Формирование и использование финансовых ресурсов коммерческих организаций ( Сущность, цели и задачи финансовой деятельности организации )

Содержание:

Введение

Современная российская экономика достаточно нестабильна. Немногим коммерческим организациям удается эффективно и продолжительно работать на рынке: одни разоряются, не выдерживая конкуренции, другие банкротятся, стремясь честно платить налоги и работая по правилам, установленным государством. Устранить подобного рода негативные объективные факторы организация не может, но противопоставить им выверенную стратегию и тактику – должна.

Место финансового планирования в рыночной экономике определяется тем, что планирование – это одна из функций управления, поэтому финансовое планирование – функция управления финансами. Управление финансами хозяйствующего субъекта – это финансовый менеджмент, который является частью финансового механизма, т.е. системы действий финансовых рычагов, выражающейся в организации, планировании и стимулировании использования финансовых ресурсов. Сущность планирования при рыночной экономике заключа­ется в том, что хозяйственный процесс осуществляется на осно­ве бизнес-плана, разрабатываемого непосредственно экономи­ческой службой хозяйствующего субъекта под руководством руководителя этой службы и направленного на достижение об­щей цели предпринимательства.

Объект исследования – ООО «Автоцвет».

Предмет исследования – формирование финансовых показателей предприятия.

Цель работы – анализ и совершенствование системы управления финансовыми ресурсами в ООО «Автоцвет».

Задачи, поставленные для решения цели:

- определить сущность, цели и задачи финансовой деятельности организации;

- исследовать особенности системы управления финансовыми ресурсами предприятия;

- оценить показатели финансового состояния предприятия;

- разработать мероприятия в рамках планирования роста финансовых ресурсов предприятия;

- определить направления совершенствования системы управления финансовыми ресурсами предприятия.

ГЛАВА 1 Теоретические АСПЕКТЫ ФОРМИРОВАНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ РЕСУРСОВ

1.1 Сущность, цели и задачи финансовой деятельности организации

Главной целью финансово – хозяйственного анализа является оценка и идентификация внутренних проблем организации для подготовки, обоснования, принятия различных управленческих решений. Управленческие решения разрабатывают и принимают различные хозяйствующие субъекты для обоснования стратегических, оперативных, инвестиционных и иных решений.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности осуществляется на основе отчетных данных бухгалтерского, статистического и управленческого учета.

Ключевым вопросом для понимания сущности и результативности экономического анализа является концепция хозяйственной деятельности (бизнеса) как потока решений для развертывания ресурсов (капитала) организации с целью получения прибыли.

Конечной целью хозяйственной деятельности организации является получение прибыли не только потому, что при этом улучшается её экономическое положение, но, главным образом, получение достаточной прибыли необходимо для сохранения экономической жизнеспособности организации и сохранение возможности дальнейших вложений капитала.

Анализ финансово - хозяйственной деятельности проводится для оценки успешности работы и выявления внутренних резервов улучшения деятельности предприятия в целом и отдельных его подразделений. При анализе хозяйственной деятельности выявляется степень выполнения плана в договорных обязательствах по основным показателям, выявляются причины и факторы отклонения на изменение величины показателей от плановых, оценивается степень воздействия изменения природно - геологических факторов, изучается степень использования трудовых, материальных и финансовых ресурсов, выявляются соотношения между показателями различных сторон деятельности подразделений нефтегазодобывающего предприятия и, выводятся обобщающие показатели для оценки результатов хозяйственной деятельности, выявляются внутрихозяйственные резервы, разрабатываются мероприятия по освоению выявленных резервов направленных на повышение эффективности работы предприятия [10, с. 83].

Рассмотрим более подробно, что собой представляет современный хозяйственный анализ.

Согласно Шеремету А.Д., в содержание как внешнего финансового, так и внутреннего управленческого учёта входит анализ хозяйственной деятельности, но его организация, объекты и методы в решении задач финансового и управленческого учёта имеют свою специфику. Экономический (хозяйственный) анализ – это объективно необходимый элемент управления деятельностью предприятия, с помощью которого определяется сущность хозяйственных процессов, оценивается финансовая ситуация, выявляются резервы производства и принимаются решения для планирования и управления.

Субъектами анализа выступают как непосредственно заинтересованные, так и опосредованно заинтересованные в деятельности предприятия пользователи информации. К первой группе пользователей относятся собственники средств предприятия, заимодавцы, поставщики, покупатели, налоговые органы, персонал предприятия и администрация (руководство). Каждый субъект изучает информацию со своих позиций, исходя из своих интересов. Следует отметить, что только руководство предприятия может углубить анализ, используя не только данные отчётности, но и данные всей системы хозяйственного учёта в рамках управленческого анализа, проводимого для целей управления. Вторая группа пользователей финансовой отчётности – это субъекты анализа, которые хотя непосредственно и не заинтересованы в результатах деятельности предприятия, но должны по договору защищать интересы первой группы потребителей информации. Это, прежде всего аудиторские фирмы, а также консультационные фирмы, биржи, профсоюзы, юристы, пресса, ассоциации, профсоюзы и другие.

Итак, субъектами внутреннего управленческого анализа являются только руководство и привлекаемые им аудиторы и консультанты. Информационной базой управленческого анализа является вся система информации о деятельности предприятия – о технической подготовке производства, нормативная и плановая информация, хозяйственный учёт, в том числе данные оперативного, бухгалтерского и статистического учёта, внешняя публичная финансовая и вся система внутрихозяйственной отчётности, прочие виды информации, в том числе опросы специалистов, информация производственных совещаний, пресса и т.д.

Палитра субъектов внешнего финансового анализа весьма разнообразна. Но все эти субъекты могут использовать, как правило, только данные публичной финансовой отчётности о деятельности предприятия. Стандартизация финансового учета и публичной финансовой отчётности призвана оберегать интересы всех партнеров (корреспондентов) предприятия, в то же время, сохраняя коммерческую тайну предприятия.

Таким образом, внутренний управленческий учёт необходим руководству предприятия для принятия управленческих решений по повышению эффективности хозяйственной деятельности, а внешний финансовый анализ обслуживает внешних пользователей, выступающих самостоятельными субъектами экономического анализа по данным публичной отчётности.

Управленческий анализ включает в свою систему не только производственный, но и финансовый анализ, без которого руководство предприятия не может осуществлять свою финансовую стратегию [25, с. 32-33].

Исходя из вышесказанного, анализ необходим для понимания сущности хозяйственных процессов происходящих на предприятии, оценки финансовой ситуации на предприятии, планирование дальнейшего развития предприятия. Благодаря чему возможен успешный контроль за деятельностью предприятия. Автором так же выделены группы лиц, заинтересованных в информации о результатах финансового анализа предприятия.

Далее по Шеремету А.Д., финансовое состояние организации характеризуется размещение и использованием средств (активов) и средствами их создания (собственного капитала, обязательств, так называемых пассивов). Главными факторами финансового состояние являются выполнение финансового плана и пополнение собственного оборотного капитала и скорость оборачиваемости оборотных средств (активов). Главным финансовым показателем является платежеспособность организации. Основными задачами финансового анализа является выяснить причины улучшения или ухудшения финансового состояния организации за тот или иной период, подготовка рекомендаций по улучшение финансовой устойчивости и платежеспособности организации. Анализируются абсолютные и относительные финансовые показатели и разбиваются на следующие аналитические блоки:

- теоретический анализ факторов финансового состояния – внутренних и внешних;

- структурный анализ активов;

- структурный анализ пассивов;

- анализ финансового состояния по абсолютным данным бухгалтерского баланса;

- анализ показателей рентабельности и их влияния на финансовое состояние;

- анализ финансовой устойчивости, характеризующейся удовлетворительной и неудовлетворительной структурой баланса и отражающей финансовые результаты хозяйственной деятельности;

- анализ ликвидности активов и баланса, под которой понимается степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения (ликвидность активов) которых соответствует сроку погашения обязательств;

- анализ платежеспособности, т.е. способности предприятия вовремя удовлетворить платежные требования поставщиков, возвращать кредиты и займы (кредитоспособности) и другие платежи [18, с. 96].

1.2 Финансовое планирование в системе управления финансовыми ресурсами предприятия

Содержание системы финансового менеджмента или управления финансами субъекта хозяйствования заключается в управлении его денежным оборотом, образовании и использовании его финансовых ресурсов. Это вместе с тем система форм, методов и приемов, посредством которых производится управление денежным оборотом и финансовыми ресурсами хозяйствующего субъекта [15, с.122].

Как системой управления финансовым менеджментом выполняется несколько функций: планирование, прогнозирование, организация, регулирование координирование, стимулирование, контроль [15, с.113]. Определяя роль планирования, профессор Роберт С. Хиггинс пишет: «Планирование представляет собой важнейшую составную часть успеха любой хозяйственной деятельности. Пренебрежение им может очень дорого стоить предпринимателю: ведь все, с кем он связан по делам фирмы, - поставщики, потребители, конкуренты, банки - имеют свои планы, и предприниматель обязан их учитывать, а, следовательно, планировать и свою деятельность» [14, с.254]. Финансовое планирование имеет особо важное значение.

Цель планирования в традиционном его понимании заключается в росте объема производства товаров и услуг, а в современных условиях еще и максимизация суммы прибыли (а точнее - цены субъекта хозяйствования). Оно, в конечном счете, направлено на совершенствование организации работы внутри субъекта хозяйствования при помощи определения прогнозных показателей, рационального распределения ресурсов, установления плановых мероприятий, а в дальнейшем - установления ответственности за их выполнение, оценки и контроля полученных результатов. В современных условиях хозяйствования начальные условия планирования были изменены: в условиях российского рынка происходит изменение внешнего окружения, где случаются ситуации, не находящиеся в зависимости от среды деятельности субъекта хозяйствования. В частности, сюда необходимо отнести экономическую ситуацию в стране, изменения в ее налоговой системе, присутствие конкурентов.

Особо необходимо отметить воздействие на финансовое планирование законодательства в сфере экономики. К примеру, приступая к разработке прогнозов и планов финансового характера, субъекты хозяйствования не знали, какие нормативы амортизационных отчислений они буду использовать, будут ли изменяться ставки НДС, каков будет механизм определения налогов, в качестве базы которых выступает объем продаж, и другие показатели, которые воздействуют на цену изготавливаемой продукции (изменение ставок НДС могут изменить платежеспособный спрос). Соответственно, не могут быть известны и показатели дефляторов на отдельно взятые элементы расходов (материалы, электроэнергия и др.), что делает затрудненным определение себестоимости. Следовательно, такие важные показатели как размер ожидаемой прибыли, рентабельность и некоторые другие выступают только как прогнозные и могут существенным образом изменяться в результате решений того или иного характера. В связи с этим единого стандарта организации финансового планирования в субъектах хозяйствования не существует и, очевидно, быть не может. Достаточно велико воздействие отраслевых особенностей, масштабов производственной деятельности и реализации продукции, а также организационной структуры и иных специфических условий, которые нельзя не принимать во внимание.

Финансовое планирование - неотъемлемая часть управления субъектом хозяйствования. При помощи планирования была сведена к минимуму неопределенность рыночной среды и ее отрицательные последствия для субъекта хозяйствования. Планирование помогает персоналу управления отве­тить на такого рода вопросы:

1) на каком уровне развития находится субъект хозяйствования (его экономический потенциал) и каковы будут результаты его финансово-хозяйственной деятельности в дальнейшем;

2) при помощи каких ресурсов (в том числе и финансовых) они могут быть достигнуты [5, с.59].

Финансовое планирование представляет собой процесс разработки системы финансовых планов и показателей по обеспечению развития субъекта хозяйствования необходимыми финансовыми ресурсами и увеличению эффективности его деятельности в предстоящем периоде [14, с.106].

В качестве объекта финансового планирования выступают финансовые ресурсы субъекта хозяйствования.

Основными задачами финансового планирования деятельности хозяйствующих субъектов в условиях современной экономики являются:

- обеспечение необходимым размером финансовых ресурсов оперативной, инвестиционной и финансовой деятельности;

- установление путей оптимального вложения капитала, степени рационального его использования;

- определение внутрихозяйственных резервов повышения суммы прибыли посредством экономного расходования денежных средств;

- установление рациональных отношений с бюджетом, банковскими учреждениями, контрагентами;

- соблюдение интересов акционеров и прочих инвесторов;

- контроль за финансовым состоянием, платежеспособностью и кредитоспособностью хозяйствующего субъекта.

Согласно задачам финансового планирования в субъекте хозяйствования, можно сделать вывод, что оно является сложным процессом, которые включает в себя несколько этапов, представленных на рисунке 1.

На первом этапе происходит анализ финансовых показателей деятельности предприятия за предыдущий период на основе важнейших его финансовых документов - бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках, отчета о движении денежных средств.

Процесс финансового планирования

Анализ финансовой ситуации

Разработка общей финансовой стратегии предприятия

Составление текущих финансовых планов

Корректировка, увязка и конкретизация финансового плана

Разработка оперативных финансовых планов

Рисунок 1 - Основные этапы финансового планирования

в субъекте хозяйствования [15, с.255]

Важнейшее внимание уделяется таким показателям, как: объем продаж фирмы, расходы, размер полученной суммы прибыли. Проведенный анализ предоставляет возможность оценки финансовых результатов деятельности субъекта хозяйствования, установить проблемы, которые стоят перед ним.

Второй этап представляет собой разработку финансовой стратегии и финансовой политики по основным направлениям финансовой деятельности хозяйствующего субъекта. На данном этапе происходит составление основных прогнозных документов, которые относятся к его перспективным финансовым планам.

В процессе проведения третьего этапа происходит уточнение и конкретизация важнейших показателей прогнозных финансовых документов посредством составления текущих финансовых планов.

На четвертом этапе производится состыковка показателей финансовых планов с показателями производственного, коммерческого, инвестиционного, строительного и другими планами и программами, которые разрабатывает субъект хозяйствования.

Пятый этап представляет собой осуществление оперативного финансового планирования посредством разработки оперативных финансовых планов.

Завершение процесса финансового планирования в субъекте хозяйствования происходит при помощи процесса анализа и контроля за выполнением финансовых планов. Этот этап состоит в установлении фактических конечных фи­нансовых результатов деятельности субъекта хозяйствования, сопоставлении с запланированными показателями, определении причин отклонений от показателей плана, в выработке мер по устранению выявленных отрицательных явлений.

ГЛАВА 2 Анализ ФОРМИРОВАНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ РЕСУРСОВ

2.1 Финансовое состояние предприятия

Компания  ООО «Автоцвет» образована в 2002 году и успешно существует на рынке автомобильной и сопутствующей продукции уже 10 лет. В сферу деятельности компании входит продажа автомобилей на комиссионной основе, а также различных автозапчастей и сопутствующих товаров.

Основные виды деятельности Общества:

- продажа подержанных автомобилей на комиссионной основе;

- продажа запасных частей и сопутствующих автомобильных товаров.

Полное фирменное наименование: Общество с ограниченной ответственностью «Автоцвет».

Общество является юридическим лицом с момента государственной регистрации в установленном законом порядке.

Срок деятельности общества не ограничен.

Общество имеет самостоятельный баланс, расчетный и иные счета в банках Российской Федерации.

Имущество Общества учитывается на его балансе в размере, определяемом по действующим договорным ценам.

Общество имеет свою печать со своим фирменным полным наименованием на русском языке и указанием организационно-правовой формы и местонахождения, штампы, бланки со своим наименованием, фирменный знак и другие средства индивидуализации.

Высшим органом управления является общее собрание его участников.

Руководство текущей деятельностью Общества осуществляется единоличным исполнительным органом – Генеральным Директором, который осуществляет свою деятельность в строгом соответствии с действующим законодательством РФ, уставом. Условия найма генерального директора утверждаются общим собранием участников. Генеральный Директор должен действовать в интересах Общества добросовестно и разумно.

Первоначальный Уставной капитал Общества создается за счет средств участников и определяет минимальный размер имущества, гарантирующий интересы его кредиторов.

Целью деятельности Общества является получение прибыли, построение устойчивых взаимовыгодных отношений с потребителями, поставщиками и сотрудниками, производство продукции, работ, услуг, как в стране, так и за рубежом в целях насыщения потребительского рынка Российской Федерации.

Среднесписочная численность персонала 30 человек.

Проведем анализ основных показателей деятельности ООО «Автоцвет» (табл. 1).

Таблица 1 - Показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО «Автоцвет» за 2016-2017 годы (тыс.руб.)

№ п/п	Показатель	2016 г.	2017 г. (оценка)	Отклонение	Темп роста, %
1	2	3	4	5	6
1.	Среднегодовая стоимость основных средств	139040	183119,5	44079,5	131,7
2.	Выручка от продажи	39183	64003	24820	163,3
3.	Себестоимость продаж	33653	52669	19016	156,5
4.	Коммерческие расходы	6682	8097	1415	121,2
5.	Прибыль от продаж	(1152)	3237	4389	(281,0)
6.	Среднегодовая стоимость денежных средств	12908	23790	10882	184,3
7.	Численность работающих, чел.	88	90	2	102,3
8.	Среднегодовая стоимость запасов	21571,5	23642,5	2071	109,6
9.	Фондоотдача, руб. (2/1)	0,28	0,35	0,07	125,0
10.	Уровень управленческих расходов, % ((3+4)/2*100)	17,05	12,65	(4,4)	74,2
11.	Рентабельность продаж, % (5/2*100)	(2,94)	5,06	8	(172,1)
12.	Оборачиваемость денежных средств, раз (2/6)	3,04	2,69	(0,35)	88,5
13.	Средняя выработка работников (2/7)	445,26	711,14	265,88	159,7
14.	Оборачиваемость запасов, раз (2/8)	1,82	2,71	0,89	148,9

По данным таблицы сделаем следующие выводы. Выручка от продажи ООО «Автоцвет» возросла в 2017 году по сравнению с 2016 годом на 24820 тыс.руб., или на 63,3%. При этом среднегодовая стоимость основных фондов увеличилась на 44079,5 тыс.руб., или на 31,7%. Меньшее повышение среднегодовой стоимости основных фондов по сравнению с приростом выручки (соответственно 131,7%<163,3%) говорит о росте эффективности их использования.

Эффективность использования основных фондов характеризует показатель фондоотдачи. В 2017 году она составила 0,35 руб., что больше показателя прошлого года на 0,07 руб., или на 25%. Следовательно, с каждого рубля, вложенного в основные фонды, стало «отдаваться» больше средств в виде выручки. Это говорит о повышении эффективности использования основных фондов.

Коммерческие расходы составили в 2017 году 8097 тыс.руб., что выше показателя прошлого года на 1415 тыс.руб., или на 21,2%. То есть налицо перерасход коммерческих расходов в абсолютной сумме. В % к обороту уровень расходов снизился на 4,4% и составил 12,65%. Следовательно, можно сделать вывод об эффективном расходовании средств предприятия.

Прибыль от продаж была равной в 2017 году 3237 тыс.руб., что выше показателя 2016 года на 4389 тыс.руб. (в 2016 году был убыток от продаж). При роста прибыли выражается в повышении рентабельности продаж на 8%, которая составила в 2017 году 5,06%. Следовательно, каждые 100 руб. выручки стали в себе содержать больше прибыли, что свидетельствует о повышении эффективности и конкурентоспособности деятельности ООО «Автоцвет».

Среднегодовая сумма денежных средств составила в 2017 году 23790 тыс.руб., что выше показателя прошлого года на 10882 тыс.руб., или на 84,3%. Однако при этом отрицательно оценивается уменьшение скорости оборота денежных активов на 0,35 раза, или на 11,5%, она составила 2,69 раза. Следовательно, медленнее стали обновляться денежные средства на предприятии, что не приносит ему дополнительную выручку и прибыль.

Численность работников повысилась на 2 чел., или на 2,3%, и составила 90 чел. При этом средняя их выработка повысилась на 265,88 тыс.руб., или на 59,7%, и стала равной 711,14 тыс.руб. Можно сделать вывод о повышении эффективности использования трудовых ресурсов.

Среднегодовая стоимость запасов в 2017 году составила 23642,5 тыс.руб., что больше показателя 2016 года на 2071 тыс.руб., или на 9,6%. Меньший рост запасов по сравнению с ростом выручки (соответственно (109,6%<163,3%) привел к повышению количества оборотов запасов в отчетном периоде на 0,89 раза, или на 48,9%. Скорость обращения запасов составила 2,71 раза. Быстрее обновляются запасы, что приносит дополнительную сумму выручки и прибыли ООО «Автоцвет».

Таким образом, можно сделать вывод:

- деятельность ООО «Автоцвет» достаточно эффективна, что подтверждается ускорением оборачиваемости запасов, повышением эффективности использования трудовых ресурсов и основных фондов, росте рентабельности продаж как признака усиления конкурентоспособности субъекта хозяйствования;

- однако есть негативные моменты, как то: снижение оборачиваемости денежных средств, перерасход управленческих расходов в абсолютной сумме.

Необходимо проанализировать показатели финансового состояния предприятия как результаты проводимого на предприятии финансового планирования.

Основу финансового анализа составляет анализ финансовой отчетности предприятия. Финансовая отчетность – важный источник информации для принятия хозяйственных решений.

В рыночных условиях бухгалтерская отчетность из конечного продукта информационной деятельности на предприятии превращается в исходные данные дальнейших аналитических расчетов.

Анализ финансового состояния будет проведен за 2016-2017 годы.

Основой финансовой устойчивости являются рациональная организация и использование оборотных средств, а в целом достаточная платежеспособность как способность предприятия погашать свои долги.

Поэтому в процессе анализа финансового состояния вопросам рационального использования оборотных средств уделяют основное внимание.

Данные для анализа состава и размещения активов ООО «Автоцвет» за 2016 год представлены в таблице 2. По данным таблицы 2 видно, что активы ООО «Автоцвет» повысились за отчетный период на 113212 тыс.руб. Средства в активах были размещены следующим образом: основные средства – 177116 тыс.руб., или 61,01%; нематериальные активы – 724 тыс.руб., или 0,25%; прочие внеоборотные активы – 37745 тыс.руб., или 13%; оборотные активы – 74713 тыс.руб., или 25,74%.

Таблица 2 - Состав и размещение активов ООО «Автоцвет» за 2016 год (тыс.руб.)

Активы	На начало 2016 года		На начало 2017 года		Отклонение
	Сумма	уд. вес, %	сумма	уд. вес, %	сумма	уд. вес, %
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	95	0,05	724	0,25	629	0,20
Основные средства	100964	57,01	177116	61,01	76152	4,00
Прочие внеоборотные активы	12464	7,04	37745	13,00	25281	5,96
Итого по разделу 1	113523	64,11	215585	74,26	102062	10,16
2. Оборотные активы
Запасы	23225	13,12	19918	6,86	(3307)	(6,25)
Дебиторская задолженность	22352	12,62	28754	9,90	6402	(2,72)
Денежные средства	16279	9,19	9537	3,29	(6742)	(5,91)
Прочие оборотные активы	1707	0,96	16504	5,69	14797	4,72
Итого по разделу 2	63563	35,89	74713	25,74	11150	(10,16)
БАЛАНС	177086	100,00	290298	100,00	113212	0,00

Негативным моментом является повышение доли внеоборотных активов в общей стоимости имущества на 4%, она составила на конец 2016 года 61,01%. Это говорит о больших вложения в иммобилизованные активы, что свидетельствует о снижении ликвидности баланса.

В оборотных активах повысилась доля прочих оборотных активов, которые представлены суммами НДС, начисленными при отгрузке товаров (продукции, иных ценностей), выручка от продажи которых определенное время не может быть признана в бухгалтерском учете, это также оценивает отрицательно структуру активов.

В таблице 3 представлены данные для анализа состава и размещения активов ООО «Автоцвет» за 2017 год.

Таблица 3 - Состав и размещение активов ООО «Автоцвет» за 2017 год (тыс.руб.)

Активы	На начало 2017 года		На начало 2018 года		Отклонение
	Сумма	уд. вес, %	сумма	уд. вес, %	сумма	уд. вес, %
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	724	0,25	2287	0,41	1563	0,16
Основные средства	177116	61,01	189123	33,50	12007	(27,51)
Прочие внеоборотные активы	37745	13,00	223360	39,56	185615	26,56
Итого по разделу 1	215585	74,26	414770	73,46	199185	(0,80)
2. Оборотные активы		0,00		0,00	0	0,00
Запасы	19918	6,86	27367	4,85	7449	(2,01)
Дебиторская задолженность	28754	9,90	81033	14,35	52279	4,45
Денежные средства	9537	3,29	38043	6,74	28506	3,45
Прочие оборотные активы	16504	5,69	3376	0,60	(13128)	(5,09)
Итого по разделу 2	74713	25,74	149819	26,54	75106	0,80
БАЛАНС	290298	100,00	564589	100,00	274291	0,00

По данным таблицы 3, активы ООО «Автоцвет» повысились за 2017 год на 274291 тыс.руб. Средства в активах были размещены следующим образом: основные средства – 189123 тыс.руб., или 33,5%; нематериальные активы – 2287 тыс.руб., или 0,41%; прочие внеоборотные активы – 223360 тыс.руб., или 39,56%; оборотные активы – 149819 тыс.руб., или 26,54%.

Положительно оценивается снижение доли внеоборотных активов в общей стоимости имущества на 0,8%, она составила на конец 2017 года 73,46%. Это говорит о больших вложения в иммобилизованные активы, что свидетельствует о недостаточной ликвидности баланса. В оборотных активах повысилась доля дебиторской задолженности на 4,45%, она стала равной 14,35%, а в сумме составила 81033 тыс.руб. Это не очень хорошо характеризует ликвидность баланса, так как эти средства не работают на предприятие. Повышение доли денежных средств на 3,45% свидетельствует о рост абсолютной ликвидности, что положительно характеризует изменения структуры актива баланса.

В целом по оборотным активам произошло увеличение суммы на 75106 тыс.руб. Это свидетельствует о больших вложениях предприятия также и в оборотные активы. На это повлияло повышение дебиторской задолженности в отчетном периоде на 52279 тыс.руб. по причине прироста долгов дебиторов, что оценивается отрицательно. Очень много средств предприятия находится в «чужих» руках, что свидетельствует о необходимости налаживания системы управления дебиторской задолженностью. Также прирост суммы запасов на конец 2017 года на 7449тыс.руб. не очень положительно характеризует изменения в структуре оборотных активов, так как данная статья является наименее ликвидной. По самым быстрореализуемым активам – денежным средствам – произошло увеличение против показателя на начало года в общей сумме на 28509 тыс.руб. Это свидетельствует о росте ликвидности баланса ООО «Автоцвет». В структуре источников средств выделяют собственные и заемные средства; последние, в свою очередь, разделяются на долгосрочные и краткосрочные. Пассив укрупненного баланса представлен в таблице 4.

Таблица 4 - Пассив укрупненного баланса ООО «Автоцвет» за 2016-2017 годы (тыс.руб.)

ПАССИВ	На начало 2016 года	На начало 2017 года	На начало 2018 года	Отклонение
				Начало 2017/начало 2016	Начало 2018/начало 2017
3. Капитал и резервы
Уставный капитал	10	10	10	0	0
Нераспределенная прибыль	139369	189949	219311	50580	29362
Итого по разделу 3	139379	189959	219321	50580	29362
4. Долгосрочные обязательства	0	0	0	0	0
5.Краткосрочные обязательства
Заемные средства	8200	24300	45123	16100	20823
Кредиторская задолженность	29507	76039	300145	46532	224106
Итого по разделу 5	37707	100339	345268	62632	244929
БАЛАНС	177086	290298	564589	113212	274291

Из данных таблицы видно, что пассив баланса ООО «Автоцвет» представлен всеми видами источников средств.

Наблюдается повышение в отчетном периоде общей суммы собственного капитала на 50580 тыс.руб. в 2016 году и на 29362 тыс.руб. в 2017 году. На это повлияло в большей степени повышение суммы нераспределенной прибыли в 2016 году на 59580 тыс.руб. и в 2017году на 29362 тыс.руб. Такая динамика оценивается положительно, т.к. рост суммы нераспределенной прибыли ведет к увеличению возможностей для расширенного производства. Налицо прирост финансовой устойчивости предприятия.

Долгосрочных обязательств у предприятия не было.

По ООО «Автоцвет» в 2016 году сумма краткосрочных обязательств возросла на 62632 тыс.руб. по причине увеличения краткосрочных заемных средств на 16100 тыс.руб. и кредиторской задолженности на 46532тыс.руб.

Однако в 2017 году общая сумма краткосрочных пассивов возросла на 244929 тыс.руб., на что оказал влияние в большей степени рост кредиторской задолженности на 224106 тыс.руб., а также заемных средств на 20823 тыс.руб. Это можно оценить отрицательно, так как повышение краткосрочных обязательств влечет уменьшение финансовой устойчивости ООО «Автоцвет».

Необходимо рассчитать коэффициенты роста валюты баланса по формуле:

, (2)

где Б_ср1, Б_ср0 –величина итога баланса за отчетный период.

Коэффициент роста валюты баланса:

- в 2017 году:

Следовательно, валюта баланса увеличилась в 2017 году на 94,5%.

Необходимо сопоставить данный показатель с коэффициентом роста выручки от продажи, рассчитаем по формуле:

(3)

где V_1, V₀ – выручка от продажи продукции (работ, услуг) за отчетный и предыдущий периоды:

- в 2017 году:

Проведя расчеты, можно констатировать факт роста выручки от продажи в 2017 году на 63,6% при росте валюты баланса на 94,5%. Это свидетельствует о нерациональном расходовании средств, так как большие вложения капитала приносят меньшую выручку.

Залогом выживаемости и основой стабильности положения предприятия служит его устойчивость.

Финансово устойчивым в рыночной экономике является такой хозяйствующий субъект, который за счет собственных средств покрывает средства, вложенные в активы (основные фонды, нематериальные активы, оборотные средства), не допускает неоправданной дебиторской и кредиторской задолженности и расплачивается в срок по своим обязательствам.

В таблице 5 представлена структура источников формирования имущества. По данным таблицы можно отметить следующее.

За рассматриваемый период произошло уменьшение доли капитала и резервов: в 2016 году на 13,27%, в 2016 году – на 26,59%, она стала равной 38,85%. Следовательно, менее 50% имущества предприятия принадлежит собственникам, что отрицательно характеризует финансовую устойчивость.

Таблица 5 - Структура пассивов ООО «Автоцвет» за 2016-2017 годы (% к итогу)

Показатели	На начало 2016 года	На начало 2017 года	На начало 2018 года	Отклонение
				2017г. к 2016 г.	2018г. к 2017 г.
3. Капитал и резервы
Уставный капитал	0,01	0,003	0,002	(0,002)	(0,002)
Нераспределенная прибыль	78,70	65,43	38,84	(13,27)	(26,59)
Итого по разделу 3	78,71	65,44	38,85	(13,27)	(26,59)
4. Долгосрочные обязательства	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
5.Краткосрочные обязательства
Заемные средства	4,63	8,37	7,99	3,74	(0,38)
Кредиторская задолженность	16,66	26,19	53,16	9,53	26,97
Итого по разделу 5	21,29	34,56	61,15	13,27	26,59
БАЛАНС	100,00	100,00	100,00	0,00	0,00

Такое значительно уменьшение произошло под воздействием значительного снижения доли нераспределенной прибыли на 26,59% в 2016 году. Отрицательной оценки заслуживает повышение доли краткосрочных обязательств на 13,27% в 2016 году и на 26,59% в 2017 году по причине значительного роста доли кредиторской задолженности: на 9,53% в 2016 году и на 26,97% в 2017 году. Это свидетельствует о повышении финансовой зависимости предприятия от кредиторов.

Таким образом, проведенный анализ баланса позволяет сделать следующие выводы:

- положительно оценивается снижение доли внеоборотных активов в общей стоимости имущества на 0,8%, она составила на конец 2017 года 73,46%. Это говорит о больших вложения в иммобилизованные активы, что свидетельствует о недостаточной ликвидности баланса, однако большая часть средств вложена в дебиторскую задолженность, что говорит об их иммобилизации и заслуживает отрицательной оценки;

- отрицательно также можно оценить повышение доли краткосрочных обязательств на 13,27% в 2016 году и на 26,59% в 2017 году по причине значительного роста доли кредиторской задолженности: на 9,53% в 2016 году и на 26,97% в 2017 году. Это свидетельствует о повышении финансовой зависимости предприятия от кредиторов.

Следовательно, для предприятия очень актуальной является проблема управления дебиторской и кредиторской задолженностью.

Необходимо рассмотреть, как данные изменения в балансе ООО «Автоцвет» повлияли на его финансовую устойчивость, платежеспособность, деловую активность и рентабельность деятельности.

2.2 Планирование роста финансовых ресурсов предприятия

Для планирования роста финансовых ресурсов будет использован расчетно-аналитический метод (используя информацию о показателях прошлых лет).

Представленная в предыдущем разделе политика управления дебиторской задолженности требует предоставления скидок.

Скидки могут предоставляться только при приобретении автотоваров. Данная продукция приносит основную выручку предприятия (83% в 2016 году), и по ней образуется дебиторская задолженность.

При управлении дебиторской задолженности по условиям предоставления скидки: 4/10 net 30. Условия продаж: 4/10 net 30 означают: предприятие предоставляет скидку в 4% при условии оплаты в 10-дневный срок при договорном сроке оплаты в 30 дней.

Необходимо принять, что инфляционный рост цен в среднем составляет 0,54% в месяц (исходя из уровня инфляции 6,5% в год).

Нужно определить индекс цен (I_ц) по формуле:

, (6)

где n – число, кратное 30 (период дебиторской задолженности делится на 30).

Нужно определить индекс цен для старого варианта предоставления скидки в 3%, где средний срок задолженности был 3 месяца, следовательно, n = 90/30 = 3:

= 1,05.

При новом варианте предоставления скидки 4% ООО «Автоцвет» индекс цен так будет равным 1,0417, так как срок будет 1,5 месяца (45 дней по условию); если предоставлять скидку 2,5% при сроке оплаты 60 дней, то индекс цен будет равен 1,0445; если предоставлять скидку 1% при оплате в 90 дней, то индекс цен равен 1,05.

Так как норма рентабельности продукции (отношение прибыли к себестоимости) у предприятия составляет в 2016 году 6,15% (3237/52669*100), то можно рассчитать также доход от альтернативных вложений капитала под данную рентабельность. Данное решение представлено в таблице 6.

Таблица 6 - Расчет эффекта от предоставления скидки ООО «Автоцвет»

Показатели	Предоставление скидки по условию 4/10 net 45	Предоставление скидки по условию 2,5/40 net 60	Предоставление скидки по условию 1/70 net 90	Предоставление старой скидки 3%
Индекс цен	1,0417	1,0445	1,05	1,05
Коэффициент дисконтирования *	0,960	0,957	0,952	0,952
Потери от инфляции с каждой 1000 руб.	1000-0,96*1000=4	1000-0,957*1000= =49	1000-0,952*1000= =48	1000-0,952*1000=48
Потери от предоставления скидки с каждой 1000 руб.	1000*4/100=40	1000*2,5/100=25	1000*1/100=10	1000*3/100=30
Всего потери, руб.	44	74	58	78
Доход от альтернативных вложений капитала, руб.	(1000-40)*0,0615*0,96= 56,68	(1000-25)* *0,0615*0,957= =57,38	(1000-10)* *0,0615*0,957= =58,27	(1000-30)*0,0615* 0,952=56,79
Финансовый результат, руб.	56,68-44 = 12,68	57,38-74=-16,62	58,27-58=0,27	56,79-78= =-21,21

*Коэффициент дисконтирования показывает временную стоимость денег. Так как в месяц инфляция составляет 0,0417%, то коэффициент дисконтирования: 1/1,0417 = 0,960; при инфляции 0,0445 коэффициент дисконтирования – 0,957. При старом варианте коэффициент дисконтирования: 1/1,05 = 0,952.

Следовательно, из представленных в таблице 6 данных видно, что при предоставлении нового варианта скидки в 4% для ООО «Автоцвет» финансовый результат с каждой тысячи рублей будет положительным в размере 12,68 руб. (это самый выгодный вариант из всех представленных вариантов), а старый вариант 3%-ной скидки приносит с каждой тысячи в условиях инфляции убыток в размере 21,21 руб. Эффект очевиден.

Далее необходимо построить эффективную систему контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности и поручить его проведение финансовому менеджеру ООО «Автоцвет» раз в месяц. Один раз в месяц необходимо давать поручение директору по общим вопросам о проверке всех сроков возникновения и оплаты дебиторской задолженности по информации финансового менеджера.

Смоделируем выручку от продажи ООО «Автоцвет» несколькими методами.

1 метод – моделирование выручки от продаж на основе расчета среднегодового темпа роста.

Выручка по прошедшим годам ООО «Автоцвет» составила: в 2015 году – 32526 тыс.руб., в 2016 году – 39183 тыс.руб., в 2017 году (оценка) – 64003 тыс. руб. Среднегодовой темп роста выручки от продажи (нетто) ООО «Автоцвет» определяется по формуле:

(7)

где ТРсг – среднегодовой темп роста, %;

Вn, В1 – соответственно выручка от продажи за последний и за первый период анализируемого динамического ряда;

n – количество периодов.

Среднегодовой темп роста выручки от продажи ООО «Автоцвет» составил 140,3%, то есть в среднем за год выручка увеличивалась на 40,3%. Выручка от продажи на планируемый год: 64003 * 1,403 = 89800 тыс.руб.

Следовательно, выручка, рассчитанная исходя из среднегодового темпа роста, составит 89800 тыс.руб., что выше фактического показателя 2016 года на 25797 тыс.руб. (89800-64003).

2 метод – на основе взаимосвязи выручки и фондоотдачи.

Необходимо проследить зависимость выручки от изменения фондоотдачи на основе построения уравнения регрессии.

Решить уравнение регрессии (8) можно при условии, что параметры и примут числовые значения. Их можно найти по следующей системе нормальных уравнений:

(8)

где х – значения факторного признака, в данном случае – фондоотдачи;

y – значения результативного признака – выручки;

n – число парных значений факторного и результативного признаков = 4.

В таблице 7 представлены данные для расчетов.

Таблица 7 - Данные для расчета параметров уравнения регрессии

Год	Фондоотдача, руб. (х)	Выручка от продажи, тыс.руб. (y)
1	2	3	4	5	6
2014	0,21	29541	0,0441	6203,61	26237,82
2015	0,24	32526	0,0576	7806,24	33775,53
2016	0,28	39183	0,0784	10971,24	43825,83
2017 (оценка)	0,35	64003	0,1225	22401,05	61413,83
Итого	1,08	165253	0,3026	47382,14	165253,01

Итоговые данные граф 2-5 подставляем в систему нормальных уравнений (8):

4 *0,27

Каждый член первого уравнения умножаем на 0,27, и из второго вычитаем первое:

1,08

0,011= 2763,83

.

Подставляем значение в первое уравнение и найдем параметр :

Уравнение регрессии примет вид: . Подставляя в него значения х, можно определить выровненные значения . Так, при уровне фондоотдачи 0,21 руб. () выровненное значение выручки от продажи составит: И так далее.

Выровненные значения помещены в таблицу 7 в графу 6. Нужно, чтобы сумма выровненных значений была приблизительно равна сумме фактических значений результативного признака, в данном случае 165253 ≈ 165253,01 тыс.руб.

По причине того, что новые основные средства приобретать не планируется, можно спрогнозировать уровень фондоотдачи на основе среднегодового ее темпа роста, темп роста составит: По ООО «Автоцвет» в 2018 году планируется фондоотдача в размере: 0,35*118,6/100 =0,42 руб.

На основе составленного уравнения регрессии сбудет спрогнозирована выручка ООО «Автоцвет» на будущий год:

На рисунке 2 представлена выручка от продаж – прогнозные уровни и фактическая.

Рисунок 2 - Выручка от продаж ООО «Автоцвет»

фактическая и прогнозируемая на 2018 год

Как видно по данным рисунка 2, наиболее реальная выручка рассчитана на основе регрессионного анализа в размере 79002 тыс.руб., что выше показателя фактического за 2017 год (по оценке) на 23,4% (79002/64003*100-100).

Показатели до и после рекомендуемых мероприятий представлены в таблице 8.

Таблица 8 - Показатели ООО «Автоцвет» до и после рекомендуемых мероприятий (тыс.руб.)

Показатели	До мероприятий	После мероприятий	Отклонение
Выручка	64003	79002	14999
Прибыль от продаж	3237	5332	2095
Прибыль до налогообложения	2018	28092	26080
Чистая прибыль	1433	22474	21041
Запасы	27367	23000	(4367)
Дебиторская задолженность	81033	50033	(31000)
Денежные средства	38043	58043	20000
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,110	0,200	0,09
Коэффициент текущей ликвидности	0,434	0,452	0,018
Срок оборачиваемости мобильных средств (оборотных активов), дни	640,35	605,59	(34,76)
Срок оборачиваемости дебиторской задолженности, дни	313,036	303,041	(9,995)
Срок оборачиваемости кредиторской задолженности, дни	1073,529	1002,623	(70,906)
Рентабельность продаж, %	5,06	6,75	1,69

На рисунке 3 представлены стоимостные показатели до и после рекомендуемых мероприятий.

Рисунок 3 – Показатели ООО «Автоцвет» до и после мероприятий

Представленные в таблице показатели свидетельствуют об улучшении эффективности деятельности ООО «Автоцвет» и повышении ликвидности его баланса, а также деловой активности и рентабельности. Это доказывает эффективность нормирования и контроля за формированием оборотных средств.

Внедрение всех предложенных мероприятий потребует дополнительных временных затрат бухгалтера-экономиста и директора по общим вопросам по контролю за дебиторской и кредиторской задолженностью, что потребует более четкой организации их рабочего времени:

- часть обязанностей директора по общим вопросам по начислению заработной платы работникам будут переданы директору по производству;

- обязанности бухгалтера-экономиста по составлению смет будут переданы финансовому менеджеру.

В целом, представленная в данной главе информация позволяет сделать следующие выводы:

- для улучшения финансового состояния был сделан вывод о необходимости формирования успешной политики управления дебиторской задолженностью, кредиторской задолженностью и особенно денежными активами. Был сделан вывод о необходимости предоставления скидки в 4% при условии оплаты раньше установленного срока, что предоставляет с каждой тысячи рублей 12,68 руб. прибыли;

- для обеспечения рентабельного использования среднего остатка денежных активов нужно разработать систему мероприятий по минимизации уровня потерь альтернативного дохода в процессе их хранения и противоинфляционной защиты: согласование с банком, осуществляющим расчетное обслуживание предприятия, условий текущего хранения остатка денежных средств с выплатой депозитного процента по средней сумме этого остатка (например, путем открытия контокоррентного сета в банке); использовать для инвестирования остатка временно свободных денежных активов высокодоходные фондовые инструменты (государственные краткосрочные облигации, краткосрочные депозитные сертификаты банка и т.д.), но при условии достаточной ликвидности этих инструментов на фондовом рынке;

ГЛАВА 3 МЕРОПРИЯТИЯ ПО ФОРМИРОВАНИЯЮ финансовЫМИ ресурсами предприятия

В ходе реализации своей основной цели политика управления финансовыми ресурсами ООО «Автоцвет» направлена на решение следующих основных задач.

1 задача. Обеспечение формирования необходимого объема финансовых средств по согласованию с задачами развития субъекта хозяйствования в предстоящем периоде решается путем выявления общей потребности его в финансовых ресурсах на предстоящий период, максимизации объема привлечения собственных финансовых ресурсов при помощи внутренних источников финансирования, установление целесообразности образования собственных финансовых ресурсов при помощи внешних источников, управление привлечением заемного капитала, оптимизации структуры источников формирования ресурсного финансового потенциала.

2 задача. Обеспечение оптимального использования образованного объема финансовых ресурсов по основным направлениям деятельности субъекта хозяйствования предусматривает установление необходимой пропорциональности в их использовании на цели производственного и социального его развития, выплаты необходимого объема доходов на вложенный капитал собственникам субъекта хозяйствования и т.п. В процессе производственного потребления образованных таким образом финансовых ресурсов в разрезе важнейших направлений деятельности субъекта хозяйствования должны быть учтены стратегические задачи его развития и возможный уровень отдачи вложенных финансовых ресурсов.

3 задача. Оптимизация денежного оборота достигается при помощи эффективного управления движением денежного капитала субъекта хозяйствования в процессе его кругооборота, обеспечением синхронизации объемов поступления и использования денежных ресурсов по отдельно взятым периодам, поддержанием необходимой ликвидности его оборотных активов. Одним из результатов такой оптимизации будет повышение среднего остатка свободных денежных средств, который принесет дополнительный доход субъекту хозяйствования в форме процентов банка на суммы, которые накопились на его счетах.

4 задача. Обеспечение максимизации прибыли субъекта хозяйствования при установленном уровне финансового риска решается при помощи оптимального управления его активами (имуществом), вовлечения в хозяйственный оборот заемного капитала, выбора наиболее эффективных направлений операционного и финансового вида деятельности. При этом, для достижения целей своего экономического развития хозяйствующий субъект должен стремиться максимизировать не валовую, а чистую прибыль, которая остается в его распоряжении, а это требует проведения налоговой, амортизационной и дивидендной финансовой политики.

При решении четвертой задачи ООО «Автоцвет» необходимо помнить, что максимизация уровня прибыли может быть достигнута, как правило, при помощи значительного повышения уровня финансовых рисков, так как между этими двумя показателями существует прямая зависимость.

В связи с этим максимизация прибыли должна обеспечиваться в пределах допустимого финансового риска, конкретный уровень которого устанавливается собственниками или менеджерами субъекта хозяйствования с учетом их финансового менталитета (отношения к степени допустимого риска при осуществлении финансово-хозяйственной деятельности).

5 задача. Обеспечение минимизации уровня финансового риска при предусматриваемом объеме прибыли. В том случае, если объем прибыли субъекта хозяйствования известен или заранее спрогнозирован, важной задачей будет снижение уровня финансового риска, который может быть при получении данного объема прибыли.

Такая минимизация может быть достигнута при помощи диверсификации видов операционной и финансовой деятельности хозяйствующего субъекта, а также портфеля финансовых инвестиций; профилактикой и избеганием отдельных финансовых рисков, эффективными формами их внутреннего и внешнего страхования [54, с.153].

6 задача. Обеспечение постоянного финансового равновесия субъекта хозяйствования в процессе его развития. Такое обеспечение определяется высокой степенью финансовой устойчивости и платежеспособности субъекта на всех стадиях его развития и достигается с помощью образования оптимальной структуры капитала и имущества, эффективными пропорциями в объемах формирования финансовых ресурсов при помощи различных источников, достаточным уровнем самофинансирования потребностей в инвестициях.

Все представленные выше задачи инвестиционной политики ООО «Автоцвет» теснейшим образом взаимосвязаны, хотя отдельно взятые их них и имеют характер разнонаправленный (к примеру, обеспечение максимизации объема прибыли при минимизации степени финансового риска; обеспечение образования необходимого объема финансовых ресурсов и стабильного финансового равновесия хозяйствующего субъекта в процессе его развития и т.п.).

В связи со всем выше изложенным, в процессе управления финансами хозяйствующего субъекта отдельные задачи должны быть между собой оптимизированы для достижения наиболее эффективной реализации его основной цели.

Управление финансовым циклом в ООО «Автоцвет» в рыночных условиях является одним из важнейших направлений управленческой деятельности, обеспечивающих решение текущих вопросов финансирования продажи товаров (работ, услуг), а также задач выживания в условиях конкурентной борьбы, стабилизации финансового состояния, минимизации затрат и максимизации объема прибыли, рентабельной деятельности и повышения объемов продаж. Все это повышает стоимость самого хозяйствующего субъекта с точки зрения инвестиционной привлекательности и перспектив его развития.

В целом, во всем комплексе задач управления финансовым циклом ООО «Автоцвет» можно выделить пять важных блоков (рис. 4).

Инвестиционно-финансовое планирование

Управление дебиторской и кредиторской задолженностями

Управление структурой капитала

Контроль и анализ результатов

Рисунок 4 - Основные блоки задач управления финансовыми ресурсами

ООО «Автоцвет»

Каждый из блоков рисунка 4 характеризует отдельный сегмент финансового управления хозяйствующего субъекта, который направлен на достижение общего результата, - тактических и стратегических целей его развития.

1 блок. Инвестиционно-финансовое планирование. Данный блок способствует составлению различных смет и бюджетов, определяет объем необходимых ресурсов. В субъекте хозяйствования отсутствует специалист, занимающийся планированием финансовых ресурсов и контролем за исполнением финансовых планов. Это является основной проблемой предприятия. В связи с тем, что очень большая сумма дебиторской и кредиторской задолженностей на начало 2018 года, внедрение штатной единицы специалиста по планированию и контролю за финансовыми ресурсами является очень важным моментом деятельности предприятия. Средняя заработная плата специалиста – 25 тыс.руб. в месяц, в год затраты на оплату труда возрастут на 300 тыс.руб. Приобретение необходимого оборудования для рабочего места финансового менеджера (компьютерное оборудование, офисная мебель) - 45 тыс.руб. Амортизация оборудования в год составит 5,35 тыс.руб. Итого общие годовые расходы возрастут на 305,35 тыс.руб. Капитальные затраты составят 45 тыс.руб. Расчет общего эффекта будет произведен ниже.

2 блок. Управление дебиторской и кредиторской задолженностями. Это блок устанавливает основные направления контроля за состоянием задолженностей дебиторской и кредиторской. Данные статьи актива и пассива являются самыми проблемными для предприятия, поэтому все представленные в дальнейшем направления по управлению данными видами задолженностей будут особо актуальными для ООО «Автоцвет».

3 блок. Управление структурой капитала. Структура капитала в основном предопределяет внутренние и внешние источники финансового обеспечения долгосрочные и краткосрочные, размеры процентной ставки, которые допустимы и прямо влияют на ликвидность и финансовую результативность деятельности хозяйствующего субъекта. Для ООО «Автоцвет» необходимым является рост суммы нераспределенной прибыли, что позволит повысить сумму собственного капитала и финансовую устойчивость предприятия.

4 блок. Контроль и анализ результатов. Контроль исполнения финансовых решений и анализ полученных в ходе исполнения результатов обеспечивают эффективное распределение средств между различными направлениями деятельности субъекта хозяйствования. Данная работа предполагает обработку информации финансового характера и представление ее в форме финансовой отчетности. Практика управления финансами определяет набор функций финансового менеджера, исполнение которых выступает обязательным условием его работы и не зависит от отраслевой принадлежности и размеров субъекта хозяйствования.

Заключение

Финансовое состояние является способностью субъекта хозяйствования финансировать собственную производственно-хозяйственную деятельность. Его характеризует обеспеченность финансовыми ресурсами, которые нужны для нормального функционирования субъекта хозяйствования, оптимальность их размещения и рациональность использования, финансовыми взаимоотношениями с иными юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Финансовое состояние субъекта хозяйствования зависит от результатов его производственно-хозяйственной деятельности. В том случае, если производственный и финансовый планы субъекта хозяйствования достаточно успешно выполняются, все это положительно воздействует на его финансовое положение. И, также, наоборот, по причине недовыполнения плана по выпуску и продаже продукции идет рост ее себестоимости, снижается выручка и сумма прибыли и, как следствие, становится хуже финансовое состояние хозяйствующего субъекта и его платежеспособность.

В свою очередь, устойчивое финансовое положение положительно воздействует на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства всеми нужными для этого ресурсами. В связи с этим финансовая деятельность как составной элемент производственно-хозяйственной деятельности рыночных субъектов направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственных и заемных средств и наиболее оптимального его использования. Главной целью финансовой деятельности является решение, где, когда и как применять финансовые ресурсы для эффективного развития деятельности и достижения максимальной прибыли.

Финансовый менеджмент представляет собой система форм, методов и приемов, посредством которых производится управление денежным оборотом и финансовыми ресурсами хозяйствующего субъекта.

Финансовое планирование является планированием всех доходов и направлений расходования денежных средств с целью обеспечения развития субъекта хозяйствования. Основными целями процесса финансового планирования выступают: установление соответствия между наличием финансовых ресурсов субъекта хозяйствования и потребностью в них, выбор наиболее эффективных источников формирования финансовых ресурсов и оптимальных направлений их использования.

В качестве основных методов планирования финансовых показателей автором рассмотрены методы: расчетно-аналитический; нормативный; балансовый; оптимизации плановых решений; экономико-математического моделирования.

В качестве объекта исследования выступает предприятие ООО «Автоцвет». Проведенный анализ финансового состояния предприятия позволил сделать следующие выводы. было выявлено увеличение прибыли до налогообложения на 1791 тыс.руб., или более чем в 9 раз Увеличение данной прибыли произошло за счет роста прибыли от продаж на 4389 тыс.руб.

Можно констатировать факт роста выручки от продажи в 2016 году на 63,6% при росте валюты баланса на 94,5%. Это свидетельствует о нерациональном расходовании средств, так как большие вложения капитала приносят меньшую выручку. Положительно оценивается снижение доли внеоборотных активов в общей стоимости имущества на 0,8%, она составила на конец 2016 года 73,46%. Это говорит о больших вложения в иммобилизованные активы, что свидетельствует о недостаточной ликвидности баланса. В оборотных активах повысилась доля дебиторской задолженности на 4,45%, она стала равной 14,35%, а в сумме составила 81033 тыс.руб. Это не очень хорошо характеризует ликвидность баланса, так как эти средства не работают на предприятие.

В работе были разработаны основные блоки задач политики управления финансовыми ресурсами для ООО «Автоцвет», среди которых инвестиционно-финансовое планирование, управление дебиторской и кредиторской задолженностями, управление структурой капитала, а также контроль и анализ результатов.

Список литературы

1. Приказ Минфина Российской Федерации «О формах бухгалтерской отчетности организаций» от 02.07.2016 № 66н // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. - 2016. - № 35.
2. Адамайтис Л.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. – М.: КноРус, 2015. – 400с.
3. Анущенкова К.А., Анущенкова В.Ю. Финансово-экономический анализ: Учебно-практическое пособие. – М.: Дашков и Ко, 2015. – 351с.
4. Бадманева Д.Г., Смекалов П.В., Смолянинов С.В. Анализ финансовой отчетности предприятия: Учебное пособие. – СПб.: проспект науки, 2016. – 472с.
5. Банк В.Р., Тараскина А.В. Теория и практика комплексного анализа финансового состояния хозяй­ствующих субъектов. - Астрахань: ЦНТЭП, 2016. – 374с.
6. Барулин С.В. Финансы: Учебник. – М.: КноРус, 2016. – 640с.
7. Бобылева А.З. Управление в условиях неустойчивости финансово-экономической системы. Стратегия и инструменты. – М.: Издательство Московского Университета, 2016. – 224с.
8. Бочаров В.В. Коммерческое бюджетирование. - СПб.: Питер, 2016. – 265с.
9. Братухина О.А. Финансовый менджмент: Учебное пособие. – М.: КноРус, 2016. – 240с.
10. Бурцев А.Л. Анализ финансовой устойчивости организации: теория и сфера применения // Вестник АГТУ. Сер.: Экономика. - 2016. - № 1. - С. 255.
11. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие / Под редакцией профессора В.Д. Новодворского - М.: «ИНФРА-М», 2015.- 464с.
12. Выварец А.Д. Экономика предприятия. Учебник. – М.: Юнити-Дана, 2015. – 368с.
13. Галицкая С.В. Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предприятий: Учебное пособие. – М.: Эксмо, 2015. – 652с.
14. Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, прогноз: Учебник. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Юрайт, 2016. – 462с.
15. Дьякова Н.Е. Денежные потоки и финансовый результат. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2016. – 401с.
16. Ендовицкий Д.А., Щербакова Н.Ф., Исаенко А.Н. Финансовый менеджмент: Учебник. – М.: Рид Групп, 2016. – 800с.
17. Ермасова Н.Б. Финансовый менеджмент. – М.: Юрайт, 2016. – 621с.
18. Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия: учебник. – М.: Инфра-М, 2018. – 332с.
19. Жулина Е.Г., Иванова Н.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: Дашков и К, 2016. – 511с.
20. Иванов Е.Н. Отчет о движении денежных средств. - М.: Экономика, 2016. – 113с.
21. Кабанцева Н.Г. Финансы. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2018. – 349с.
22. Кудина М.В. Финансовый менеджмент. – М.: Инфра-М, 2016. – 256с.
23. Ложников И.Н. Как применять ПБУ 23/2016»Отчет о движении денежных средств»// Вестник бухгалтера Московского региона. - 2016. - №5. - С. 54.
24. Лупей Н.А. Финансы торговых организаций. – М.: Юнити-Дана, 2016. – 144с.
25. Любушин Н.П., бабичева Н.Э. Финансовый анализ: Учебник. – 2-е изд., перераб. И доп. – М.: Эксмо, 2016. – 336с.
26. Маховикова Г.А., Кантор В.Е. Финансовый менеджмент: Курс лекций. – М.: Юрайт, 2016. – 260с.
27. Невешкина Е.В. Управление финансово-товарными потоками на предприятиях торговли: практическое пособие. – М.: Дашков и К, 2016. – 192с.
28. Новопашина Е.А. Экономический анализ. - СПб.: Питер, 2016. – 301с.
29. Пименова Ю.В. Знакомьтесь – баланс 2016! // Практическая бухгалтерия. – 2016. - №7. – С.18-21.
30. Пожидаева Т.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: КноРус, 2016. – 320с.
31. Раицкий К.А. Экономика предприятия. Учебник. - М.:Экономика, 2016 – 698.
32. Роберт С. Хиггинс. Финансовый анализ. Инструменты для принятия бизнес-решений. – М.: Вильямс, 2015. – 464с.
33. Румянцева Е.Е. Финансы организации: финансовые технологии управления предприятием: учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2018. – 459с.
34. Савчук В.П. Управление финансами предприятия. – М.: Бином. Лаборатория знаний, 2016. – 480с.
35. Тренев Н.Н. Управление финансами: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2015. – 601с.
36. Финансовый менеджмент: теория и практика/ под ред. Е.С. Стояновой.- 6-е изд.- М.: Перспектива.- 2015. – 374с.
37. Финансы: Учебник / под ред. Романовского М.В. – М.: Юрайт-Издат, 2016. – 590с.
38. Шохин Е.И. Финансовый менеджмент: Учебник. – 3-е изд. – М.: КноРус, 2016. – 480с.

Приложения

Приложение 1

Бухгалтерский баланс
на 31 Декабря 2017 г.
				К О Д Ы
Форма по ОКУД				0710001
Дата (год, месяц, число)
Организация ООО «Автоцвет»		по ОКПО
Идентификационный номер налогоплательщика		ИНН
Вид экономической деятельности		по ОКВЭД
Организационно-правовая форма/форма собственности
Общество с ограниченной ответственностью		по ОКОПФ / ОКФС
Единица измерения тыс. руб.		по ОКЕИ		384/385
Местонахождение (адрес)
		Дата утверждения
		Дата отправки / принятия

Поясне- ния	Наименование показателя	На 31 декабря 2017 г.	На 31 декабря 2016 г.	На 31 декабря 2015 г.
1	2	3	4	5
	1. Внеоборотные активы
	Нематериальные активы	2287	724	95
	Основные средства	189123	177116	100964
	Прочие внеоборотные активы	223360	37745	12464
	Итого по разделу 1	414770	215585	113523
	2. Оборотные активы
	Запасы	27367	19918	23225
	Дебиторская задолженность	81033	28754	22352
	Денежные средства	38043	9537	16279
	Прочие оборотные активы	3376	16504	1707
	Итого по разделу 2	149819	74713	63563
	БАЛАНС	564589	290298	177086
	3. Капитал и резервы
	Уставный капитал	10	10	10
	Нераспределенная прибыль	219311	189949	139369
	Итого по разделу 3	219321	189959	139379
	4. Долгосрочные обязательства	0	0	0
	5.Краткосрочные обязательства
	Заемные средства	45123	24300	8200
	Кредиторская задолженность	300145	76039	29507
	Итого по разделу 5	345268	100339	37707
	БАЛАНС	564589	290298	177086

Приложение 2

Отчет о прибылях и убытках ООО «Автоцвет»

за период с 1 Января по 31 Декабря 2017 г. (тыс. руб)

Показатель	За 2017г.	За 2016г.
наименование
1	2	3
Выручка от продажи	64003	39183
Себестоимость продаж	(52669)	(33653)
Коммерческие расходы	(8097)	(6682)
Прибыль от продаж	3237	(1152)
Прочие доходы и расходы
Прочие доходы	261	1757
Прочие расходы	(1485)	(384)
Прибыль до налогообложения	2018	221
Текущий налог на прибыль	(402,6)	(44,2)
Чистая прибыль отчетного периода	1610,4	176,8