Кредит, его формы и виды

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ

В отличие от денежной кредитная политика России 90-х гг. была нацелена на глубокое реформирование как самой кредитной системы, так и социально - экономических принципов кредитования.

Со времени проведения кредитной реформы 1930 г. вплоть до конца 80-х годов в СССР имела место государственная кредитная монополия. Децентрализованный денежный кредит, как и коммерческий, в официальной экономике не существовали, сохраняясь лишь в экономике теневой в форме ростовщического капитала и бартерного обмена между предприятиями [7, с.12].

В настоящее время в нашей стране действует принципиально иная (в сравнении с советским периодом) кредитная система. Теперь она представлена не только учреждениями государственной собственности, но собственности частной, смешанной, а также институтами муниципальными и созданными на паевых началах. С появлением коммерческих банков ослабла монополия государства в банковском деле, развивается финансовый рынок со всеми его сегментами и набирает силу конкуренция между субъектами этого рынка.

Коммерческие банки сами принимают решения по банковскому обслуживанию, выдаче кредитов, организации расчетов. Деловые отношения этих банков с клиентами (юридические и физические лица) строятся на взаимной выгоде. Клиенты при этом имеют право свободного выбора того или иного коммерческого банка. Перестройка кредитной системы привела к тому, что именно коммерческие банки взяли на свои плечи банковское обслуживание предприятий всех отраслей народного хозяйства и населения.

Образование и функционирование двухуровневой кредитной системы (Центробанк, с одной стороны, и коммерческие банки, другие кредитные организации, с другой) можно считать важнейшим достижением реформирования кредитной сферы экономики России. Вместе с тем такой вывод не исключает множества нерешенных проблем, возникших в ходе становления новой кредитной системы и кредитной политики.

Целью написания данной курсовой работы явилось рассмотрение на примере конкретного предприятие использования кредита для модернизации производства на конкретном предприятии.

Предметом исследования в данной работе являются пути развития предприятия стекольной отрасли посредством инновационной и инвестиционной деятельности на примере проекта модернизации (реконструкции) производственного предприятия.

Объектом исследования выбраны конкурентная среда, производственная и инвестиционная деятельность ЗАО «Химлаборприбор» (с учетом изменений, внесенных в Гражданский кодекс РФ Федеральным законом от 05.05.2014 № 99-ФЗ, Общество присвоило статус публичного акционерного общества – ПАО).

Для достижения поставленной цели в работе необходимо решить следующие задачи:

1. проанализировать финансово-хозяйственную деятельность исследуемого предприятия, оценить его положение на рынке, обозначить основные преимущества и риски развития;
2. обосновать необходимость проведения модернизации производства;
3. разработать и произвести коммерческую оценку проекта по техническому перевооружению.

Методологией работы послужили труды отечественных авторов по теме исследования, научные работы отечественных и зарубежных экономистов по исследованию проблем развития высокотехнологичных отраслей промышленности, таких как, Лютова И.И., Пилипенко Н.Н., Гвишиани Д.М., Громенко В.И., Молчанов Н.Н., Грублер А., Краюхин Г.А., , Миронова Н.Н., Никсон Ф., Санто Б., Твисс Б., Шайбаков Л.Ф.

Аналитической основой работы послужили материалы Роскомстата, результаты научно-практических исследований для подготовки стратегии развития промышленности РФ, нормативно-справочные материалы (работа с информационной базой Internet и справочной правовой системой «Консультант+»), а также данные бухгалтерской отчетности предприятия.

При проведении исследования применялись общенаучные методы: финансовый, экономико-статистический, абстрактно-логический, структурный и факторный анализ.

Структурно курсовая работа состоит из введения, двух глав, заключения, списка использованной литературы.

Глава 1. КРЕДИТ И ЕГО ФОРМЫ

1.1. Сущность, принципы и функции кредита

Предоставление денег или товаров в долг, практически всегда связанно, с уплатой процентов – это и называется кредитом. При той ситуации, где владельцы товаров противостоят друг другу как собственники и готовы вступить в экономические отношения, что связано непосредственно со сферой обмена и возникает кредит.

С кругооборотом и оборотом капитала связано возникновение и развитие кредита. Высвобождение ресурсов происходит во время процесса движения основного и оборотного капитала. Средства труда применяются в ходе производства длительное время, а их стоимость переносится на стоимость готовой продукции по частям. Постепенные вос­становление стоимости основного капитала в денежной форме приводит к тому, что высвобождающиеся денежные средства оседают на счетах компаний. Вместе с тем с другой стороны создается необходимость в замене изношенных средств труда, что приводит к крупным единовременным затратам. Похожие по своему характеру процессы происходят и в движении оборотного капитала. Более разнообразно в этих процессах проявляют себя колебания в кругообороте и обороте. Так как, производство связанно с сезонностью, с неравномерностью поставок и других причин то возникает несовпадение времени изготовления и обращения продукции. У кого-то появляется временный избыток средств, а у других - их недостаток. В связи с чем возникают кредитные отношения, то есть кредит может разрешить относительное противоречие между временным оседанием средств и надобностью, их использования в хозяйстве.

В экономике, кредитные отношения, основываются на конкретной методологической основе. Важным элементом обозначают принципы, которые строго соблюдаются при практической организации каждой операции на рынке ссудных капиталов.

Рассматриваемые принципы, сложились еще на самом первом этапе развития кредита, и в последующем применялись в общегосударственном и международном кредитном законодательствах:

1. Возвратность кредита

Принцип выражает обязанность вовремя вернуть взятых от кредитора финансовых ресурсов после того как завершится их использование заемщиком. Он обретает свое практическое выражение в погашении конкретной ссуды при помощи перечисления необходимой суммы денежных средств, на счет кредитной организации (или иного кредитора) предоставившей кредит, что гарантирует возобновляемость кредитных ресурсов банка как непременного условия для продления его уставной деятельности.

1. Срочность кредита

Данный принцип показывает нужность его возврата не в любое выгодное для заемщика время, а в точно указанный срок, который фиксируется в кредитном договоре или другом документе, который его заменяет. Несоблюдение оговоренных усло­вий является для кредитора достаточной причиной для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при последующей отсрочке— предъявления финансовых требований в судебном порядке. Только онкольные ссуды могут быть частичным исключением из этого правила, так как сроки погашения которых в кредитном договоре изначально не указываются.

3. Платность кредита. Ссудный процент.

Этот принцип выражает необходимость не только прямого возврата заемщиком полученных от банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование. Экономическая сущность платы за кредит отражается в фактическом распределении дополнительно полученной за счет его использования прибыли между заемщиком и кредитором. Практическое выражение рассматриваемый прин­цип находит в процессе установления величины банковского процента, выполняющего три основные функции:

- перераспределение части прибыли юридических и дохода физических лиц;

- регулирование производства и обращения путем распределения ссудных капиталов на отраслевом, межотраслевом и международном уровнях;

- на кризисных этапах развития экономики — антиинфляционную защиту денежных накоплений клиентов банка.

Ставка (или норма) ссудного процента, определяемая как отношение суммы годового дохода, полученного на ссудный капитал, к сумме предоставленного кредита выступает в качестве цены кредитных ресурсов.

Принципиально отличаясь от традиционного механизма ценообразования на другие виды товаров, определяющим элементом которого выступают общественно необходимые затраты труда на их производство, цена кредита отражает общее соотношение спроса и предложения на рынке ссудных капиталов и зависит от целого ряда факторов, в том числе чисто конъюнктурного характера:

- цикличности развития рыночной экономики (на стадии спада ссудный процент, как правило, увеличивается, на стадии быстрого подъема— снижается);

- темпов инфляционного процесса (которые на практике даже несколько отстают от темпов повышения ссудного процента);

эффективности государственного кредитного регулирования, осуществляемого через учетную политику центрального банка в процессе кредитования им коммерческих банков;

- ситуации на международном кредитном рынке (например, проводившаяся США в 80-х гг. политика удорожания кредита обусловила привлечение зарубежного капитала в американские банки, что отразилось на состоянии соответствующих национальных рынков);

- динамики денежных накоплений физических и юридических лиц (при тенденции к их сокращению ссудный процент, как правило, увеличивается);

- динамики производства и обращения, определяющей потребности в кредитных ресурсах соответствующих категорий потенциальных заемщиков;

- сезонности производства (например, в России ставка ссудного процента традиционно повышается в августе—сентябре, что связано с необходимостью предоставления аграрных кредитов и кредитов для завоза товаров на Крайний Север);

- соотношения между размерами кредитов, предоставляемых государством, и его задолженностью (ссудный процент стабильно возрастает при увеличении внутреннего государственного долга).

4. Обеспеченность кредита

Этот принцип выражает необходимость обеспечения защиты имущественных интересов кредитора при возможном нарушении заемщиком принятых на себя обязательств и находит практическое выражение в таких формах кредитования, как ссуды под залог или под финансовые гарантии. Особенно актуален в период общей экономической нестабильности, например, в отечественных условиях.

5. Целевой характер кредита

Распространяется на большинство видов кредитных операций, выражая необходимость целевого использования средств, полученных от кредитора. Находит практическое выражение в соответствующем разделе кредитного договора, устанавливающего конкретную цель выдаваемой ссуды, а также в процессе банковского контроля за соблюдением этого условия заемщиком. Нарушение данного обязательства может стать основанием для досрочного отзыва кредита или введения штрафного (повышенного) ссудного процента.

6. Дифференцированный характер кредита

Этот принцип определяет дифференцированный подход со стороны кредитной организации к различным категориям потенциальных заемщиков. Практическая реализация его может зависеть как от индивидуальных интересов конкретного банка, так и от проводимой государством централизованной политики поддержки отдельных отраслей или сфер деятельности (например, малого бизнеса и пр.)

Место и роль кредита в экономической системе общества определяются также, прежде всего выполняемыми им функциями как общего, так и селективного характера.

1. Перераспределительная функция

В условиях рыночной экономики рынок ссудных капиталов выступает в качестве своеобразного насоса, откачивающего временно свободные финансовые ресурсы из одних сфер хозяйственной деятельности и на­правляющего их в другие, обеспечивающие, в частности, более высокую прибыль. Ориентируясь на дифференцированный ее уровень в различных отраслях или регионах, кредит выступает в роли стихийного макрорегулятора экономики, обеспечивая. удовлетворение потребностей динамично развивающихся объектов приложения капитала в дополнительных финансовых ресурсах. Однако в некоторых случаях практическая реализация указанной функции может способствовать углублению диспропорций в структуре рынка, что наиболее наглядно проявилось в России на стадии перехода к рыночной экономике, где перелив капиталов из сферы производства в сферу обращения принял угрожающий характер, в том числе с помощью кредитных организаций. Именно поэтому одна из важнейших задач государственного регулирования кредитной системы — рациональное определение экономических приоритетов и стимулирование привлечения кредитных ресурсов в те отрасли или регионы, ускоренное развитие которых объективно необходимо с позиции национальных интересов, а не исключительно текущей выгоды отдельных субъектов хозяйствования.

2. Экономия издержек обращения

Практическая реализация этой функции непосредственно вытекает из экономической сущности кредита, источником которого выступают в том числе финансовые ресурсы, временно высвобождающиеся в процессе кругооборота промышленного и торгового капиталов. Временной разрыв между поступлением и расходованием денежных средств субъектов хозяйствования может определить не только избыток, но и недостаток финансовых ресурсов. Именно поэтому столь широкое распространение получили ссуды на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств, используемые практически всеми категориями заем­щиков и обеспечивающие существенное ускорение оборачиваемости капитала, а следовательно, и экономию общих издержек обращения.

3. Ускорение концентрации капитала

Процесс концентрации капитала является необходимым условием стабильности развития экономики и приоритетной целью любого субъекта хозяйствования. Реальную помощь в решении этой задачи оказывают заемные средства, позволяющие существенно расширить масштаб производства (или иной хозяйственной операции) и, таким образом, обеспечить дополнительную массу прибыли. Даже с учетом необходимости выделения части ее для расчета с кредитором привлечение кредитных ресурсов более оправдано, чем ориентация исключительно на собственные средства. Следует, однако, отметить, что на стадии экономического спада (и тем более в условиях перехода к рыночной экономике) дороговизна этих ресурсов не позволяет активно использовать их для решения задачи ускорения концентрации капитала в большинстве сфер хозяйственной деятельности. Тем не менее, рассматриваемая функция даже в отечественных условиях обеспечила определенный положительный эффект, позволив существенно ускорить процесс обеспечения финансовыми ресурсами отсутствующих или крайне неразвитых в период плановой экономики сфер деятельности.

4. Обслуживание товарооборота

В процессе реализации этой функции кредит активно воздействует на ускорение не только товарного, но и денежного обращения, вытесняя из него, в ча­стности, наличные деньги. Вводя в сферу денежного обращения такие инструменты, как векселя, чеки, кредитные карточки и т.д., он обеспечивает замену наличных расчетов безналичными операциями, что упрощает и ускоряет механизм экономических отношений на внутреннем и международном рынках. Наиболее активную, роль в решении этой задачи играют коммерческий кредит как необходимый элемент современных от­ношений товарообмена.

5. Ускорение научно-технического прогресса

В послевоенные годы научно-технический прогресс стал определяющим фактором экономического развития любого государства и отдельного субъекта хозяйствования. Наиболее наглядно роль кредита в его ускорении может быть отслежена на примере процесса финансирования деятельности научно-технических организаций, спецификой которых всегда являлся больший, чем в других отраслях, временной разрыв между первоначальным вложением капитала и реализацией готовой продукции. Именно поэтому нормальное функционирование большинства научных центров (за исключением находящихся на бюджетном финансировании) немыслимо без использования кредитных ресурсов. Столь же необходим кредит и для осуществления инновационных процессов в форме непосредственного внедрения в производство научных разработок и технологий, затраты на которые первоначально финансируются предприятиями, в том числе и за счет целевых средне - и долгосрочных ссуд банка.

Итак, кредит - это экономические отношения, возникающие между кредитором и заемщиком по поводу стоимости, предаваемой во временное пользование.

В условиях рыночной экономики кредит выполняет следующие функции: а) аккумуляция временно свободных денежных средств; б) перераспределение денежных средств на условиях их последующего возврата; в) создание кредитных орудий обращения (банкнот и казначейских билетов) и кредитных операций; г) регулирование объема совокупного денежного оборота.

Основными принципами кредита являются возмездность, срочность и возвратность.

1.2. Характеристика основных форм кредита

Кредит, по определению, это денежные средства или иные вещи, объединенные родовыми признаками, переданные в долг одной стороной другой стороне. Следовательно, под кредитными правоотношениями понимаются все правоотношения, возникающие вследствие предоставления (передачи), использования и при условии возврата денежных средств или иных вещей. На практике кредит может существовать как в чистом виде (займы, банковские ссуды), так и служить составной частью самых различных гражданско-правовых обязательств.

Банковский кредит, требования, которые предъявляются к его оформлению, обладают определенными особенностями, отличными от иных видов кредита. Прежде всего следует отметить, что кредитные отношения банка с клиентом строятся на принципах срочности, возвратности, платности и обеспеченности кредита и оформляются договором.

Предоставление коммерческими банками кредита предприятиям осуществляется на основе кредитного договора, который иначе называют договором банковской ссуды. Правила предоставления кредита, порядок, этаны и условия заключения кредитных договоров коммерческие банки разрабатывают самостоятельно с учетом рекомендаций и указаний ЦБ РФ.

Классификацию кредита традиционно принято осуществлять по нескольким базовым признакам, к важнейшим из которых следует отнести категории кредитора и заемщика, а также форму, в которой предоставляется конкретная ссуда.

Исходя из этого, можно выделить следующие шесть достаточно самостоятельных форм кредита, каждая из которых в свою очередь распадается на несколько разновидностей по более детализированным классификационным параметрам.

1. Банковский кредит.

Одна из наиболее распространенных форм кредитных отношений в экономике, объектом которых выступает процесс передачи в ссуду непосредственно денежных средств. Предоставляется исключительно специализированными кредитно-финансовыми организациями, имеющими лицензию на осуществление подобных операций от центрального банка.

В роли заемщика могут выступать только юридические лица, инструментом кредитных отношений является кредитный договор или кредитное соглашение. Доход по этой форме кредита поступает в виде ссудного процента или банковского процента, ставка которого определяется по соглашению сторон с учетом ее средней нормы на данный период и конкретных условий кредитования. Классифицируется по ряду базовых признаков.

1.1 сроки погашения:

- онкольные ссуды, подлежащие возврату в фиксированный срок после поступления официального уведомления от кредитора. В настоящее время они практически не используются не только в России, но и в большинстве других стран, так как требуют относительно стабильных условий на рынке ссудных капиталов и в экономике в целом.

- краткосрочные ссуды, предоставляемые, как правило, на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств у заемщика. Совокупность подобных операций образует автономный сегмент рынка ссудных капиталов — денежный рынок. Средний срок погашения по этому виду кредита обычно не превышает шести месяцев. Наиболее активно применяются краткосрочные ссуды на фондовом рынке, в торговле и сфере услуг, в режиме межбанковского кредитования.

В современных отечественных условиях краткосрочные кредиты, получившие однозначно доминирующий характер на рынке ссудных капиталов, характеризуется следующими отличительными признаками:

а) более короткими сроками, обычно не превышающими одного месяца;

б) ставкой процента. Обратно пропорциональной сроку возврата ссуды;

в) обслуживанием в основном сферы обращения, так как недоступны из-за цен для структур производственного характера.

- среднесрочные ссуды, предоставляемые на срок до одного года (в отечественных условиях — до трех-шести месяцев) на цели как производственного, так и чисто коммерческого характера. Наибольшее распространение получили в аграрном секторе, а также при кредитовании инновационных процессов со средними объемами требуемых инвестиций.

- долгосрочные ссуды, используемые, как правило, в инвестиционных целях.

Как и среднесрочные ссуды, они обслуживают движение основных средств, отличаясь большими объемами передаваемых кредитных ресурсов. Применяются при кредитовании реконструкции, технического перевооружения, нового строительства на предприятиях всех сфер деятельности. Особое развитие получили в капитальном строительстве, топливно-энергетическом комплексе, сырьевых отраслях экономики. Средний срок их погашения обычно от трех до пяти лет, но может достигать 25 и более лет, особенно при получении соответствующих финансовых га­рантий со стороны государства.

1.2. способ погашения.

Ссуды погашаемые единовременным взносом (платежом) со стороны заемщика. Традиционная форма возврата краткосрочных ссуд, весьма функциональная с позиции юридического оформления, так как не требует использования механизма исчисления дифференцированного процента.

Ссуды, погашаемые в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора. Конкретные условия (порядок) возврата определяются договором, в том числе — в части антиинфляционной защиты интересов кредитора. Всегда используются при долгосрочных ссудах и, как правило, при среднесрочных.

1.3. способ взимания ссудного процента.

ссуды, процент по которым выплачивается в момент ее общего погашения. Традиционная для рыночной экономики форма оплаты краткосрочных ссуд, имеющая наиболее функциональный с позиции простоты расчета характер.

ссуды, процент по которым выплачивается равномерными взносами заемщика в течение всего срока действия кредитного договора. Традиционная форма оплаты средне- и долгосрочных ссуд, имеющая достаточно дифференцированный характер в зависимости от договоренности сторон (например, по долгосрочным ссудам выплата процента может начинаться как по завершении первого года пользования кредитом, так и спустя более продолжительный срок).

ссуды, процент по которым удерживается банком в момент непосредственной выдачи их заемщику. Для развитой рыночной экономики эта форма абсолютно нехарактерна и используется лишь ростовщическим капиталом. Из-за нестабильности экономической ситуации активно применялась в период 1993 — 1995гг. многими российскими коммерческими банками, особенно по сверхкраткосрочным (до пяти рабочих дней) ссудам [3].

1.4. наличие обеспечения.

- доверительные ссуды, единственной формой обеспечения возврата которых является непосредственно кредитный договор. В ограниченном объеме применяются некоторыми зарубежными банками в процессе кредитования постоянных клиентов, пользующихся их полным доверием (подкрепленным возможностью непосредственно контролировать текущее состояние расчетного счета заемщика). При средне- и долгосрочном кредитовании могут использоваться лишь в порядке исключения с обязательным страхованием выданной ссуды, обычно — за счет заемщика. В отечественной практике применяются коммерческими банками лишь при кредитовании собственных учреждений.

- обеспеченные ссуды как основная разновидность современного банковского кредита, выражающая один из его базовых принципов. В роли обеспечения может выступить любое имущество, принадлежащее заемщику на правах собственности, чаще всего — недвижимость или ценные бумаги. При нарушении заемщиком своих обязательств это имущество переходит в собственность банка, который в процессе его реализации возмещает понесенные убытки. Размер выдаваемой ссуды, как правило, меньше средне­рыночной стоимости предложенного обеспечения и определяется соглашением сторон. В отечественных условиях основная проблема при оформлении обеспеченных кредитов — процедура оценки стоимости имущества из-за незавершенности процесса формирования ипотечного и фондового рынков.

- ссуды под финансовые гарантии третьих, лиц, реальные выражением которых служит юридически оформленное обязательство со стороны гаранта возместить фактически нанесенный банку ущерб при нарушении непосредственным заемщиком условий кредитного договора. В роли финансового гаранта могут выступать юридические лица, пользующиеся достаточным доверием со стропы кредитора, а также органы государственной власти любого уровня, В условиях развитой рыночной экономики получили широкое распространение прежде всего в сфере долгосрочного кредитования, в отечественной практике до настоящего времени имеют ограниченное применение из-за недостаточного доверия со стороны кредитных организаций не только к юридическим лицам, но и к государственным органам, особенно муниципального к регионального уровней.

1.5. целевое назначение.

- ссуды общего характера, используемые заемщиком по своему усмотрению для удовлетворения любых потребностей в финансовых ресурсах. В современных условиях имеют ограниченное применение в сфере краткосрочного кредитования, при средне- и долгосрочном кредитовании практически не используется.

- целевые ссуды, предполагающие необходимость для заемщика использовать выделенные банком ресурсы исключительно для решения задач, определенных условиями кредитного договора. (например, расчета за приобретаемые товары, выплаты заработной платы персоналу, капитального развития и т. п.) Нарушение указанных обязательств, как уже отмечалось в настоящей главе, влечет за собою применение к заемщику установленных договором санкций в форме досрочного отзыва кредита или увеличения процентной ставки.

1.6. категории потенциальных заемщиков.

аграрные ссуды.

коммерческие ссуды.

ссуды посредникам на фондовой бирже.

ипотечные ссуды владельцам недвижимости.

межбанковские ссуды.

2. Коммерческий кредит

Одна из первых форм кредитных отношений в экономике, породившая вексельное обращение и тем самым активно способствовавшая развитию безналичного де­нежного оборота, находя практическое выражение в финансово-хозяйственных отношениях между юридическими лицами в форме реализации продукции или услуг с отсрочкой платежа. Основная цель этой формы кредита — ускорение процесса реализации товаров, а следовательно, извлечения заложенной в них прибыли.

Инструментом коммерческого кредита традиционно является вексель, выражающий финансовые обязательства заемщика по отношению к кредитору. Наибольшее распространение по­лучили две формы векселя — простой вексель, содержащий прямое обязательство заемщика на выплату установленной суммы непосредственно кредитору, и переводный (тратта), представляющий письменный приказ заемщику со стороны кредитора о выплате установленной суммы третьему лицу либо предъявителю векселя. В современных условиях функции векселя часто принимает на себя стандартный договор между поставщиком и потребителем, регламентирующий порядок оплаты реализуемой продукции на условиях коммерческого кредита.

Коммерческий кредит принципиально отличается от банковского:

- в роли кредитора выступают не специализированные кредитно-финансовые организации, а любые юридические лица, связанные с производством либо реализацией товаров или услуг; предоставляется исключительно в товарной форме; ссудный капитал интегрирован с промышленным или торговым, что в современных условиях нашло практическое выражение в создании финансовых компаний, холдингов и других аналогичных структур, включающий в себя предприятия различной специализации и направлений деятельности;

- средняя стоимость коммерческого кредита всегда ниже средней ставки банковского процента на данный период времени;

- при юридическом оформлении сделки между кредитором и заемщиком плата за этот кредит включается в цену товара, а не определяется специально, например, через фиксированный процент от базовой суммы.

В современных условиях на практике применяются в основном три разновидности коммерческого кредита:

- кредит с фиксированным сроком погашения;

- кредит с возвратом лишь после фактической реализации заемщиком поставленных в рассрочку товаров;

- кредитование по открытому счету, когда поставка следующей партии товаров на условиях коммерческого кредита осуществляется до момента погашения задолженности по предыдущей поставке.

3. Потребительский кредит

Главный отличительный его при­знак — целевая форма кредитования физических лиц. В роли кре­дитора могут выступать как специализированные кредитные орга­низации, так и любые юридические лица, осуществляющие реали­зацию товаров или услуг. В денежной форме предоставляется как банковская ссуда физическому лицу для приобретения недвижимости, оплаты дорогостоящего лечения и т.п., в товарной — в процессе розничной продажи товаров с отсрочкой платежа. В России только получает распространение, ограниченно используется при кредитовании под залог недвижимости (чаще всего — жилья). В зарубежной же практике потребительский кредит охватывает все слои трудоспособного населения, в основном через различные системы кредитных карточек.

4. Государственный кредит.

Основной признак этой формы кредита — непременное участие государства в лице органов исполнительной власти различных уровней. Осуществляя функции кредитора, государство через центральный банк производит кредитование:

- конкретных отраслей или регионов, испытывающих особую потребность в финансовых ресурсах, если возможности бюджетного финансирования уже исчерпаны, а ссуды коммерческих банков не могут быть привлечены в силу действия факторов конъюнктурного характера;

- коммерческих банков в процессе аукционной или прямой продажи кредитных ресурсов на рынке межбанковских кредитов.

В роли заемщика государство выступает в процессе размещения государственных займов или при осуществлении операций на рынке государственных краткосрочных ценных бумаг.

Основной формой кредитных отношений при государственном кредите являются такие отношения, при которых государство выступает заемщиком средств.

Следует отметить, что в условиях переходного периода он должен использоваться не только в качестве источника привлечения финансовых ресурсов, но и эффективного инструмента централизованного кредитного регулирования экономики.

5. Международный кредит

Международный кредит рассматривается как совокупность кредитных отношений, функционирующих на международном уровне, непосредственными участниками которых могут выступать межнациональные финансово-кредитные институты (МВФ, МБРР и др.), правительства соответствующих государств и отдельные юридические лица, включая кредитные организации. В отношениях с участием государств в целом и международных институтов всегда выступает в денежной форме, во внешнеторговой деятельности — и в товарной (как разновидность коммерческого кредита импортеру). Классифицируется по нескольким базовым признакам:

- по характеру кредитов — межгосударственный, частный;

- по форме — государственный, банковский, коммерческий;

по месту в системе внешней торговли — кредитование экспорта, кредитование импорта.

Характерным признаком международного кредита выступает его дополнительная правовая или экономическая защищенность в форме частного страхования и государственных гарантий.

6. Ростовщический кредит

Специфическая форма кредита. В зарубежных источниках рассматривается лишь в историческом плане, но в современных российских условиях получил определенное распространение. Как совокупность кредитных отношений для большинства стран в настоящее время имеет однозначно нелегальный характер, т.е. прямо запрещенных действующим законодательством. На практике ростовщический кредит реализуется путем выдачи ссуд физическими лицами, а также хозяйствующими субъектами, не имеющими соответствующей лицензии от центрального банка. Характеризуется сверхвысокими ставками ссудного процента (до 120—180% по ссудам, выдаваемым в конвертируемой валюте) и зачастую криминальными методами взыскания с неплательщика. По мере развития инфраструктуры национальной кредитной системы и обеспечения доступности кредитных ресурсов для всех категорий потенциальных заемщиков ростовщический кредит исчезает с рынка ссудных капиталов. [6, с.56]

1.3. Развитие системы кредитования в России на современном этапе

Анализ кредитного рынка, как правило, сопряжен с большими сложностями, нежели анализ других сегментов финансового рынка. Так, на фондовом рынке требования к раскрытию информации эмитентами, развитый вторичный сегмент рынка, обеспечивающий постоянную коррекцию котировок ценных бумаг, и стандартизированность финансовых инструментов обеспечивают высокую степень транспарентности рынка. За счет этого механизмы формирования ценовых и объемных характеристик большинства сегментов фондового рынка достаточно полно исследованы. Кредитный рынок, в отличие от фондового рынка, неоднороден. Каждая кредитная сделка уникальна, так как может содержать индивидуальные особенности по ценовым и неценовым условиям кредитования (объемы и сроки кредитов, требования к обеспечению по кредиту).

Этих данных во многих случаях недостаточно для эффективного анализа кредитного рынка. Состояние российского банковского кредитования, его доступность определяются ценовыми и неценовыми условиями. К ценовым относятся ставки и дополнительные комиссии, а к неценовым максимальные сроки и объемы кредитов, требования к финансовому положению заемщика и качеству обеспечения по кредиту.

Неценовые условия банковского кредитования влияют на ставки по кредитам конечным заемщикам. К примеру, ужесточение требований к финансовому положению заемщиков или качеству обеспечения по кредиту снижает кредитный риск и, соответственно, риск-премию за кредитный риск, включаемую в процентную ставку. Увеличение срочности кредитов, напротив, увеличивает риск ликвидности и процентный риск, что ведет к повышению кредитных ставок. Поэтому изменение ставки по кредитам конечным заемщикам не всегда является проявлением общего изменения стоимости заемных средств в национальной экономике.

Особенность современной системы кредитования состоит в ее зависимости не только от собственных и привлеченных ресурсов, но и от определенных норм, которые устанавливает Центральный банк для коммерческих банков, осуществляющих кредитование клиентов. Центральный банк РФ, к примеру, регламентирует норму обязательных отчислений в централизованные резервы.

Есть и другие нормативы, в том числе в виде минимальных денежных резервов, создаваемых в коммерческом банке, в форме регламентации объемов особо крупных кредитов, параметров ликвидности баланса банка, когда обязательства банка соизмеряются с размером ликвидных средств.

Однако, не смотря на все это, динамика банковского кредитования в Российской Федерации в последние годы позволяет назвать его наиболее активно развивающимся сегментом российского финансового рынка. Так, по данным Росстата на 1 января 2016 года объем кредитования российских банков составил 38 767,93 млрд руб., что на 80% больше чем на то же число 2011 года и на 17,88%, чем на 1 января 2015 года

Что касается структуры кредитного портфеля, основную долю занимают кредиты, выданные организациям, на сентябрь 2016 года она составила 61,76% или 26 509,76 млрд руб. На физические лица приходится 25,53%, а на кредитные организации 12,71% на тот же период. Исследуя данные показатели в динамике за 2013−2016 гг., можно отметить, что доля кредитов, размещенных в организациях к сентябрю 2016 года, постепенно снижается (с 67,46% до 61,76%), продолжая оставаться основной. Происходит это главным образом за счет увеличения кредитов, выданных населению (с 18,97 до 25,53%), что говорит о наметившейся положительной тенденции.

Доля кредитов, депозитов и прочих размещенных средств, предоставленных кредитным организациям, остается практически неизменной, чуть сократившись к сентябрю 2014 года (с 13,56% в январе 2011 года до 12,71%).

В 2014 году банки наращивали кредитование физических лиц наиболее высокими темпами: объем кредитов населению возрос за 2014 г. на 39,38% до 7737,07 млрд руб. (за 2013 г. на 35,89% (до 5550,88 млрд руб.)). В результате повысился удельный вес розничного портфеля в активах банковского сектора и в совокупных кредитах и прочих размещенных средствах.

Этому поспособствовали:

— появление новых кредитных продуктов;

— совершенствование платежных систем;

— повышение жизненного уровня населения;

— развитие законодательной и правовой базы;

— наличие информационных ресурсов.

Одной из наиболее востребованной у потребителя и и динамично развивающейся формой кредита становится такая разновидность потребительского кредита как ипотечный кредит (ипотека) — целевой долгосрочный кредит на покупку жилья, которое становится залоговым обеспечением по этой ссуде.

Одной из основных задач, стоящих перед государством в настоящее время, является обеспечение граждан Российской Федерации достойными условиями проживания, так как более 70% населения нуждается в улучшении жилищных условий. Ипотечное кредитование становится одним из основных инструментов государства для решения жилищных проблем граждан. Несмотря на свою важность и актуальность, ипотечное кредитование в России до сих пор не получило должного уровня развития. Из-за недоступности и дороговизны отношение ипотечного портфеля к ВВП не превышает 3%, в то время как в целом по Евросоюзу этот показатель находится на уровне 52%, а в США — более 76%. В настоящий момент рынок ипотечного кредитования в России находится на этапе относительной стабилизации, полностью восстановившись после финансового кризиса 2008−2009 гг., его показатели в настоящий момент даже выше докризисных значений. Начало 2016 года для российского ипотечного рынка стало успешным. В I полугодии 2016 года было выдано 448 536 ипотечных кредитов на общую сумму 769,5 млрд. рублей, что в 1,3 раза превышает уровень I полугодия 2015 года в количественном и в 1,4 раза — в денежном выражении.^[1]

Рынок кредитования переживает сейчас вместе со всей банковской системой России не лучшие времена — многие банки отказываются от программ по финансированию малых предприятий. Однако говорить о том, что рынок кредитования исчезает, нельзя: несмотря на кризис, услуги банков востребованы, и малые предприятия все ещё имеют возможности получить необходимые заемные средства на развитие бизнеса.

Малые предприятия в большей степени нуждаются в привлечении заемных средств, нежели в таких банковских услугах, как депозиты. В то же время, малый бизнес активно использует услуги рассчетно-кассового обслуживания, количество таких клиентов неуклонно растет, особенно в последнее время.

Во время финансовой нестабильности кредитовать бизнес в значительных объемах могут только крупные банки. Для остальных банков возможной стратегией может быть либо объединение, либо концентрация на краткосрочных кредитах. Требования, предъявляемые к заемщикам, будут несколько жестче, чем в 2008, например, в части финансовой устойчивости, обеспечения кредита. Диапазон ставок кредитования может составить около 18−20% годовых. Многие региональные комитеты по развитию малого и среднего бизнеса уделяют особое внимание именно поддержке молодежных проектов. В этих структурах молодым предпринимателям оказывают всестороннюю, в том числе и финансовую поддержку. Задача же кредитного учреждения — минимизировать свои риски, именно поэтому у банков есть минимальные требования к сроку успешной деятельности предприятия на рынке. Поэтому такая услуга, как кредитование стартапов в России не распространяется.

Бурное развитие кредитного рынка России поставило общество перед системой во многом инновационных для него экономических отношений. Объемы розничного кредитования таковы, что коммуникации на оси «население-банки» из русла чисто финансовых переросли в разряд социальных отношений.

Кредитный рынок стал значительным фактором формирования социального «самочувствия». При благоприятных условиях один из его сегментов — ипотечное кредитование — может стать магистральным способом решения актуальной для России жилищной проблемы. В перспективе именно кредитный рынок рассматривается и как один из основных инструментов развития малого и среднего предпринимательства в России и формирования классической для развитых стран кредитной модели экономики.

Таким образом, кредитный рынок имеет определяющее значение, как для экономического, так и для социального развития общества. При этом на бурно растущем российском кредитном рынке наблюдается целый ряд острых проблем.

Во-первых, значительный рост числа невозвратов, неустоявшиеся отношения заемщиков с банками порождают дороговизну ряда кредитных продуктов.

Во-вторых, низкий уровень финансовой грамотности населения снижает эффективность работы кредитных механизмов.

В-третьих, несбалансированность системы юридических и деловых взаимоотношений заемщиков с банками порождает злоупотребления, конфликтные ситуации и определенное социальное напряжение вокруг процессов кредитования.

С учетом социальных факторов «кредитного бума» основной задачей является способствование формированию и развитию российского кредитного рынка, отвечающему таким критериям как:

— эффективность (обеспечение успешного развития, как кредитором, так и заемщиков),

— добросовестность (качество),

— прозрачность,

— открытость.

В свою очередь, цели можно выделить следующие:

— объединение рынка кредитных брокеров, оздоровление и развитие этого рынка на основе саморегулирования, формирование стандартов работы участников рынка кредитных брокеров, и обеспечение их прозрачности и добросовестности;

— повышение финансовой грамотности населения, формирование в общественном мнении адекватного и позитивного образа кредитного брокера;

— обеспечение условий, способствующих формированию принципов открытого, ответственного и качественного кредитования в России.

Для достижения данных целей необходимо выполнение следующих задач:

— способствовать развитию технологий работы кредитных брокеров, распространению профессиональных знаний и обмену опытом в этой сфере с тем, чтобы обеспечить повышение качества кредитных портфелей российских банков;

— сформировать стандарты работы участников рынка кредитных услуг и совместно с другими общественными и государственными институтами создать систему реализации данных стандартов через процессы стандартизации требований к участникам рынка;

— обеспечить открытость и «прозрачность» рынка кредитных услуг и способствовать выявлению «черных брокеров» и иных недобросовестных участников рынка;

— участвовать в программах повышения финансовой грамотности населения, в том числе — пропагандировать понимание деловой и социальной роли кредитных брокеров;

— сформировать систему консультирования и информирования населения, представителей малого и среднего бизнеса по различным вопросам кредитования;

Российские кредитно-финансовые учреждения значительно отстают от иностранных банков в секторе предоставления услуг. Большинство успешных банковских бизнес-моделей представляют собой копии иностранных аналогов.

Поэтому, подводя итоги, хотелось бы так же предложить пути совершенствования процесса разработки и внедрения на отечественный рынок кредитных продуктов. Для эффективной разработки и внедрения кредитных продуктов, необходимо уделять внимание следующим моментам:

— клиентоориентированный подход;

— контроль за изменением нормативно-правовой базы;

— эффективная маркетинговая стратегия;

— мониторинг рынка кредитных услуг;

— своевременное внедрение новых кредитных продуктов;

— анализ доходности и рисков при их внедрении;

— минимизация рисков;

— конкурентоспособные условия предоставления;

— соблюдение системного подхода в разработке кредитного продукта;

— использование качественного системного обеспечения и передовых технологий;

— повышение квалификации персонала;

— разумное разделение и контроль за выполнением поставленных задач и разработанных планов.

Глава 2 Проект модернизации (реконструкции) предприятия

2.1 Общая характеристика предприятия

В качестве объекта исследования в работе выступает Закрытое акционерное общество «Химлаборприбор» (далее, согласно утвержденному Уставом сокращенному названию – ЗАО «Химлаборприбор» или Общество).

Местонахождение общества – Россия, Московская область, Клинский р-н, г. Клин, ул. Папивина, д. 3.

Согласно регистрационным документам ЗАО «Химлаборприбор» присвоены ОГРН 1025002587895, ИНН 5020000618, КПП 502001001.

Вид собственности: частная собственность.

Вид организации по классификации ОКОГУ^[2] (общероссийский классификатор органов государственной власти и управления): приватизированные предприятия.

Держателем реестра акционеров ЗАО «Химлаборприбор» является ООО «Оборонрегистр». Регистратор ведет учет всех акционеров ЗАО «Химлаборприбор», их персональных данных. Персональные данные акционера фиксируются регистратором на лицевом счете акционера в реестре.

Информация о правилах оформления документов, о порядке внесения изменений в реестр в случае изменения персональных данных акционера, о переоформлении прав собственности на акции в результате сделок купли-продажи, дарения, наследования, а также другая информация по вопросам реестра расположена на сайте регистратора в сети «Интернет» (http://www.oboronregistr.ru).

Общество является предприятием стекольной промышленности.

Основной вид деятельности относится к производству химико-лабораторной посуды.

ЗАО «Химлаборприбор» - крупнейший российский производитель мерной, химико-лабораторной посуды, приборов и аппаратов из стекла.

Предприятие основано в 1886 году.

Таблица 2

Ассортимент выпускаемой продукции ЗАО «Химлаборприбор» [по материалам предприятия]^[3]

Группа	Состав (перечень) ассортиментных позиций
Ареометры, бутирометры, ампулы	ареометры, комплект учебных ареометров, набор автолюбителя, наборы ареометров, спиртомер бытовой, бутирометры, ампулы.
Приборы и аппараты	бидистиллятор БС, газоанализаторы, дистиллятор бытовой, испарители ротационные, комплекты, насосы, приборы, установки, устройства, экспресс-лаборатория ЭЛВК-5.
Детали и оборудование к приборам и аппаратам	абсорберы, алонжи, барбатеры, держатели, дефлегматоры, затворы, изгибы, испарители, каплеуловители, колонки, краны, ловушки, муфты МПО, насадки, обечайки, переходы, пипетки неградуированные, поглотители, подставки, приемники, пробки, пробоотборники, сосуды, тройники, трубки, фильтры, холодильники, шары Гаяра, шлифы, шпатели, штативы, элементы.
Мерные изделия	бюретки, колбы, мензурки, микробюретки, отстойники, пикнометры, пипетки градуированные, приемники, пробирки мерные, стаканы для отпуска напитков, цилиндры, эвдиометры.
Химико-лабораторная посуда	банки, воронки, капельницы, колбы, мешалки, пикнометры, пробирки, промывалки, склянки, сосуды, спиртовки, стаканчики для взвешивания, стаканы, цилиндры неградуированные, чашки

Упаковка соответствует требования транспортировки данного типа продукции. Отгрузка производится любыми партиями и в любом количестве.

В состав исполнительных и контрольных органов Общества входят:

• Общее собрание акционеров;
• Совет директоров;
• Единоличный исполнительный орган – Генеральный директор (Геннадий Иванович Хлопов).

Контроль за финансово-хозяйственной деятельностью Общества осуществляет Ревизионная комиссия, которая выбирается на Общем собрании акционеров в составе пяти ревизоров.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности производственного предприятия^[4] ЗАО «Химлаборприбор» основан на показателях работы внутренних подразделений, а также данных финансовой (бухгалтерской) отчетности.

Основные финансово-экономические показатели деятельности ЗАО «Химлаборприбор» за 2013-2015 гг. кратко представлены в Таблице 2.

Финансовое положение предприятия можно считать в большой степени устойчивым: получена прибыль в течение последних трех лет, многие финансовые показатели имеют положительную тенденцию. Исключением не стали даже показатели рентабельности продаж и производства, которые продемонстрировали в 2015 году тенденцию к росту (+2,4% и 2,5% в абсолютном значении соответственно) и превысили значения 2013-го года.

Универсальность многих видов выпускаемой продукции Общества и сравнительно невысокая конкуренция со стороны отечественных производителей, большой спрос на продукцию в связи с развитием фармакологических производств на территории Российской федерации обеспечивают ЗАО «Химлаборприбор» устойчивый рынок сбыта на несколько лет вперед, что делает его привлекательным объектом инвестиций.

Таблица 3

Основные финансово-экономические показатели ЗАО «Химлаборприбор» за 2013-2015 гг. [по материалам предприятия]

Показатели	Единица измере-ния	2014	2015	2016	Показатели 2016 г. к 2015 г.
					абсолютное отклонение	%
Выручка от реализации	тыс. руб.	170 274,0	183 629,0	185 745,0	2 116,0	101,2%
Численность работников	чел.	361	337	323	-14	95,8%
Среднегодовая выработка 1 работника	тыс. руб.	471,7	544,9	575,1	30,2	105,5%
Фонд заработной платы	тыс. руб.	69 941,0	73 121,0	74 869,0	1 748,0	102,4%
Среднегодовая заработная плата 1 работника	тыс. руб.	193,7	217,0	231,8	14,8	106,8%
Средняя месячная заработ-ная плата 1 работника	тыс. руб.	16,1	18,1	19,3	1,2	106,8%
Себестоимость (полная годовая)	тыс. руб.	165 390,0	181 318,0	178 990,0	-2 328,0	98,7%
Затраты на 1 рубль реализации	руб.	0,97	0,99	0,96	-0,02	97,6%
Прибыль	тыс. руб.	4 884,0	2 311,0	6 755,0	4 444,0	292,3%
Рентабельность продаж (прибыль / объём реализации *100%)	%	2,9%	1,3%	3,6%	2,4%	289,0%
Рентабельность производства (прибыль / себестоимость * 100%)	%	3,0%	1,3%	3,8%	2,5%	296,1%

Данные, приведённые в Таблице 2, показывают, что выручка от реализации продукции в 2016 году увеличилась незначительно и составила 101,2 % от показателя 2015 года. Увеличение объёма реализации стало возможным благодаря повышению конкурентоспособности производимой продукции на рынке и за счёт оптимизации внутренних показателей хозяйственной деятельности.

Анализируя объем производства и реализации продукции (оказания услуг) за три последних года можно сделать вывод, что при росте выручки в 2016 году на  2 116,0 тыс. руб. (или +1,2%), полная себестоимость производственной и сбытовой деятельности за аналогичный период сократилась на 2 328,0 тыс. руб. (или -1,3%). Данный факт свидетельствует об опережающем росте выручки по сравнению с темпами изменения расходов. Очевидно, что на предприятии осуществляются меры по повышению эффективности затрат.

Так, показатель затрат на 1 рубль реализации снизился в результате оптимизации производства и целесообразного сокращения общехозяйственных расходов, но остается на высоком уровне – 96 копеек.

Как видно из данных таблицы и характера диаграммы, большую долю в составе затрат занимают «Затраты на оплату труда и отчисления на социальные нужды» (до 60,5%). Однако отнести указанные статьи к прямо связанным с производственным процессом можно только в части производственного персонала.

2013 2014 2015 2016

Рисунок 1. Структура и динамика элементов затрат ЗАО «Химлаборприбор» за 2013-2016 гг. [по данным бухгалтерской отчетности предприятия]

Доля материальных затрат в общей совокупности сократилась за 4 года с 19,9% до 14,1%, в то время как непрофильные «Прочие затраты» составляют порядка 22-24%.

Таким образом, можно сделать вывод, что структура и динамика основных элементов себестоимости выпускаемой продукции показывает пути повышения их эффективности.

Среднесписочная численность персонала в 2016 году сократилась по сравнению с 2015 годом на 4,2% и составила 323 человека. При этом фонд заработной платы вырос на 2,4%. Таким образом, средняя месячная заработная плата возросла на 6,8%. Указанные показатели свидетельствуют о том, что руководство завода осуществляет политику оптимизации численности персонала с целью реализации возможности индексации заработной платы. В любом случае задача сохранения кадровых ресурсов является весьма актуальной на предприятиях данной отрасли.

Краткий анализ основных экономических показателей деятельности ЗАО «Химлаборприбор» свидетельствует о спаде финансовых показателей в 2014 году, но улучшении эффективности управления предприятием в 2016-ом.

В качестве основных факторов, влияющих как на состояние отрасли в целом, так и на деятельность Общества, можно указать:

• мировой экономический кризис, начавшийся в 2008-2009 гг. и ставший причиной спада производства во многих отраслях промышленности. Так, зачастую заказчики испытывают дефицит средств для финансирования действующих договоров. При этом Обществу при наличии указанных обстоятельств удается выполнять план по контрактованию последние два года;
• высокая доля импортной продукции при поставках на предприятия фармацевтики (порядка 60%);
• более низкая энергетическая и экологическая эффективность применяемого в России производственного оборудования стекольной промышленности, по сравнению с зарубежным, следствием чего является рост цен на продукцию;
• высокий уровень физического и морального износа установленных машин и оборудования, который составляет в среднем 60%, а по некоторым предприятиям более 80%.

Последний факт находит отражение в данных Росстата о доле инвестиций в машины, оборудование, транспортные средства в общем объеме инвестиций в основной капитал, направленных на реконструкцию и модернизацию. Так, по отраслям, в которых осуществляет деятельность Общество, доля инвестиций в указанные категории внеоборотных активов составляют порядка 25, максимум 55%.

А индекс физического объема инвестиций в основной капитал, направленных на реконструкцию и модернизацию в 2015 году в процентах к предыдущему демонстрировал отрицательную динамику.

Отставание отечественных предприятий в обновлении техники и технологии приводит к тому, что объемы экспортируемых ампул намного ниже объемов ввоза данного товара из-за границы. Например, до последнего времени ведущим производителем, продукцию которого импортировали в Россию из Украины, являлся «Полтавский завод медицинского стекла». Завод специализируется на производстве медицинского стекла марки УСП-1 первого гидролитического класса, стеклотрубки и изделий из нее. На предприятии расположены две печи с производительностью 360 тонн стеклотрубки в месяц и 150 тонн стеклотрубки в месяц (5 тонн в сутки). В 2013 году доля данного украинского производителя в импорте ампул в страну составляла 17,5%, а в 2014 году – завод вышел на первое место с долей в 34%.

На втором месте по объемам поставок в Россию ампул находится китайский производитель Dongying Linuo Glass Co.,Ltd, входящий в состав Linuo Group - крупнейшего производителя фармацевтического стекла в Китае. В состав Linuo Group входят также еще 2 завода Jinan Linuo Glasswork Co., Ltd и Puyang Linuo Glasswork Co., Ltd. Ежегодные объемы производства компании составляют 40 000 тонн фармацевтического стекла, 3 млрд. шт. ампул и 0,3 млрд. шт. флаконов. В 2014 году, по оценке экспертов, доля данного производителя в импорте составляла 16%, а в 2015 году выросла до 28%.

Замыкает тройку лидеров в импорте ампул - Forma Vitrum Kft. И если в 2013 продукция венгерского производителя была на первом месте по объемам, а доля составляла 20%, то в 2014 году, потесненная украинскими и китайскими производителями, Forma Vitrum Kft. заняла 3 место с долей 13%.^[5]

Основным потребителем ампул являются фармацевтические компании. Большинство важнейших препаратов выпускаются в данной упаковке. Фармацевтический рынок в России является одним из наиболее динамичных и перспективных специализированных мировых рынков, с ежегодным ростом порядка 10-12% в год в стоимостном исчислении.

Рассматривая объем производства в России основных препаратов в ампулах, можно отметить рост объемов рынка. Так в 2013-2014 гг. рост выпуска данных товаров составил 18%. В 2,5 раза выросло производство противотуберкулезных препаратов в 2014 году (в тыс. ампул) относительно 2013 года, и практически в 2 раза увеличился выпуск противоастматических и антигистаминных препаратов в России. В сегменте витаминных препаратов, выпускаемых в ампулах, в отличие от других основных препаратов, стоит отметить снижение на 17% в 2014 году.

На данный момент важным фактором, влияющим на производителей, является введение новых стандартов GMT^[6], а также последствия вступления России в ВТО.

При этом следует отметить, что в РФ не разработан программный документ государственной политики какой-либо уровня о направлениях развития стекольной промышленности.

Рисунок 2. Производство основных фармацевтических препаратов в ампулах в 2013-2014 гг., тысяч штук [по данным портала id-marketing.ru]

В связи с этим данную функцию на себя взял Национальный Объединенный Совет предприятий стекольной промышленности «СтеклоСоюз»^[7]. Разработанный им антикризисный план предусматривает адаптацию стекольных заводов к работе в современных условиях.

Основными направлениями плана развития стали:

• диверсификация портфеля инвестиций;
• поиск внутренних резервов развития;
• ускорение реализации энергетической программы;
• экспортная ориентация;
• изменение действующего законодательства в части, мешающей восстановлению объёмов производства и т.д.

Среди внутренних резервов развития предприятий отрасли в основу может быть положен поиск путей достижения их энерго- и материалоэффективности. Поскольку очевидным является тот факт, что западные аналогичные предприятия тратят на 20-30% меньше ресурсов в ходе производственного процесса.

Как следствие, на современном этапе развития технологий стекольной промышленности на первой место выходит проблема вторичной переработки стеклянного боя. Данная проблема представляет собой одну из наиболее остростоящих и требующих скорейшего разрешения.

Стеклянный бой представляет собой один из самых сложных для утилизации материалов. Так стекло, подобно стали, имеет значительный срок полураспада. Поэтому представляет существенную угрозу для окружающей среды. Например, по данным МГУП «Промотходы», только в г. Москве на протяжении года скапливается более 160 000 тонн стеклянного боя. Из-за таких весомых показателей, общая доля стеклянного боя в твердых бытовых отходах составляет не менее 20%. Соответственно, возникает острая необходимость в срочной разработке новых технологий утилизации стеклобоя.

В силу того, что стекло содержит в своем составе такие вещества как кремнезем и щелочные оксиды Аl₂О₃ СаО, в данное время приоритетным направлением в использовании стеклянного боя является получение вяжущих автоклавного и безавтоклавного типа твердения. Так, наиболее перспективным направлением в переработке стеклобоя является изготовление пеностекла, представляющее собой неорганический высокопористый теплоизоляционный материал, изготавливаемый посредством спекания измельченного стекла и газообразователя. В качестве исходного материала для создания пеностекла могут применяться как стеклянный бой, так и стекломасса, изготовленная из смеси кварцевого песка, соды извести и сульфата натрия. Это один из самых экологически чистых и безопасных материалов.

Кроме того, использование стеклянного боя в качестве исходного материала для иных производств предусматривает значительное его удешевление, так как рыночная стоимость стеклобоя на российском рынке более чем демократичная. В качестве основных преимуществ получаемых из стеклянного боя материалов можно перечислить такие технические характеристики как:

• термоустойчивость;
• устойчивость к внешним агрессивным воздействиям;
• устойчивость к усадке.

Таким образом, по результатам последних НИОКР было установлено, что технические характеристики материалов, изготовленных на основе стеклянного боя, не только не ниже, чем у обычных аналогов, но и по многим параметрам значительно выше. К плюсам, например, можно отнести и то, что рентабельность производства материалов из стеклянного боя, значительно выше, чем производства стандартных материалов. Остается вполне логичный вопрос: почему на сегодняшний день в России так мало производств, функционирующих на технологии переработки стеклобоя?

В большинстве случаев очевидным ответом могут считаться факторы значительных финансовых вложений на организацию производства на основе стеклянного боя, и в частности в специализированное оборудование для переработки стекла. Помимо этого, могут возникнуть проблемы с поставкой исходного сырья, так как на территории России, несмотря на большие запасы стеклянного боя и его невысокую стоимость, сбором и реализацией данного материала занимается всего несколько предприятий. Очевидно, что это может стать причиной дополнительных финансовых затрат на самостоятельный сбор и доставку на производство стеклянного боя, что не все предприниматели могут принять.

Инновационное оборудование для переработки стекла, в отличие от аналогов предшествующих поколений, предусматривает не только значительную экономию энергоресурсов, но и исключение возможности оказания вредных воздействий на окружающую среду. Например, в последние пять лет наиболее прогрессивным является оборудование для переработки стекла, оснащенное циркуляционным движением теплоносителя, а также выполняющее расплавление и фильтрацию исходного сырья посредством современной газовой технологии.

Высокотехнологичное оборудование для переработки стекла включает в себя такие устройства как:

• загрузочный бункер для исходного сырья;

• специальный подающий конвейер;

• измельчительный агрегат;

• специальный циклон для очистки сырья от пыли;

• сепаратор;

• печь.

Среди основных преимуществ применения современных технологий переработки стекла можно выделить:

• сокращение потребления энергии в процессе плавки от 1 до 35%;
• сокращение выбросов CO₂ (например, 1000 кг стеклобоя в процессе переработки сократит выбросы газа на 300 кг),
• отсутствие необходимости в дополнительной очистке отходящих газов;
• сокращение затрат энергии при уменьшении площади поверхности варки;
• уменьшение износа печи;
• отсутствие необходимости в хранении стеклобоя.

Как видно из приведенного описания, модернизация производственных мощностей на основе внедрения современных технологий переработки стеклобоя лежит в основе решения проблем нейтрализации слабых сторон предприятия и является залогом повышения эффективности его деятельности.

2.2. Расчет необходимых ресурсов для реализации проекта на предприятии

Предлагаемый проект модернизации предполагает не только замену устаревшего оборудования ЗАО «Химлаборприбор», но внедрение новой технологии переработки стеклобоя, которая позволит повысить энерго- и материалоэффективность продукции, сократить производственный цикл и издержки завода.

Как было отмечено ранее, оборудование завода имеет достаточно большую степень физического и морального износа. Проект предусматривает замену неиспользуемого Обществом оборудования на новую технологичную линию в соответствии с инвестиционной программой, приведенной в Таблице 2.

Таблица 2

Инвестиционная программа ЗАО «Химлаборприбор» на 2017-2018 гг. [составлено автором]

№	Наименование оборудования, модель	Кол-во шт.	Инвестиционные затраты (без НДС), тыс. руб.
	Dingbo - европейская версия мельницы для переработки (грубого помола) стеклобоя (Китай)	1	30 000
	CLARITY – печь для переработки стеклобоя (ЕС)	1	57 000
	CLARITY – лини обработки материалов (ЕС)	1	24 000
	Итого	3	111 000

Следует отметить, что для осуществления предложенного проекта не требуется изменения организационно-производственной структуры предприятия, так как новое оборудование планируется установить на место неиспользуемого оборудования, то есть расширения площадей также не потребуется. Внедрение мероприятия слабо отразится на объемах производства в период монтажа, т.к. на текущий момент заменяемые производственные мощности загружены не более чем на 60%, а приобретаемый комплекс переработки стеклобоя по сути является новым видом оборудования.

  Особенности нового оборудования:

• полностью автоматизированная предварительная обработка;
• гибкие процедуры оптической сепарации и лучший скрининг;
• эффективная сепарация пыли и загрязнений;
• бережное обращение к материалу;
• желаемый размер стеклогранул;
• низкие эксплуатационные расходы и эксплуатационные затраты;
• общая стабильная работа;
• сушка, очистка, удаление пыли и влаги;
• экономия ресурса печи;
• система автоматического управления и контроля качества.

Стекло - это один из немногих материалов, который может выпускаться в закрытом цикле. То есть при утилизации стеклянных отходов возможно полностью избежать образования шлака и мусора, который в последствии будет храниться на свалках. Таким образом, приобретение нового оборудования позволит предприятию решить задачи в части сокращения производственных циклов (а значит, издержек) и освоения новых видов производственных операций, которые необходимы для изготовления новых видов продукции.

Как было отмечено выше, общие инвестиционные затраты на приобретение необходимого оборудования составят 111 млн. руб. Полная стоимость проекта составляет 134,5 млн. руб. и приведена в Таблице 3.

Анализ экономического состояния показал, что предприятие обладает определенным уровнем финансовой устойчивости. Однако рост доли дебиторской задолженности в активе баланса, существенность затрат по статье «Запасы», отвлекают значительную часть оборотных средств ЗАО «Химлаборприбор». Данное обстоятельство вынуждает прибегнуть к заемным источникам осуществляемых инвестиций.

Планируемые структура инвестиционных вложений и источники их финансирования приведены в таблицах 3 и 4.

Таблица 3

Структура требуемых вложений для реализации проекта [по данным автора]

	Наименование показателя	Всего	2017 год				2018 год
			кварталы				кварталы
		тыс. руб.	1	2	3	4	1	2	3	4
1	Капитальные вложения, в том числе:	125000	0	0	11000	42000	60000	0	0	12000
1.1	Оборудование	111000	0	0	10000	40000	50000	0	0	11000
1.2	Монтажные работы	14000	0	0	1000	2000	10000	0	0	1000
2	НИОКР	5000	0	2000	2000	1000	0	0	0	0
3	Обучение персонала	1500	0	300	300	400	500	0	0	0
4	Прочие работы	3000	0	0	1000	0	2000	0	0	0
	ИТОГО	134500	0	2300	14300	43400	62500	0	0	12000

Как видно из данных таблицы 3, первая фаза проекта по закупке и монтажу оборудования, а также подготовке производственного персонала и осуществления НИОКР составляет два года (со 2 квартала 2017 года по 4 квартал 2017 года). В дальнейшем наступает фаза планового освоения и затем интенсивного использования новых производственных мощностей.

Таблица 4

Источники финансирования проекта [по данным автора]

	Наименование показателя	Всего	2017 год				2018 год
			кварталы				кварталы
		тыс. руб.	1	2	3	4	1	2	3	4
1	Собственные средства, направленные на реализацию проекта	23000	1000	1000	2000	3000	8500	1500	4500	1500
1.1	Нераспределенная прибыль на начало проекта	8000	0	0	1000	2000	2000	0	3000	0
1.2	Поступления от хозяйственной деятельности	15000	1000	1000	1000	1000	6500	1500	1500	1500
	доходы от реализации основных средств	7000	1000	1000	0	0	5000	0	0	0
	амортизация	8000	0	0	1000	1000	1500	1500	1500	1500
2	Заемные средства	111500			90000		21500	-	-	-
	ИТОГО	134500	1000	1000	92000	3000	30000	1500	4500	1500

2.3 Совершенствование организации производства по выпуску продукции в условиях реализации проекта

Планируемое к приобретению оборудование имеет широкий диапазон функций, и может использоваться в ходе одного технологического цикла или по отдельным его стадиям.

Например, в ходе производства медицинского стекла на предприятии возникают отходы, в том числе некондиционный материал для изготовления медицинской тары, обрезки, остатки, бой. Кроме того основные покупатели могут предоставлять отсортированные стеклянные отходы (бой), а в ряде случаев даже в виде тары, которая не может повторно использоваться для медицинских целей. Ранее все эти материалы не использовались. Новое оборудование позволит рассортировать их и направить на повторную переработку.

Приобретенное оборудование также позволит начать новый вид деятельности по сбору с промышленных объектов отходов в виде стеклобоя. При этом после сортировки и первичной обработки отходов из стекла будет получен материал, который может использоваться для производства микроизделий (бисерные шарики, микроптарики и микросферы), а также таких декоративно-отделочных материалов как:

• тротуарные фасадные и интерьерные плитки;
• стеклочерепица;
• антикоррозийные мастики;
• различные виды лакокрасочных материалов;
• новые виды цементных смесей.

В качестве примера можно привести антикоррозийное средство, в составе которого в качестве наполнителя для битумной основы применяются изготовленные из стеклянного боя микрочастицы. Такая технология создания делает данный материал оптимальным для защитной обработки химического и нефтегазового оборудования, а также обработки и восстановления колесных арок и днищ кузовов автомобильного транспорта. В качестве основных преимуществ данного антикоррозийного состава от обычных аналогов, можно отметить увеличенный уровень гидрофобности и адгезионной способности, а также повышенный уровень термостойкости и ударной прочности покрытия и повышенную проникающую способность материала в наносимую поверхность.

Новое оборудование позволит осуществлять такие технологические процессы как:

1. автоматическая сортировка с помощью сенсорных систем;
2. вывод из стеклянной массы керамики, камней, фарфора (ККФ);
3. сепарация ККФ (частиц в диапазоне от 1-50 мм);
4. сортировка по цвету (частиц в диапазоне от 1-50 мм).

При размещении нового оборудования на территории завода важно, чтобы стремление к сокращению производственных площадей не противоречило требованию удобства обслуживания и проведения ремонтных работ. Поэтому компоновка оборудования должна осуществляться с обязательным этапом проектирования, требующим учета и оптимизации различных фак­торов.

При компоновке оборудования широко используется принцип группировки. Например, аппа­раты группируются по функциональному назначению, по степени взрыво- и пожароопас­ности, по условиям удобства монтажа и обслуживания и т.д.

Во всех случаях, когда позволяют условия ведения технологического процесса и эксплуатационные характеристики оборудования, его следует выносить за пределы зда­ний. Как правило, открыто устанавливаются колонны, емкости, теплообменники и насосы, причём насосы должны быть защищены от воздействия осадков на хорошо вентилируе­мом пространстве.

В рассматриваемом случае приобретаемое оборудование потребует провести определенные работы по повышению звукоизоляционных характеристик производственных помещений (цехов), в которых будет размещено оборудование по сортировке и предварительной обработке стеклянного боя.

К компоновке цеха предъявляют следующие основные требования:

1. Размещение всего комплекса оборудования и сооружений на минимальных производственных площадях при соблюдении действующих норм и правил техники безопасности, охраны труда и санитарии. Это значит, что при разработке планировки цеха проектировщик наряду со стремлением рационально использовать каждый квадратный метр площади цеха должен обеспечить нормативные размеры проходов по цеху, удобный и безопасный доступ к оборудованию для его обслуживания и ремонта, установку необходимого ограждения, организацию защиты персонала от всех видов производственных вредностей и др.
2. Реализация производственной программы на минимальном количестве единиц технологического оборудования. Для этого в процессе проектирования должна быть принята оптимальная технологическая схема производства продукции, выбрано наиболее прогрессивное оборудование и определена наиболее рациональная взаимосвязь в работе между отдельными видами оборудования. Для снижения массы устанавливаемого технологического оборудования и занимаемой им площади, а также сокращения штата обслуживающего персонала необходимо стремиться к сокращению параллельных потоков металла посредством их объединения и размещения оборудования в здании с наименьшим количеством пролетов.
3. Обеспечение оптимальных грузопотоков материалов в цехе, исключающих или сводящих к минимуму возвратные или перекрещивающиеся передачи.
4. Обеспечение требований генплана и транспортных потоков на территории предприятия.
5. Возможность расширения и совершенствования производства.
6. Максимальная механизация и автоматизация производства.
7. Создание надлежащих условий аэрации производственного здания.
8. Обеспечение подвода энергии к местам основного потребления.
9. Локализация вредностей в местах их образования и исключение выброса в окружающую среду использованных энергоносителей и материалов с содержанием вредностей выше допускаемых нормами концентраций.
10. Обеспечение минимальных сроков строительства и возможность поэтапного ввода мощностей.
11. Соблюдение действующих строительных норм и правил, а также использование унифицированных строительных конструкций и обеспечение индустриальных методов их монтажа.

Все перечисленные факторы взаимовлияющие, и каждый из них связан с решением комплекса технологических, энергетических, транспортных и других задач. Это предопределяет необходимость участия в разработке компоновки цеха специалистов разного профиля (технологов, механиков, автоматчиков, энергетиков, сантехников, строителей, экономистов и др.). Только их совместная работа может обеспечить выбор оптимальных объемнопланировочных решений.

2.4. Разработка плана производства продукции

Реализация проекта включает в себя следующие этапы.

1. Проведение подробного инвестиционного исследования, которое необходимо для расчета и обоснования всех технико-экономических показателей проекта и определение источников финансирования проекта.
2. Выбор поставщика оборудования (изучение предложений на рынке, проведение переговоров, заключение контракта).
3. Подготовительные работы в части проведения демонтажа старого оборудования, проектирование компоновки новых станков и подготовки площадок для монтажа.
4. Организация и проведение обучения персонала.
5. Установка оборудования.
6. Промышленное использование новых производственных мощностей.

Сроки реализации проекта с указанием основных этапов приведены в Таблице 13.

Таблица 5

Календарный план работ по реализации проекта [по данным автора]

Мероприятие

2017

2018

2019

I кв.

II кв.

III кв.

IV кв.

I кв.

II кв.

III кв.

IV кв.

I кв.

II кв.

III кв.

IV кв.

Инвестиционные исследования

×

×

Исследование возможностей контракта с поставщиком

×

×

Организационные меры по привлечению кредита

×

×

×

Подписание контракта

×

×

Демонтаж оборудования и подготовка производственной площади

×

×

×

×

×

Доставка оборудования

×

×

×

×

Монтажные и пусконаладочные работы

×

×

×

×

×

×

Обучение персонала

×

×

×

×

Освоение нового оборудования

×

×

×

×

×

Использование оборудования в изготовлении новых видов продукции

×

×

×

×

Календарный план предполагает постепенный (поэтапный) вывод из эксплуатации и демонтаж старого оборудования, моральный и физический износ которого делает его дальнейшее использование нецелесообразным.

Одновременно с началом монтажных работ должно начаться обучение персонала. Работники цеха, участков, на которых появится новое оборудование должны заранее пройти теоретическое обучение. Как правило, поставщики специализированного оборудования организуют и соответствующие подготовительные курсы для его эффективной эксплуатации, о чем выдают сертификаты. В дальнейшем, с момента проведения пуско-наладочных работ и освоения нового оборудования специалисты смогут на практике применить новые знания.

Таким образом, в соответствии с календарным планом работ, 2017-2018 годы являются инвестиционной фазой проекта, а, начиная с 2019 года, будет осуществляться новый вид деятельности (сортировка и обработка стеклобоя), а затем производство и реализация продукции на основе вторичного сырья. Таким образом, с 2019 года стартует эксплуатационная фаза проекта.

На основании разработанного плана повышения экономической эффективности производства, можно составить производственный план на предстоящие 2018-2022 гг. реализации проекта. Производственный план – неотъемлемый раздел любого бизнес-плана промышленного предприятия. Производственная программа определяет необходимый объем производства продукции в плановом периоде, соотносящийся по номенклатуре, ассортименту и качеству требованиям плана продаж.

Представим в Таблице 5 предлагаемую производственную программу на 2018-2022 гг., с условием выхода производства:

• в 2018 году на 50% вводимой мощности;
• в 2019 году – на 70%;
• в 2020 году – на 95%.

Для этого рассчитаем годовую производственную мощность с учетом имеющихся на предприятии условий.

Исходя из двухсменного режима работы предприятия при пятидневной рабочей неделе, рассчитаем номинальный фонд работы оборудования за год (количество выходных и праздничных дней 119).

Т = ((365-119)·2)·8 = 3936 ч.

Поскольку не все приобретаемое оборудование производит конечную продукцию, а участвует на стадиях его создания (например, сортировка и обработка боя), посчитаем прирост выручки предприятия за счет увеличения рентабельности активов и снижения эксплуатационных издержек. Например, заводу не придется прибегать к услугам сторонних предприятий, где подобное оборудование способно выполнять необходимые операции, как следствие сократятся издержки на транспортировку материалов и сырья до исполнителя.

Согласно экспертной оценке службы Главного инженера, внедрение нового вида оборудования позволит ЗАО «Химлаборприбор» получить дополнительный экономический эффект в размере 15 тыс. рублей за каждый час работы оборудования (3 вида оборудования в совокупности).

ПМ = 3936 х 15 = 59 040 тыс. руб./год при 100% загрузке оборудования.

Ежегодные объемы прироста доходов (с учетом наращивания загруженности оборудования) приведены в Таблице 6.

Таблица 6

Планируемый объем прироста дохода в связи с реализацией проекта [по данным автора]

Наименование показателя	Всего за весь период	2018 год (50%)					2019 год (70%)
		Всего	кварталы				Всего	кварталы
		год	1	2	3	4	год	1	2	3	4
Фонд работы оборудования, ч.	16334	1968	492	492	492	492	2755	689	689	689	688
Экономия издержек за 1 час, тыс. руб.	15	15	15	15	15	15	15	15	15	15	15
Прирост выручки, тыс. руб.	245016	29520	7380	7380	7380	7380	41328	10335	10335	10335	10320

2020 год (90%)					2021год					2022 год
Всего	кварталы				Всего	кварталы				Всего	кварталы
год	1	2	3	4	год	1	2	3	4	год	1	2	3	4
3739	935	935	935	934	3936	984	984	984	984	3936	984	984	984	984
15	15	15	15	15	15	15	15	15	15	15	15	15	15	15
56088	14025	14025	14025	14010	59040	14760	14760	14760	14760	59040	14760	14760	14760	14760

2.5 Выбор схемы финансирования проекта

Финансовый план – важнейшая часть инвестиционного проектирования. На основе составленного плана производства с учетом обобщения всех предыдущих разделов представим финансовый план на весь срок реализации проекта предприятия ЗАО «Химлаборприбор» в стоимостном выражении. В нем отразим данные об объеме продаж и общей прибыли, объеме инвестиций, использовании собственных средств, а также заемных, потоки денежных средств, период окупаемости вложений, издержки производства и обращения.

В первую очередь необходимо разработать план финансирования проекта.

Как было отмечено ранее, для реализации проекта из необходимых 134,5 млн. руб. в виде банковского кредита будет привлечено 111,5 млн. руб., а 23 млн. руб. – за счет собственных средств предприятия.

Кредит в размере 111,5 млн. руб. планируется взять под 15% годовых двумя траншами: в 3-м квартале 2017 года – 90 млн. руб., в 1-м квартале 2018 года – 21,5 млн. руб. Возврат кредита планируется до конца 2020 года, выплаты, включая суммы по процентам, будут осуществляться в конце каждого года. Схема выплат по погашению кредита представлена в Таблице 7.

Таблица 7

Схема выплат по погашению кредита [по данным автора]

	Наименование показателя	Всего за весь период	2017 год
			Всего	кварталы
				1	2	3	4
1	Кредит, тыс. руб.	111500	90000			90000
2	Возврат кредита, тыс. руб.	111500		0	0	0	0
3	Остаток на начало года, тыс. руб.		90000
4	Ставка кредита, %	15%	15%	15%	15%	15%	15%
5	Сумма %-ов за кредит, тыс. руб.	45675	6750			3375	3375

[продолжение Таблицы 7]

2018 год					2019 год
Всего	кварталы				Всего	кварталы
	1	2	3	4		1	2	3	4
21500	21500
25000	0	0	0	25000	25000	0	0	0	25000
111500	111500				86500
15%	15%	15%	15%	15%	15%	15%	15%	15%	15%
16725	4181	4181	4181	4181	12975	3244	3244	3244	3244

2020 год
Всего	кварталы
	1	2	3	4
61500	0	0	0	61500
61500				0
15%	15%	15%	15%	15%
9225	2306	2306	2306	2306

Предложенная схема финансирования и порядок выплаты сумм по погашению кредита предполагают максимальную нагрузку на предприятие в 2018 году. Поэтому важно особое внимание уделить заключению предварительных соглашений о сотрудничестве с покупателями сырья из стеклобоя. Прежде всего, ими должны стать предприятия, которые производят материалы для строительной отрасли. Заключению новых договоров будет способствовать развитие строительства как «отрасли-локомотива» на государственном уровне. Примером чего может стать проведение в 2018 году в России чемпионата мира по футболу, благодаря которому ведется строительство многих спортивных объектов, а также объектов инфраструктуры (гостиницы, транспортные магистрали и узлы и т.д.).

Таким образом, в ходе реализации проекта модернизации производства Общество сможет косвенно использовать благоприятные обстоятельства, обусловленные системой поддержки и развития отраслей в соответствии с государственными программами.

Заключение

Кредит относится к числу важнейших категорий экономической науки. Его изучению посвящены произведения классиков марксизма, много численные работы советских и зарубежных экономистов. Однако эта тема актуальна, поскольку кредитные отношения в современных условиях достигли наибольшего развития. В настоящее время речь уже идет не о постоянном увеличении объемов денежных капиталов, предоставляемых в ссуду, но и о расширении субъектов кредитных отношений, а также растущем многообразии самих операций.

Целью написания данной курсовой работы явилось рассмотрение на примере конкретного предприятие использования кредита для модернизации производства на конкретном предприятии.

В первой главе работы даны такие понятия как кредит, рассмотрены его характеристики. Отдельный пункт посвящен развитию системы кредитования в России на современном этапе.

В работе были изучены основные технико-экономические показатели предприятия за последние четыре года (с 2013 по 2016-й), проведен анализ тенденций их развития и разработан инвестиционный проект по приобретению нового оборудования.

Проведенный анализ основных экономических показателей деятельности ЗАО «Химлаборприбор» свидетельствует о его стабильном финансовом положении при отсутствии мер по повышению эффективности функционирования; активы ЗАО «Химлаборприбор» за анализируемый период росли, при этом: внеоборотные активы в большей мере сформированы за счет основных средств; степень изношенности основных производственных фондов составляет порядка 60%;

Таким образом, степень износа оборудования ЗАО «Химлаборприбор», общее положение отрасли как внутри РФ, так и на мировом рынке, жесткая конкуренция с внутренними и внешними производителями стекла, прогнозируемый рост внутреннего потребления сырья стекольной продукции, вызывают острую необходимость осуществления проектов технического перевооружения производства.

В результате осуществления проекта модернизации ЗАО «Химлаборприбор» не только получит дополнительный доход, но и сможет осуществлять производство продукции, которое ранее не было доступно. Наглядно на примере было продемонстрировано эффективность взятия кредита у банка. Кредит в размере 111,5 млн. руб. планируется взять под 15% годовых двумя траншами: в 3-м квартале 2017 года – 90 млн. руб., в 1-м квартале 2018 года – 21,5 млн. руб. Возврат кредита планируется до конца 2020 года, выплаты, включая суммы по процентам, будут осуществляться в конце каждого года.

Реализация предложенного проекта будет способствовать:

• освоению нового вида производственной деятельности выпуска новых видов продукции, что усилит конкурентные позиции завода;
• повышению экологической и энергетической эффективности производства;
• увеличению чистой прибыли.

Указанные выводы свидетельствуют, что выполненная работа представляет практическое значение, поскольку результаты исследования могут быть использованы ЗАО « Химлаборприбор».

Список используемых источников

Гражданский кодекс Российской Федерации, части I и II.

Федеральный закон 208-ФЗ «Об акционерных обществах» - Российская газета, № 248, 29.12.1995 (с последующими изменениями).

Устав Публичного акционерного общества «Химлаборприбор».

1. Абчук В.А. Коммерция: Учебник – СПб.: Изд-во Михайлова В.А., 2013 – 475 с.
2. Алексейчева, Е.Ю. Экономика организации (предприятия): Учебник для бакалавров / Е.Ю. Алексейчева, М.Д. Магомедов. - М.: Дашков и К, 2014. - 292 c.
3. Антонов Г.Д., Тумин В.М., Иванова О.П. Управление конкурентоспособностью организации. Учебное пособие. - Инфра-М, 2015 – 300 с.
4. Апишев А.А. Фактор предпринимательства в экономике. - М.: Луч, 2013 – 148 с.
5. Арзуманова, Т.И. Экономика организации: Учебник для бакалавров / Т.И.
6. Беккер Т.А. Экономика фирмы. Учебно-методический комплекс - М:Проспект, 2015 – 72 с.
7. Васильева Л.С., Петровская М.В Анализ хозяйственной деятельности. Учебник. – М: КноРус, 2015 – 608 с.
8. Гришин В.И., Гагарина Г.Ю. Российское экономическое пространство: проблемы и перспективы реструктуризации. Монография – Инфра-М, 2015 – 187 с.
9. Коготкова И.З., Гусева М.Н. Управление развитием конкурентоспособности субъектов экономических отношений (проектный подход) – Икар, 2013 – 470 с.
10. Культин Н.Б., Туккель И.Л., Сурина А.В. Управление инновационными проектами: учебник – BHV, 2015 – 416 с.
11. Мильнер, Б.З. Теория организации: учебник / Б.З. Мильнер – 2-е изд., перераб. и доп. – М: Инфра-М, 2013 – 480 с.
12. Пригожин А.И. Методы развития организаций. М.: МЦФЭР, 2013 – 864 с.
13. Самочкин В.Н. Гибкое развитие предприятия. Анализ и планирование. - М.: Дело, 2013. – 336 с.
14. Стерхова С.А. Инновационный продукт. Инструменты маркетинга – М: Дело, 2014. – 296 с.
15. Томпсон А.А., Стрикленд А. Дж. Стратегический менеджмент. Искусство разработки и реализации стратегии: Учебник для вузов. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2013 – 576 с.
16. Шмален Г. Основы и проблемы экономики предприятия. - М.: Финансы и статистика, 2014 – 512 с.
17. Долгосрочный прогноз научно-технологического развития Российской Федерации (до 2025 года)
18. Маркетинг. Принципы и технология маркетинга в свободной рыночной системе: Учебник для вузов/Под ред. Н.Д. Эриашвили. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2015 – 421 с.
19. Официальный сайт ЗАО «ХИМЛАБОРПРИБОР» klinlab.ru/.

Программа Национального Объединенного Совета предприятий стекольной промышленности «СтеклоСоюз» развития стекольной промышленности России на период 2012 - 2020 годы.

1. Информационно-новостной портал стекольной промышленности (Национального Объединенного Совета предприятий стекольной промышленности «СтеклоСоюз») http://www.glassnews.info
2. Экономика предприятия. Учебник для бакалавров под ред. авторов: Мыльник А.В., Гарнов А.П., Хлевная Е.А. – Юрайт, 2014 – 304 стр.

1. Источник: Банк России ↑

2. Общероссийский классификатор органов государственной власти и управления ↑

3. Официальный сайт ЗАО «ХИМЛАБОРПРИБОР» klinlab.ru/. ↑

4. 1. Алексейчева, Е.Ю. Экономика организации (предприятия): Учебник для бакалавров / Е.Ю. Алексейчева, М.Д. Магомедов. - М.: Дашков и К, 2014. - 292 c.

   ↑

5. Информационно-новостной портал стекольной промышленности (Национального Объединенного Совета предприятий стекольной промышленности «СтеклоСоюз») ↑

6. Международный стандарт GMP считается одним из основных в мире, определяющих требования к производству лекарственных средств, БАДов и даже продуктов ↑

7. http://www.glassnews.info ↑