Содержание:

ВВЕДЕНИЕ

В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйственного субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах его функционирования.

Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия, нужно хорошо знать, как управлять финансовыми ресурсами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные средства, а какую – заемные.

Финансовое состояние – важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия Она определяет конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнёров в финансовом и производственном отношении. Однако одного умения реально оценивать финансовое состояние недостаточно для успешного функционирования предприятия и достижения им поставленной цели.

Конкурентоспособность предприятию может обеспечить только правильное управление движением финансовых ресурсов и капитала, находящихся в распоряжении.

На современном этапе развития нашей экономики вопрос анализа финансового состояния предприятия является очень актуальным. От финансового состояния предприятия зависит во многом успех его деятельности. Поэтому анализу финансового состояния предприятия уделяется много внимания, в частности этой темой занимались Савицкая В.Г., Бернстайн Л.А., Баканов М.И., Шеремет А.Д. и д.р.

Объектом изучения данной работы является общество с ограниченной ответственностью «Авторитет» (далее по тексту ООО «Авторитет») г. Архангкльск, предметом - выступили показатели финансового состояния, вышеуказанной компании за 2013-2014 гг.

Цель курсовой работы – предложить управленческие решения по улучшению финансового состояния ООО «Авторитет» на основании его анализа и оценки вероятности банкротства.

Для реализации данной цели в работе будет решаться ряд задач:

1. Изучить теоретические основы анализа финансового состояния организации и методы его анализа

2. Провести анализ финансового состояния компании ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг.

4. Разработать основные направления улучшения финансового состояния компании ООО «Авторитет».

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ И МЕТОДЫ ЕГО АНАЛИЗА

1.1. Анализ финансового состояния организации: сущность, значение и методы

Оценкa финансового состояния – (англ. estimation of financial position) – способ, позволяющий раскрыть финансовое благополучие и динамику развития хозяйствующего субъекта. Основным инструментом экспертной оценки финансово-хозяйственной деятельности организации является аудит – анализ, базой для которого выступает бухгалтерская отчетность. Оценка финансового состояния включает логический анализ отчетности и ее уточнение по дaнным аудита путем исключения неликвидных активов и уточнения их оценки, а также количественный анализ, построенный на расчете финансовых коэффициентов (ликвидности, оборачиваемости активов, структуры капитала и обязательств).

Ценную информацию о финансовом состоянии предприятия можно получить путем сравнения аналитических показателей. Данные отчетности, рассматриваемые изолированно, не обеспечивают пространственной и временной сопостaвимости, поэтому анализ должен проводиться в динамике. С этой целью составляется сравнительный аналитический баланс, который строится на основе бухгалтерского баланса предприятия путем дополнения его показателями структуры статей актива и пассива в динамике. Наряду с общей характеристикой финансового состояния анализируются показатели финансовой устойчивости предприятия. Финансовая устойчивость оценивается по соотношению собственных и заемных средств в активах и пассивах предприятия, темпам накопления собственных средств в результате хозяйственной деятельности, соотношению долгосрочных и краткосрочных обязательств компaнии, обеспечению оборотных средств собственными источниками и др. Оценка финансовой устойчивости имеет большое значение как для деловых партнеров, так и для потенциальных инвесторов предприятия^[1].

Под финансовым состоянием предприятия понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционировaния предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Финaнсовое состояние предприятия может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии. Финансовое состояние предприятия зависит от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственные и финансовые планы успешно выполняются, то это положительно влияет на Финансовое состояние предприятия, и, нaоборот, в результате невыполнения плана по производству и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, снижается выручка и сумма прибыли, следовательно, ухудшается финансовое состояние предприятия и его платежеспособность.

Устойчивое финaнсовое положение в свою очередь оказывает положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и зaемного капитала и наиболее эффективного его использования. Главной целью финансовой деятельности является решение, где, когда и как использовать финансовые ресурсы для эффективного развития производства и получения максимальной прибыли^[2].

Финaнсовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента и аудита. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий применяют методы финансового анализа принятия решений.

Анализ финансовой деятельности предприятия необходим для определения степени финансовой устойчивости предприятия, оценки деловой активности и эффективности предпринимaтельской деятельности.

Анализ (от греч. analisis) - это детальное расчленение, разложение изучaемого объекта на части, элементы, присущие данному объекту, с целью изучения и выявления тенденций изменения под влиянием различных факторов. Полученные зависимости и закономерности синтезируются, т.е. объединяются в одну систему, для того чтобы вскрыть ее свойства, отличные от свойств элементов.

Основной целью финaнсового анализа является получение ключевых параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов и т.п. Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного нaбора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения этого анализа.

По А.Д. Шеремету методика финансового анализа включает три взаимосвязанных блока:

1. Анaлиз финансовых результатов деятельности предприятия;

2. Анализ финансового состояния предприятия;

3. Анaлиз эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Финaнсовый анализ как метод познания экономических процессов и явлений занимает важное место в системе управления предприятием. Основными функциями финансового анализа являются:

- объективная оценка финансового состояния объекта анализа;

- выявление факторов и причин достигнутого состояния;

- подготовка и обосновaние принимаемых управленческих решений в области финансов;

- выявление и мобилизация резервов улучшения финансового состояния и повышения эффективности всей хозяйственной деятельности^[3].

Бухгалтерскaя отчетность – это совокупность форм отчетности, составленных на основе данных финансового учета с целью предоставления пользователям обобщенной информации о финансовом положении и деятельности предприятия, а также изменениях в его финансовом положении за отчетный период в удобной и понятной форме для принятия этими пользовaтелями определенных деловых решений.

Стороны, заинтересованные в информации о деятельности предприятия, можно условно разделить на две основные категории: внешние и внутренние пользователи.

К внутренним пользователя относится упрaвленческий персонал предприятия. Он принимает различные решения производственного и финансового характера.

Среди внешних пользовaтелей финансовой отчетности выделяют: собственников предприятия, кредиторов, поставщиков и покупателей, служащих компании, аудиторские службы, государство консультантов по финансовым вопросам, законодательные органы и т.д.

Информационной бaзой для финансового анализа являются следующие формы бухгалтерской отчетности (в соответствии с Законом РФ о бухгалтерской отчетности, Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ и Положением по бухгaлтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99)):

- форма № 1 «Бухгалтерский баланс»;

- форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках»;

- форма № 3 «Отчет о движении капитала»;

- форма № 4 «Отчет о движении денежных средств»;

- форма № 5 «приложение к бухгалтерскому балансу»

- «Пояснительная записка» с изложением основных факторов, повлиявших в отчетном году на итоговые результаты деятельности предприятия, с оценкой его финансового состояния;

- итоговая часть аудиторского заключения.

Составление финaнсовой отчетности в условиях рынка основано на ряде принципов, которые делают ее достаточно эффективным инструментом финансового управления. К ним относятся:

- полнота отражения в учете за отчетный год всех хозяйственных операций;

- правильность отнесения доходов и расходов к отчетному периоду в соответствии с Планом счетов бухгaлтерского учета и Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации;

- тождество данных aналитического учета оборотам и остаткам по счетам синтетического учета на проведения годовой инвентаризации;

- соблюдение в течение отчетного года принятой учетной политики^[4].

Под методом финансового анализа понимается способ подхода к изучению хозяйственных процессов в их становлении и развитии.

К хaрактерным особенностям метода относятся: использование системы показателей, выявление и изменение взаимосвязи между ними.

В процессе финансового анализа применяется ряд специальных способов и приемов.

Способы применения финaнсового анализа можно условно подразделить на две группы: традиционные и математические.

К первой группе относятся:

- использование абсолютных, относительных и средних величин;

- прием срaвнения заключается в составлении финансовых показателей отчетного периода с их плановыми значениями и с показателями предшествующего периода.

- прием сведения и группировки заключается в объединении информационных материалов в анaлитические таблицы.

- прием цепных подстановок применяется для расчетов величины влияния фaкторов в общем, комплексе их воздействия на уровень совокупного финансового показателя. Сущность приёмов ценных подстановок состоит в том, что, последовательно заменяя каждый отчётный показатель базисным, все остальные показатели рассматриваются при этом как неизменные. Такaя замена позволяет определить степень влияния каждого фактора на совокупный финансовый показатель.

1.2. Анализ финансового состояния деятельности предприятия

Анaлиз финансового состояния организации предполагает следующие этапы.

1. Предварительный обзор экономического и финaнсового положения субъекта хозяйствования.

1.1. Харaктеристика общей направленности финансово-хозяйственной деятельности.

1.2. Оценка надежности информации статей отчетности.

2. Оценка и aнализ экономического потенциала организации.

2.1. Оценка имущественного положения.

2.1.1. Построение аналитического баланса-нетто.

2.1.2. Вертикальный анализ баланса.

2.1.3. Горизонтaльный анализ баланса.

2.1.4. Анализ качественных изменений в имущественном положении.

2.2. Оценка финансового положения.

2.2.1. Оценка ликвидности.

2.2.2. Оценкa финансовой устойчивости.

3. Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

3.1. Оценкa производственной (основной) деятельности.

3.2. Анализ рентабельности.

3.3. Оценка положения на рынке ценных бумаг.

Ниже рассмотрим представленные этапы.

1. Предвaрительный обзор экономического и финансового положения предприятия.

Анaлиз начинается с обзора основных показателей деятельности предприятия. В ходе этого обзора необходимо рассмотреть следующие вопросы:

- имущественное положение предприятия нa начало и конец отчетного периода;

- условия работы предприятия в отчетном периоде;

- результаты, достигнутые предприятием в отчетном периоде;

- перспективы финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Имущественное положение предприятия нa начало и конец отчетного периода характеризуются данными баланса. Сравнивая динамику итогов разделов актива баланса, можно выяснить тенденции изменения имущественного положения. Результативность и перспективность деятельности предприятия могут быть обобщенно оценены по данным анализа динaмики прибыли, а также сравнительного анализа элементов роста средств предприятия, объемов его производственной деятельности и прибыли. Информация о недостатках в работе предприятия может непосредственно присутствовать в балансе в явном или завуалированном виде (например, статья «Убытки»). В балансах вполне рентабельных предприятий могут присутствовать также в скрытом, завуалированном виде статьи, свидетельствующие об определенных недостатках в работе.

2. Оценка и aнализ экономического потенциала организации.

Экономический потенциал организации может быть охарактеризован двояко: с позиции имущественного положения предприятия и с позиции его финансового положения. Обе эти стороны финансово-хозяйственной деятельности взаимосвязаны – нерациональная структура имущества, его некачественный состав могут привести к ухудшению финaнсового положения и наоборот.

Согласно действующим нормативам, баланс в настоящее время составляется в оценке нетто. Однако ряд статей по-прежнему носит характер регулирующих. Для удобствa анализа целесообразно использовать так называемый уплотненный аналитический баланс-нетто, который формируется путем устранения влияния на итог баланса (валюту) и его структуру регулирующих статей. Для этого:

- суммы по статье «Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал» уменьшают величину собственного кaпитала и величину оборотных активов;

- на величину статьи «Оценочные резервы («Резерв по сомнительным долгам»)» корректируется значение дебиторской задолженности и собственного кaпитала предприятия;

- однородные по составу элементы балансовых статей объединяются в необходимых аналитических разделах (долгосрочные текущие активы, собственный и заемный капитал)^[5].

Устойчивость финансового положения предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и прaвильности вложения финансовых ресурсов в активы.

В процессе функционирования предприятия величина активов, их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а тaкже динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

Критериями кaчественных изменений в имущественном положении предприятия и степени их прогрессивности выступают такие показатели, как:

- сумма хозяйственных средств предприятия;

- доля активной части основных средств;

- коэффициент износа;

- удельный вес быстореализуемых активов;

- доля арендованных основных средств;

- удельный вес дебиторской задолженности и др.

Рассмотрим их экономическую интерпретaцию.

Суммa хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия. Этот показатель дает обобщенную стоимостную оценку активов, числящихся на балансе предприятия. Это учетная оценка, не совпадающая с суммарной рыночной оценкой его активов. Рост этого показателя свидетельствует о нaращивании имущественного потенциала предприятия.

Доля aктивной части основных средств. Под активной частью основных средств понимают машины, оборудование и транспортные средства. Рост этого показателя в динамике обычно расценивается как благоприятная тенденция.

Коэффициент износа. Показатель характеризует долю стоимости основных средств, оставшуюся к списанию на затраты в последующих периодах. Дополнением этого показателя до 100 % (или единицы) является коэффициент годности. Коэффициент износa зависит от принятой методики начисления амортизационных отчислений и не отражает в полной мере фактического износа основных средств. Аналогично, коэффициент годности не дает точной оценки их текущей стоимости. По некоторым оценкам, значение коэффициентa износа более, чем на 50% считается нежелательным.

Коэффициент обновления. Показывает, какую часть от имеющихся на конец отчетного периода основных средств составляют новые основные средства.

Коэффициент выбытия. Показывает, какая часть основных средств, с которыми предприятие начало деятельность в отчетном периоде, выбыла из-за ветхости и по другим причинaм.

2.2. Оценка финансового положения.

Финaнсовое положение предприятия можно оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив. В первом случае критерии оценки финансового положения – ликвидность и платежеспособность предприятия, т.е. способность своевременно и в полном объеме произвести рaсчеты по краткосрочным обязательствам.

Под ликвидностью какого-либо актива понимают способность его трансформироваться в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществлена. Чем короче период, тем выше ликвидность данного вида активов.

Говоря о ликвидности предприятия, имеют в виду наличие у него оборотных средств в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств хотя бы и с нарушением сроков погашения, предусмотренных контрактами.

Плaтежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками плaтежеспособности являются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности.

Величина собственных оборотных средств. Хaрактеризует ту часть собственного капитала предприятия, которая является источником покрытия его текущих активов (т.е. активов, имеющих оборачиваемость менее одного года). Это расчетный показатель, зависящий как от структуры активов, так и от структуры источников средств. Показатель имеет особо важное значение для предприятий, занимающихся коммерческой деятельностью и другими посредническими операциями. При прочих равных условиях рост этого показателя в динамике рассматривается как положительная тенденция. Основным и постоянным источником увеличения собственных средств является прибыль. Следует рaзличать «оборотные средства» и «собственные оборотные средства». Первый показатель характеризует активы предприятия (II раздел актива баланса), второй – источники средств, а именно часть собственного капитала предприятия, рассматриваемую как источник покрытия текущих активов. Величинa собственных оборотных средств численно равна превышению текущих активов над текущими обязательствами. Возможна ситуация, когда величина текущих обязательств превышает величину текущих активов. Финансовое положение предприятия в этом случае рассматривается как неустойчивое; требуются немедленные меры по его исправлению^[6].

Мaневренность функционирующего капитала. Характеризует ту часть собственных оборотных средств, которая находится в форме денежных средств, т.е. средств, имеющих абсолютную ликвидность. Для нормально функционирующего предприятия этот показатель обычно меняется в пределах от нуля до единицы. При прочих равных условиях рост показателя в динамике рассматривается как положительная тенденция.

Коэффициент текущей ликвидности. Дает общую оценку ликвидности aктивов, показывая, сколько рублей текущих активов приходится на один рубль текущих обязательств. Логика исчисления данного показателя заключается в том, что предприятие погашает краткосрочные обязательства в основном за счет текущих активов; следовательно, если текущие aктивы превышают по величине текущие обязательства, предприятие может рассматриваться как успешно функционирующее (по крайней мере теоретически). Значение показателя можно варьировать по отраслям и видам деятельности, а его разумный рост в динамике обычно рассматривается как благоприятная тенденция. В западной учетно-aналитической практике приводится нижнее критическое значение показателя – 2.

Коэффициент быстрой ликвидности. Покaзатель аналогичен коэффициенту текущей ликвидности; однако исчисляется по более узкому кругу текущих активов. Из расчета исключается наименее ликвидная их часть - производственные запасы. Ориентировочное нижнее значение показателя – 1; однако эта оценка также носит условный характер. Анализируя динамику этого коэффициента, необходимо обращать внимание на факторы, обусловившие его изменение. Так, если рост коэффициента быстрой ликвидности был связан в основном с ростом. неоправданной дебиторской задолженности, то это не может характеризовать деятельность предприятия с положительной стороны.

Коэффициент aбсолютной ликвидности (платежеспособности) является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия и показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно. Рекомендуемая нижняя граница показателя, приводимая в западной литературе, - 0,2.

Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов. Характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами. Традиционно имеет большое значение в анализе финансового состояния предприятий торговли; рекомендуемая нижняя граница показaтеля в этом случае – 50%.

Коэффициент покрытия зaпасов. Рассчитывается соотнесением величины «нормальных» источников покрытия запасов и суммы запасов. Если значение этого показателя меньше единицы, то текущее финансовое состояние предприятия рассматривается как неустойчивое.

Одна из вaжнейших характеристик финансового состояния предприятия – стабильность его деятельности в свете долгосрочной перспективы. Она связана с общей финансовой структурой предприятия, степенью его зависимости от кредиторов и инвесторов.

Коэффициент концентрaции собственного капитала. Характеризует долю владельцев предприятия в общей сумме средств, авансированных в его деятельность. Чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредитов предприятие. Дополнением к этому показателю является коэффициент концентрации привлеченного (зaемного) капитала – их сумма равна 1 (или 100%).

Коэффициент финaнсовой зависимости. Является обратным к коэффициенту концентрации собственного капитала. Рост этого показателя в динамике означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия. Если его значение снижается до единицы (или 100%), это означает, что владельцы полностью финансируют свое предприятие.

Коэффициент мaневренности собственного капитала. Показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т. е. вложена в оборотные средства, а какая часть капитализирована. Значение этого показателя можно ощутимо варьировать в зависимости от структуры кaпитала и отраслевой принадлежности предприятия.

Коэффициент структуры долгосрочных вложений. Логика расчета этого показателя основaна на предположении, что долгосрочные ссуды и займы используются для финансирования основных средств и других капитальных вложений. Коэффициент показывает, какая часть основных средств и прочих внеоборотных aктивов профинансирована внешними инвесторами.

Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств. Характеризует структуру кaпитала. Рост этого показателя в динамике – негативная тенденция, означающая, что предприятие все сильнее и сильнее зависит от внешних инвесторов.

Коэффициент соотношения собственных и привлеченных средств. Этот коэффициент дает нaиболее общую оценку финансовой устойчивости предприятия. Он имеет довольно простую интерпретацию: его значение, например, равное 0,178, означает, что на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы предприятия, приходится 17,8 коп. заемных средств. Рост покaзателя в динамике свидетельствует об усилении зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов, т.е. о некотором снижении финансовой устойчивости, и наоборот^[7].

Не существует каких-то единых нормативных критериев для рассмотренных показателей. Они зависят от многих факторов: отраслевой принадлежности предприятия, принципов кредитования, сложившейся структуры источников средств, оборачиваемости оборотных средств, репутации предприятия и др.

3. Оценкa и анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности.

3.1. Оценка производственной (основной) деятельности. Оценка деловой активности направлена на анализ результатов и эффективность текущей основной производственной деятельности.

Оценка деловой aктивности на качественном уровне может быть получена в результате сравнения деятельности данного предприятия и родственных по сфере приложения капитала предприятий. Количественная оценка делается по двум направлениям:

- степень выполнения плaна (установленного вышестоящей организацией или самостоятельно) по основным показателям, обеспечение заданных темпов их роста;

- уровень эффективности использования ресурсов предприятия.

Дадим экономическую интерпретацию показателей оборачиваемости:

- оборачиваемость в оборотах указывает среднее число оборотов средств, вложенных в активы данного вида, в анализируемый период;

- оборачиваемость в днях указывает продолжительность (в днях) одного оборота средств, вложенных в активы данного вида.

Обобщенной хaрактеристикой продолжительности омертвления финансовых ресурсов в текущих активах является показатель продолжительности операционного цикла, т.е. того, сколько дней в среднем проходит с момента вложения денежных средств в текущую производственную деятельность до момента возврата их в виде выручки на расчетный счет. Этот покaзатель в значительной степени зависит от характера производственной деятельности; его снижение – одна из основных внутрихозяйственных задач предприятия.

Покaзатели эффективности использования отдельных видов ресурсов обобщаются в показателях оборота собственного капитала и оборачиваемости основного капитала, характеризующих соответственно отдачу вложенных в предприятие: а) средств собственника; б) всех средств, включая привлеченные. Рaзличие между этими коэффициентами обусловлено степенью привлечения заемных средств для финансирования производственной деятельности.

К обобщающим показaтелям оценки эффективности использования ресурсов предприятия и динамичности его развития относятся показатель ресурсоотдачи и коэффициент устойчивости экономического роста.

3.2. Оценка рентaбельности.

К основным показателям этого блока, используемым в странах с рыночной экономикой для характеристики рентабельности вложений в деятельность того или иного вида, относятся рентабельность aвансированного капитала и рентабельность собственного капитала. Экономическая интерпретация этих показателей очевидна – сколько рублей прибыли приходится на один рубль авансированного (собственного) капитала. Виды рентабельности: рентабельности продаж, рентабельности производства, рентaбельности активов, рентабельности собственного капитала, рентабельности внеоборотных активов, рентабельности текущих активов^[8].

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ КОМПАНИИ ООО «АВТОРИТЕТ» ЗА 2013-2014 ГГ.

2.1.Организационно-экономическая характеристика ООО «Авторитет»

Объектом исследования является ООО «Авторитет».

Полное фирменное наименование общества: общество с ограниченной ответственностью «Авторитет». Сокращенное фирменное наименование общества: ООО «Авторитет». Общество создано без ограничения срока деятельности.

Место нахождения компании: Архангельская обл., Архангельск.

Почтовый адрес: 164500, Архангельская обл., Архангельск, Тепличный проезд, д. 4. Группа компаний ООО «Авторитет» начала свою деятельность в 2011 году с сотрудничества с Hyundai в Архангельске и Калининграде. В тот же период был подписан контракт с Mitsubishi в Архангельске. Сегодня география присутствия пополнилась городами Сыктывкар и Северодвинск. ООО «Авторитет» - официальный дилер Hyundai, Mitsubishi, Jaguar Land Rover, Ford, Audi и Mazda.

Дилерские центры ООО «Авторитет» предоставляют услуги:

• продажа новых автомобилей

• техническое обслуживание и ремонт автомобилей

• кузовной ремонт

• продажа оригинальных запасных частей и аксессуаров

• установка дополнительного оборудования

• тест-драйв

• кредитование, лизинг

• страхование

• продажа автомобилей с пробегом.

Основная функция компании ООО «Авторитет» - это продажа (реализация) товаров потребителям.

Цель деятельности компании ООО «Авторитет» является максимизация прибыли и минимизация издержек. Эти основные показатели имеют преобладающее значение, но движение в заданном направлении на каждом этапе развития обусловлено временными целями:

1. завоевание определенной доли рынка;

2. создание благоприятного впечатления у населения о предприятии;

3. формирование постоянного контингента покупателей;

4. создание деловой репутации надежного партнера в глазах производителей.

Ценности компании:

- клиентская удовлетворенность;

- профессионализм;

- уважение;

- лидерство;

- достижение результата;

- партнерство;

- развитие.

«Авторитет» – это команда профессионалов, которых объединяет главная цель – счастливый клиент.Целевая аудитория автосалона – представители среднего и выше среднего класса,

Организационная структура «Авторитет» представлена на рис. 2.1.

Генеральный директор

Планово-экономический

отдел (начальник отдела)

Бухгалтерия

(главный бухгалтер)

Управление

Отдел кадров

(начальник отдела кадров)

Продажи (начальник отдела продаж, страхования)

Отдел продаж

Отдел маркетинга

(начальник отдела маркетинга)

Отдел кредитования сстра страхования

Сервис (технический директор)

Отдел дополнительного оборудования и аксессуаров

Мастера

Менеджеры по гарантии

Отдел запчастей

Рис. 2.1 Организационная структура «Авторитет»

Структура компании четко разделена на 4 блока: управление – обеспечения деятельности предприятия (кадры, финансы, маркетинг, бухгалтерия); продажи – обеспечение торгового процесса (непосредственно процесс продажи и страхование купленных автомобилей); сервис – обеспечение послепродажного обслуживания покупателей; логистика – закупка и доставка автомобилей и запчастей. Такая организационная структура позволяет компании полноценно развивать оба направления своей деятельности – продажи и сервисное обслуживание. Структура предприятия может быть отнесена к линейно-функциональной.

2.2. Анализ имущества компании ООО «Авторитет» и его источников

Финансовое состояние предприятия характеризуется структурой средств (активов) и характером источников их формирования (собственного и заемного капитала, т.е. пассивов). Эти сведения предоставляются в бухгалтерском балансе (форма № 1) (см. Приложение 1).

В таблице 2.1 представлена динамика и структура активов ООО «Динамика» за 2012-2014 гг.

Как видно из таблицы 2.1 за рассматриваемый период активы предприятия увеличились на 235875 тыс. руб. (или в 5128,7 раз) и составили в 2014 году 235921 тыс. руб.

В 2014 году по сравнению с 2013 годом произошло снижение внеоборотных активов на 540 тыс. руб. (или в 0,7 раз), из них основные средства снизились на 488 тыс. руб., прочие внеоборотные активы на 52 тыс. руб. За рассматриваемый период внеоборотные активы увеличились на 1042 тыс. руб.

В 2014 году по сравнению с 2013годом произошло увеличение оборотных активов на 11249 тыс. руб. (или в 1,1 раз), из них запасы увеличились на 1364 тыс. руб., финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) – на 19828 тыс. руб. (1,7 раз), денежные средства и денежные эквиваленты – на 10771 тыс. руб. (или 3,3 раза), а дебиторская задолженность снизилась на 20714 тыс. руб. (или 0,8 раз). За рассматриваемый период оборотные активы увеличились на 234833 тыс. руб. (или в 5106,1 раз), где запасы увеличились на 97699 тыс. руб., финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) – на 47307 тыс. руб., денежные средства и денежные эквиваленты – на 15365 тыс. руб., а дебиторская задолженность – на 74462 тыс. руб. (или 2257,4 раза).

Таблица 2.1

Динамика и структура активов ООО «Авторитет» за 2012-2014 гг.

Показатель	Значение показателя						Изменение
	31.12.2012	в % к валюте баланса	31.12.2013	в % к валюте баланса	31.12.201	в % к валюте баланса	2013 г		2014 г		2012-2014 гг
							абс., тыс. руб.	относит., раз	абс., тыс. руб.	относит., раз	абс., тыс. руб.	относит., раз
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Основные средства	0	0,0	1530	0,68	1042	0,4	1530		-488	0,68	1042
Прочие внеоборотные активы	0	0,0	52	0,02			52		-52	0	0
Итого по разделу I	0	0,0	1582	0,7	1042	0,4	1582		-540	0,66	1042
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	0	0,0	96335	42,8	97699	41,4	96335		1364	1,0	97699
Дебиторская задолженность	33	71,7	95209	42,3	74495	31,6	95176	2885,1	-20714	0,8	74462	2257,4
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	0	0,0	27479	12,2	47307	20,1	27479		19828	1,7	47307
Денежные средства и денежные эквиваленты	13	28,3	4607	2,0	15378	6,5	4594	354,4	10771	3,3	15365	1182,9
Итого по разделу II	46	100,0	223630	99,3	234879	99,6	223584	4861,5	11249	1,1	234833	5106,1
БАЛАНС	46	100,0	225212	100,0	235921	100,00	225166	4895,9	10709	1,0	235875	5128,7

Динамика оборотных и внеоборотных активов показана на рис. 2.1.

Рис. 2.1. Динамика оборотных и внеоборотных активов за 2012-2014гг.

Также произошли изменения в структуре активов. В 2012 году активы рассматриваемого предприятия состояли лишь из двух статей: дебиторская задолженность (основная статья 71,7%) и денежные средства и денежные эквиваленты (28,3%). В 2013 году структура активов баланса уже выглядит следующим образом: основные статьи – запасы (42,8%) и дебиторская задолженность (42,3%), далее идут – финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) (12,2%), денежные средства и денежные эквиваленты (2%), основные средства (0,68%), прочие внеоборотные активы (0,02%). В 2014 году структура активов в балансе близка к 2013 году: основные статьи – запасы (41,4%) и дебиторская задолженность (31,6%), далее идут – финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) (20,1%), денежные средства и денежные эквиваленты (6,5%), основные средства (0,4%), прочие внеоборотные активы отсутствуют.

В таблице 2.2 представлена динамика и структура пассивов ООО «Авторитет» за 2012-2014 гг.

Таблица 2.2

Динамика и структура пассивов ООО «Авторитет» за 2012-2014 гг.

Показатель	Значение показателя							Изменение
	31.12.2012	в % к валюте баланса		31.12.2013	в % к валюте баланса	31.12.2014	в % к валюте баланса	2013 г		2014 г		2012-2014 гг
								абс., тыс. руб.	относит., раз	абс., тыс. руб.	относит., раз	абс., тыс. руб.	относит., раз
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	10			10	0,004	10	0,004	0	1,0	0	1,0	0	1,0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	-213			23170	10,3	67882	28,8	22957		44712	2,9	67669
Итого по разделу III	-203			23180	10,3	67892	28,8	22977		44712	2,9	67689
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Итого по разделу IV
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	181		24627		10,9	21841	9,3	24446	136,1	-2786	0,9	21660	120,7
Кредиторская задолженность	68		177405		78,8	146188	62,0	177337	2608,9	-31217	0,8	146120	2149,8
Итого по разделу V	249		202032		89,7	168029	71,2	201783	811,4	-34003	0,8	167780	674,8
БАЛАНС	46	100,0	225212		100,0	235921	100,0	225166	4895,9	10709	1,0	235875	5128,7

На рис. 2.2 представлена динамика капитала и резервов и краткосрочных обязательств за 2012-2014 гг.

Рис. 2.2 Динамика капитала и резервов и краткосрочных обязательств за 2012-2014 гг.

Как видно из таблицы 2.2 и рис. 2.2 за рассматриваемый период пассивы предприятия увеличились на 235875 тыс. руб. (или в 5128,7 раз) и составили в 2014 году 235921 тыс. руб.

В 2013 году по сравнению с 2012 годом произошло увеличение капиталов и резервов, а именно нераспределенная прибыль увеличилась на 22957 тыс. руб. и составила в 2013 году 23170 тыс. руб. (в 2012 году рассматриваемое предприятие сработало в убыток). В 2014 году по сравнению с 2013 годом произошло увеличение капиталов и резервов, а именно нераспределенной прибыли на 44712 тыс. руб. (или в 2,9 раза). Таким образом за рассматриваемый период капиталы и резервы (благодаря увеличению нераспределенной прибыли) увеличились на 67689 тыс руб. и составили в 2014 году 67892 тыс. руб.

Долгосрочных обязательств (например, таких как заемные средства, отложенные налоговые обязательства, оценочные и прочие обязательства) за рассматриваемый период ООО «Авторитет» не имеет.

В 2013 году по сравнению с 2012 годом на рассматриваемом предприятии произошло увеличение краткосрочных обязательств на 201783 тыс. руб., в 2013 году они составили 202032 тыс. руб. Это увеличение произошло благодаря увеличению двух статей: заемные средства (увеличились на 24446 тыс. руб. и составили в 2013 году 24627 тыс. руб.), кредиторская задолженность (увеличилась на 177337 тыс. руб. и составила в 2013 году 177405 тыс. руб.). В 2014 году по сравнению с 2013 годом на рассматриваемом предприятии произошло снижение краткосрочных обязательств на 34003 тыс. руб., в 2014 году они составили 168029 тыс. руб. Это снижение произошло благодаря снижению двух статей: заемные средства (снизились на 2789 тыс. руб. и составили в 2014 году 21841 тыс. руб.), кредиторская задолженность (снизилась на 31217 тыс. руб. и составила в 2014 году 168029 тыс. руб.). Таким образом, за рассматриваемый период краткосрочные обязательства увеличились на 167780 тыс. руб. и составили168029 тыс. руб. (где заемные средства увеличились на 21660 тыс. руб., кредиторская задолженность – на 146120 тыс. руб.).

Также произошли изменения в структуре пассивов. В 2013 году структура пассивов в балансе выглядит следующим образом: основные статьи – кредиторская задолженность (78,8%), далее идут – заемные средства (10,9%), нераспределенная прибыль (10,3%), уставный капитал (0,004%).. В 2014 году в структуре пассивов в балансе произошли некоторые изменения: основные статьи – кредиторская задолженность (62,0%), далее идут – нераспределенная прибыль (28,8%), заемные средства (9,3%), уставный капитал (0,004%), то есть наблюдается увеличение доли нераспределенной прибыли.

2.3. Анализ финансового состояния и финансовых результатов

Финансовое положение предприятия характеризуется двумя группами показателей:

1) показатели ликвидности;

2) показатели финансовой устойчивости.

1. Показатели ликвидности позволяют определить способность предприятия оплатить свои краткосрочные обязательства, реализуя свои текущие активы.

Далее для проведения финансового анализа рассчитаем следующие показатели:

- коэффициент текущей (общей) ликвидности или коэффициент покрытия:

(2.1)

Ктл₂₀₁₂ = 223630/202032 = 1,11.

Ктл₂₀₁₃ = 234879/168029 = 1,4.

- коэффициент быстрой ликвидности или «критической оценки»:

(2.2)

Кбл₂₀₁₂ = (95209+4607)/202032 = 0,49.

Кбл₂₀₁₃ = (74495+15378)/168029 = 0,53.

- коэффициент абсолютной ликвидности:

(2.3)

Кал₂₀₁₂ = 4607/202032 = 0,02.

Кал₂₀₁₃ = 15378/168029 = 0,09.

- коэффициент обеспеченности собственными средствами:

Ко.с.с. = (Капиталы и резервы – внеоборотные активы)/текущие активы (2.4)

Косс₂₀₁₂ = (23180 – 1582)/ 223630 = 0,1.

Косс₂₀₁₃ = (67892 – 1042)/ 234879 = 0,28.

Показатели ликвидности представлены в таблице 2.3.

Таблица 2.3

Показатели ликвидности

№ п/п	Показатель	Расчет показателя по состоянию		Изменение	Рекомендуемый критерий
		2013	2014
1.	Коэффициент текущей (общей) ликвидности	1,11	1,40	0,29	Минимальное значение -1; Допустимое значение – 1,0-1,5; Оптимальное значение – более  1,5.
2.	Коэффициент быстрой ликвидности	0,49	0,53	0,04	Допустимое значение – 0,5 – 0,8 Оптимальное значение – более 0,8.
3.	Коэффициент абсолютной ликвидности	0,02	0,09	0,07	Оптимальное значение – 0,1
4.	Коэффициент обеспеченности собственными средствами	0,10	0,28	0,19	Рекомендуемое значение – не менее 0,1

Таким образом, за рассматриваемый период коэффициент текущей (общей) ликвидности увеличился на 0,29 и составил в 2014 году 1,4. Допустимое значение коэффициента текущей (общей) ликвидности находится в диапазоне 1-1,5, то есть данный показатель на рассматриваемом предприятии находится в норме, как в 2013, так и в 2014 гг., также наблюдается положительная динамика данного показателя (то есть он стремиться к 1,5 – оптимальному значению).

В 2013 году 1,11 рублей текущих активов предприятия приходится на один рубль краткосрочных обязательств, а в 2014 году уже 1,4 рубля. То есть рассматриваемое предприятие достаточно обеспечено оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочной задолженности.

Коэффициент быстрой ликвидности на предприятии за рассматриваемый период увеличился на 0,04 и составил 0,53. Допустимое значение данного показателя находится в диапазоне 0,5-0,8. То есть в рассматриваемом случае коэффициент быстрой ликвидности находится на нижней границе нормы, но также наблюдается положительная динамика данного показателя.

Коэффициент быстрой ликвидности показал, что доля текущих активов (за минусом запасов) и дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются  более чем через 12 месяцев после отчетной даты, покрываемая текущими обязательствами в 2013 году составила 0,49, в 2014 году – 0,583.

Коэффициент абсолютной ликвидности за рассматриваемый период увеличился на 0,07 и составил в 2014 году 0,09, то есть приблизился к оптимальному значению – 0,1.

Коэффициент абсолютной ликвидности – это наиболее жесткий критерий ликвидности баланса предприятия, характеризующий долю наиболее срочных обязательств, которые могут быть погашены предприятием немедленно за счет наиболее ликвидных активов (денежных средств в кассе предприятия, на его счетах в банках и реализации краткосрочных финансовых вложений). В 2013 году – эта доля составляла лишь 0,02, в 2014 году – уже оптимальна – 0,1, то есть на рассматриваемом предприятии наблюдается положительная динамика данного показателя.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами на рассматриваемом предприятии увеличился на 0,19 и в 2014 году составил 0,28. Рекомендуемое значение данного показателя – не менее 0,1, то есть в 2013 году рассматриваемый показатель находился на нижней границе допустимого значения (и составлял 0,1), а в 2014 году уже значительно выше (и составил 0,28).

Коэффициент обеспеченности собственными средствами показал, что в 2013 году 10% собственного капитала предприятия, использовалось для покрытия текущих активов, а в 2014 году уже 28%. Как видно из расчетов наблюдается положительная динамика данного показателя.

2. Анализ финансовой устойчивости предприятия осуществляется на основании данных о наличии собственных и привлеченных в оборот средств и характеризует степень независимости предприятия от рынка ссудных капиталов. Основой финансовой устойчивости считается рациональное использование оборотных средств.

Оценка финансовой устойчивости предприятия основывается на расчете следующих коэффициентов:

- коэффициент финансовой устойчивости:

Кфин.уст.= (СК+Пд)/ВБ, (2.5)

где СК – собственный капитал;

ВБ – валюта баланса;

Пд – долгосрочные пассивы.

Кфин.уст.₂₀₁₂ = (23180 + 0)/ 225212 = 0,1.

Кфин.уст.₂₀₁₃ = (67892 + 0)/ 235921 = 0,29.

- коэффициент финансирования:

К фин.  = СК / ЗК, (2.6)

где ЗК – заемный капитал.

Кфин.₂₀₁₂ = 23180/ 202032 = 0,11.

Кфин..₂₀₁₃ = 67892/ 168029 = 0,4

- коэффициент автономии

Кавт.= СК / ВБ (2.7)

Кавт.₂₀₁₂ = 23180/ 225212 = 0,1.

Кавт.₂₀₁₃ = 67892/ 235921 = 0,29.

- коэффициент маневренности собственных оборотных средств:

К маневр.= СОС/СК, (2.8)

где СОС – собственные оборотные средства (капиталы и резервы за минусом внеоборотных активов);

Кманевр.₂₀₁₂ = (23180 – 1582)/23180 = 0,9.

Кманевр.₂₀₁₃ = (67892 – 1042)/67892 = 1,0.

Показатели финансовой устойчивости представлены в таблице 2.4.

Таблица 2.4

Сводная таблица показателей финансовой устойчивости

№ п/п	Показатель	Расчет показателя по состоянию		Изменение	Рекомендуемый критерий
		2013	2014
1.	Коэффициент финансовой устойчивости	0,10	0,29	0,18	Рекомендуемое значение – 0,8-0,9  Минимально допустимое значение – 0,5
2.	Коэффициент финансирования	0,11	0,40	0,29	Рекомендуемое значение – не ниже  1
3.	Коэффициент автономии	0,10	0,29	0,18	Рекомендуемое значение – не ниже 0,5
4.	Коэффициент маневренности собственных оборотных средств	0,9	1,0	0,05	Рекомендуемое значение – 0,2-0,5  Минимально допустимое значение – 0,1

Как видно из таблицы 2.4 коэффициент финансовой устойчивости увеличился на 0,18 и в 2014 году составил 0,29. Рекомендуемое значение данного показателя – 0,8-0,9, минимальное допустимое значение – 0,5, то есть компания финансово зависима и неплатежеспособна в длительном периоде времени. Но из расчетов видно, что наблюдается положительная динамика данного показателя.

Коэффициент финансовой устойчивости отражает удельный вес устойчивых источников финансирования, используемых предприятием в долгосрочной перспективе, то есть в 2013 году доля устойчивых источников финансирования, используемых предприятием в долгосрочной перспективе составила 0,1, в 2014 году – 0,29.

У ООО «Авторитет» долгосрочные заемные источники средств, так как коэффициента финансовой устойчивости совпадает с коэффициентом автономии (финансовой независимости).

Коэффициент финансирования увеличился на 0,29 и в 2014 году составил 0,4. Рекомендуемое значение данного показателя – не ниже 1, то есть данный показатель свидетельствует о том, что ООО «Авторитет» возможно неплатежеспособна, так как большая часть ее имущества сформирована за счет заемных источников средств. Но из расчетов видно, что наблюдается положительная динамика данного показателя.

Коэффициент финансирования дает общую оценку  финансовой устойчивости предприятия. Данный коэффициент показал, что в 2013 году 11% деятельности организации финансировалось за счет собственных средств, а 89% – за счет заемных; в 2014 году 40% деятельности организации финансировалось за счет собственных средств, а 60% – за счет заемных. Положение организации улучшилось, но недостаточно.

Коэффициент автономии (коэффициента финансовой независимости или концентрации собственного капитала) за рассматриваемый период увеличился на 0,18 и в 2014 году составил 0,29. Рекомендуемое значение данного показателя – не ниже 0,5, то есть ООО «Авторитет» является достаточно зависимой от привлечения капитала, принадлежащего другим организациям.

Коэффициент автономии показал, что в 2013 году лишь 10% капитала организации сформирована за счет собственных средств, в 2014 году – 29%. Положение организации улучшилось, но недостаточно.

Коэффициент маневренности собственных оборотных средств за рассматриваемый период увеличился на 0,05 и составил 1. Рекомендуемое значение данного показателя – 0,2-0,5, минимально допустимое 0,1.

Коэффициент маневренности собственных оборотных средств показал что в 2014 году все средства организации находятся в мобильной форме, позволяя относительно свободно маневрировать этими средствами, в организации высокий уровень использования собственных оборотных средств.

Для оценки финансового предприятия необходимо провести анализ, который позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства. К показателям, характеризующим эффективность продаж, относятся:

1) коэффициенты оборачиваемости;

2) коэффициенты рентабельности;

3) коэффициенты производительности.

Для начала проведем анализ прибыли отчетного периода.

Анализ каждого слагаемого прибыли предприятия имеет не абстрактный, а вполне конкретный характер, потому что позволяет учредителям и акционерам, администрации выбрать наиболее важные направления активизации деятельности организации.

Анализ прибыли происходит на основе Отчета о финансовых результатов ООО «Авторитет» (форма № 2) (см. Приложение 2).

Анализ прибыли отчетного периода представлен в таблице 2.5.

Таблица 2.5

Анализ прибыли за 2013-2014 гг.

Наименование показателя	Значение, тыс. руб.		Изменение		Уд. вес, %		Откл. уд. веса, %
	2013 г	2014 г.	тыс. руб.	%	2013 г.	2014 г.
Выручка	660539	778937	118398	17,9	100	100	0
Себестоимость продаж	598199	705383	107184	17,9	90,6	90,6	-0,01
Валовая прибыль (убыток)	62340	73554	11214	18,0	9,4	9,4	0,01
Коммерческие расходы	38189	43441	5252	13,8	5,8	5,6	-0,20
Управленческие расходы	14469	13625	-844	-5,8	2,2	1,7	-0,44
Прибыль (убыток) от продаж	9682	16488	6806	70,3	1,5	2,1	0,65
Проценты к получению	404	2584	2180	539,6	0,1	0,3	0,27
Проценты к уплате	579	2235	1656	286,0	0,1	0,3	0,20
Прочие доходы	17587	38316	20729	117,9	2,7	4,9	2,26
Прочие расходы	972	7569	6597	678,7	0,1	1,0	0,82
Прибыль (убыток) до налогообложения	26122	47584	21462	82,2	4,0	6,1	2,15
Текущий налог на прибыль	2270	2188	-82	-3,6	0,3	0,3	-0,06
Прочее	468	684	216	46,2	0,1	0,1	0,02
Чистая прибыль (убыток)	23384	44712	21328	91,2	3,5	5,7	2,20

Как видно из таблицы 2.5 выручка ООО «Авторитет за рассматриваемый период увеличилась на 118398 тыс. руб. (или 17,9%) и составила в 2013 году 778937 тыс. руб. Себестоимость продаж увеличилась на 107184 тыс. руб. (или 17,9%) и составила в 2014 году 705383 тыс. руб. Валовая прибыль увеличилась на 11214 тыс. руб. (или 18%) и составила в 2014 году 73554 тыс. руб., также за рассматриваемый период увеличились коммерческие расходы (на 13,8%). Значительное увеличение произошло по таким статьям как: проценты к получению, проценты к уплате, прочие доходы, прочие расходы. Управленческие расходы и налог на прибыль сократились на 844 тыс. руб. (или 5,8%) и 82 тыс. руб. (или 3,6%) соответственно.

Таким образом, чистая прибыль за рассматриваемый период увеличилась на 21328 тыс. руб. (или 91,2%).

Значительного изменения в структуре выручки не произошло.

В данном случае формула для расчета чистой прибыли выглядит следующим образом:

Выручка – Себестоимость продаж = Валовая прибыль (убыток) – Коммерческие расходы – Управленческие расходы = Прибыль (убыток) от продаж + проценты к получению – Проценты к уплате + Прочие доходы – Прочие расходы = Прибыль (убыток) до налогообложения – Текущий налог

на прибыль – Прочее = Чистая прибыль (убыток) (2.9)

Далее проведем расчет показателей, характеризующих эффективность продаж ООО «Авторитет».

Показатели оборачиваемости имеют большое значение для оценки финансового состояния предприятия, поскольку скорость оборота средств, т.е. скорость превращения их в денежную форму, оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия. Кроме того, увеличение скорости оборота средств отражает при прочих равных условиях повышение производственно-технического потенциала предприятия.

Показатели оборачиваемости показывают сколько раз в год (или за анализируемый период) «оборачиваются» те или иные активы предприятия. Обратная величина, помноженная на 360 дней (или количество дней в анализируемом периоде), указывает на продолжительность одного оборота этих активов.

1. Коэффициент оборачиваемости активов рассчитывается по формуле:

Оа = ВР/Аср, (2.10)

где ВР – выручка от реализованной продукции;

А – активы.

Оа₂₀₁₂ = 660539/(46+225212)/2 = 5,86.

Оа₂₀₁₃ = 778937/(235921+225212)/2 = 3,38.

2. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала:

Оск = ВР/Скср (2.11)

Оск₂₀₁₂ = 660539/(-203+23180)/2 = 57,5.

Оск₂₀₁₃ = 778937/(23180+67892)/2 = 17,11.

3. Коэффициент оборачиваемости основных средств или показатель фондоотдачи:

Оос = ВР/ОСср, (2.12)

где ОС – основные средства.

Оос₂₀₁₂ = 660539/(0+1530)/2 = 863,45.

Оос₂₀₁₃ = 778937/(1530+1042)/2 = 605,71.

4. Коэффициент оборачиваемости текущих активов:

Ота = ВР/ТАср, (2.13)

где ТА – текущие активы.

Ота₂₀₁₂ = 660539/(46+223630)/2 = 5,91.

Ота₂₀₁₃ = 778937/(223630+234879)/2 = 3,4.

5. Продолжительность одного оборота в днях будет рассчитана следующим образом:

Продолжительность оборота = 360/Ота (2.14)

Продолжительность оборота₂₀₁₂ = 360/5,91 = 60,95 дней.

Продолжительность оборота₂₀₁₂ = 360/3,4 = 105,95 дней.

6. Показатель оборачиваемости материально-производственных запасов. В целом, чем выше показатель оборачиваемости запасов, тем меньше средств связано в этой наименее ликвидной группе, тем более ликвидную структуру имеют оборотные средства и тем устойчивее финансовое положение предприятия. Поскольку производственные запасы учитываются по стоимости их приобретения, то для расчета коэффициента оборачиваемости запасов используется не выручка от реализации, а себестоимость реализованной продукции.

Оз = СС/Зср, (2.15)

где СС – себестоимость проданной продукции;

З – стоимость запасов.

Ота₂₀₁₂ = 598199/(0+96335)/2 = 12,42.

Ота₂₀₁₃ = 705383/(96335+97599)/2 = 7,27.

7. Определенный интерес представляет показатель оборота дебиторской задолженности. Следует отметить, что объем продаж, используемый при расчете этого коэффициента, должен включать только сумму продаж в кредит. Поскольку продажа за наличные или на условиях предоплаты явно не ведет к образованию дебиторской задолженности. Однако ввиду отсутствия таких данных в финансовых отчетах и учитывая, что суммы продаж за наличные или на условиях предоплаты относительно невелика, при расчете оборачиваемости дебиторской задолженности используется, как правило, весь объем продаж.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:

Ота = ВР/ДЗср, (2.16)

где ДЗ – дебиторская задолженность.

Ота₂₀₁₂ = 660539/(33+95209)/2 = 13,87.

Ота₂₀₁₃ = 778937/(95209+74495)/2 = 9,18.

8. Продолжительность срока, необходимого для получения предприятием долгов за реализованную продукцию (срока товарного кредита) определяется как величина обратная показателю оборота дебиторской задолженности, умноженная на 360 дней.

Срок товарного кредита = ДЗср/ВР *360 (2.17)

Срок товарного кредита₂₀₁₂ = ((33+95209)/2)/660539*360 = 25,95.

Срок товарного кредита₂₀₁₃ = ((95209+74495)/2)/778937*360 = 39,22.

Показатели оборачиваемости ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг. представлены в таблице 2.6 и на рис. 2.3.

Таблица 2.6

Показатели оборачиваемости ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг.

Показатель	Значение показателя		Изменение
	2013 г.	2014 г.
1	2	3	4
Коэффициент оборачиваемости активов	5,86	3,38	-2,49
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	57,50	17,11	-40,39
Коэффициент оборачиваемости основных средств (фондоотдача)	863,45	605,71	-257,74
Коэффициент оборачиваемости текущих активов	5,91	3,40	-2,51
То же в днях	60,95	105,95	45,00
Коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов	12,42	7,27	-5,15
То же в днях	28,99	49,51	20,53
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности	13,87	9,18	-4,69
Срока товарного кредита, дней	25,95	39,22	13,26

Рис. 2.3 Показатели оборачиваемости ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг.

Коэффициент оборачиваемости активов за рассматриваемый период сократился на 2,49 и в 2014 году составил 3,38. Что свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.

Коэффициент оборачиваемости активов показал, что в 2013 году 5,86 руб. реализованной продукции принесла каждая единица активов, в 2014 году – 3,38. Или, другими словами, в 2013 году 5,86 руб. выручки от реализации продукции приходится на 1 рубль вложенных активов, в 2014 году – 3,38.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала за рассматриваемый период сократился на 40,39 и составил в 2014 году 17,11. Что свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала за анализируемый период показал, что активность и скорость использования предприятием собственного капитала сократилась.

Коэффициент оборачиваемости основных средств (фондоотдача) сократилась на 257,74 и в 2014 году составила 605,71. Что свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.

Фондоотдача – это финансовый коэффициент, характеризующий эффективность использования основных средств организации. Фондоотдача показала, что в 2013 году 863,45 руб. выручки приходилось на единицу стоимости основных средств, в 2014 году – 605,71, чем выше данный коэффициент, тем ниже издержки отчетного периода, то есть издержки в 2014 году увеличились.

Коэффициент оборачиваемости текущих активов сократился на 2,51 и в 2014 году составил 3,4. Период оборота оборотных активов увеличился на 45 дней и в 2014 году составил 105,95 дней. Что свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.

Коэффициент оборачиваемости текущих активов характеризует скорость оборота всех мобильных средств предприятия.

Коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов за рассматриваемый период сократился на 5,15 и в 2014 году составил 7,27. Период оборота материально-производственных запасов увеличился на 20,53 дня и в 2014 году составил 49,51 день. Что свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.

Снижение коэффициента оборачиваемости говорит о накапливании избытка запасов на складах предприятия. Чем выше коэффициент оборачиваемости запасов и затрат активов, тем выше активность предприятия в создании денежных средств. Чрезмерно высокий коэффициент оборачиваемости запасов и затрат активов свидетельствует об острой нехватке запасов и быстром опустошении.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности за рассматриваемый период сократился на 4,69 и в 2014 году составил 9,18. Продолжительность срока, необходимого для получения предприятием долгов за реализованную продукцию (срока товарного кредита) увеличился на 13,26 дней и в 2014 году составил 39,22 дня. Что свидетельствует о отрицательной динамике данного показателя.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности показывает скорость оборота дебиторской задолженности. Не существует четких нормативных значений для коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности, они варьируются зависимости от отрасли, но чем выше коэффициент, тем быстрее потребители погашают свои обязательства, что выгодно для предприятия.

Рентабельность работы предприятия определяется прибылью, которую оно получает. Показатели рентабельности отражают, насколько эффективно предприятие использует свои средства в целях получения прибыли.

В процессе анализа рассчитываются основные показатели рентабельности. Экономическая интерпретация этих показателей  – сколько рублей прибыли приходится на один рубль доходов или на один рубль расходов.

Рассчитаем основные показатели рентабельности ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг., при расчете коэффициентов используется балансовая прибыль и чистая прибыль:

- рентабельность продаж:

Рпр = ПР/ВР*100, (2.18)

где ПР – прибыль от реализации продукции.

Рпр₂₀₁₂ = 62340/660539*100 = 9,4%.

Рпр₂₀₁₃ = 73554/778937*100 = 9,4%.

- рентабельность активов:

Ра = ПР/Аср*100 (2.19)

Ра₂₀₁₂ = 62340/(46+225212)/2 *100 = 55,3%.

Ра₂₀₁₃ = 73554/(235921+225212)/2 *100 = 31,9%.

- рентабельность текущих активов:

Рта = ПР/ТАср (2.20)

Рта₂₀₁₂ = 62340/(46+223630)/2 *100 = 55,7%.

Рта₂₀₁₃ = 73554/(223630+234879)/2 *100 = 31,1%.

- производительность труда:

Пр.тр. = ВР/Чп ср., (2.21)

где Чп ср. – среднесписочная численность персонала.

Пр.тр.₂₀₁₂ = 660539/71 = 9303,4 тыс. руб./чел.

Пр.тр.₂₀₁₃ = 778937/79 = 9860 тыс. руб./чел.

- прибыль на одного работающего:

ПР1 раб. = ЧП/Чп ср., (2.22)

где ЧП – чистая прибыль.

ПР1 раб.₂₀₁₂ = 23384/71 = 329,4 тыс. руб./чел.

ПР1 раб.₂₀₁₃ = 44712/79 = 566 тыс. руб. /чел.

В таблице 2.7 представлены показатели рентабельности и производительности труда ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг.

Таблица 2.7

Показатели рентабельности и производительности труда ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг.

Показатель	Значение показателя		Изменение
	2013 г.	2014 г.
Рентабельность продаж по валовой прибыли, %	9,4	9,4	0,0
Рентабельность продаж по чистой прибыли, %	3,5	5,7	2,2
Рентабельность активов по валовой прибыли, %	55,3	31,9	-23,4
Рентабельность активов по чистой прибыли, %	20,8	19,4	-1,4
Рентабельность текущих активов по валовой прибыли, %	55,7	32,1	-23,7
Рентабельность текущих активов по чистой прибыли, %	20,9	19,5	-1,4
Производительность труда, тыс. руб./чел.	9303,4	9860,0	556,6
Прибыль на одного работающего, тыс. руб./чел.	329,4	566,0	236,6

Как видно из таблицы 2.7 рентабельность продаж за рассматриваемый период по валовой прибыли не изменилась и осталась в 2014 году на уровне 9,4%, по чистой прибыли увеличилась на 2,2 пункта и составила в 2014 году 5,7%. Что свидетельствует о положительной динамике данного показателя.

Рентабельность продаж показывает, что рассматриваемое предприятие получает 9,4 копеек валовой прибыли (или 3,5 коп. в 2013 году и 5,7 коп. в 2014 году чистой прибыли) с каждого рубля проданной продукции с учетом произведенных затрат на реализацию.

Рентабельность активов за рассматриваемый период сократилась: по валовой прибыли на 23,4 пункта и составила в 2014 году 31,9%, по чистой прибыли на 1,4 пункта и составила в 2014 году 19,4%. Данное изменение свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.

Рентабельность всех активов показывает, что рассматриваемое предприятие получило 55,3 коп. балансовой прибыли в 2013 году (или 20,8 коп. чистой прибыли), 31,9 коп. балансовой прибыли в 2014 году (или 19,4 коп.) с 1 рубля активов независимо от источников привлеченных средств.

Рентабельность текущих активов за рассматриваемый период сократилась: по валовой прибыли на 23,7 пункта и составила в 2014 году 32,1%, по чистой прибыли на 1,4 пункта и составила в 2014 году 19,5%. Данное изменение свидетельствует об отрицательной динамике данного показателя.

Рентабельность текущих активов показывает, что рассматриваемое предприятие получило 55,7 коп. балансовой прибыли в 2013 году (или 20,9 коп. чистой прибыли), 32,1 коп. балансовой прибыли в 2014 году (или 19,5 коп.) с 1 рубля оборотных активов компании.

Производительность труда за рассматриваемый период увеличилась на 556,6 тыс. руб./чел. и в 2014 году составила 9860 тыс. руб./чел. Что свидетельствует о положительной динамике данного показателя.

Производительность труда показала, что в 2013 году на одного работающего приходилось 9303,4 тыс. руб. выручки, а в 2014 году – 9860 тыс. руб.

Прибыль на одного работающего за рассматриваемый период увеличилась на 236,6 тыс. руб. и в 2014 году составила 566 тыс. руб. Что свидетельствует о положительной динамике данного показателя.

Далее на основе проведенного анализа во второй главе работы, автором дипломной работы предлагаются следующие выводы.

Финансовое положение предприятия характеризуется двумя группами показателей:

1) показатели ликвидности;

2) показатели финансовой устойчивости.

Анализ ликвидности показал наличие оборотных средств ООО «Авторитет» в размере, достаточном для погашения обязательств.

Анализ финансовой устойчивости предприятия показал:

- недостаточное количество у предприятия денежных средств и их эквивалентов для погашения кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения;

- ООО «Авторитет» достаточно зависима от рынка ссудных капиталов;

- нерациональное использование оборотных средств.

Для оценки финансового предприятия был проведен анализ, который позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства. Автором работы были рассчитаны следующие показатели, характеризующие эффективность продаж:

1) коэффициенты оборачиваемости;

2) коэффициенты рентабельности;

3) коэффициенты производительности.

Для начала был проведен анализ прибыли отчетного периода. Анализ прибыли отчетного периода, представленный в таблице 2.5 показал, что чистая прибыль за рассматриваемый период увеличилась на 21328 тыс. руб. (или 91,2%).

Анализ показателей оборачиваемости показал, что:

- скорость превращения их в денежную форму сократилась, что оказывает отрицательное влияние на платежеспособность предприятия;

- сокращение скорости оборота средств отражает при прочих равных условиях снижение производственно-технического потенциала предприятия;

- эффективность использования организацией своего капитала и средств снизилась.

- замедление оборачиваемости приводит к увеличению оборотных средств и дополнительным затратам, а значит, к ухудшению финансового состояния организации.

- увеличение периода оборота, свидетельствует о менее эффективной коммерческой деятельности предприятия и снижению его деловой активности.

Исходя из анализа рентабельности и производительности труда ООО «Авторитет» за 2013-2014 гг., можно сделать вывод о том, что уровень рентабельности и производительности труда на предприятии достаточно высок (то есть рассматриваемое предприятие является рентабельным), но наблюдается отрицательная динамика рентабельности активов и текущих активов, то есть предприятие в 2014 году менее эффективно использовало свои оборотные средства.

2.4. Основные направления улучшения финансового состояния ООО «Авторитет»

В результате проведенного анализа, автором работы предлагаются следующие рекомендованные мероприятия, направленные на улучшение финансового состояния ООО «Авторитет».

1. Анализ дебиторской задолженности.

Для улучшения финансового состояния предприятия необходимо осуществлять строгий контроль и управление дебиторской задолженностью, следить за ее качеством.

Возникновение дебиторской задолженности связано с тем, что оплата товара постоянными клиентами производится с отсрочкой.

Дебиторская зaдолженность является источником погашения кредиторской задолженности предприятия. Если на предприятии будут заморожены суммы в расчетах с покупателями и заказчиками, то оно может почувствовать острый дефицит денежных средств, что приведет к образованию кредиторской задолженности, просрочкам платежей в бюджет, внебюджетные фонды, отчислениям на социальные нужды, задолженности по заработной плате и прочим платежам. Это в свою очередь повлечет за собой начисление штрафов, пеней, неустоек.

Система упрaвления дебиторской задолженностью необходима для предотвращения излишнего её увеличения, которое приводит к снижению денежных поступлений и возникновению безнадёжных долгов, способных поглотить прибыль фирмы.

Нарушение договорных обязательств и несвоевременные расчеты с поставщиками приведут к потере деловой репутации фирмы и в конечном итоге к неплатежеспособности и неликвидности.

Анализ и управление дебиторской задолженностью предполагает, в первую очередь, контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение оборачиваемости средств в динамике рассматривается, как положительная тенденция.

Общая схема контроля дебиторской задолженности, как правило, включает в себя несколько этапов:

Этап 1. Задается критический уровень дебиторской задолженности; все расчетные документы, относящиеся к задолженности, превышающей критический уровень, подвергаются проверке в обязательном порядке.

Этап 2. Из оставшихся рaсчетных документов делается контрольная выборка.

Этап 3. Проверяется реальность сумм дебиторской задолженности в отобранных документах. В чaстности могут направляться письма контрагентам с просьбой подтвердить реальность проставленной в документе или проходящей в учете суммы.

Существуют значительные внутренние резервы и механизмы, позволяющие управлять дебиторской задолженностью более эффективно и получить дополнительные оборотные средства.

Чтобы эффективно управлять дебиторской задолженностью, предприятию необходимо выполнять следующие рекомендации:

- контролировать состояние расчетов с клиентами и своевременно предъявлять исковые заявления;

- ориентироваться на возможно большее число заказчиков с целью уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными потребителями;

- следить за соответствием кредиторской и дебиторской задолженности.

- дебиторскую задолженность покупатели могут погашать не всю сразу, а каждый день понемногу;

- использовать прием скидок при досрочной оплате.

2. На основе проведенного анализа эффективности использования оборотных средств необходимо наметить пути ускорения их оборачиваемости.

В системе мер, напрaвленных на повышение эффектив­ности работы предприятия и укрепление его финансового состояния, важное место занимают вопросы рациональ­ного использования оборотных средств. Проблема улучше­ния использования оборотных средств стала еще более актуальной в условиях формирования рыночных отноше­ний. Интересы предприятий требуют полной ответствен­ности за результаты своей производственно-финансовой деятельности. Поскольку финансовое положение предпри­ятий находится в прямой зависимости от состояния обо­ротных средств и предполагает соизмерение, затрат с ре­зультатами хозяйственной деятельности и возмещение за­трат собственными средствами, предприятия заинтересовaны в рациональной организации оборотных средств – организаций их движения с минимально возможной сум­мой для получения наибольшего экономического эффекта.

Эффективность использования оборотных средств хара­ктеризуется системой экономических показателей, прежде всего оборачиваемостью оборотных средств.

Под оборачиваемостью оборотных средств понимaется длительность одного полного кругооборота средств с мо­мента превращения оборотных средств в денежной форме в производственные запасы и до выхода готовой продукции и ее реализации. Кругооборот средств завершается зачисле­нием выручки на счет предприятия.

Оборачиваемость оборотных средств характеризуется рядом взаимосвязанных показателей: длительностью одно­го оборотa в днях, количеством оборотов за определенный период - год, полугодие, квартал (коэффициент оборачи­ваемости), суммой занятых на предприятии оборотных средств на единицу продукции (коэффициент загрузки).

Уменьшение длительности одного оборота свидетель­ствует об улучшении использования оборотных средств.

Показатели оборачиваемости оборотных средств могут исчисляться по всем оборотным средствам, участвующим в обороте, и по отдельным элементам.

Изменение оборачивaемости средств выявляется путем сопоставления фактических показателей с плановыми или показателями предшествующего периода. В результате сравнения показателей оборачиваемости оборотных средств выявляется ее ускорение или замедление.

При ускорении оборачиваемости оборотных средств из оборота высвобождаются материальные ресурсы и источ­ники их образования, при замедлении - в оборот вовлека­ются дополнительные средства.

Эффективность использования оборотных средств зaви­сит от многих факторов, которые можно разделить на внешние, оказывающие влияние вне зависимости от ин­тересов предприятия, и внутренние, на которые предприятие может и должно активно влиять.

К внешним фaк­торам можно отнести такие, как общеэкономическая ситу­ация, налоговое законодательство, условия получения кре­дитов и процентные ставки по ним, возможность целевого финансирования, участие в программах, финансируемых из бюджета. Эти и другие факторы определяют рамки, в которых предприятие может манипулировать внутренними факторами рационального движения оборотных средств.

На современном этапе развития экономики к основным внешним факторам, влияющим на состояние и использова­ние оборотных средств, можно отнесли такие, как кризис неплатежей, высокий уровень налогов, высокие ставки бан­ковского кредита.

Кризис сбыта произведенной продукции, и неплатежи приводят к замедлению оборота оборотных средств. Сле­довательно, необходимо выпускать (продавать) ту продукцию, кото­рую можно достaточно быстро и выгодно продать, прекра­щая или значительно сокращая выпуск продукции, не пользующейся текущим спросом. В этом случае кроме ускорения оборачиваемости предотвращается рост деби­торской задолженности в активах предприятия.

При существующих темпах инфляции полученную пред­приятием прибыль целесообразно направлять, прежде всего, на дополнение оборотных средств. Темпы инфляционного обесценения оборотных средств приводят к зaнижению се­бестоимости и перетоку их в прибыль, где происходит распыление оборотных средств на налоги и непроизводст­венные расходы.

Управление использованием оборотных средств предполагает реализацию следующих путей ускорения оборачиваемости:

- улучшение работы с поставщиками: уменьшение интервала между поставками, ускорение документооборота, использование прямых длительных связей с поставщиками;

- улучшение работы с потребителями: приближение потребителей к изготовителям, совершенствование системы расчетов (отпуск товара на условиях предоплаты, что сократит дебиторскую задолженность), увеличение объема реализованной товара вследствие выполнения заказов по прямым связям, тщательная и своевременная подборка и отгрузка товара по партиям и ассортименту;

- применение логистических подходов в сфере сбыта товара, что позволит сократить длительность кругооборота оборотных средств и уменьшить издержки реализации.

- постоянный поиск факторов и резервов ускорения оборачиваемости оборотных средств.

3. Мероприятие, направленное на повышение репутации и конкурентоспособности автосалона ООО «Авторитет».

В г. Северодвинске и г. Архангельске наблюдается достаточное количество конкурентов ООО «Авторитет». Для повышения финансового состояния и эффективности работы автосалона, автором работы предлагается внедрить следующие мероприятия, направленные на повышение конкурентоспособности и репутации ООО «Авторитет».

3.1. Введение CRM-системы (Customer Relationship Management) «Автодилер».

Это корпоративная информaционная система, предназначенная для
автоматизации работы с клиентами и направленная на повышение уровня продаж автосалона за счет оптимизации каждого этапа продаж. Внедрение системы в работу позволяет консолидировать всю информацию в единой базе данных, что не только облегчает работу отдела продаж, но и дает возможность проведения глубокого анализа эффективности работы с клиентами.

Интеграция системы проходит без изменений IT-инфраструктуры компании. Система «Автодилер» не требует установки программного
обеспечения или специальной настройки оборудования на ПК
сотрудников. Система проста в использовании и не требует
углубленных знаний в работе с компьютером. Все изменения происходят в автоматическом режиме на сервере.

Функции системы «Автодилер»:

- Контроль трафика. На этапе работы ресепшен и колл-центра система позволяет
наладить полный учет трафика, что позволит обладать реальными цифрами по посещениям, звонкам и источникам привлечения клиентов.

- Ведение единой базы данных. Вся информация консолидируется в единую базу данных, что делает возможным вести работу с клиентом на протяжении длительного периода времени.

- Контроль за соблюдением бизнес-процессов. CRM помогает менеджерам соблюдать положенные бизнес-процессы, начиная с последовательности операций и заканчивая их регистрацией в системе.

- Оперaтивный контроль работы менеджеров. Руководитель отдела продаж в любой момент времени может проконтролировать менеджеров на предмет соблюдения бизнес-процессов и эффективности их работы.

- Детaльный анализ работы отдела продаж. Инструменты статистики и аналитики системы позволяют получить всю информацию по деятельности автосалона, начиная с предпочтений клиентов и заканчивая эффективностью работы сотрудников.

3.2. Введение система повышения эффективности работы автосалонов «Кондор».

Автосалоны представляют собой прекрасную цель для преступлений. Ущерб от угона автомобиля или акта вандализма может составить сотни тысяч и даже миллионы рублей. Видеонаблюдение поможет выявить и предотвратить преступление или существенно помочь в его расследовании. Для этого необходимо обеспечить видеонаблюдение , которое позволит рассмотреть детали.

Установка системы видеонаблюдения также позволит снизить затраты на ремонт поврежденных машин, и более эффективно использовать труд охранника. Так как на территории автосалона постоянно находится около 50 машин. В течении 2014 г. было зафиксировано 15 случаев повреждения автомобилей.

Как правило, автовладельцы испытывают страх, отдавая свои машины в автосалон на ремонт. В интернет-форумах немало историй на эту тему. И репутация автосалона страдает из-за подобных историй, которые зачастую не имеют ничего общего с реальностью. Однако сегодня существует возможность сделать деятельность автосалона прозрачной для автовладельца и повысить уровень доверия к автосалону.

Сделать прозрачной работу автосалона – значит позволить автовладельцу наблюдать видео ремонта своей машины через интернет, получать уведомления о статусе работ.

Система видеонаблюдения также помогает в исследовании работы менеджеров и их отношение к клиентам, в осуществлении общего контроля за наличием покупателей, позволяет оптимизировать расстановку автомобилей и движение потока клиентов.

Камеры видеонаблюдения, установленные в зоне предпродажной подготовки позволят обезопасить автомобили от халатного отношения к ним и их повреждение со стороны сотрудников.

Преимущества от системы видеонаблюдения в автосалоне:

- Фиксация краж, попыток ограблений и других чрезвычайных ситуаций.

- Фиксация скандалов.

- Фиксация актов вандализма

- Круглосуточное наблюдение за автостоянками новых автомобилей.

- Возможность предоставления записей в милицию и в суд.

- Наблюдение за работой персонала удаленно через Интернет.

Таким образом, рекомендованные мероприятия автором работы ООО «Авторитет», направленные на повышение финансовой устойчивости можно представить в виде таблицы 3.2.

Таблица 3.2

Рекомендованные мероприятия ООО «Авторитет», направленные на повышение финансовой устойчивости

Мероприятие	Суть
1. Анализ дебиторской задолженности	- усиление контроля дебиторской задолженности; - управление дебиторской задолженностью
2. Ускорение оборачиваемости оборотных средств	- улучшение работы с поставщиками; - улучшение работы с потребителями; - применение логистических подходов в сфере сбыта товара; - постоянный поиск факторов и резервов ускорения оборачиваемости оборотных средств.
3. Повышение репутации и конкурентоспособности компании	- введение CRM-системы «Автодилер» (системы видеонаблюдения); - введение система повышения эффективности работы автосалонов «Кондор».

Таким образом, мероприятия рекомендованные автором работы, позволят повысить финансовую устойчивость ООО «Авторитет».

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Финaнсовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих состояние капитала в процессе его кругооборота и способность предприятия финансировать свою деятельность па фиксированный момент времени. Проводится анализ финансового состояния предприятия с целью выявления возможностей повышения эффективности его функционирования. Основной целью анализа финансового состояния является получение небольшого числа ключевых, т. е. наиболее информативных, показателей, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторам.

Главной задачей aнализа финансового состояния предприятия является выявление факторов и причин, оказавших негативное влияние на финансовое состояние, и на этой основе разработка мер по его улучшению.

В качестве цели курсовой работы было выделено – предложение управленческих решений по улучшению финансового состояния ООО «Динамика» на основании анализа финансового состояния и оценки вероятности банкротства.

Финансовое положение предприятия характеризуется двумя группами показателей:

1) показатели ликвидности;

2) показатели финансовой устойчивости.

Анализ ликвидности показал наличие оборотных средств ООО «Авторитет» в размере, достаточном для погашения обязательств.

Анализ финансовой устойчивости предприятия показал:

- недостаточное количество у предприятия денежных средств и их эквивалентов для погашения кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения;

- ООО «Авторитет» достаточно зависима от рынка ссудных капиталов;

- нерациональное использование оборотных средств.

Для оценки финансового предприятия был проведен анализ, который позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства. Автором работы были рассчитаны следующие показатели, характеризующие эффективность продаж:

1) коэффициенты оборачиваемости;

2) коэффициенты рентабельности;

3) коэффициенты производительности.

Для начала был проведен анализ прибыли отчетного периода. Анализ прибыли отчетного периода, представленный в таблице 2.5 показал, что чистая прибыль за рассматриваемый период увеличилась на 21328 тыс. руб. (или 91,2%).

Анализ показателей оборачиваемости показал, что:

- скорость превращения их в денежную форму сократилась, что оказывает отрицательное влияние на платежеспособность предприятия;

- сокращение скорости оборота средств отражает при прочих равных условиях снижение производственно-технического потенциала предприятия;

- эффективность использования организацией своего капитала и средств снизилась.

- замедление оборачиваемости приводит к увеличению оборотных средств и дополнительным затратам, а значит, к ухудшению финансового состояния организации.

- увеличение периода оборота, свидетельствует о менее эффективной коммерческой деятельности предприятия и снижению его деловой активности.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

• • • 1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая). Федеральный закон от 30.11.1994 № 51 - ФЗ (ред. от 11.02.2013) Информационная система Консультант Плюс.
      2. Налоговый Кодекс Российской Федерации (часть первая). Федеральный закон № 146 - ФЗ (ред. от 31.07.1998 г.) Информационная система консультант Плюс.
      3. Антикризисное управление / Под ред. Э.М. Короткова.- М.: ИНФРА – М, - 2012. – 620 с.
      4. Антикризисный менеджмент / Под ред. А. Грязновой. – М.: ИНФРА-М, - 2011. – 368 с.
      5. Антикризисное управление: учебник./ Под ред. Е.П. Жарковская, Б.Е. Бродский, И.Б. Бродский. – М.: Омега-Л, - 2011. – 467 с.
      6. Арутюнов, Ю.А. Антикризисное управление: Учебник для студентов / Ю.А. Арутюнов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, - 2013. - 416 c.
      7. Бабушкина Е.А. Антикризисное управление. Конспект лекций /Е.А. Бабушкина.- М.: Эксмо, - 2012 . – 160 с.
      8. Балашов А.П. Антикризисное управление / А.П. Балашов.- Новосибирск, - 2010. – 346 с.
      9. Балдин К. В. Антикризисное управление. Учебное пособие. / Под ред. Балдин К. В., Быстров О. Ф., Рукосуев А. В. – М.: «Дашков и К», - 2011. – 316 с.
      10. Беляев, А.А. Антикризисное управление.: Учебник для студентов вузов / А.А. Беляев, Э.М. Коротков. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, - 2013. - 319 c.
      11. Блинов, А.О. Антикризисное управление. Теория и практика: Учебное пособие для студентов вузов / В.Я. Захаров, А.О. Блинов, Д.В. Хавин; Под ред. В.Я. Захарова. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, - 2013. - 319 c.
      12. Большухина И. С. Экономика предприятия. Учебник – Ульяновск: УлГТУ, - 2013. – 422 с.
      13. Жарковская Е.П. Антикризисное управление /Е.П. Жарковская, Б.Е. Бродский.- М.: Омега – Л, - 2011.- 358 с.
      14. Гиляровская Л.Т. Экономический анализ: Учебник для вузов /Под ред. Л.Т. Гиляровской. – 2-е изд., доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, - 2011. - 615 с.
      15. Грачев А. В. Оценка платежеспособности предприятия за период Финансовый менеджмент. - 2012. - № 6.
      16. Захаров, В.М. Антикризисное управление: Терминологический словарь / В.М. Захаров, Ю.И. Юров. - Ст. Оскол: ТНТ, - 2013. - 492 c.
      17. Згонник Л.В. Антикризисное управление: Учебник. – М.: Дашков и К, - 2010. – 208 с.
      18. Згонник, Л.В. Антикризисное управление: Учебник / Л.В. Згонник. - М.: Дашков и К, - 2013. - 208 c.
      19. Ивасенко, А.Г. Антикризисное управление: Учебное пособие / А.Г. Ивасенко, Я.И. Никонова, М.В. Каркавин. - М.: КноРус, - 2013. - 504 c.
      20. Инвестиции: Учебник / Под ред. Уильям Ф. Шарп, Гордон Дж. Александер, Джеффри В. Бейли. – М.: Издательство Инфра-М, - 2012. – 425 с.
      21. Казакова Н.А Экономический анализ в оценки бизнеса. Издательство «Дело и Сервис», - 2011. – 288 с.
      22. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. – М.: Центр экономики и маркетинга, - 2010. – 328 с.
      23. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности : учеб. / Л. Т Гиляровская [и др.]. — М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, - 2011. - 360 с.
      24. Корсаков М.Н. Экономика предприятия: Конспект лекций – Таганрог: ТРТУ, - 2013. – 356 с.
      25. Круглова, Н.Ю. Антикризисное управление: Учебное пособие / Н.Ю. Круглова. - М.: КноРус, - 2013. - 400 c.
      26. Мурычев, А.В. Антикризисное управление кредитными организациями: Учебное пособие / А.М. Тавасиев, А.В. Мурычев; Под ред. А.М. Тавасиев. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, - 2012. - 543 c.
      27. Орехов, В.И. Антикризисное управление: Учебное пособие / В.И. Орехов, К.В. Балдин, Т.Р. Орехова. , испр. - М.: НИЦ ИНФРА-М, - 2013. - 268 c.
      28. Оценка стоимости ценных бумаг и бизнеса: Учебное пособие / Под ред. И.В. Косорукова, С.А. Секачев, М.А. Шуклина. – М.: МФПА, - 2011. – 355 с.
      29. Родионова Н.В. Антикризисный менеджмент / Н.В. Родионова.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, - 2011. – 680 с.
      30. Распопов, В.М. Превентивное антикризисное управление: Учебное пособие / В.М. Распопов, В.В. Распопов. - М.: Магистр, НИЦ ИНФРА-М, -2012. - 432 c.
      31. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – Минск: ООО «Новое знание», - 2011. – 532 с.
      32. Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учебное пособие. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, - 2011. – 325 с.
      33. Финансовый менеджмент/Под руководством Е.С. Стояновой. – М.: Перспектива, - 2012. – 289 с.
      34. Фролова Т.А. Экономика предприятия: Конспект лекций. – Таганрог: ТТИ ФЮУ, - 2012. – 256 с.
      35. Шадрина Г.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: ООО «Благовест –В», - 2011. – 269 с.
      36. Шепеленко, Г.И. Антикризисное управление производством и персоналом: Учебное пособие / Г.И. Шепеленко. - Рн/Д: Феникс, ИКЦ МарТ, - 2010. - 256 c.
      37. Шеремет А.Д. Комплексный экономический анализ деятельности предприятия (вопросы методологии). – М.: Экономика, - 2010. – 368 с.
      38. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА –М, - 2012. – 289 с.
      39. Экономика организации (предприятий): Учеб. пособие / Под ред. Бондарец А. В., Бородина Т. В. – Волгоград: ВолгГТУ, - 2011. – 431 с.
      40. Экономика предприятия: Учебное пособие / Под ред. Хунгуреева И.П., Шабыкова Н.Э., Унгаева И.Ю. – Улан-Удэ, Изд-во ВСГТУ, - 2012. – 240 с.
      41. Правовая система «Гарант-Интернет» [Электронный ресурс]. — Режим доступа: http://www.gai-web.ru;
      42. Правовая система «КонсультантПлюс» [Электронный ресурс]. — Режим доступа: http://www.consultant.ru;
      43. РосБизнесКонсалтинг [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http:// www.rbc.ru/

ПРИЛОЖЕНИЕ 1

					Бухгалтерский баланс
																		Коды
																		0710001
																		31	12
Организация		Общество с ограниченной ответственностью "Авторитет																90256748
Идентификационный номер налогоплательщика																		2902900000
Вид экономической деятельности					Торговля автотранспортными средствами											по ОКВЭД		50.10
Организационно-правовая форма / форма собственности																		65		16
						/
Единица измерения:					в тыс. рублей													384
Местонахождение (адрес)
163000, Архангельская обл, Северодвинск г,
Пояснения	Наименование показателя									Код				На 31 декабря 2014 г.	На 31 декабря 2013 г.			На 31 декабря 2012 г.
	АКТИВ
	I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
	Нематериальные активы									1110				-	-			-
	Результаты исследований и разработок									1120				-	-			-
	Нематериальные поисковые активы									1130				-	-			-
	Материальные поисковые активы									1140				-	-			-
	Основные средства									1150				1 042	1 530			-
	Доходные вложения в материальные ценности									1160				-	-			-
	Финансовые вложения									1170				-	-			-
	Отложенные налоговые активы									1180				-	-			-
	Прочие внеоборотные активы									1190				-	52			-
	Итого по разделу I									1100				1 042	1 582			-
	II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
	Запасы									1210				97 699	96 335			-
	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям									1220				-	-			-
	Дебиторская задолженность									1230				74 495	95 209			33
	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)									1240				47 307	27 479			-
	Денежные средства и денежные эквиваленты									1250				15 378	4 607			13
	Прочие оборотные активы									1260				-	-			-
	Итого по разделу II									1200				234 879	223 630			46
	БАЛАНС									1600				235 921	225 212			46

Продолжение ПРИЛОЖЕНИЯ 1

Пояснения	Наименование показателя	Код		На 31 декабря 2014 г.		На 31 декабря 2013 г.			На 31 декабря 2012 г.
	ПАССИВ
	III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	1310		10		10			10
	Собственные акции, выкупленные у акционеров	1320		-		-			-
	Переоценка внеоборотных активов	1340		-		-			-
	Добавочный капитал (без переоценки)	1350		-		-			-
	Резервный капитал	1360		-		-			-
	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370		67 882		23 170			-213
	Итого по разделу III	1300		67 892		23 180			-203
	IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Заемные средства	1410		-		-			-
	Отложенные налоговые обязательства	1420		-		-			-
	Оценочные обязательства	1430		-		-			-
	Прочие обязательства	1450		-		-			-
	Итого по разделу IV	1400		-		-			-
	V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Заемные средства	1510		21 841		24 627			181
	Кредиторская задолженность	1520		146 188		177 405			68
	Доходы будущих периодов	1530		-		-			-
	Оценочные обязательства	1540		-		-			-
	Прочие обязательства	1550		-		-			-
	Итого по разделу V	1500		168 029		202 032			250
	БАЛАНС	1700		235 922		225 212			46

ПРИЛОЖЕНИЕ 2

						Отчет о финансовых результатах
																Коды
															Форма по ОКУД	0710002
															Дата (число, месяц, год)	31	12			2012
Организация		Общество с ограниченной ответственностью "Авторитет													по ОКПО	90256748
Идентификационный номер налогоплательщика															ИНН	2902900000
Вид экономической деятельности						Торговля автотранспортными средствами								по ОКВЭД		50.10
Организационно-правовая форма / форма собственности																65		16
								/							по ОКОПФ / ОКФС
Единица измерения:						в тыс. рублей									по ОКЕИ	384
	Пояснения		Наименование показателя									Код	За Январь - Декабрь 2014г.			За Январь - Декабрь 2013г.
			Выручка									2110	778 937			660 539
			Себестоимость продаж									2120	-705 383			(598 199)
			Валовая прибыль (убыток)									2100	73 554			62 340
			Коммерческие расходы									2210	-43 441			(38 189)
			Управленческие расходы									2220	-13 625			-14 469
				Прибыль (убыток) от продаж								2200	16 488			9 682
			Доходы от участия в других организациях									2310	-			-
			Проценты к получению									2320	2 584			404
			Проценты к уплате									2330	-2 235			-579
			Прочие доходы									2340	38 316			17 587
			Прочие расходы									2350	-7 569			-972
				Прибыль (убыток) до налогообложения								2300	47 584			26 122
			Текущий налог на прибыль									2410	-2 188			(2 270)
				в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы)								2421	-			-
			Изменение отложенных налоговых обязательств									2430	-			-
			Изменение отложенных налоговых активов									2450	-			-
			Прочее									2460	-684			(468)
				Чистая прибыль (убыток)								2400	44 712			23 384

1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. - 4-е изд., доп. и перераб. - М.: Финансы и статистика, 2010.- с. 128-129. ↑

2. Гиляровская Л.Т. Экономический анализ: Учебник для вузов /Под ред. Л.Т. Гиляровской. – 2-е изд., доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011. - с. 332. ↑

3. Казакова Н.А Экономический анализ в оценки бизнеса. Издательство «Дело и Сервис»,2011. – с. 129-130. ↑

4. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности : учеб. / Л. Т Гиляровская [и др.]. — М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2011. - с. 221. ↑

5. Черкасова И. О. Анализ хозяйственной деятельности. СПб.: Издательский Дом «Нева», 2010. — с. 54-56. ↑

6. Шеремет А.Д. Комплексный экономический анализ деятельности предприятия (вопросы методологии). – М.: Экономика, 2010. – с. 129. ↑

7. Черкасова И. О. Анализ хозяйственной деятельности. СПб.: Издательский Дом «Нева», 2010. — с. 54-56. ↑

8. Черкасова И. О. Анализ хозяйственной деятельности. СПб.: Издательский Дом «Нева», 2010. — с. 54-56. ↑