Правовой статус, функции и операции Центрального банка РФ

Содержание:

Введение

Центральные банки являются юридическими лицами, имеющими особый статус, отличительный признак которого⸺ обособленность имущества банка от имущества государства. Хотя формально это имущество находится, как правило, в государственной собственности, центральный банк наделён правом распоряжаться этим имуществом как собственник. Этим центральный банк отличается от собственно государственного банка, имущество которого контролируется государством. Как правило, основным правовым актом, регулирующим деятельность центрального банка, является закон о центральном банке, в котором определяется его организационно-правовой статус, функции, процедура назначения высшего руководящего состава, взаимоотношения с государством и национальной банковской системой. Центральный банк сочетает отдельные черты коммерческого банковского учреждения и государственного ведомства, располагая некоторыми властными полномочиями в сфере регулирования кредитной системы. В большинстве стран мира мы можем наблюдать сформировавшуюся двухуровневую банковскую систему, Россия не исключение. Двухуровневая система Российской Федерации состоит из трех элементов: самого Центрального банка (центр банковской системы), коммерческих банков (основа) и обслуживающих учреждения (обеспечивают работоспособность системы). Место Центробанка в этой системе определяется его правовым положением, целями и функциями, организационной структурой, признаками. Он является основным регулирующим центром вопросов эмиссии и дальнейшего налично-денежного оборота, контроля и надзора за кредитными организациями.

В связи с тем, что Банк России занимает центральное место в банковской системе, проблема его правового статуса стоит очень остро. Ее решение может оказать существенное влияние на организацию и эффективность деятельности всей банковской и финансовой системы. Центральный Банк, выступающий в роли главного органа финансовой деятельности должен разрешать эти недостатки системы, но как он сможет это сделать, будучи сам находящийся в неопределенном статусе?

Объектом курсовой работы является Центральный Банк.

Целью курсовой работы является изучение и исследование проблемы правового статуса Банка России. Для достижения цели необходимо решить следующие задачи:

1. Рассмотреть структуру и принципы организации Центробанка.

2. Определить цели и задачи его деятельности.

3. Изучить основные функции.

4. Рассмотреть Инструменты Денежно-Кредитной политики.

5. Рассмотреть Центральный Банк с позиции государственного органа и юридического лица.

ГЛАВА 1. Общие положения Центрального Банка Российской Федерации

1.1. Структура и принципы организации ЦБ

Согласно принципам организации Банка России, ЦБ РФ – это единая централизованная система с вертикальной структурой управления.

Структура Банка России представляет собой определенную совокупность взаимосвязанных элементов, обусловленных целями, задачами и компетенцией ЦБ РФ.

Статья 83 ФЗ “О Центральном Банке Российской Федерации” гласит: «В систему Банка России входят центральный аппарат, территориальные учреждения, расчетно-кассовые центры, вычислительные центры, полевые учреждения, образовательные и другие организации, в том числе подразделения безопасности и Российское объединение инкассации, необходимые для осуществления деятельности Банка России”.^[1]

Территориальные учреждения Банка России:

1) не являются юридическими лицами;

2) не имеют права выдавать без разрешения Совета директоров ­­­­­­банковские гарантии и поручительства, вексельные и другие обязательства;

3) по решению Совета директоров могут создаваться в регионах, объединяющих территории нескольких субъектов РФ.

Задачи и функции территориальных учреждений ЦБ РФ определяются Положением о территориальных учреждениях ЦБ РФ, утверждаемым Советом директоров. Территориальными учреждениями ЦБ РФ являются среди прочих и Национальные банки республик в составе РФ.

Полевые учреждения Банка России – это воинские учреждения, которые руководствуются в своей деятельности воинскими уставами, а также Положением о полевых учреждениях ЦБ РФ, утверждаемым совместно ЦБ РФ и Министерством обороны РФ. Они предназначены для банковского обслуживания воинских частей, учреждений и организаций Министерства обороны РФ, иных государственных органов и юридических лиц, обеспечивающих безопасность РФ, физических лиц, проживающих на территориях объектов, обслуживаемых полевыми учреждениями ЦБ РФ, в тех случаях, когда создание и функционирование территориальных учреждений ЦБ РФ невозможны.

Служащие Банка России, занимающие должности, перечень которых утвержден Советом директоров обладают определенным кругом прав и обязанностей (не имеют права работать по совместительству, а также на основании договора подряда; не имеют права занимать должности в кредитных и иных организациях; обязаны в письменной форме уведомить в десятидневный срок).

Совет директоров о приобретении ими акций (долей) кредитных организаций; могут получать кредиты на личные нужды только в ЦБ РФ.

Важную роль в деятельности Центробанка играет Национальный финансовый совет, который является коллегиальным органом, состоящим из 12 человек – представителей от Совета Федерации, Государственной Думы, Президента и Правительства Российской Федерации, и Председатель Банка. Национальный совет занимается вопросами рассмотрения проектов основных направлений политики валютного контроля и регулирования, кредитно-денежной; вопросами надзора за деятельностью кредитных организаций и т.д.

Под компетенцией ЦБ РФ понимаются его: права; обязанности; предметы ведения.

Если рассмотреть законодательство Российской Федерации, то можно заметить, что Центральный Банк Российской Федерации является одним из самых независимых банков в мире. В соответствии с Конституцией и иными законами, органы государственной власти и местного самоуправления не вправе вмешиваться в деятельность Центрального Банка. Сама организационная структура Банка гарантирует такую независимость.

Согласно Федеральному закону “О Центральном Банке Российской Федерации” организационная структура Банка России представляет собой единую централизованную систему с вертикальной структурой управления. Данный принцип способствует обеспечению единства денежно-кредитной политики в условиях тенденции к расслоению регионов. Вертикальное подчинение в данном случае является исключительной мерой сохранения целостности кредитно-денежной политики Российской Федерации.

Независимость центрального банка от правительства подразумевает две формы: политическую и экономическую. Условиями политической независимости центрального банка являются определение порядка назначения членов его руководящего органа или управляющего, одобрение принятого банком решения со стороны правительства. Экономическая независимость в том, что центральный банк не обязан автоматически выдавать денежные средства правительству для финансирования государственных расходов и оказывать ему предпочтение при предоставлении кредитов. Независимость центрального банка в большей мере пропорциональна степени зрелости рыночной экономики в целом и к тому же во многом определяется условиями и спецификой исторического развития; но сводить степень зрелости экономики к показателю инфляции- значит заведомо упрощать действительность. Независимость центрального банка, в частности, при проведении денежно-кредитной политики, определяется следующими объективными факторами:

• участием государства в капитале центрального банка и в распределении его прибыли;

• процедурой назначения (выбора) руководства банка;

• степенью подробности определения в законодательстве целей и задач его деятельности;

• законодательно установленным правом государственных органов на их вмешательство и денежную политику;

• наличием законодательного ограничения кредитования правительства.

Центральный банк является основным проводником ДКП. Он регулирует экономику не прямо, а через денежно-кредитную систему. Обычно центральный банк по уставу отвечает за стабильность денежного обращения и курса национальной валюты.

Для современных центральных банков развитых стран характерна своеобразная двойственность положения: с одной стороны, несомненна их связь с правительством, с другой ⸺ сохраняются их обособленность от исполнительной власти и известная самостоятельность в проведении текущей экономической политики.

1.2. Цели и задачи деятельности ЦБ РФ

Основными целями деятельности Банка России являются:

• защита и обеспечение устойчивости рубля;

• развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации;

• обеспечение стабильности и развитие национальной платёжной системы;

• развитие финансового рынка Российской Федерации;

• обеспечение стабильности финансового рынка Российской Федерации.^[2]

Законодатель особо выделяет факт того, что получение прибыли (т.е. коммерческая деятельность) не является целью деятельности Банка России. Первая цель является центральной в деятельности Банка. Существует множество инструментов, с помощью которых Центральный Банк поддерживает курс рубля. Он покупает и продаёт иностранную валюту, определяет для коммерческих банков размер обязательных резервов, выпускает собственные ценные бумаги, устанавливает ставку рефинансирования. К сожалению, даже эти меры не всегда оказываются эффективными. Ведь уровень инфляции зависит не только от Центрального Банка, но и от продуктивной работы экономики страны в целом.

Кредитные организации зависят от Банка России, ведь он устанавливает объём обязательных резервов, ставку рефинансирования, нормативы и т.д. В ситуации ужесточения условий Банком России рубль будет укрепляться, меньше будет кредитов, а также прибыль кредитных организаций уменьшиться. Будет замедление банковской системы, зато повысится стабильность и уменьшатся риски. Рассмотрим другой вариант, если снизить обязательные резервы и ставку рефинансирования, то это приведёт к обратной реакции, возникнет высокий уровень инфляции. Из-за того, что денежная масса в стране увеличится, а производство будет не в состоянии производить достаточно товаров и услуг на текущую денежную массу.

Статьей 75 Конституции Российской Федерации установлен особый конституционно-правовой статус Центрального банка Российской Федерации, определено его исключительное право на осуществление денежной эмиссии (часть 1) и в качестве основной функции — защита и обеспечение устойчивости рубля (часть 2). Статус, цели деятельности, функции и полномочия Банка России определяются также Федеральным законом 10 июля 2002 года № 86-ФЗ “О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и другими федеральными законами. В соответствии со статьей 3 Федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)” целями деятельности Банка России являются: защита и обеспечение устойчивости рубля; развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации; обеспечение стабильности и развитие национальной платежной системы; развитие финансового рынка Российской Федерации; обеспечение стабильности финансового рынка Российской Федерации.

Основной целью денежно-кредитной политики Банка России является защита и обеспечение устойчивости рубля посредством поддержания ценовой стабильности. Устойчивость национальной валюты означает не фиксированный курс по отношению к другим валютам, а сохранение покупательной способности денег за счет стабильно низкой инфляции. В условиях низкой инфляции объем товаров и услуг, которые можно приобрести на одну и ту же сумму в рублях, существенно не изменяется в течение долгого времени. Это поддерживает уверенность населения и бизнеса в национальной валюте и формирует благоприятные условия для роста российской экономики.^[3]

Хотелось бы отметить то, что при поддержании стабильности рубля, Банк должен учитывать интересы не только кредитных организаций, но и бюджетной политики государства, т.к бюджеты составляются с учётом прогноза валют.

Второй целью является развитие и укрепление банковской системы. В среде, где современная двухуровневая банковская система продолжает свое формирование, ответственность Центрального Банка за полноценное развитие и дальнейшее усовершенствование этой системы является важным элементом. Федеральный закон “О банках и банковской деятельности” раскрывает полномочия Банка в данной области.

Центральный Банк выступает в качестве постоянного органа контроля и надзора за деятельностью коммерческих банков. Его задача ⸺ это защита интересов вкладчиков и кредиторов, поддержание стабильности банковской системы на территории всей страны. Банк России обладает полномочиями регулированию данной сферы: устанавливать обязательные нормативы деятельности кредитных организаций, проведения банковских операций, обязательное ведение бухгалтерского учета, предоставление статистической отчетности от кредитных организаций. Вдобавок Центральный Банк может проводить регулярные и внеплановые проверки, то есть запрашивать информацию о деятельности кредитной организации, предъявлять квалификационные требования к руководству, выдавать и отзывать лицензию и т.д. Но, в то же время, Банк России не может вмешиваться в оперативную деятельность коммерческих банков.

Третьей целью является обеспечение стабильности финансового рынка Российской Федерации. Закон предоставляет понятие национальной платёжной системы: "национальная платежная система - совокупность операторов по переводу денежных средств (включая операторов электронных денежных средств), банковских платежных агентов (субагентов), платежных агентов, организаций федеральной почтовой связи при оказании ими платежных услуг в соответствии с законодательством Российской Федерации, операторов платежных систем, операторов услуг платежной инфраструктуры (субъекты национальной платежной системы)”.^[4] В России существует два типа платёжных систем: система, организованная Центральным Банком (через расчётно-кассовый центр) и системы организованные самими кредитными организациями, которые обеспечивают потребность экономики государства в переводе денежных средств. Все платежи осуществляются в форме безналичных расчётов. Без эффективной системы расчетов невозможно нормальное функционирование народного хозяйства, поскольку расчеты пронизывают отношения между всеми физическими, юридическими лицами и государством. ЦБ должен вводить «правила игры», т.е. устанавливать правила, формы, сроки и стандарты безналичных расчетов и правила соблюдения кассовой дисциплины.

Для достижения этой цели Банк России: 1) устанавливает правила осуществления расчетов в РФ; 2) определяет порядок осуществления расчетов с международными организациями, иностранными государствами, а также с юридическими и физическими лицами; 3) осуществляет обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы РФ.

Последние две цели дают понять, что Центральный Банк исполняет роль “мегарегулятора”. Банк России контролирует страховую и микрофинансовую деятельность, финансовые рынки, товарные биржи, осуществляет надзор за формированием и инвестированием пенсионных средств. Как отмечается в пояснительной записке: “Закрепление функций по регулированию и надзору за участниками всех секторов финансового рынка (кредитные организации, страховые организации, инфраструктурные организации, микрофинансовые организации, профессиональные участники рынка ценных бумаг, негосударственные пенсионные фонды) за одним регулирующим органом будет способствовать повышению стабильности на финансовом рынке, в том числе за счет снижения регулятивного арбитража и обеспечения более качественного анализа системных рисков, повышению качества и эффективности регулирования и надзора, включая консолидированный надзор за субъектами рынка и снижения административной нагрузки на них”.^[5]

“Формирование доверительной среды, развитие конкуренции на финансовом рынке, поддержание финансовой стабильности и обеспечение доступности финансовых услуг выделены в качестве долгосрочных стратегических ориентиров в проекте “Основных направлений развития финансового рынка Российской Федерации на период 2019–2021 годов”.

Проект документа предложен для публичного обсуждения и содержит описание целей и принципов деятельности Банка России по развитию финансового рынка, а также конкретные меры их достижения. При этом приоритетные цели развития остались прежними. К ним относятся повышение уровня и качества жизни граждан России за счет использования инструментов финансового рынка, содействие экономическому росту с помощью предоставления конкурентного доступа к финансированию и создание условий для совершенствования финансовой индустрии.

В проекте также получил дальнейшее развитие кросс-секторальный подход к финансовому рынку: реализация многих мероприятий будет оказывать влияние одновременно на несколько секторов финансового рынка. Так, Банк России намерен уделять приоритетное внимание созданию благоприятной среды для цифровизации финансового рынка и развитию на нем конкуренции. Совершенствование корпоративного управления и противодействие недобросовестным практикам будут укреплять атмосферу доверия на финансовом рынке. Повышению стабильности финансовой системы и доверия к финансовым институтам будет способствовать совершенствование надзорного подхода, в частности расширение применения профессионального суждения, развитие инфраструктуры финансового рынка и рынка производных финансовых инструментов. Содействие экономическому росту окажут мероприятия по развитию сегмента длинных денег и стимулирующее регулирование. Будет развиваться международное взаимодействие, в частности со странами Евразийского экономического союза и БРИКС.

Предполагается продолжить работу по обеспечению доступности финансовых услуг, повышению финансовой грамотности, защите прав потребителей. Эта работа активно проводилась при реализации Основных направлений развития финансового рынка Российской Федерации на период 2016–2018 годов. В проекте также сохранены разделы, содержащие мероприятия по развитию отдельных областей финансового рынка: банковского и страхового секторов, рынка ценных бумаг и товарного рынка, сектора коллективных инвестиций и доверительного управления, микрофинансового рынка, платежной системы и инфраструктуры. Предложенный проект будет доработан после обсуждения с профессиональным сообществом и согласования с Правительством Российской Федерации. Окончательную версию документа и дорожную карту к нему Банк России планирует утвердить в конце 2018 – начале 2019 года”.^[6]

1.3. Функции Центрального Банка.

Функции Банка России ⸺ основные направления деятельности, осуществляемые Банком сферах регулирования денежно-кредитной политики, финансовой системы (и финансовых рынков), банковской деятельности. Сущность Центрального Банка проявляется в необходимости регулирования денежной системы с одной стороны, и финансовой системы с другой. Именно поэтому функции Банка зависят не только от потребностей регулирования денежной системы, но и от сущности и функций государства.

Основными функциями Центрального Банка являются:

1. Функции эмиссионного центра, страны;
2. Функции банка банков;
3. Функции банкира правительства;
4. Органа регулирования страны денежно-кредитными методами и др;

5) Дополнительные функции.

1.Эмиссионный центр страны. Являясь эмиссионным центром страны, Центральный Банк обладает монопольным правом выпуска банкнот, что обеспечивает ему постоянную ликвидность. Деньги центрального банка состоят из наличных денег (банкнот и монет). Законодательно эмиссионная монополия закрепляется за Банком России как представителем государства только в отношении банкнот (в некоторых странах ⸺ и монет). Однако когда говорят об эмиссии в широком смысле, имеют в виду пополнение денежного оборота всеми видами денежных средств (деньгами Центрального Банка и деньгами коммерческого). Обладая исключительным правом на выпуск в обращение наличных денег, Банк России лишь отчасти участвует в депозитно-ссудной эмиссии. Если коммерческие банки “создают деньги” в процессе депозитно-ссудной эмиссии для развития своих операций и получения прибыли, то Центральный Банк делает это либо для регулирования ликвидность банковской системы, либо для поддержания курса национальной валюты, либо для финансирования государственного бюджета.

2. Банк банков. Данная функция заключается в том, что Центральный Банк совершает свои операции не с торгово-промышленной клиентурой, а преимущественно с банками данной страны: хранит их кассовые резервы, размер которых устанавливается законом, осуществляет надзор и контроль, предоставляет кредиты. С одной стороны, Центральный Банк сосредоточивает у себя обязательные резервы коммерческих банков, а с другой ⸺ оказывает им необходимую кредитную поддержку.

Функция банка банков конкретизируется в функциях: а) кредитора; б) надзора и контроля над банками; в) главного расчётного центра страны.

2а. Кредитор. Выручая коммерческие банки в период экономической нестабильности, Центральный Банк предоставляет им кредитную поддержку путём эмиссии денег или покупки ценных бумаг.

Посредством кредитования правительства центральные банки осуществляют финансирование государственного долга и дефицита государственного бюджета. Концентрация обязательств резервов в Центральном Банке означает, что Центральный Банк может осуществлять контроль над деятельностью коммерческих банков.

2б. Надзор и контроль над банками включает в себя контроль над функционированием банковской системы и валютный контроль. Центральный банк получает информацию о состоянии того или иного банка при проведении, например, политики минимальных резервов или рефинансирования. Контролирующая функция включает определение соответствия требованиям к качественному составу банковской системы, т.е. процедуру допуска кредитных институтов на национальный банковский рынок. Кроме того, сюда относится разработка набора необходимых для кредитных институтов экономических коэффициентов и норм и контроль над ними. Не менее важной контрольной функцией центрального банка является осуществление валютного контроля и валютного регулирования, степень жёсткости которых зависит от общего экономического положения страны.

2в. Главный расчётный центр страны. Центральный Банк стремится создать такие условия для проведения платежей и расчётов, которые минимизировали бы системный риск и его последствия. Центральные банки могут непосредственно участвовать в организации межбанковских расчётов, а также осуществлять контроль над частными расчётно-клиринговыми системами.

3. Банкир правительства. В условиях ограниченной финансовой базы, несбалансированности финансовых потребностей государства возникает необходимость изыскания внутренних и внешних займов и кредитов на цели покрытия государственных расходов и дефицита государственного бюджета. Основной формой финансирования государственных расходов и государственного бюджета является государственные займы. Государственный банк осуществляет выпуск государственных займов, организует подписку на займы и размещение облигационных займов среди коммерческих банков, страховых компаний и других участников денежного рынка.

К другим основным методам финансирования государственного долга относятся денежная эмиссия и кредиты Центрального Банка. Помимо управления государственным долгом Центральный Банк может участвовать в кассовом исполнении бюджета, если в стране существует банковская или смешанная система кассового исполнения бюджета. В основу кассового исполнения бюджета положен принцип единства кассы. Это означает, что все мобилизованные государственные доходы направляются на единый счёт министерства финансов в центральном банке, с которого черпаются средства для осуществления государственных расходов. Центральный Банк выступает кассиром правительства.

“В процессе кассового исполнения бюджета Центральные Банки аккумулируют бюджетные поступления, выдают финансовые средства, зачисленные на счета федеральных и местных бюджетов, ведут учёт поступлений и платежей федерального и местных бюджетов, представляют финансовым органам отчёты о кассовом исполнении этих бюджетов, а также осуществляют целый ряд других операций”. ^[7]

4. Денежно-кредитное регулирование. В настоящее время эта функция стала наиболее значимой в связи с тем, что денежно-кредитному регулированию в индустриально развитых странах уделяется первостепенное значение в сфере экономической политики государства. Методы денежно-кредитного регулирования носят административный (прямой), экономический (косвенный) либо смешанный характер.

5.Дополнительные функции центрального банка не связаны непосредственно с его главной задачей (сохранение стабильности национальной валюты), но способствует её реализации. К числу этих функций относятся: а) управление государственным долгом; б) проведение аналитических исследований и ведение статистической базы данных; в) изготовление банкнот и др.

1.4. Инструменты Денежно-Кредитной политики

1.Политика вкладов.

Институты государственного сектора держат свои ликвидные средства на счетах Центрального Банка. Это делается для того, чтобы не увеличивать кредитный потенциал коммерческих банков за счёт государства. Центральный Банк не обладает правом управлять размещением вкладов государственных институтов. Поэтому институты общественного сектора могут увеличивать объём своих кладов в ЦБ РФ и сокращать его в коммерческих банках. Подобные изменения денежной базы происходят без вмешательства Центрального Банка: инициатива в данном случае исходит от институтов государственного сектора. Политика вкладов способствует изменению предложения денег коммерческих банков при участии центрального банка, причём в данном случае инициатором этого процесса являются государственные институты, перенося свои вклады из коммерческих банков на счёт ЦБ РФ либо перенося свои счета из Центрального Банка в коммерческий банк. Политику вкладов не следует причислять к эффективным инструментам ДКП, учитывая её ограниченные возможности и порой сомнительную мотивацию.

2. Регулирование процентных ставок и “кредитные потолки”.

Центральный Банк может регулировать процентные ставки и объёмы кредитов.

При ограничении верхних пределов процентных ставок спрос на кредит возрастает, что способствует оживлению экономики и распределению финансовых ресурсов. Посредством ограничения верхнего уровня процентных ставок облегчается доступ к кредитам разным категориям юридических лиц, в том числе мелким и средним фирмам; более того, низкие процентные ставки стимулируют инвестиции и способствуют повышению деловой активности.

3. Политика “увещания”.

При помощи политики “увещевания” посредством СМИ, Центральный Банк пытается корректировать мероприятия ДКП для того, чтобы избежать мер прямого вмешательства в экономическую сферу. Через призывы к коммерческим банкам, обращение к публике, предостережение в адрес правительства центральный банк пытается содействовать экспансивным или контрактивным мероприятиям ДКП. Например, посредством убеждения центральный банк пытается добиться уменьшения коммерческими банками выдаваемых объёма кредитов для того, чтобы “остудить перегретую экономику” при кредитовании фирм и домашних хозяйств, финансировании дефицита государственного бюджета.

4. “Джентльменское соглашение”

Джентльменское соглашение ⸺ это неформальная, основанная на взаимном доверии, договорённость между частными или государственными сторонами. При этом стороны избегают заключать формальное соглашение на долгосрочную перспективу. Джентльменское соглашение носит добровольный характер и не предусматривает санкций за его невыполнение, но оно выполняется, чтобы не наносить ущерба партнёру и не вызывать с его стороны соответствующей реакции. В международном масштабе джентльменское соглашение могут заключаться между государственными органами, например между Центральными Банками отдельных стран.

4. Политика рефинансирования.

Политика рефинансирования является важнейшей составляющей ДКП центрального банка. Первоначально политика рефинансирования банковских институтов центральным банком страны использовалась для оказания воздействия на денежно-кредитное обращение. Постепенно наряду с этим рефинансирование всё чаще стало применяться как инструмент оказания помощи коммерческим банкам. Выполняя функцию банка банков и кредитора, центральные банки стали предоставлять ссуды кредитно-банковским институтам, которые испытывают временные финансовые затруднения. По срокам использования кредиты рефинансирования чаще всего бывают краткосрочные (от 1 дня до нескольких дней) либо среднесрочные (3-4 месяца).

Возможность получения кредитов рефинансирования и их масштабы зависит от общего состояния финансового рынка, от целей и задач ДКП, а также от финансового положения заёмщика. Кредиты рефинансирования предоставляются только устойчивым банкам, которые испытывают временные финансовые затруднения. По форме различают учётные и ломбардные кредиты. В соответствии с политикой рефинансирования центральный банк уполномочен устанавливать учётную (дисконтную) ставку предоставления кредитов.

“Учётные (дисконтные) кредиты ⸺ это ссуды, предоставляемые центральным банком кредитно-банковским институтам в порядке переучёта векселей”.^[8]

Проводя дисконтную политику, центральный банк устанавливает в рамках политики рефинансирования условия, при которых коммерческие банки могут брать кредиты у центрального банка. Чтобы получить кредиты в деньгах центрального банка, коммерческие банки должны продать банку вексель (редисконт).

Центральный банк может устанавливать особые требования к векселю. Центральный банк может селективно дискриминировать векселя отдельных отраслей (например, строительный вексель) либо, преферировать векселя ( например, векселя экспортных отраслей). Общая сумма ссуд центральных банков, предоставляемых под учёт векселей, лимитируется.

При расчёте кредитного лимита используется единый для всех кредитных институтов мультипликатор, величина которого зависит от общей суммы учётного лимита. При этом для каждого коммерческого банка определяется индивидуальный учётный лимит, срок действия которого ограничен 1 годом. Центральный банк может повышать или понижать уровень учётных лимитов исходя из соображений ДКП.

“Дисконтная (учётная) ставка, или ставка рефинансирования ⸺ это цена кредита центрального банка коммерческим банкам в порядке переучёта векселей”.^[9]

Дисконт взимается в форме процентных вычетов от кредитной суммы. Дисконтная ставка является ведущим процентом, который оказывает влияние на изменения общей процентной ставки в экономике. Официальная учётная ставка является ориентиром для рыночных ставок по кредитам. Устанавливая учётную ставку, центральный банк определяет стоимость привлечения кредитных ресурсов коммерческими банками. Если Центральный Банк преследует цель уменьшения кредитных возможностей коммерческих банков, то он поднимает учётную ставку, делая кредиты рефинансирования более дорогими, и наоборот. Однако центральному банку не всегда удаётся достичь намеченной цели. Возможна ситуация, когда повышение учётной ставки центрального банка не будет эффективным, если на денежном рынке в данный момент идёт снижение стоимости кредитов в результате их повышенного предложения. Посредством манипуляции с официальной учётной ставкой центральный банк воздействует на состояние не только денежного рынка, но и рынка ценных бумаг. Так, рост официальной учётной ставки влечёт за собой повышение ставок по кредитам и депозитам на денежном рынке, а это уменьшает спрос на ценные бумаги.

Ломбардная (залоговая) политика. При осуществлении ломбардной политики в рамках политики рефинансирования центральный банк ставит условия, при которых коммерческие банки получают ссуду под залог депонированных в банке ценных бумаг в деньгах центрального банка по ломбардной процентной ставке, которая может ежедневно меняться. Ломбардная процентная ставка обычно превышает официальную учётную ставку примерно на 1 процентный пункт и изменяется одновременно с ней.

Ломбардный кредит применяется только для краткосрочного кредитования. Но из соображений ДКП он может периодически ограничиваться или полностью отменяться центральным банком. В качестве залога обычно применяются коммерческие и казначейские векселя, государственные облигации.

5. Политика минимальных резервов.

Согласно сложившимся в мире правилам минимальные резервы хранятся в ЦБ в форме бессрочных вкладов. Ими могут пользоваться разные банки на протяжении длительного времени, но при этом в распоряжении ЦБ должна оставаться определенная сумма так называемого минимального резерва, необходимая для работы делового банка в течение определенного периода (как правило, одного месяца). Если банк не выполняет это требование, он выплачивает штрафные проценты. Норма обязательного резерва рассчитывается как отношение его суммы к срочным обязательствам делового банка. Для примера: норма резервов составляет 20%. Это значит, что деловой банк, имеющий срочные обязательства на сумму 1 млн долл., должен располагать в ЦБ резервом в сумме 200 тыс. долл. Если в следующем месяце срочные обязательства повысятся до 2 млн долл., то коммерческий банк должен увеличить свой резерв в центральном банке до 400 тыс. долл. Нормы обязательных резервов в России были введены в 1991 г., повышены в 1992 г. и к 1997 г. составляли 15—20% — в зависимости от вида вклада. После кризиса 1998 г. активность использования резервных требований снизилась, и с января 2000 г. коэффициент резервирования составляет 3,5%.

При повышении норм обязательных резервных требований центральным банком уменьшаются суммы свободных денежных средств, находящихся в распоряжении коммерческих банков. Напротив, снижение нормы резервов увеличивает возможности кредитования.

“Резервные требования выполняют следующие функции:

1) создают условия для текущего регулирования банковской ликвидности (регулятор ликвидности);

2) играют роль денежного буфера: во время дефицита ликвидности на рынке межбанковского кредитования, как правило, краткосрочная процентная ставка совершает резкий скачок; в ответ на это центральный банк резко снижает норму резервирования.

3) являются ограничителем кредитной эмиссии (регулятор предложения денег);

4) резервные обязательства являются источником сеньоража (резервные требования являются своеобразным налогом на банки)”.^[10]

Норма минимальных резервных требований устанавливается в законодательном порядке. В настоящее время наиболее распространены резервные требования как норма процента от общей суммы пассивов банка или отдельных статей. При этом обычно нормы обязательных резервов дифференцируются по отдельным видам депозитов.

Глава 2. Определение правового статуса Центрального Банка Российской Федерации

2.1. Центральный банк как орган государственной власти

Центральный Банк России является главой всей банковской системы страны, регулирует ее, устанавливает определенные правила, осуществляет контроль и надзор. Правовой статус Банка определяет Конституция Российской Федерации и Федеральные законы. Наиболее важным является Федеральный закон «О Центральном Банке Российской Федерации», в котором говорится, что Банк России является юридическим лицом.

В то же время, анализируя правовой статус Центробанка, можно заметить некую двойственность его положения. На данный момент законодательство не дает четкого определения организационно-правовой формы Банка как юридического лица, и в то же время не выделяет его в качестве органа государственной или муниципальной власти. При этом нельзя не отметить факт того, что Центральный Банк обладает многими признаками государственного органа (обладает государственно-властными полномочиями).

Ученые так же разошлись во мнениях по данному вопросу. В связи с тем, что Центральный Банк не относится ни к одной из ветвей власти (законодательной, исполнительной или судебной), Г.А. Тосунян и А.Ю. Викулин высказали точку зрения, согласно которой существует четвертая ветвь власти — «денежная власть». На мой взгляд, это наиболее близкая к реальности точка зрения. ^[11]

Невозможно не согласиться с высказыванием Т.Б. Замотаевой о том, что порядок назначения руководящих органов Центрального банка РФ, статус служащих Банка России (приравненных к государственным служащим) позволяют однозначно признать Центральный банк РФ государственным органом.^[12]

Рассмотрим некоторые законодательные основания, позволяющие отнести Центральный Банк к органам государственной власти. Так в ч.2 ст. 75 Конституции Российской Федерации говорится о том, что Банк России осуществляет свои функции по защите и обеспечению рубля «независимо от других органов власти». Таким образом, данное положение можно трактовать как некое признание того, что Банк выступает как один из государственных органов, не относящихся ни к одной из ветвей власти.

Специалисты различных отраслей права так же придерживаются вышеуказанной точки зрения. Анализируя правовой статус Центробанка с точки зрения административного законодательства, Ю.А. Тихомиров выделяет Банк России в качестве центра банковской системы и органа государственного управления. А.Б. Агапов характеризует Центробанк в качестве федерального органа власти, имеющего особые исполнительно-распорядительные полномочия.

С точки зрения финансового права Ю.А. Крохина так же выделяет Банк России как один из государственных органов, не входящий ни в одну имеющуюся ветвь власти. Она выделяет особенность финансово-правового статуса Банка России в том, что являясь юридическим лицом и имея органы управления, он не имеет учредителей.

Основным принципом организации деятельности Центробанка является принцип независимости. Он заключается в том, что Центральный Банк является особым публично-правовым институтом, который обладает исключительным правом эмиссии и организации обращения денежной массы. Его функции можно отнести по правовой природе к полномочиям государственной власти, т.к. их реализация предполагает под собой наличия мер государственного принуждения. Так же данный принцип выражается в осуществлении Банком России своих функций и полномочий независимо от государственно-властных органов.

Более того Центральный Банк вправе осуществлять нормотворческие функции (что присуще только органам государственной власти). Он обладает исключительным правом на издание нормативных актов, имеющих обязательный характер для иных органов государственной власти по вопросам, относящимся к его компетенции (они определены Федеральным Законом «О Центральном Банке Российской Федерации»). В ст. 104 Банк России не предусмотрен в качестве органа, обладающего законодательной инициативой. Однако, проекты федеральных законов и иных нормативно-правовых актов по вопросам, имеющим прямое отношение к осуществлению функций Центробанка, должны направляться ему на заключение.

Также С. А. Голубев определяет Центральный банк РФ как орган государственной власти специальной компетенции по управлению банковской системой.

Институт Центрального банка РФ рассматривается Голубевым с позиции теории государственного управления и делается утверждение о том, что в условиях современного состояния правовой науки и развития государственного аппарата понимание функции государственного управления исключительно как функции исполнительных органов государства. А аппарата государства как совокупности исполнительных государственных органов устарело и не отражает существующую действительность. Сегодня функции государственного управления в различных формах осуществляют и законодательные, и исполнительные, и судебные органы государства, и органы государства с «особым статусом». При этом понятия «орган государства», «орган государственного управления» и «орган государственной власти» используются в исследовании как идентичные.

По мнению С.А.Голубева, орган государственного управления ⸺ это организационно и структурно обособленная часть государственного аппарата, созданная в порядке, предусмотренном конкретным нормативно-правовым актом. С целью осуществления управленческих функций государства в отдельных сферах общественной жизни, и наделенная для этого государственно-властными полномочиями, которые она реализует строго в рамках своей компетенции в установленной форме, и состоящая из государственных служащих. Перечисленные в определении признаки в полной мере характерны и для Центрального банка РФ, который является органом государственного управления.

К органам государственного управления Банк России относит и Я.Л. Гейвандов. Согласно его утверждению, Банк России представляет собой государственный орган управления с возложенными на него особыми функциями, применяемыми в сфере денежно-кредитных отношений, а также в банковской деятельности. Для реализации упомянутых функций Банк России наделен соответствующими государственно-властными и гражданско-правовыми полномочиями. Его особый статус выражается в том, что Центральный банк РФ не включен в систему органов государственной власти РФ (ст. 11 Конституции РФ). Но при этом является государственным учреждением и представляет собой единую федеральную систему органов, осуществляющих государственное управление, в денежно-кредитной и банковской сферах.

2.2. Центральный банк как юридическое лицо

Ряд ученых, например А.Г.Братко считают, что Центральный Банк Российской Федерации не может выступать в роли органа государственной власти, т.к. Конституция Российской Федерации в статье 11 четко прописывает исчерпывающий перечень вышеуказанных органов: Президент РФ, Федеральное Собрание (Совет Федерации и Государственная Дума), Правительство РФ, суды Российской Федерации. Банк России в этот исчерпывающий перечень не включен, следовательно, он не может называться государственным органом. Следственно, стоит рассмотреть Банк России как юридическое лицо.

В соответствие с Гражданским Кодексом Российской Федерации юридическим лицом признается организация, которая имеет обособленное имущество и отвечает им по своим обязательствам, может от своего имени приобретать и осуществлять гражданские права и нести гражданские обязанности, быть истцом и ответчиком в суде. При этом правовое положение Центробанка в той же статье выделено отдельно и отсылает к Конституции и закону о Центральном Банке. Но, ни в конституции, ни в законе нет четкой характеристики его правового положения. Закон лишь говорит, что Банк является юридическим лицом, при этом не определяет его организационно-правовую форму.

Согласно гражданскому законодательству юридические лица делятся на коммерческие и некоммерческие. В связи с тем, что ФЗ о Центральном Банке выделяет факт того, что получение прибыли не является целью Банка, его можно классифицировать как некоммерческую организацию. Перечень форм некоммерческих организаций в законе является исчерпывающим. Центральный Банк идеально не подходит ни под одну из них, но имеет схожие с ними черты.

В литературе существуем мнение о том, что Центральный Банк является государственным учреждением, т.к. среди юридических лиц некие государственные управленческие полномочия присущи только государственным учреждениям. Но одним из признаков государственного учреждения выступает обязательное финансирование из федерального бюджета. Как известно, Банк России обладает полными правами владения пользования и распоряжения на свое имущество в государственных интересах. Более того, принадлежащее Центробанку имущество является федеральной собственностью. Бюджетной организаций его признать нельзя в силу части 3 статьи 2 Федерального Закона «О Центральном Банке», говорящей о том, что расходы Банка осуществляются за счет своих же доходов, т.е. не финансируется Российской Федерацией. При организационно-правовой форме учреждения в случае недостатка средств учреждения для исполнения обязательств, собственник имущества будет нести полную субсидиарную ответственность по возникшим долгам. А закон говорит о том, что государство не отвечает по долгам Центробанка. Таким образом, мы не можем отнести Банк России к государственному учреждению.

Иногда причисляют Центральный Банк к государственной корпорации. Так, Банк России учрежден Российской Федерацией на основе имущественного взноса (имущество Госбанка СССР перешло к Банку России), создан на основе Федерального Закона, Банк России не имеет членства, а также не имеет уставных документов. Центральный Банк РФ публикует годовой отчет, так же как и государственные корпорации. Но данная точка зрения имеет свои недостатки. Так, например, имущество, которое было передано государственной корпорации, является ее собственностью. А уставной капитал и имущество Центрального Банка согласно законодательству являются федеральной собственностью.

Имеет место быть мнение о том, что Банк России является коммерческой организацией. Анализируя формы коммерческих организаций, как наиболее подходящую можно выделить форму унитарного предприятия. Но, в отличие от унитарного предприятия, Центробанк не имеет устава, учредительного документа. Кроме того Банк России не может совершать сделки с недвижимостью (за исключением ситуаций, связанных с обеспечением его деятельности), а унитарные предприятия могут это делать но только с согласия собственника. Вдобавок Центральный Банк не имеет права быть членом или участвовать в капиталах иных организаций (кроме Сбербанка) в случае, если они не обеспечивают его деятельность. У унитарных предприятий такая возможность присутствует. Но самый главный аргумент состоит в том, что придание Центробанку статуса коммерческой организации будет полностью противоречить его сущности, ведь в ст. 3 Федерального Закона «О Центральном Банке» четко прописано, что получение прибыли не может являться целью деятельности Банка.

“Банк России является юридическим лицом. Уставный капитал и иное имущество Банка России являются федеральной собственностью, при этом Банк России наделен имущественной и финансовой самостоятельностью. Полномочия по владению, пользованию и распоряжению имуществом Банка России, включая золотовалютные резервы Банка России, осуществляются самим Банком России в соответствии с целями и в порядке, которые установлены Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». Изъятие и обременение обязательствами имущества Банка России без его согласия не допускаются, если иное не предусмотрено федеральным законом. Финансовая независимость Банка России выражается в том, что он осуществляет свои расходы за счет собственных доходов. Банк России вправе защищать интересы в судебном порядке, в том числе в международных судах, судах иностранных государств и третейских судах.

Государство не отвечает по обязательствам Банка России, так же, как и Банк России — по обязательствам государства, если они не приняли на себя такие обязательства или если иное не предусмотрено федеральными законами. Банк России не отвечает по обязательствам кредитных организаций и не кредитных финансовых организаций, за исключением случаев, когда Банк России принимает на себя такие обязательства, а кредитные организации и не кредитные финансовые организации не отвечают по обязательствам Банка России, за исключением случаев, когда кредитные организации и не кредитные финансовые организации принимают на себя такие обязательства.

В своей деятельности Банк России подотчетен Государственной Думе Федерального Собрания Российской Федерации (далее — Государственная Дума), которая назначает на должность и освобождает от должности Председателя Банка России (по представлению Президента Российской Федерации) и членов Совета директоров Банка России (по представлению Председателя Банка России, согласованному с Президентом Российской Федерации); направляет и отзывает представителей Государственной Думы в Национальном финансовом совете в рамках своей квоты, а также рассматривает основные направления единой государственной денежно—кредитной политики и годовой отчет Банка России и принимает по ним решения. На основании предложения Национального финансового совета Государственная Дума вправе принять решение о проверке Счетной палатой Российской Федерации финансово—хозяйственной деятельности Банка России, его структурных подразделений и учреждений. Кроме того, Государственная Дума проводит парламентские слушания о деятельности Банка России с участием его представителей, а также заслушивает доклады Председателя Банка России о деятельности Банка России при представлении годового отчета и основных направлений единой государственной денежно—кредитной политики”.^[13]

Заключение

В рассмотрении мной выбранной темы была изучена структура Центрального Банка и принципы его организации. Я считаю, что структурная организация Банка является довольно эффективной, она максимально близка к реальным потребностям экономического развития, состоянию финансовой системы. Но, тем не менее, в ней есть некоторые недостатки, например, отсутствие в печатных изданиях некоторых положений и доверенностей, статус национальных банков.

На мой взгляд, цели деятельности, перечисленные в Федеральном Законе «О Центральном Банке Российской Федерации» являются исчерпывающими и охватывают всю его сферу деятельности.

Цели деятельности Банка раскрываются в его функциях. Мною были перечислены основные функции, регулирующие наиболее важные сферы деятельности Центробанка. Также я рассмотрел подробно регулирующую функцию Центрального Банка. Данная функция реализуется с помощью совокупности инструментов денежно-кредитной политики.

Исследуя правовой статус Центрального Банка России, прийти к однозначному выводу невозможно. Первое сомнение состоит в том, относить ли его к органам государственной власти. С одной стороны Банк обладает всеми полномочиями государственного органа власти, но с другой – их перечень является исчерпывающим и Центробанк туда не входит. На мой взгляд, стоило бы законодательно закрепить Центральный Банк в качестве особого государственного органа, не входящего ни в одну из ветвей власти. Необходимо четко прописать его статус. Система не сможет достаточно эффективно функционировать без определения правового положения центра.

ФЗ «О Центральном Банке» определяет его в качестве юридического лица. Если же рассмотреть Гражданский Кодекс, то мы не найдем никакой организационно-правовой формы, подходящей для Банка. Следовательно, его деятельность как юридического лица будет регулироваться только общими положениями о юридических лицах, никаких специальных норм не предусмотрено.

Подобные противоречия уже давно вызывают бурные дискуссии ученых, критиков и т.д. Они негативно сказываются на функционировании Центрального Банка. Законодателю необходимо устранить возникшие неопределенности.

Список использованных источников

Научная литература:

1. А.C. Селищев Учебник 2-е издание Деньги. Кредит. Банки

2. Братко А. Г. Банковское право. Теория и практика: Учебное пособие.

3. Братко А.Г. Центральный банк в банковской системе России.

4. Тосунян Г.А., Викулин А.Ю. Деньги и власть. Теория разделения властей и проблемы банковской системы.

5. Пояснительная записка "К проекту Федерального закона "О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации (в связи с передачей Центральному банку Российской Федерации полномочий по регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков)"

Нормативно-правовые акты:

6. Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 04.11.2014) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)"

7. "Конституция Российской Федерации" (принята всенародным голосованием 12.12.1993) (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от 30.12.2008 N 6-ФКЗ, от 30.12.2008 N 7-ФКЗ, от 05.02.2014 N 2-ФКЗ)// Собрание законодательства РФ 14.04.2014, №15

8. Федеральный закон от 27.06.2011 N 161-ФЗ) "О национальной платежной системе" (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.11.2014)// Российская газета, N 139, 30.06.2011

Интернет ресурсы:

9. Сайт Центрального банка https://www.cbr.ru/today/bankstatus/

Научные статьи:

10. Минин В.С. К вопросу о правовом статусе Центрального банка Российской Федерации // Деньги и кредит.

11. Братко А.Г. Кто должен развивать банковскую систему// Сайт профессора Братко Александра Григорьевича.

 

1. Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 04.11.2014) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", ст. 83 ↑

2. Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 04.11.2014) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", ст. 3. ↑

3. Статья 34.1 Федерального закона “ О Центральном банке Российской Федерации (Банк России)”. ↑

4. Федеральный закон от 27.06.2011 N 161-ФЗ (ред. от 22.10.2014) "О национальной платежной системе" (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.11.2014), ст.3. ↑

5. Пояснительная записка "К проекту Федерального закона "О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации (в связи с передачей Центральному банку Российской Федерации полномочий по регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков)". ↑

6. Банк России предложил основные направления развития финансового рынка на ближайшие три года.

   https://www.cbr.ru/today/bankstatus/ ↑

7. Учебник 2-е издание Денги Кредит.Банки Селищев А.С. Стр 219. ↑

8. Учебник 2-е издание Денги Кредит.Банки Селищев А.С. Стр 278. ↑

9. Учебник 2-е издание Денги Кредит.Банки Селищев А.С. Стр 279. ↑

10. Учебник 2-е издание Денги Кредит.Банки Селищев А.С Стр 282-283. ↑

11. Тосунян Г.А., Викулин А.Ю. Деньги и власть. Теория разделения властей и проблемы банковской системы. М.: Юстицинформ, 2000, С. 14. ↑

12. Замотаева Т.Б. Правовой статус Центрального Банка России // Законы России: опыт, анализ, практика. — С. 40—45. ↑

13. https://www.cbr.ru/today/bankstatus/ ↑