей на товарных биржах // Вестник Университета (Государственный университет управления). – 2014. - № 13-1, с. 75-80
    8. Красовский, А.Н. Правовое положение субъектов на товарных биржах // Аграрный вестник Урала. – 2015. - № 8, с. 86-89
    9. Крашенинников, П.В. Гражданский кодекса Российской Федерации. Постатейный комментарий к III разделу / П.В. Крашенинников. – М.: Статут, 2013. – 916 с.
    10. Михайленко, Е.М. Гражданское право / Е.М. Михайленко. – М.: Эксмо, 2013. – 544 с.
    11. Молчанова О.А. Фондовые биржи / О.А. Молчанова. – М.: Финансы и статистика, 2009. – 325 с.
    12. Шевчук Д.А. Предпринимательское право / Д.А. Шевчук. – М.: Норма-М, 2013. – 336 с.

Приложение № 1

Рис. 1. Деятельность товарной биржи

Приложение № 2

Рис. 2. Органы власти прямо или косвенно регулирующие деятельность товарной биржи

Приложение 3

Рис. 3. Потенциал товарных бирж

1. Шевчук Д.А. Предпринимательское право / Д.А. Шевчук. – М.: Норма-М, 2013. – с. 76 ↑

2. Шевчук Д.А. Предпринимательское право / Д.А. Шевчук. – М.: Норма-М, 2013. – с. 76 ↑

3. Гущин, В.В. Российское предпринимательское право / В.В. Гущин. – М.: Эксмо, 2014 . – с. 320 ↑

4. Гущин, В.В. Российское предпринимательское право / В.В. Гущин. – М.: Эксмо, 2014 . – с. 320 ↑

5. Жилинский С.Э. Предпринимательское право / С.Э. Жилинский. – М.: Норма, 2010. – с. 88 ↑

6. Молчанова О.А. Фондовые биржи / О.А. Молчанова. – М.: Финансы и статистика, 2009. – с. 25 ↑

7. Молчанова О.А. Фондовые биржи / О.А. Молчанова. – М.: Финансы и статистика, 2009. – с. 26 ↑

8. Долинская, В.В. Предпринимательское право / В.В. Долинская. – М.: Брадес, 2012. – с. 88 ↑

9. Долинская, В.В. Предпринимательское право / В.В. Долинская. – М.: Брадес, 2012. – с. 89 ↑

10. Зенин, И.А. Гражданское право / И.А. Зенин. – М.: Юрайт, 2015. – с. 319 ↑

11. Алексеев, С.В. Развитие товарных бирж // Интеллигенция и власть. - 2014. - № 31, - С. 45 ↑

12. Алексеев, С.В. Развитие товарных бирж // Интеллигенция и власть. - 2014. - № 31, - С. 46 ↑

13. Крашенинников, П.В. Гражданский кодекса Российской Федерации. Постатейный комментарий к III разделу / П.В. Крашенинников. – М.: Статут, 2013. – с. 443 ↑

14. Ершова, И.В. Современное предпринимательское право. Монографии / И.В. Ершова. – М.: Проспект, 2014. – с. 222 ↑

15. Ершова, И.В. Современное предпринимательское право. Монографии / И.В. Ершова. – М.: Проспект, 2014. – с. 222 ↑

16. Крашенинников, П.В. Гражданский кодекса Российской Федерации. Постатейный комментарий к III разделу / П.В. Крашенинников. – М.: Статут, 2013. – с. 443 ↑

17. Корчин, Л.В. Правовая концепция механизма реализации прав предпринимателей на товарных биржах // Вестник Университета (Государственный университет управления). – 2014. - № 13-1, с. 76 ↑

18. Корчин, Л.В. Правовая концепция механизма реализации прав предпринимателей на товарных биржах // Вестник Университета (Государственный университет управления). – 2014. - № 13-1, с. 76 ↑

19. Красовский, А.Н. Правовое положение субъектов на товарных биржах // Аграрный вестник Урала. – 2015. - № 8, с. 86 ↑

20. Красовский, А.Н. Правовое положение субъектов на товарных биржах // Аграрный вестник Урала. – 2015. - № 8, с. 89 ↑