РЕАЛИЗАЦИЯ СОБСТВЕННОГО СТАРТАПА В IT – ИНДУСТРИИ, ПОИСК И ПРИВЛЕЧЕНИЕ ИНВЕСТОРОВ
Содержание:
ВВЕДЕНИЕ
В условиях развития современной экономики основным подтверждением успешности деятельности любого хозяйствующего субъекта выступает его лидерство на рынке аналогичной продукции, а также, что не менее важно, поддержание высоких экономических показателей эффективности деятельности.
На сегодняшний день, уровень конкуренции в различных производственных и непроизводственных сферах деятельности достаточно высок, что в свою очередь способствует расширению ассортимента различной продукции, товаров и услуг. Потребитель имеет возможность выбора наиболее приемлемого для него товара, с учетом не только внешних характеристик и качества, но и с экономической точки зрения.
Это в свою очередь побуждает предприятия постоянно «изобретать» новые товары, добавлять особые характеристики и функции к уже существующим, а также внедрять более экономичные производственные схемы, которые помогают снизить не только затраты самого изготовителя, но и послужат увеличению спроса среди потребителей (в частности и за счет снижения цены на товар).
На практике данные мероприятия отображаются в разработке и реализации различных инвестиционных проектов, призванных совершенствовать эффективность производственной деятельности и способствовать достижению высоких результатов работы компании в целом.
Оценивание эффективности финансово-хозяйственной деятельности (в том числе принятия управленческих решений, рациональности затрат на осуществление реконструкции производства, оправданности ценовой политики и прочих) осуществляется на практике через измерение различных абсолютных и относительных показателей.
Суть анализа эффективности осуществления инвестиций (в том числе различных инвестиционных проектов) состоит в оценке и выборе из совокупности альтернативных наиболее привлекательного варианта вложения средств, который бы обеспечивал минимальное отвлечение из оборота денежных средств и приносил максимальную прибыль.
Актуальность темы работы заключается в том, что в современных условиях развития рынка невозможно проведение конкретных инвестиционных проектов без анализа их рациональности и эффективности, так как особенности ведения предприятиями своей инвестиционной деятельности существенно отличаются и требуют индивидуальных решений. Проект, который подойдет одной фирме, может не принести абсолютно никакой выгоды другой.
Вопрос оценки эффективности внедрения различных инвестиционных проектов в наше время является особенно актуальным в связи с стремительным развитием технологий.
Предметом исследования является стартап в ИТ-сфере .
Соответственно, объект исследования – инвестиционный проект по созданию предприятия, специализирующегося на разработке ИТ-продуктов.
Целью данной работы выступает оценка эффективности внедрения инвестиционного проекта на практике.
Методологическую основу работы составляют научные публикации отечественных и зарубежных ученых относительно темы исследования.
Методами, которые используются в процессе исследования, являются: исторический, абстрактно-логический, графический, коэффициентный анализ и прочие.
ГЛАВА 1. РЕАЛИЗАЦИЯ СОБСТВЕННОГО СТАРТАПА В IT – ИНДУСТРИИ, ПОИСК И ПРИВЛЕЧЕНИЕ ИНВЕСТОРОВ
В современном мире все чаще можно услышать слово «стартап». Многие известные компании, впоследствии ставшие гигантами рынка, создавались именно в этой форме (Amazon, Google, Facebook и др.).
В общем смысле под стартапом понимается всякий молодой бизнес, начинающийся «с нуля». В определении, предложенным Э. Рисом под стартапом следует понимать вновь созданную организацию, занимающуюся разработкой новых товаров или услуг в условиях чрезвычайной неопределенности. Согласно другому подходу стартап – это временная структура, которая создана для поиска воспроизводимой, масштабируемой и рентабельной бизнес-модели.
Важнейшие компоненты при планировании бизнеса отображены на рисунке1.1.
Источник: Рубин Ю. Б. Управление собственным бизнесом. – М.: Университет «Университет», 2016.
Рисунок 1.1. Основные компоненты планирования бизнеса
Первоначальной ступенью формирования какого либо бизнес-проекта выступает определение бизнес-идеи и расчет бизнес плана.
Бизнес-план представляет собой документ, вырабатываемый новой или действующей компанией, в котором систематизируются основные аспекты намеченного коммерческого мероприятия [10, c.105].
На рисунке 1.2 отображен стандартный перечень основных составных частей плана инвестиционного проекта.
Рисунок 1.2. План инвестиционного проекта [6, c.386]
При этом, в резюме инвестиционного проекта отображаются такие ключевые параметры, как цель проекта, продукция (услуги, работы и т.п.), временные рамки и последний в перечне но не по значимости параметр - финансовое обеспечение.
Процесс внедрения инвестиционного проекта включает в себя осуществления определенных ключевых этапов (рис.1.3). При этом, их число и особенности проводимых мероприятий могут изменятся, в зависимости от сути и целей проекта.
Рисунок 1.3. Структура работ для внедрения проекта [8, c.58]
На контрольном этапе принимается решение о целесообразности проекта посредством анализа выполнения плана продаж, расчета окупаемости проекта и прочих показателей, подтверждающий его эффективность [9, c.116].
Бизнес-план проекта нужен для того, чтобы понять - каков коммерческий эффект создания бизнеса, внедрения бизнес-идеи, есть ли вообще смысл заниматься ее внедрением, и что это даст. Ведь реализация стартапа всегда требует определённых затрат средств, времени и усилий [14, c.68].
Ответ на это может дать только всесторонне и тщательно проработанный бизнес-план, в котором должны быть просчитаны: стоимость исходных материалов; стоимость аренды помещений; стоимость приобретения или аренды оборудования; стоимость воды, электричества, связи; затраты на зарплату; затраты на маркетинг и продажу конечного продукта; налоги всех уровней; объемы необходимого финансирования; объемы продаж; доходы и прибыль [16, c.756-757].
Все вышеперечисленное должно быть проделано до того, как предприятие начнет тратить свои деньги на организацию внедрения своего программного продукта.
При составлении бизнес-плана крайне важно не приукрашать действительность, не закладывать в бизнес-план максимально оптимистические данные, а реально учитывать возможные расходы и приблизительно подсчитывать доходы [17].
В современной России создание стартапов в большинстве случаев предполагает реализацию каких либо ноу-хау, а сами компании-стартапы нередко соотносятся с венчурными проектами.
В качестве основной причины создания, успешного развития и существования стартапов выступает медлительность и неповоротливость крупных корпораций, успешно использующих уже имеющиеся продукты и практически не занимающихся разработкой и созданием новых.
Все чаще понятие стартапов применяется и по отношению ко всем вновь создаваемым с нуля компаниям. В основе стартапов лежит предпринимательство, поэтому все они отличаются высоко рисковым характером и требуют определенных капиталовложений. При этом, по статистике наиболее частой причиной провала на стадии стартапа выступает вовсе не нехватка финансовых ресурсов, а решение несуществующих проблем. Также существенную роль в гибели стартапов играет неверный состав команды проекта, высокий уровень конкуренции в отрасли и неверная ценовая политика.
Сегодня российская стратап-культура развивается гораздо медленнее, чем за рубежом. Отечественный рынок инвестиций в стратап-проекты не превышает 25–26 млрд. руб. в год.
Как показывает анализ рынка, на сегодняшний день основной проблемой развития российских стартапов выступает нехватка финансирования и трудности с привлечением средств для развития (рисунок 1.4).
Рисунок 1.4. Основные проблемы российских стартапов
Как видно из рисунка 1.4, определенные препятствия в развитии стартапов создают текущее состояние российской экономики и положение страны на мировой арене. Кроме того порядка 41% из 300 опрошенных в ходе исследования «Стартап барометр 2018» отмечают недостаточно высокий уровень заинтересованности стратегов в инновационных разработках и компаниях.
Таким образом, одной из первостепенных задач при создании любого стартапа выступает поиск источников финансирования и привлечение финансовых ресурсов для его реализации. Именно от материальной поддержки стартап-проекта в значительной степени зависит его дальнейшее развитие.
Процесс финансирования играет важную роль в процессе организации и реализации стартапа. В сущности, все источники финансирования стартапов делятся на собственный и заемный капитал.
Основными способами финансирования стартап-проектов выступают:
- самофинансирование;
- внутреннее и внешнее долевое финансирование;
- заемное финансирование.
Базовые методы их финансирования представлены на рисунке 1.5. Рассмотрим их более подробно.
Рисунок 1.5. Основные методы финансирования стартапов
Собственные средства выступают одним из наиболее безопасных методов финансирования стартапов. Их основным преимуществом выступает свобода от финансовых и договорных обязательств, в частности отсутствие необходимости возвращать денежные средства третьим лицам. Однако на практике данный метод используется нечасто, поскольку финансирование стартапа, как правило, требует серьёзных финансовых вложений.
Второй вариант, кратко именуемый «3F» предполагает принятие долговых обязательств от семьи, друзей и знакомых.
Сегодня развивающийся сектор малого и среднего бизнеса – основа благосостояния любого государства, как свидетельствует опыт Америки, Азии и европейских стран. Новую фирму могут создать люди, состоящие в дружественных отношениях, в этом случае возникает предприятие, основанное компаньонами на паях. Чаще новое дело организовывают родственники, близкие или дальние, но относящиеся к одной «семье».
На сегодняшний день для мирового семейного бизнеса характерны две особенности.
В первую очередь, сохранение огромного количества малых и средних предприятий, созданных членами семьи. Например, в США таких небольших семейных фирм насчитывается около 15 млн (для примера: в нашей стране – всего около 2 млн). Семейные компании этого типа создаются в первую очередь в целях экономии средств на заработной плате сотрудников, так как стоимость наемного труда в странах Европы и Америки оказывается иногда неподъемной для вновь открывшейся фирмы.
Вторая особенность – наличие огромных семейных корпораций и холдингов с мировым именем и вековой историей, передаваемых уже 3–6 раз по наследству. В этом отношении выделяется Англия, в которой около 16 % всех семейных фирм пережили более чем четыре смены поколений. Швеция отличается самой большой долей работающих в семейном бизнесе – более 60 % всего работоспособного населения, а Италия известна большим процентом семейных компаний с оборотом более 1,5 млн евро.
Открывшиеся в Москве огромные супермаркеты АШАН – тоже пример развившегося семейного бизнеса, теперь уже французского.
Одним из возможных источников финансирования проектов стартапа выступает государственное финансирование. В частности речь идет о всевозможных грантах и субсидиях, распределяемых на конкурсной основе.
К числу специфических методов финансирования стартапов относится привлечение бизнес-ангелов, предполагающее частное инвестирование на стадии создания бизнеса в обмен на возврат вложений и долю в капитале.
Получить финансовые ресурсы для развития стартапа можно и на площадках акселераторов и инкубаторов, которые представляют собой институты венчурного рынка, которые «выращивают» бизнесы из идей инициативных людей, намеревающихся стать предпринимателями при отсутствии предпринимательского опыта.
Возможными вариантами привлечения денежных средств выступают:
- оплата за комплекс услуг, оказываемых этими институтами;
- бесплатный вход на площадку с последующим предоставлением доли в проекте бизнес-инкубатору, по сути, он становится совладельцем.
Одним из наиболее распространённых способов финансирования стартапа выступает привлечение банковских кредитных ресурсов. В данном случае речь идет о получении кредита, который владелец бизнеса обязуется погасить согласно установленным банком требованиям.
Специфическим источником привлечения денежных средств выступают венчурные фонды, аккумулирующие денежные средства для инвестиций в проекты с высокой степенью риска.
Данный метод финансирования основан на трех базовых принципах:
- принцип поэтапности;
- принцип беспроцентности;
- принцип тесного сотрудничества между венчурными капиталистами и создаваемыми с их участием предприятиями.
Прочими источниками привлечения финансовых средств являются:
- венчурные фонды, аккумулирующие денежные средства для инвестиций в проекты с высокой степенью риска;
- крауд-финансирование, предполагающее привлечение множества мелких инвесторов, получающих право на финансовое/нефинансовое вознаграждение по результатам реализации (чаще всего реализуется посредством интернет-площадок, где молодые компании размещают информацию о стартапе);
- IPO, представляющее собой проведение первичного открытого размещения акций компании на фондовом рынке.
Как бы удивительно это не прозвучало, но согласно данным выше упомянутого исследования «STARTUP BAROMETER 2018», порядка 70% всех стартапов без всякой поддержки из вне (рис.1.6).
Рисунок 1.6. Источники средств для запуска стартапа
Как видим, около 71% российских стартапов основаны на собственные средства основателей. В венчурной терминологии такие стартапы принято называть «venture baked», они не финансируются инвесторами. Лишь у 11% стартап-проектов имеются непрофильные частные инвесторы. Порядка 5% стартапов имеют бизнес-ангела, еще 3% привлекают к стартовому финансированию венчурные фонды.
С развитием бизнеса ситуация кардинально не меняется. Основными источниками финансирования по-прежнему остается начальное финансирование проекта, а также выручка от продаж (рисунок 1.7).
Рисунок 1.7. Источники финансирования текущего развития стартапов
Порядка 14% всех респондентов сами дофинансировнали свой проект, еще 12% обратились к внешним инвестициям. В целом справедливо говорить, что лишь 30% стартап-проектов имеют внешних инвесторов, не являющихся основателями компаний. Тем не менее, подобная практика, как правило, не затрагивает крупные высокотехнологичные инновационные проекты, требующие серьезных финансовых вложений. Как показывает практика, в последние годы в России особую популярность набирает венчурное финансирование стартапов, а также различные формы государственной поддержки, особенно для вновь созданных инновационных стартапов.
В целом можно заключить, что выбор того или иного метода финансирования определяется предпринимателем (стартапером) и зависит от инвестиционной привлекательности и финансового потенциала стартапа, а также от развитости финансово-кредитной инфраструктуры в стране.
По сути каждый из описанных выше источников с той или иной долей условности может быть использования для финансирования российских стартапов. Их выбор зависит от характера стартап-проекта, его размахов и перспектив реализации.
В целом, можно сделать следующие выводы:
1). В качестве основной причины создания, успешного развития и дальнейшего существования стартапов выступает медлительность и неповоротливость крупных корпораций, успешно использующих уже имеющиеся продукты и практически не занимающихся разработкой и созданием новых.
2) В условиях российской действительности развитию и популяризации стартап-проектов способствует развитие и увеличение числа венчурных фондов, а также наращивание инвестиционных потоков в стране.
3). В российской стартап-индустрии на протяжении многих лет лидирующие позиции занимают проекты интернет-сферы. Их рыночная доля, по оценкам экспертов, достигает 90%;
4). Определяющая роль в успешности любого стартапа отводится бизнес-идее. Она обязательно должна быть востребованной со стороны рынка, то есть продукт (услуга) должен обладать реальным или потенциальным спросом;
5). Важная роль в развитии стартапов отводится финансам. Наиболее популярной формой финансирования стартапов остается самофинансирование;
6). Лишь 30% стартап-проектов имеют внешних инвесторов, не являющихся основателями компаний (не затрагивая крупные высокотехнологичные инновационные проекты);
7). Каждый стартап сопряжен с высоким уровнем риска. По статистике, свыше 90% всех стартапов перестают существовать. При этом основной причиной краха зачастую выступает не рыночная конкуренция, а самоуничтожение;
8). Выбор того или иного метода финансирования определяется предпринимателем (стартапером) и зависит от инвестиционной привлекательности и финансового потенциала стартапа, а также от развитости финансово-кредитной инфраструктуры в стране.
ГЛАВА 2. ПРОЕКТ РЕАЛИЗАЦИИ СТРАТАПА
Ключевая бизнес – идея стартапа
Идея стартапа. Концепция продукта
Название проекта: Корпоративный мессенджер Clover
Описание продута / услуги: Создание коммуникационной платформы – корпоративного мессенджера Clover с продвинутой аналитикой переписки внутри компании на базе научных исследований в области Natural Language Processing (обработка естественного языка).
С помощью данного товара / услуги покупатель решает проблему («боль»): цифровизации рабочего места для сотрудников. Продукт позволит оптимизировать процессы коммуникации внутри компании, выстроить взаимодействие между филиалами, даст возможность контроля, уведомления сотрудников, получения статистических и аналитических показателей, а также позволит избавиться от открытых, не безопасных иностранных мессенджеров, которые используются в работе (Telegram, WhatsApp и др.)
Таблица 1. Концепция продукта
|
1. |
Что представляет собой продукт / услуга? |
Корпоративный мессенджер |
|
2. |
Какую функция выполняет продукт / услуга? |
Создание коммуникационной платформы в предприятии |
|
3. |
Где товар будет использоваться? / Где услугу можно будет получить? |
Облачная версия для малого среднего бизнеса с низким порогом входа, on-premise версия для крупного бизнеса. |
|
4. |
Когда товар будет использоваться? / Когда услугу можно получить? |
Для начала использования продукта, необходимо его внедрение на базе предприятия-покупателя, интеграция с различными корпоративными системами (если используются). |
|
5. |
Есть ли необходимые дополнительные товары / услуги для использования разрабатываемого товара / услуги? |
Реализация 2-х типов решений: поставка решения/разработка под ключ on-premise системы корпоративной связи (цифрового рабочего места) для крупных предприятий и корпораций и облачная версия для малого среднего бизнеса с низким порогом входа. Для использования предполагается наличие средств коммуникации (ПК, мобильных устройств и т.п.). |
В целях поиска источников финансирования проекта предусматривается выход на краудфайдинг, поиск инвесторов, установления взаимосвязей.
Получение необходимой суммы планируется за счет финансирования на платформе краудфандинга – AngelList. Выбор данной платформы для поиск источников финансирования обоснован следующими факторами:
- данная платформа считается одной из самых известных платформ для стартапов и бизнес-ангелов;
- предоставляет информацию обо всех зарегистрированных там стартапах, вакансиях для соискателей и общую информацию об учредителях и созданной идее;
- каждый месяц платформа собирает миллионы долларов и часто участвует в развитии стартапов;
- действует на рынке уже 10 лет;
- число проектов: около 100 000.
Так как проект нацелен на развитие быстроразвивающегося направления бизнеса, предполагается получение необходимой суммы в течении прединвестиционного периода реализации проекта.
Команда стартапа
В данном случае, созданием рассматриваемого стартапа занимается уже заявившая о себе на рынке команда - Студия разработки программных продуктов ООО «ЭСК-тек» (ИНН: 7724424977) с опытом работы в РФ, США, странах Европы и АСЕАН. Год основания: ноябрь 2017.
Основатели – физ. лица – ключевые члены команды.
Финансовый результат: 2018 г. – 23 млн. рублей, 2019 г. – 71 млн. рублей.
Таблица 2 Команда
|
Название должности |
Функционал |
Входные компетенции (опыт) |
|
Руководитель проекта |
Управление бизнес-процессами проекта |
Основатель бизнес-идеи |
|
Программист |
Разработка, внедрение, сопровождение продукта |
Соответствующий уровень квалификации |
|
Менеджер по работе с клиентами |
Поиск, налаживание взаимосвязей с клиентами |
Опыт работы по работе с клиентами |
|
Дизайнер |
Создание современных интерфейсов учитывающих пользовательский опыт |
Соответствующий уровень квалификации |
Таблица 3 Распределение ключевого функционала
|
Функции |
Комментарий |
Кто выполняет |
|
Основатель (основатели) |
Владелец бизнеса |
|
|
Привлечение клиентов |
Менеджер по работе с клиентами, основатели |
|
|
Продажи |
Менеджер по работе с клиентами, основатели |
|
|
Разработка |
Программист |
|
|
Дизайн |
Дизайнер |
|
|
Операционные процессы |
Менеджер по работе с клиентами, основатели, дизйнер |
Ценностное предложение
Таблица 4. Ценностное предложение
|
Что является «головной болью» клиента? |
Обеспечение эффективной коммуникации среди сотрудников, безопасность корпоративной информации |
|
Как клиент решает эту проблему на данный момент? |
Не использует корпоративный менеджер, применяя стандартные решения / Использует продукт конкурентов |
|
Насколько он доволен решением? |
Потребность в получении услуг и продуктов высшего качества за приемлемую цену провоцирует клиента на поиск наиболее оптимального решения для его бизнеса |
|
Разрешима ли эта «боль» альтернативными методами? |
На рынке присутствуют программные продукты с аналогичными характеристиками |
|
Хочет ли клиент решить эту проблему другим способом? |
Наиболее целесообразный для клиента-корпоративного лица – использование предлагаемого продукта Для субъекта МСБ – поиск более дешевых решений |
Таблица 5
|
1. Напишите от 3 до 5 преимуществ вашего продукта/услуги |
|
- низкий порог входа для конечного пользователя |
|
- научный подход в формировании аналитики для руководства компании и HR служб на основе машинного обучения (анализ взаимодействия сотрудников, умный поиск по контексту, контроль распространения конфиденциальной информации и пр.) |
|
- локальная техническая поддержка и сервера |
|
- высокое качество звонков |
|
- возможность работы в сложных условиях доступа к интернету и пр. |
|
2. Напишите от 3 до 5 аспектов, которые ожидает/хочет ваш потребитель от вашего продукта? |
|
- приемлемая цена, |
|
- простота интеграции, |
|
- удобный пользовательский интерфейс, |
|
- техническая поддержка |
|
- повышение эффективности управления благодаря продукту |
|
3. Напишите, к чему стоит стремится, чтобы удовлетворить потребности клиентов |
|
- постоянная работа над улучшением качества связи, особенно работы в сложных условиях доступа к интернету |
|
- совершенствование интерфейса |
|
- разработка дополнительного функционала |
|
- сопутствующий качественный сервис |
|
- возможность привлечения сотрудников других компаний (например, подрядчиков и партнеров) в единую среду коммуникаций с разграничением доступа |
|
Составьте список из ключевых слов и фраз, которые важно включить при описании продукта в ценностное предложение. Подумайте об основных характеристиках, преимуществах, отличиях от конкурента вашего продукта |
|
Ключевые слова: ЭФФЕКТИВНОСТЬ, БЕЗОПАСНОСТЬ, УДОБСТВО ИСПОЛЬЗВАНИЯ, ЦЕНА, КАЧЕСТВО, ПОД КЛЮЧ, МУЛЬТИПЛАТФОРМЕННОСТЬ |
|
Ключевые фразы: цифровое рабочее место, безопасность корпоративной связи, оптимизация процессов коммуникации внутри компании, статистика и аналитика показателей, индивидуальные решения под ключ, соответствие цены и качества, доступность интерфейса для пользователей |
|
Сформулируйте ваше ценностное предложение, использую «ключевые слова» и «ключевые фразы», если это необходимо |
|
Ценностное предложение: Clover – цифровое рабочее место для вашего бизнеса. Clover – это безопасность корпоративной связи. С Clover вы получите оптимизацию процессов коммуникации внутри компании, эффективное выстраивание взаимодействие между филиалами, возможность контроля, уведомления сотрудников, статистики и аналитики показателей. |
Целевая аудитория продукта / услуги
Рассматриваемый стратап отличается от стандартного производственного предприятия сферой деятельности – ИТ-технологии. Географическая расположенность не играет значимую роль при определении ключевых сегментов рынка.
Наиболее значимое место занимает сфера деятельности экономических субъектов, на которые ориентирован продукт и количество пользователей.
В связи с этим, целесообразна сегментация рынка по признаку «масштаб деятельности» и количеству предполагаемых пользователей продукта.
Рассматриваемое предприятие уже имеет опыт работы в данной сфере, поэтому, определение сегмента сводится к ориентированию на конкретных желаемых клиентов:
Таблица 6. первая
|
Целевая аудитория: |
Описание сегмента (с указанием кол-ва пользователей) |
||
|
Сегмент 1. Корпорации (стратегически значимые) и крупные банки |
До 50 тыс. чел. |
До 100 тыс. чел. |
Свыше 100 тыс. чел. |
|
Альфабанк (41 500 сотрудников) Роснано (40 000 сотрудников) Мегафон (39 000 сотрудников) МТС (27 000 сотрудников) ПСБ банк (10 000 сотрудников) Шереметьево (12 500 сотрудников) Промсвязьбанк (10 000 сотрудников) Альфастрахование (10 000 сотрудников) Райфайзенбанк (8 700 сотрудников) АК БАРС БАНК (6 000 сотрудников) ВЭБ (5 000 сотрудников) |
ВТБ (77 200 сотрудников) Билайн (56 400 сотрудников) Татнефть (54 000 сотрудников) |
РЖД (740 000 сотрудников) Ростех (и предприятия Ростех) (445 000 сотрудников) Почта РФ и Почта Банк (390 000 сотрудников) Сбербанк (325 000 сотрудников) Росатом (260 000 сотрудников) Роскосмос (189 500 сотрудников) Ростелеком (170 000 сотрудников) Лукойл (103 000 сотрудников) |
|
|
Сегмент 2. Крупный частный бизнес |
Ташир (45 000 сотрудников) Аэрофлот (30 000 сотрудников) Мираторг (26 000 сотрудников) Mvideo-Eldorado group (18 000 сотрудников) Азбука вкуса (13 000 сотрудников) Wildberries (10 800 сотрудников) Ozon (8 500 сотрудников) Яндекс (7 500 сотрудников) LaModa (5 500 сотрудников) Mail.Group (4 500 сотрудников)Citilink (3 000 сотрудников) Вкусвиль (3 500 сотрудников) 2Gis (3 000 сотрудников) QIWI (3 000 сотрудников) S7 (2 900 сотрудников) Rambler (1 700 сотрудников) Avito (1 700 сотрудников) ЦИАН (1 000 сотрудников) Headhunter (800 сотрудников) IvI (350 сотрудников) |
X5 retail group (250 000 сотрудников) Магнит (276 000 сотрудников) |
|
|
Сегмент 3. МСБ |
Субъекты малого и среднего бизнеса в аналогичных сферах экономики, привлеченные менеджером по работе с клиентами в процессе деятельности компании. НЕ основной сегмент рынка. |
||
Портфель заказов команды проекта по состоянию на 25 марта 2020 года – 50 млн. рублей.
Поданы 2 грантовых заявки на 20 и 15 млн. рублей.
Успешный опыт разработки мессенджеров:
- Защищенный мессенджер «Проект М» - собственная разработка
- B2C мессенджер VinSmart – заказная разработка от компании VinGroup (Вьетнам)
- Защищенный мессенджер White Lynx – заказная разработка от сингапурской компании (ограничены NDA по распространению деталей сделки)
- Корпоративный мессенджер Dialog – заказная разработка ряда модулей системы (ограничены NDA)
Опыт работы с заказчиками:
- ПАО «ОАК»
- ПАО «СБЕРБАНК»
- АО «АСТ»
- АО «Альфабанк»
- АО «Фармастандарт»
- ООО «НТЦ ВУЛКАН»
- «Content Watch», LLC, США
- ООО «ГТРС-РУСЬ» (подразделение британской компании GTRS, LLC)
- ООО «Диалог»
- Engiscent Pte. Ltd. (Сингапур) и др.
2.6. Конкурентный анализ стартапа
1. Общий анализ конкурентов
Таблица 7. Общий анализ конкурентов
|
Конкурент |
Преимущества / Недостатки |
Важность для потребителя (оценка) (от 1 до 5) |
Что стартап может предложить |
|
|
Конкурент 1. Dialog |
Преимущества |
Мультиплатформенность, легкий интерфейс |
4 3 |
+ + |
|
Недостатки |
для полноценной работы нужна платная подписка |
5 |
Есть возможность бесплатного использования для субъектов МСБ, система скидок для клиентов |
|
|
Конкурент 2. Slack |
Преимущества |
Интеграция легкий интерфейс |
4 3 |
+ + |
|
Недостатки |
Покупка лицензии |
5 |
Есть возможность бесплатного использования для субъектов МСБ, система скидок для клиентов |
|
|
Конкурент 3. Сибрус |
Преимущества |
Кастомизация, легкий интерфейс |
3 3 |
+ + |
|
Недостатки |
Покупка лицензии Ограниченность интеграции |
5 4 |
+ Мультиплатформен-ность |
|
|
Конкурент 4. АМО |
Преимущества |
Многозадачность, быстрый в работе, легкий интерфейс |
3 3 3 |
+ + + |
|
Недостатки |
предназначен в основном для малого бизнеса, но не для среднего и крупного |
3 |
Ориентирован на все сегменты |
|
|
Конкурент 5. My Team |
Преимущества |
Безопасность, Мультиплатформенность, легкий интерфейс |
5 4 3 |
+ + + |
|
Недостатки |
нет группировки чатов на произвольное количество групп |
+ |
||
2. Оценка конкуренции
Таблица 8. Оценка конкуренции
|
Анализ собственного конкурентного потенциала в статике и динамике достигнутых конкурентных результатов, силы и качества выполняемых конкурентных действий |
150 млн. ₽ Собственных инвестиций 2019 - Старт тестовых продаж 11,5 млн. ₽ - Выручка от продажи лицензий текущего решения |
|
Анализ конкурентного потенциала соперников, достигнутых ими конкурентных результатов, силы и качества выполняемых ими конкурентных действий |
SLACK – $23,2 млрд. капитализация (на июнь 2019, после открытия), $11,5 млрд. (на январь 2020) $1,2 млрд. инвестиций Диалог – 3 млрд. ₽ cash-in/сash-out (данные закр.) |
|
Анализ конкурентной среды, в которой создают, ведут и развивают свой бизнес |
В России 3 крупных игрока которые предоставляют решения для бизнеса. Зарубежные аналоги зачастую не адаптированы под страну использования и запрещены для компаний с гос. участием |
3. Анализ развития конкурентной среды
Таблица 9 Анализ развития конкурентной среды
|
Тенденции развития конкурентного окружения |
Недоверие и плохая работа иностранных мессенджеров в России |
|
Конкурентный климат |
Отсутствие «коробочных» (On-Premise) решений |
|
Антимонопольное регулирование рынка |
Отсутствие серверов в РФ, локализации и русскоязычной поддержки со стороны иностранных решений (рынок РФ и стран СНГ не является приоритетным) |
|
Разные виды позитивной и отрицательной практики других конкурентов |
Высокая стоимость облачных решений, размещение информации на серверах, находящихся в иностранной юрисдикции |
|
Тенденция развития региональных рынков |
Отсутствие поддержки решений на низкопроизводительных устройствах |
|
Тенденция развития отраслевых рынков |
|
|
Динамика спроса и предложения по товарам (услугам, работам) |
Минимальная стоимость Slack начинается с $6,67 в мес. за 1 пользователя. Минимальная цена платной подписки dialog — $3 за 1 пользователя в мес. АМО - позиционируется как бесплатный (до 200 сотрудников) My Team - Минимальная стоимость подписки для компании до 30 сотрудников — 1200 руб. |
|
Макроэкономические тенденции |
93% пользователей смартфонов пользуется мессенджерами Электронная почта давно перестала быть средством связи внутри компании |
4. SWOT – анализ
|
Сильные стороны (S) |
Баллы |
Слабые стороны (W) |
Баллы |
|
Наличие квалифицированного персонала Наличие налаженных партнерских отношений Применение прогрессивных технологий Наличие опыта разработки продукта |
5 5 4 5 |
Рост альтернативных продуктов на рынке Несоответствие мощности ОПФ объему работ и обслуживания Долговая нагрузка Сложности управления |
5 4 5 4 |
|
Сумма |
19 |
Сумма |
18 |
|
Возможности (О) |
Баллы |
Угрозы (Т) |
Баллы |
|
Развитие мощностей предприятия Поиск новых клиентов Развитие технологий IT (ноу-хау, сервис, проекты автоматизации) Продажа имущественных прав |
5 4 5 4 |
Рост долговой нагрузки Негативное влияние роста инфляции Политическая нестабильность в обществе Возрастание экономических рисков в условиях кризиса Рост затрат предприятия |
5 5 5 4 5 |
|
Сумма |
18 |
Сумма |
24 |
Как видим, сильными сторонами, которые будут способствовать успешному развитию на российском рынке, являются:
- Наличие квалифицированного персонала;
- Наличие налаженных партнерских отношений;
- Применение прогрессивных технологий;
- Наличие опыта разработки продуктов и сотрудничества.
При этом, есть все возможности для достижения поставленных целей. Среди таких возможностей: развитие мощностей предприятия; развитие технологий IT (ноу-хау, сервис, проекты автоматизации); поиск новых клиентов; продажа имущественных прав.
Проведем расчет: SO=19*18=342, ST=19*24=456,
WO=18*18=324, WT=18*24=432
Таким образом, проект попадает в квадрат ST, что указывает на наличие серьезного потенциала и неблагоприятной внешней среды для его развития.
5. PEST – анализ
Таблица 10 PEST-анализ
|
Политические |
Экономические |
||||
|
Сохранение политической стабильности в обществе Совершенствование законодательной базы; Резкое обострение политической нестабильности Отсутствие совершенствования законодательной базы |
+40 +30 -28 -12 |
Увеличение денежных доходов населения и юридических лиц Стабилизация экономической ситуации Рост инфляции (например гораздо выше прогнозируемого уровня) Снижение денежных доходов населения и юридических лиц Нестабильность налоговой политики и высокое налоговое бремя Сохранение существующих темпов инфляции |
+41,25 +30,5 -29,75 -22,5 +21 -18 -16,88 +10,5 |
||
|
Социально-культурные |
Технологические |
||||
|
Снижение уровня благосостояния и социальной защищенности населения Увеличение населения Повышение уровня благосостояния и социальной защищенности населения Уменьшение населения |
-40 +32,5 +15 -10 |
Развитие рынка альтернативных программных продуктов Общее развитие технологий IT (ноу-хау, сервис, проекты автоматизации) Отсутствие развития рынка альтернативных программных продуктов Отсутствие общего развития технологий IT (ноу-хау, сервис, проекты автоматизации) |
-69,75 +56,18 +38,25 -22,5 |
||
По результатам PEST-анализа можно сделать выводы, что наибольшее влияние оказывают такие факторы, как:
1) Развитие рынка альтернативных программных продуктов;
2) Общее развитие технологий IT (ноу-хау, сервис, проекты автоматизации).
3) Сохранение политической стабильности в обществе;
4) Увеличение денежных доходов населения и юридических лиц.
2.7. Рынок сбыта и его потенциал
Количество потенциальных пользователей - 222 614 (прогноз на 2021 г.)
Планируемый объем выручки (в месяц): от 119077,6 долл. США
Рентабельность (%): 19,7%
Чистый доход в месяц (в рублях): 58907,5 долл. США или 4216598,85 руб. (по курсу 71,58)
Установка приложений и реальные пользователи (по месяцам):
|
По месяцам, в долл. США |
||||||||||
|
Установка приложения и активные пользователи |
2020 |
2020 |
2020 |
2020 |
2020 |
2020 |
2020 |
2020 |
2020 |
2020 |
|
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
10 |
11 |
12 |
|
|
Установка приложения |
||||||||||
|
За предыдущий период |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Новые загрузки приложений |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Новые удаления приложений |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
Всего установок приложения |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
прогноз:
|
По месяцам, в долл. США |
||||||
|
Установка приложения и активные пользователи |
2021F |
2021F |
2021F |
2021F |
2021F |
2021F |
|
13 |
14 |
15 |
16 |
17 |
18 |
|
|
Установка приложения |
||||||
|
За предыдущий период |
0 |
19 204 |
37 832 |
59 788 |
81 085 |
101 743 |
|
Новые загрузки приложений |
19 204 |
19 204 |
23 091 |
23 091 |
23 091 |
23 091 |
|
Новые удаления приложений |
0 |
-576 |
-1 135 |
-1 794 |
-2 433 |
-3 052 |
|
Всего установок приложения |
19 204 |
37 832 |
59 788 |
81 085 |
101 743 |
121 781 |
Таблица 11 Модель монетизации
|
Модель монетизации |
|
|
Подписная модель (Subscriptions) |
Основная |
|
Индивид.решения |
Дополнительная |
Подходы к монетизации:
Детальнее условия отображены в Приложении 1.
Финансовые показатели
Инвестиции для реализации проекта:
Таблица 12 Инвестиции для реализации проекта
|
Использование средств: |
|||
|
Капитальные затраты |
Долл. США |
610 000 |
|
|
Выкуп инвестора |
Долл. США |
7 027 065 |
|
|
Реклама |
Долл. США |
736 667 |
|
|
Расходы на НИОКР |
Долл. США |
7 426 268 |
|
|
Резерв |
Долл. США |
200 000 |
|
|
Обслуживание долга |
Долл. США |
0 |
|
|
Итоговое: |
Долл. США |
16 000 000 |
|
Текущие расходы по проекту (долл. США):
Таблица 13 Текущие расходы по проекту
|
2020 F |
2021 F |
2022 F |
2023 F |
2024 F |
|
|
Расходы на персонал |
-3 546 000 |
-2 901 300 |
-3 177 369 |
-3 462 437 |
-3 756 738 |
|
Командировочные расходы |
-36 000 |
-24 000 |
-24 000 |
-24 000 |
-24 000 |
|
Маркетинг - Платная реклама |
0 |
-144 702 |
-591 965 |
-1 109 934 |
-1 997 881 |
|
Маркетинг - Общий |
-500 000 |
-750 000 |
-750 000 |
-750 000 |
-750 000 |
|
Дизайн (внешний) |
-384 615 |
-184 615 |
-186 115 |
-187 615 |
-189 115 |
|
Канцелярские товары, пр. |
-2 000 |
-2 000 |
-2 000 |
-2 000 |
-2 000 |
|
Аренда сервера |
-84 006 |
-84 006 |
-84 006 |
-84 006 |
-84 006 |
|
Аренда офиса |
-176 000 |
-176 000 |
-176 000 |
-176 000 |
-176 000 |
|
Недвижимость / сообщества / налог |
-100 |
-100 |
-100 |
-100 |
-100 |
|
Страхование |
-100 |
-100 |
-100 |
-100 |
-100 |
|
Прочее: переменные затраты |
0 |
-10 288 |
-108 114 |
-220 403 |
-338 301 |
|
Прочее: фиксированные расходы |
-1 500 |
-500 |
-500 |
-500 |
-500 |
|
непредвиденные обстоятельства |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
|
OPEX |
-4 730 321 |
-4 277 612 |
-5 100 270 |
-6 017 096 |
-7 318 741 |
Эффективность проекта (за 5 лет):
Таблица 14 Эффективность проекта
|
Показатели проекта: |
Всего |
Основателей |
||
|
Инвестиции |
Долл. США |
16 000 000 |
- |
|
|
Прибыль |
Долл. США |
20 383 106 |
17 827 722 |
|
|
Доходы |
Долл. США |
36 383 106 |
17 827 722 |
|
|
Собственный капитал |
x |
2,3x |
- |
|
|
IRR инвестора |
% |
19,7% |
- |
|
Динамика основных показателей проекта:
Бизнес – модель
Структура сделки:
Команда:
Бизнес – модель (по А.Остервальдеру):
ПАО «ОАК»
ПАО «СБЕРБАНК»
АО «АСТ»
АО «Альфабанк»
АО «Фармастандарт»
ООО «НТЦ ВУЛКАН»
«Content Watch», LLC, США
создание и внедрение на базе клиента корпоративного мессенджера,
сопровождение,
сервис,
индивидуальные проекты.
Clover это: цифровое рабочее место для вашего бизнеса; безопасность корпоративной связи; оптимизация процессов коммуникации внутри компании, эффективное выстраивание взаимодействие между филиалами, возможность контроля, уведомления сотрудников, статистика и аналитика.
Создание коммуникационной платформы в предприятии Облачная версия для малого среднего бизнеса с низким порогом входа, on-premise версия для крупного бизнеса.
Рынок: B2B
Сегмент 1. Корпорации (стратегически значимые) и крупные банки.
Сегмент 2. Крупный частный бизнес.
Сегмент 3. МСБ
корпоративный канал сбыта: компания поставляет продукт/решение напрямую в компании, которые используют его для собственных нужд;
розничный канал: отдельно для клиентов - представителей МСБ
команда программистов и дизайнеров, программное обеспечение, финансирование, каналы продаж, реклама, опыт сотрудничества
основные сегменты издержек: оплата труда персонала, реклама, обустройство и аренд офиса
основной поток доходов – от установки и покупки лицензии на приложение в зависимости от кол-ва сотрудников (различные решения для сегментов и сфер деятельности)
Реализация проекта:
2.12 Формирование воронки продаж
Ключевым каналом продаж выступает продажа продукта менеджером компании. Рассмотрим его детальнее.
Конверсия:
Воронка продаж:
2.13. Маркетинговые коммуникации
1. Колесо бренда
Атрибуты: надежный партнер, удобный интерфейс
Преимущества: простота интеграции, сервис, высококачественная связь в сложных условиях работы
Ценности: безопасность, качество, надежность
Персоналия: современный, продвинутый
Суть: мультифункциональность коммуникационной системы
|
2. Бренд – бриф Общее положение бренда Компания, создающая продукт, проявила себя на рынке как успешного разработчика. Среди числа клиентов компании известные российские (ПАО «СБЕРБАНК», АО «Альфабанк») и зарубежные компании («Content Watch», LLC, США; Engiscent Pte. Ltd., Сингапур). Цель нового продукта – расширить число клиентов, выйти на новый сегмент рынка. На рынке присутствуют альтернативные продукты, однако, Clover обладает множеством функциональных качеств:
В России 3 крупных игрока которые предоставляют решения для бизнеса Зарубежные аналоги зачастую не адаптированы под страну использования и запрещены для компаний с гос. участием Clover – стратегический бренд. Дифференциация брендаБесспорными преимуществами продукта относительно конкурентных продуктов являются:
Преимущество компании: - успешный опыт разработок аналогичных продуктов; - наработанная клиентская база. Описание рынка, на котором будет работать бренд
Финансовые и маркетинговые задачи, которые бренд должен выполнить в ближайшие 3 года
3. Маркетинг – бриф Статус бренда
Маркетинговые и коммерческие цели
Коммуникационная политика
оценка
|
Охват рынка – компании РФ, действующие внутри страны и за рубежом.
Инвестиции и инвесторы (при наличии)
В целях поиска источников финансирования проекта предусматривается выход на краудфайдинг, поиск инвесторов, установления взаимосвязей.
Получение необходимой суммы планируется за счет финансирование на платформе краудфандинга – AngelList.
Выбор данной платформы для поиск источников финансирования обоснован следующими факторами:
- данная платформа считается одной из самых известных платформ для стартапов и бизнес-ангелов;
- предоставляет информацию обо всех зарегистрированных там стартапах, вакансиях для соискателей и общую информацию об учредителях и созданной идее;
- каждый месяц платформа собирает миллионы долларов и часто участвует в развитии стартапов;
- действует на рынке уже 10 лет;
- число проектов: около 100 000.
Так как проект нацелен на развитие быстроразвивающегося направления бизнеса, предполагается получение необходимой суммы в течении прединвестиционного периода реализации проекта.
Структура портфеля инвестиций:
Таблица 15 Структура портфеля инвестиции
|
Target Equity Stakes |
Equity Injection |
|||
|
Investor |
Equity % |
% of Funding |
USD |
|
|
Founders |
49,0% |
0,0% |
0 |
|
|
Investor 1 |
51,0% |
100,0% |
16 000 000 |
|
|
Investor 2 |
0,0% |
0,0% |
0 |
|
|
Investor 3 |
0,0% |
0,0% |
0 |
|
|
Investor 4 |
0,0% |
0,0% |
0 |
|
|
Investor 5 |
0,0% |
0,0% |
0 |
|
|
Total |
100,0% |
100,0% |
16 000 000 |
|
Как видим, 49% финансирования – собственные средства.
Внешнее инвестирование – 51% (покрытие первоначальных инвестиций, необходимых для реализации проекта – 16000000 у.е. или 550 млн. руб.).
- Суть проекта заключается в создании коммуникационной платформы – корпоративного мессенджера Clover с продвинутой аналитикой переписки внутри компании на базе научных исследований в области Natural Language Processing (обработка естественного языка). Облачная версия для малого среднего бизнеса с низким порогом входа, on-premise версия для крупного бизнеса. Clover – цифровое рабочее место для вашего бизнеса.
- Цели развития:
ИНТЕГРАЦИЯ / Создание платформы где разработчики смогут монетизировать свои интеграционные решения
СТАТИСТИКА И АНАЛИТИКА / Создание расширенной аналитики – активность, позитивная активность пользователей, привязка к успешности выполнения задач (при интеграции с системами управления проектов), использование техник Natural Language Processing (AI)
СООБЩЕСТВО / Интеграция с профильными ресурсами, возможность организации сообществ среди сотрудников из разных компаний по смежным отраслям для организации общения по вопросам рынка. Работа с рекламодателями
- Конкурентоспособность за счет:
- Эффективность проекта:
Таблица 16 Эффективность проекта
|
NPV (чистая приведённая стоимость) |
USD |
7 794 525 |
|
Break-Even (точка безубыточности) |
годы |
2,2 |
|
Payback (период окупаемости) |
годы |
4,3 |
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
По итогу осуществления работы, можно сделать следующие выводы:
- эффективная реализация инвестиционного проекта невозможна без грамотного планирования источников финансирования проекта и составления финансового плана;
- значительно упрощает реализацию проекта на практике четкая структурированность необходимых к выполнению работ;
- чем конкретнее и точнее (правдивее, реальнее) указана информация в плане проекта, тем больше вероятности, что рассчитанные прогнозные значения и результативность проекта оправдаются;
- важным этапом в процессе принятия решения о внедрении проекта выступает расчет денежных потоков от осуществления данной инвестиции на практике и основных экономических показателей эффективности инвестиционных проектов.
Осуществив экономический анализ данного инвестиционного проекта, можно подытожить:
- 51% финансирования проекта – внешние инвесторы;
- Рентабельность инвестиций составит 19,7%;
- Выход на точку безубыточности прогнозируется в начале 3-го года реализации проекта;
- Срок окупаемости проекта оставит 4,3 года.
- Конкурентоспособность проекта обеспечивается следующими преимуществами продукта: низкий порог входа для конечного пользователя, научный подход в формировании аналитики для руководства компании и HR служб на основе машинного обучения, высокое качество звонков и работа в сложных условиях доступа к интернету, локальная техническая поддержка и сервера и пр.
Таким образом, можно заключить, что внедрение предложенного инвестиционного проекта является целесообразным для рассматриваемой и принесет ей доход в размере 7 794 525 долл. США за 5 лет реализации проекта.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
-
- Бланк С, Дорф Б. Стартап. Настольная книга основателя. - М. Альпина Паблишер, 2017. – 614 с. - режим доступа http:// biblioclub.ru
- Волков О.И., Девяткин О.В. Экономика предприятия (фирмы): уч. - М.: ИНФРА-М, 2017. - 604 с.
- Грибов В.Д., Грузинов В.П. Экономика предприятия. - М.: Инфра-М, 2017. - 448 с.
- Кнапп Д. Спринт. Как разработать и протестировать новый продукт всего за пять дней. – М. Альпина Паблишер, 2017. – 368 с.
- Козырев М. С., Катаева В. И.: Методы принятия управленческих решений: учеб. пособие. – М.: Директ-Медиа, 2015. - 196 с.
- Кузнецова О.Б. Методический подход оценки экономической эффективности ИТ-проектов // Научные итоги года: достижения, проекты, гипотезы. - 2015. - № 5. - С. 152-155.
- Наролина Т.С., Пахомова Ю.В. Особенности оценки эффективности ИТ-проектов предприятия // Организационно-экономические и управленческие аспекты функционирования и развития социально-экономических систем в условиях инновационной экономики Материалы Всероссийской научно-практической конференции. - 2017. - С. 116-122.
- Остервальдер А. Пинье И. Построение бизнес – моделей. – М. Альпина Паблишер, 2015. – 288 с.
- Остервальдер А. Пинье И. Разработка ценностных предложений. – М. Альпина Паблишер, 2017. – 305 с.
- Рис Э. Бизнес с нуля. – М.: Альпина Паблишер, 2018. – 253с.
- Романова А.О., Коршунов В.О. стартапы как инструмент развития инновационной экономики России [Текст] // Аллея науки. – 2018. – том 6. – № 10 (26). – С. 7-10.
- Рындина А.С. Проблемы управления инвестиционной деятельностью организаций на современном этапе // Проблемы экономики и менеджмента. - 2016. - № 8 (60). - С. 72-75.
- Свиридова В.А., Косарева Н.Ф., Хамутских Е.Ю. К вопросу об оценке экономической эффективности ИТ-проектов // Научный альманах. - 2016. - № 3-1 (17). - С. 307-310.
- Трачук А.В., Сычев Ю.К. Операционный менеджмент: учеб. – М.:Кнорус, 2017. – 360 с.
- Филатова Л.А. Анализ методов оценки эффективности ИТ-проектов // Российская наука: актуальные исследования и разработки сборник научных статей III Всероссийской заочной научно-практической конференции: в 2 ч. Самарский государственный экономический университет. - 2017. - С. 17-20.
- Экономика организации (предприятия): учебник и практикум для прикладного бакалавриата / И. В. Сергеев, И. И. Веретенникова. – Москва: Юрайт, 2015. – 510 с
- Сайт журнала «Современная конкуренция»: Материалы в свободном доступе. http://moderncompetition.ru/r/free/.
- Сайт издательского дома «Коммерсант» http://www.kommersant.ru/
- Сайт газеты «Ведомости» http://www.vedomosti.ru/
- Сайт журнала «Секрет фирмы» http://sf.ekiosk.pro/.
Приложение 1
Монетизация 1 / Инфраструктурный подход / Для РФ и стран СНГ:
Монетизация 2 / Государственный подход:
После получения аккредитации / 1 лицензия = 1 сотрудник
Монетизация 3 / Интеграционный подход:
Продолжение Приложения 1
Монетизация 4 / Глобальный подход / Для РФ и стран СН:
- КРЕДИТНАЯ СИСТЕМА РФ: СТРУКТУРА И РАЗВИТИЕ
- Реализация собственного стартапа в индустрии спорта
- Коммерческие риски в современной торговле и пути их снижения
- Реализация собственного стартапа в сфере торговли трендовыми товарами через интернет.
- Формы и методы организации розничной продажи товаров (Формы розничной продажи товаров)
- Программная и техническая архитектура ИС предприятия
- Разработка дорожной карты создания нового бизнеса
- Управление поведением в конфликтных ситуациях (Способы и методы поведения в конфликтных ситуациях)
- ТЕХНОЛОГИЯ РАБОТЫ СЛУЖБЫ ПИТАНИЯ В ОТЕЧЕСТВЕННЫХ ГОСТИНИЦАХ (НА ПРИМЕРЕ ГОСТИНИЦЫ «ХИЛТОН МОСКВА ЛЕНИНГРАДСКАЯ»)
- Общие принципы организации информационных систем
- Теоретические основы маркетинговой деятельности предприятия
- Учет труда и заработной платы ООО «ЛИДЕР-ЕЕ»