Преподаватель который помогает студентам и школьникам в учёбе.

Факторы, влияющие на кредитоспособность заемщика

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ

Одну из главных ролей в экономике государства играет банковский сектор, который обеспечивает её развитие за счет движения финансовых ресурсов. Однако результаты деятельности клиентов банка приводят к высокой рискованности банковской деятельности в целом.

Кредитные операции являются основным видом деятельности коммерческого банка по масштабам размещения средств и по прибыльности. Однако вероятность невозврата кредитов может привести к значительным финансовым потерям, что означает для банка кредитный риск, который в кризисных условиях возрастает.

В связи с этим важным моментом при оценке возможности желающего получить кредит потенциального клиента банка является определение кредитным менеджером способности заемщика вернуть в установленное время, как основную сумму кредита, так и проценты за пользование им.

Квалифицированный и тщательный отбор заемщиков на основе экономического анализа деятельности потенциального клиента с позиций платежеспособности и кредитоспособности способствует минимизации риска невозврата кредита.

Сохраняющаяся повышенная нестабильность на финансовом рынке, а также продолжающиеся кризисные явления в экономике России приводят к необходимости банкам совершенствовать процедуру оценки кредитоспособности потенциальных заемщиков. Зарубежные исследователи Пуантон Дж. и Абду Х. выделяют несколько десятков разных подходов к составлению методик оценки кредитоспособности заемщика. Это связано с 5 тем, что кредитные организации стремятся повысить прибыль от своей деятельности за счет расширения кредитования и увеличения своего кредитного портфеля, при этом сохранить приемлемый уровень кредитных рисков, снижающих прибыль и другие показатели коммерческого банка. В свою очередь, снизить рискованность кредитных операций, создать возможность обслуживания клиентов по получению кредитных продуктов на высоком уровне позволяет эффективная организация и методология оценки платежеспособности и кредитоспособности потенциального заемщика.

Всё это обусловило актуальность исследования проблемы оценки кредитоспособности заемщика, позволяющего разработать меры по снижению кредитных рисков, и, как следствие, повышению эффективности деятельности кредитной организации.

Целью курсовой работы является изучение методики оценки кредитоспособности заемщика банка. Для достижения поставленной цели необходимо решить ряд задач: 1) Изучить оценку кредитоспособности банка – физического лица; 2) провести анализ кредитоспособности заемщика – юридического лица. Курсовая работа состоит из введения, двух глав, заключения и списка литературы. Первая глава раскрывает теоретические аспекты оценки кредитоспособности заемщика банка – физического лица: понятие кредитоспособности и методику её оценки. Во второй главе раскрывается методики оценки кредитоспособности заемщика банка – юридического лица.

ГЛАВА 1 ОЦЕНКА КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЗАЕМЩИКА – ФИЗИЧЕСКОГО ЛИЦА

1.1 Понятие кредитоспособности заемщика банка

В основе экономической деятельности коммерческих банков лежат положения статьи 8 Конституции России. Банковская система Российской Федерации включает в себя Банк России, кредитные организации, а также филиалы и представительства иностранных банков.

Целью деятельности Банка России является развитие банковской системы государства. Для осуществления банковской предпринимательской деятельности, согласно статье 51 Гражданского Кодекса РФ, необходимо пройти регистрацию в Банке России.

Низкая эффективность процедуры оценки кредитоспособности потенциального заемщика может привести к снижению прибыльности работы банка, возможно и его банкротству.

Традиционно банки предлагают такие продукты как депозиты, кредиты, инвестиции. Создание каждого банковского продукта соответствует определенной услуге - совокупности определенных действий, выполнению операций. По определению О.И. Лаврушина, банковская операция – это конкретный вид действий персонала банка по созданию банковского продукта [1]. О.И. Лаврушин выделяет следующие принципы деятельности коммерческого банка:

Ориентация банка на запросы клиентов;
Взаимная заинтересованность в сотрудничестве кредитной организации и ее клиента;
Рациональный характер деятельности кредитной организации, который обеспечивается оценкой кредитоспособности заемщика, обеспечением кредитов и другое;
Платность банковских продуктов, которая формирует прибыль кредитной организации [1].

Осуществление кредитных операций связано с кредитным риском, который можно снизить действиями сотрудников коммерческого банка. С целью выявления, предотвращения и снижения риска невозврата кредитов Глущенко В.В. предлагает использовать риск-маркетинг, который предполагает выбор инструментов и методов управления рисками с учетом существующих ограничений на использование технологических, конструктивных, финансовых, организационных инструментов [2].

Потребительское кредитование позволяет ускорять удовлетворение социальных и бытовых потребностей.

В настоящее время в России и во всем мире кредитование является одним из наиболее прибыльных видов деятельности коммерческих банков. Они проводят анализ своей деятельности в целом и по направлениям, осуществляют оценку кредитоспособности заемщиков.

Глущенко В.В. процедуру оценки кредитоспособности заемщика формулирует как основанную на определенной методике взаимосвязанную последовательность действий участников бизнес-процесса кредитования, включающую формы и методы их взаимодействия, закрепленные в регламенте банка и позволяющие банковским сотрудникам принять решение о кредитоспособности заемщика и выдаче кредита [2].

При анализе кредитоспособности заемщика нужно учитывать, что кредит может оказывать не только положительное влияние на экономику и отдельные коммерческие банки.

В. Лэнгтон считал причиной кризиса экономики неумеренное использование кредита. По мнению А. Маршалла кризис – это явление, которое связано с безрассудным расширением кредита [2].

В 2008 году просроченные долги по ипотечным кредитам в США стали одной из причин глобального финансового кризиса.

Это подтверждает, что правильность оценки кредитоспособности заемщика влияет не только на конкретный банк, но имеет еще и макроэкономическое значение.

Поэтому задача анализа ПОКЗ охватывает и микро-, и макроуровни экономики.

В ответ на кризис 2008 года начали развиваться теоретические основы, практика современного клиентоориентированного подхода в банках [2]. Зарубежная практика показала, что банки, которые используют клиентоориентированный подход, имеют лучшие экономические показатели. При оценке кредитоспособности заемщика клиентоориентированный подход состоит в учете специфики деятельности клиента.

В 2015 году одним из главных элементов экономики России является банковский сектор, который обеспечивает движение финансовых ресурсов и, соответственно, дальнейшее развитие государства.

Однако основной вид банковской деятельности – кредитование – предполагает возможность финансовых потерь вследствие невозврата выданных кредитов, т.е. наличие кредитного риска.

Представленные на сайте Банка России статистические сведения указывают на рост просроченной задолженности в российской банковской системе, которая не смогла полностью оправиться от финансового кризиса 2008 года и в настоящее время вступает в фазу реализации рисков, накопленных за последние годы [2].

Кризис в глобальной экономике привел к необходимости банковских инноваций, одним из которых является совершенствование методологии оценки платежеспособности и кредитоспособности потенциального заемщика банка.

Оценка кредитоспособности заемщика – один из способов снижения кредитного риска для коммерческого банка.

Финансовую состоятельность заемщика выражают понятия платежеспособность и кредитоспособность. Платежеспособность – это способность (наличие возможности) и готовность (наличие желания) заемщика в полном объеме и погашать денежные обязательства. Кредитоспособность – это способность и готовность заемщика своевременно и в полном объеме погасить свои кредитные долги [2].

Можно рассматривать проверку кредитоспособности заемщика как одну из специальных задач банковского контроля. Известно, что банковский контроль выполняет такие функции: превентивная (упреждающая); сигнализирующая; контрольная.

По определению Лаврушина О.И. кредитоспособность клиента коммерческого банка представляет собой способность заемщика полностью и в срок рассчитаться по своим долгам обязательствам [1].

В целом кредитоспособность заемщика банка составляет его комплексную правовую и финансовую характеристику, представленную финансовыми и нефинансовыми показателями, которые позволяют оценить возможность в предусмотренный в кредитном договоре срок в полном объеме рассчитаться по обязательствам перед кредитором.

Кроме того, кредитоспособность заемщика определяет степень риска банка при кредитовании конкретного заемщика.

Расчет и анализ кредитоспособности потенциального заемщика является органической частью кредитной деятельности банка, порядка его функционирования. Эффективность методики оценки кредитоспособности оказывает влияние на имущественное положение банка, его ликвидность и достаточность активов.

Как отмечено Глущенко В.В., анализ и оценка кредитоспособности заемщика в банках должны быть основаны на таких принципах как комплексность, системность, объективность, оперативность, консерватизм (осторожность), рациональность [2].

Принцип комплексности оценки кредитоспособности заемщика представляет собой всесторонний факторный анализ результатов финансовохозяйственной деятельности и анализ движения денежных потоков.

Упрощенная оценка кредитоспособности заемщика охватывает такие показатели, как сегмент и доля рынка, конкурентная среда, техническое состояние активной части основных фондов, производительность труда и другие.

Платежеспособность (способность заимствовать средства) дает потенциальному заемщику банка право подать в банк кредитную заявку, вести переговоры по условиям договора и заключать кредитный договор.

Для заемщика физического лица возникает дополнительное требование – дееспособность.

Для юридического лица способность погашать долг определяется такими показателями, как ликвидность бухгалтерского баланса, денежные потоки и прибыльность деятельности.

Капитал заемщика анализируется с позиций его достаточности и доли собственного капитала в кредитной операции [1].

1.2 Информационная база оценки кредитоспособности физических лиц

При создании в банке организационно-методического механизма анализа кредитоспособности потенциального заемщика нужно учитывать ряд нормативных актов Банка России, регламентирующих различные аспекты проведения банками активных кредитных операций.

В Инструкции Банка России № 139-И установлены: норматив достаточности капитала банка, максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков банка, максимальный размер крупных кредитных рисков в коммерческом банке, максимальный размер кредитов, гарантий, поручительств, выданных банком своим участникам.

От качества информации, которой располагают специалисты банка, зависит качество исследования и результат принятия решения. Примерная схема взаимодействия структурных подразделений при сборе информации о заемщике и осуществлении функции анализа кредитоспособности на этапе принятия решения о выдаче кредита представлена на рисунке 1.1.

Лаврушин О.И. выделяет следующие критерии оценки кредитоспособности заемщика – это вид деятельности клиента, способность к заимствованию, финансовые возможности, объем его собственных средств, условия использования кредита, обеспечение кредита и так далее. Нужно учитывать и то, что способами оценки кредитоспособности заемщика являются оценка менеджмента, оценка финансовой устойчивости заемщика, анализ денежных потоков, сбор информации о заемщике, наблюдение за его деятельностью [1]. Анализ финансового состояния, проводимый на периодической основе, охватывает эти способы оценки кредитоспособности заемщика. Прогнозирование финансового состояния заемщика позволяет дополнительно оценить принимаемый банком кредитный риск.

Заключение о

Внешняя среда

Служба внутреннего соблюдении процедуры,

Информация о рыночных контроля точности расчетов и

условиях функционирования обоснованности

клиента. заключения.

Департамент кредитования

(подразделение анализа Кредитный

Клиент - кредитных рисков) Заключение о комитет

потенциальный возможности

заемщик Правоустанавливающие и другие предоставления кредита

юридические документы по на определенных условиях.

Комплект обеспечению, финансовая инфор-

финансовых и мация об отражении и оценке

юридических залога в финансовой отчетности Профессиональное

документов. потенциального заемщика, для суждение: заемщик

юр. лиц информация о собственниках кредитоспособен

потенциального заемщика.

Юридический департамент

Подразделение оценки доходов

Служба безопасности

Рисунок 1.1. Примерная схема взаимодействия структурных подразделений при проведении анализа кредитоспособности потенциального заемщика.

Информационное обеспечение оценки кредитоспособности заемщика должно учитывать специфику моделей, применяемых для такой оценки.

При оценке кредитоспособности клиента – физического лица источниками информации служат собеседование с потенциальным заемщиком, собственная база данных банка, внешние источники, анализ финансовых справок.

Собеседование с заявителем позволяет менеджеру банка выяснить причины обращения за кредитом, определить, отвечает ли заявка на кредит требованиям банка, вытекающим из его кредитной политики. В процессе беседы специалист может получить информацию о порядочности и платежеспособности подателя заявки, а также необходимости обеспечения кредита. В некоторых случаях банк может запросить у заявителя другую дополнительную информацию.

Необходимую информацию о кредитоспособности клиента можно получить из картотеки вкладчиков и заемщиков, если такая картотека в банке ведется. Сведения о кредитоспособности клиента также можно проверить по каналам внешних источников информации.

На кредитоспособность заемщика оказывает влияние ряд факторов, что вызывает определенные трудности. Каждый фактор для банка представляет собой фактор риска и должен быть оценен и рассчитан. Особую сложность составляет необходимость определения относительного «веса» каждого отдельного фактора для оценки состояния кредитоспособности.

Еще сложнее оценить причины и обстоятельства изменения этих факторов в будущем, ведь реальное значение для кредитора имеет способность заемщика погасить кредит только в случае, если она относится к будущему периоду, является обоснованным и правдоподобным прогнозом такой способности.

Выделяется ряд факторов, таких как моральный облик потенциального заемщика, его репутация, кредитная история, измерить и оценить значение которых в цифрах невозможно. Это вызывает дополнительные сложности при определении кредитоспособности заемщика.

Оценка кредитоспособности клиента основывается на таких факторах, как:

правоспособность и дееспособность заемщика для совершения кредитной сделки;
моральный облик и репутация заемщика;
желание и возможность оправдать оказанное доверие;
наличие материала для обеспечения кредита;
способность получать доход;
возможность исправно выполнять принятые обязательства.

Поскольку предварительная оценка возможности возврата кредита основывается на изучении личных качеств заемщика, можно сделать вывод, что основой анализа возвратности кредитов являются психологические и экономические факторы.

К личным качествам заемщика относятся порядочность, возраст, состояние здоровья, наличие правопреемника.

Гарантией принятия клиентом всех мер по своевременному возврату предоставленных средств и уплаты процентов является порядочность. При возникновении сомнений относительно порядочности заемщика обычно банки отказывают в выдаче кредита. Банки предпочитают кредитовать людей, которые происходят из семей, длительное время проживающих в данной местности, которые имеют недвижимость и не имеют просроченных налогов и штрафов.

Возраст заемщика при выдаче ссуд учитывается следующим образом. Молодым людям кредиты предоставляются либо при страховании активов, либо под поручительство третьего лица. Людям преклонного возраста кредит предоставляется при наличии правопреемника, который примет на себя ответственность за погашение долга.

Принятие решения о кредитовании зависит от состояния здоровья клиента и наличия ряда психических, раковых и венерических заболеваний. В некоторых случаях специалисты банка пользуются доверительной информацией авторитетных лиц или других клиентов банка.

Правопреемственность устанавливают соответствующими нотариально заверенными юридическими документами, к которым относятся завещание, доверенность на ведение коммерческих дел, приказ или распоряжение о назначении на руководящую должность и другие документы.

Рассмотренные личные качества заемщика способствую повысить качество принимаемых решений о выдаче кредита.

Вывод об уровне кредитоспособности заемщика для управления кредитным риском коммерческие банки делают на основе совокупности критериев и показателей. Каждый банк использует свой конкретный набор показателей и критериев, который меняется в процессе развития кредитных отношений. Этот набор во многом определяется экономическими особенностями развития общества: развитием товарно-денежных отношений, формированием предпринимательской среды, эволюцией форм и видов кредитов, государственной финансово-кредитной политикой.

Особый отпечаток на процесс оценки кредитоспособности заемщика откладывает уровень развития банковского сектора экономики и сформировавшаяся культура кредитования. В связи с этим показатели и критерии, которые в настоящее время позволяют оценить кредитоспособность заемщика, в будущем могут не приниматься во внимание, что приводит к необходимости поиска актуальных показателей оценки кредитоспособности.

Для оценки кредитоспособности необходимо в первую очередь использовать показатели, характеризующие возможность заемщика погасить ссудную задолженность. Однако такие показатели, не смотря на свою важность, имеют ряд ограничений:

поскольку показатели кредитоспособности рассчитываются на основе данных за прошедший период, они дают оценку финансового положения заемщика в прошлом, в то время как требуется обоснование возможности погашения кредита в будущем;
расчет показателей основывается на данных об остатках денежных средств на отчетные даты, а данные об оборотах за определенный период времени объективнее отражают возможности погашения кредита.

Таким образом, кредитоспособность заемщика банка характеризуется системой критериев и показателей, в том числе репутацией, кредитной историей, своевременность расчетов по ранее полученным кредитам, текущим финансовым состоянием и перспективами изменения, возможностью в случае необходимости мобилизовать финансовые ресурсы из различных источников. При этом для расчета показателей банк может использовать необходимую информацию о потенциальном заемщике из различных источников, анализируя собственную база данных, внешние источники, финансовые отчеты. Адекватная оценка информации и проведенный расчет показателей позволяют банку принять правильное решение относительно совершения кредитной сделки или отказа от нее, что позволяет снизить показатели риска.

1.3 Методика оценки кредитоспособности заемщика банка – физического лица

В основе прямых методик лежит определение суммы набранных клиентом баллов, которая фактически приравнивается к сумме ссуды, на которую имеет право потенциальный заемщик. Данные методики используются редко.

Большее распространение получили косвенные методики. В результате определения весов (баллов) различных оценочных показателей выводится класс кредитоспособности заемщика.

Глущенко В.В. выделяет два метода оценки кредитоспособности заемщика, используемых в современной банковской практике: коэффициентный и рейтинговый [2]. При коэффициентном методе для оценки кредитоспособности заемщика на основе прогнозных величин на планируемый период, а также средних остатков по балансам на отчетные даты рассчитывают определенные финансовые коэффициенты. Для рейтинговой оценки кредитоспособности используют общеизвестные показатели деятельности заемщика. Источником информации для расчета показателей служат данные публикуемой отчётности.

Потребительский кредит стал огромным направлением деятельности банков в течение последних десятилетий. Для оценки кредитоспособности заемщиков - физических лиц используют такие методы:

статистический метод;
МДА;
логистический регресс;
нейронные сети и другие методы.

Развитие зарубежной практики оценки кредитоспособности заемщика при повышении значимости этой практики для результатов деятельности банка порождает такие новые вопросы у исследователей методов оценки кредитоспособности заемщика о существовании оптимального метода или набора параметров оценки кредитоспособности заемщиков. Было предложение расширить этот перечень вопросов способных прояснить сущность и полезность метода оценки кредитоспособности клиента банка. Известно, что Абду считает, что сложный рейтинг кредитоспособности может полностью ответить на эти вопросы [2]. В России история оценки кредитоспособности заемщика не столь продолжительна, как за рубежом. Поэтому в России чаще всего используют зарубежный опыт.

В основе определения кредитоспособности клиентов – физических лиц лежит исследование, как финансового положения заемщика, так и его личных качеств. Экономическое положение, в свою очередь, основывается на расчете количественных и качественных показателей.

Качественный анализ включает следующие этапы:

исследование репутации заемщика;
выявление цели получения кредита;
анализ источников погашения кредита;
оценка вероятных рисков заемщика, которые банк принимает на себя.

Количественный анализ включает оценку следующих показателей:

финансовых коэффициентов;
денежного потока;
делового риска.

Проводимый анализ кредитоспособности физического лица на основе сбора перечисленной информации преследует следующие цели:

выявление сильных сторон потенциального заемщика;
определение его слабых сторон;
изучение специфических факторов,
определяющих продолжение успешной деятельности заемщика;
выявление возможных рисков при кредитовании.

Кредитными сотрудниками банка проводится внешний анализ финансовых отчетов клиентов (сопоставление данного заемщика с другими) и внутренний анализ (сравнение динамики различных частей финансовой отчетности за определенный период времени).

Заключительным этапом оценки кредитоспособности является определение рейтинга заемщика, или класса.

Выделяют три класса заемщиков:

первоклассные – кредитование не вызывает сомнений, кредитуются на льготных условиях;
второклассные – требуется взвешенный подход для принятия решения о кредитовании, в случае положительного решения кредитуются на обычных условиях;
третьеклассные – кредитование связано с повышенным риском.

Анализ кредитоспособности заемщика осуществляется в процессе оценки денежного потока на основе изучения движения денежных средств. Денежный поток позволяет измерить способность потенциального заемщика оплачивать свои расходы и погашать задолженность собственными средствами.

Исследование движения денежных средств дает ответы на такие вопросы, как:

имеет ли заемщик возможность обеспечивать себя денежными средствами для роста финансовых активов в перспективе;
действительно ли рост активов заемщика требует финансирования из внешних источников;
предполагаются ли у заемщика избыточные средства для покрытия основного долга и процентов по кредиту.

Результаты анализа движения денежных средств используют для оценки перспектив своевременного погашения кредита. В таблице 1.1 представлены исходные данные для оценки кредитоспособности физического лица, указанные в специальном разделе заявления на выдачу кредита.

№ П/п	А – Месячных доход	Б – Месячный расход
1.	Заработная плата минус налог на доходы физических лиц и удержания по исполнительным листам.	Текущие расходы
2.	Пособие на детей	Взносы по страхованию
3.	Пенсия	Обслуживание предыдущих кредитов
4.	Проценты по банковским вкладам, дивиденды по ценным бумагам	Квартплата
5.	Прочие доходы	Прочие расходы
6.	Итого доходов	Итого расходов
7.	С – Располагаемый доход (С=А-Б)

Таблица 1.1. Расчет располагаемого дохода для получения кредита.

ГЛАВА 2 АНАЛИЗ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЗАЕМЩИКА – ЮРИДИЧЕСКОГО ЛИЦА

2.1 Информационное обеспечение оценки кредитоспособности

Оценка кредитоспособности заемщика базируется на системе экономической информации. Информационная база анализа основана на организационном нормировании, бухгалтерском учете и отчетности, финансовой, статистической отчетности, специальной экономической, технической и иной информации.
     Заемщик представляет в банк следующие документы:
     1.Юридические документы:
     а) регистрационные документы: устав организации; учредительный договор; решение (свидетельство) о регистрации (нотариально заверенные копии);
     б) карточка образцов подписей и печати, заверенная нотариально (первый экземпляр);
     в) документ о назначении на должность лица, имеющего право действовать от имени организации при ведении переговоров и подписании договоров, или соответствующая доверенность (нотариально заверенная копия);
     г) справка о паспортных данных, прописке и местожительстве руководителя и главного бухгалтера организации-заемщика.
     2.Бухгалтерская отчетность в полном объеме, с расшифровками следующих статей баланса (на последнюю отчетную дату): основные средства, производственные запасы, готовая продукция, товары, прочие запасы и затраты, дебиторы и кредиторы (по наиболее крупным суммам).
     3.За последние три месяца копии выписок из расчетного и валютных счетов на месячные даты и по крупнейшим поступлениям в течение указанных месяцев.
     4. По состоянию на дату поступления запроса на кредит: справка о полученных кредитах с приложением копий кредитных договоров
     5. Письмо - ходатайство о предоставлении кредита (на бланке организации с исходящим номером) с краткой информацией об организации и ее деятельности, основных партнерах и перспективах развития.
     Исходной информационной базой для проведения оценки кредитоспособности, прежде всего, являются данные бухгалтерской отчетности. Для реализации оценки кредитоспособности предприятия необходима информация, содержащаяся в следующих документах бухгалтерской отчетности: «бухгалтерский баланс» (форма №1), «отчет о прибылях и убытках» (форма №2), «отчет о движении денежных средств» (форма №3), «приложение к балансу» и другие.
     Бухгалтерская отчетность – единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных бухгалтерского учета по установленным нормам.[3]
     Бухгалтерская отчетность дает широкие возможности для проведения всестороннего анализа деятельности предприятия. Наиболее информативной ее частью является баланс. Он отражает состояние имущества, собственного капитала и обязательств предприятия на определенную дату. Баланс позволяет оценить эффективность размещения капитала предприятия, его достаточность для текущей и предстоящей хозяйственной деятельности, оценить размер и структуру заемного капитала. На основе изучения баланса можно принять предварительное решение о целесообразности и условиях предоставления кредита, оценить возможные риски своих вложений.
     Важным позитивным фактором является информация, отражающая имеющийся опыт кредитования данного заемщика банком, на основании которого возможно судить о перспективах погашения запрашиваемого в настоящий момент кредита. В том случае, если запрашиваемый кредит является очередным в ряде предыдущих, своевременно погашенных кредитов, то при приеме заявки от данного заемщика он может не представлять в банк свои юридические документы, но с обязательным уведомлением банка о всех внесенных в них изменениях.
     Исходная информация имеет особенности в зависимости от отраслевой и технологической специфики производства. Исходные материалы для анализа обычно оформляются в виде сводных аналитических таблиц, графиков, записок по соответствующим разделам.
     Проблемами формирования исходной информации для оценки кредитоспособности предприятия могут быть:

отсутствие полного объема необходимой информации;
невозможность проверки достоверности имеющейся информации;
недостаточная детализация нужной информации для выполнения сравнительного анализа по отдельным направлениям.

Качество анализа и достоверность аналитических выводов будут зависеть, прежде всего, от качества отчетных материалов. Ошибки, неувязки и все другие недостатки, содержащиеся в отчетности, неизбежно отразятся на аналитических расчетах и сделают результаты оценки несостоятельными. Поэтому предварительным условием анализа является тщательная проверка всех привлекаемых к анализу материалов. Подготовка данных к анализу состоит главным образом в их проверке. Особое внимание при проверке отчетных материалов следует обращать на полноту отчета и его соответствие установленным формам, взаимную увязку показателей, на сопоставимость и преемственность отчетных показателей по сравнению с бизнес-планом и предыдущими периодами. Предварительная проверка данных отчетности осуществляется с целью выявления отдельных ошибок и неточностей.
     В бухгалтерском учете и отчетности находят выражение наиболее представительные источники информации для оценки кредитоспособности заемщика[4]. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности позволяет выявить основные тенденции в имущественном и финансовом состоянии предприятия и принять необходимые меры по его улучшению, но помимо учетной аналитической информации существуют внеучетные источники информации. К ним относят:
     1. материалы внешнего и внутреннего аудита;
     2. материалы проверок налоговой службы;
     3. объяснительные и докладные записки;
     4. данные фондового рынка о котировке акций данного предприятия.
     Важнейшее требование, предъявляемое к информации, получаемой из данных учета и отчетности – это объективность отражения хозяйственных процессов. Единство информации, поступающей из плановых и учетных источников, позволяет аналитику сравнить те или иные показатели и выявить отклонения от плановых (нормативных) параметров, например по бюджетам доходов и расходов, движению денежных средств и др.
     На сегодняшний день установлены единые формы бухгалтерской отчетности для всех предприятий и коммерческих организаций, приближенные к международным стандартам, что создает условия для унификации аналитической работы. Предприятия различных организационно-правовых форм составляют бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках по единым формам, что предполагает применение общих принципов учета.
     Финансовый бухгалтерский учет и отчетность предполагают, кроме составления баланса, представление соответствующим организациям и акционерам отчета о финансовых результатах и их использовании. В этом отчете необходимо проверить и изучить следующие разделы:
     1.Финансовые результаты.
     2.Использование прибыли.
     3.Платежи в бюджет.
     Важное аналитическое значение имеет ряд приложений к балансу. К ним относятся приложения, характеризующие: движение фондов, движение заемных средств, дебиторскую и кредиторскую задолженность, состав нематериальных активов на конец года, финансовые вложения, движение валютных средств.
     К годовому бухгалтерскому отчету предприятия (за исключением малого) прилагается пояснительная записка, в которой характеризуются основные факторы, повлиявшие в отчетном году на результаты производственно-коммерческой деятельности. В ней освещается не только финансовое состояние, но и решение по итогам рассмотрения акционерами годового бухгалтерского отчета и порядка распределения чистой прибыли.
     Тщательная проверка, изучение и подготовка вышеперечисленных документов, содержащих необходимую аналитическую информацию – это обязательное условие проведения оценки кредитоспособности предприятия.
     Первым источником информации для оценки кредитоспособности хозяйственных организаций должен служить их баланс с объяснительной запиской к нему. Анализ баланса позволяет определить, какими средствами располагает предприятие и какой по величине кредит эти средства обеспечивают. Однако для обоснованного и всестороннего заключения о кредитоспособности клиентов банка балансовых сведений недостаточно. Анализ баланса дает лишь общее суждение о кредитоспособности, в то время как для выводов о степени кредитоспособности необходимо рассчитать и качественные показатели, оценивающие перспективы развития предприятий, их жизнеспособность.
     Поэтому в качестве источника сведений, необходимых для расчета показателей кредитоспособности, следует использовать: данные оперативного учета, сведения, накапливаемые в банках, сведения статистических органов, данные анкеты клиентов, информацию поставщиков, результаты обработки данных обследования по специальным программам, сведения специализированных бюро по оценке кредитоспособности хозяйственных организаций.
     В настоящее время в России существуют базы данных о заемщиках – кредитные бюро. Бюро кредитных историй предоставляют отчеты о кредитных операциях в зависимости от наличия информации о потенциальном заемщике, вида кредита и, что самое важно, степени детализации, необходимой кредитору. Самый простой отчет содержит информацию о прошлых невозвратах и просрочках ссуд - так называемые "черные", или "негативные" данные. Самые детальные отчеты - "белые", или "позитивные" - включают весь комплекс информации об активах и пассивах ссудополучателя, гарантиях, структуре задолженности по срокам и времени погашения.
     Кредитная история заемщика - юридического лица включает открытую (или титульную) часть, содержащую следующую информацию: полное и сокращенное наименования юридического лица (индивидуального предпринимателя); государственный регистрационный номер записи сведений о создании юридического лица (регистрации индивидуального предпринимателя) в соответствующем едином государственном реестре; ИНН и идентификатор субъекта кредитной истории, присвоенный заемщику - юридическому лицу (индивидуальному предпринимателю) бюро кредитных историй.
     Она включает и закрытую (или конфиденциальную) часть: паспортные данные; место регистрации и фактическое место жительства руководителя и главного бухгалтера заемщика - юридического лица (индивидуального предпринимателя) и лиц, осуществляющих обязанности единоличного или коллегиального органа управления, а также имеющих право давать обязательные для заемщика - юридического лица указания и подписывать договоры; сведения об аффилированных лицах данного заемщика и этапах процедуры банкротства заемщика; судебные акты в отношении юридического лица и др.
     В мировой практике наиболее известный источник данных о кредитоспособности - фирма "Дан энд Брэдстрит", которая собирает информацию примерно о 3 млн. фирм США и Канады и предоставляет ее по подписке. Краткие сведения и оценка кредитоспособности каждой фирмы публикуются в общенациональных и региональных справочниках. Более детальная информация об отдельных фирмах сообщается в виде финансовых отчетов, наиболее распространенный из них - "Информация о деловом предприятии".
     Иногда банки сверяют свою информацию с данными других банков, имевших отношения с подателем кредитной заявки.

Они могут также проверить данные различных поставщиков и покупателей данной фирмы. Поставщики могут снабдить информацией об оплате счетов, предоставленных скидках, максимальной и минимальной сумме коммерческого кредита, необоснованных претензиях и удержаниях со стороны интересующей банк фирмы. Контакты с покупателями фирмы позволяют получить информацию о качестве ее продукции, надежности обслуживания и количестве рекламаций на ее товары. Такая сверка информации с контрагентами фирмы и другими банками позволяет также выявить репутацию и возможности фирмы, обратившейся за кредитом, и ее руководящих работников.
Еще одним источником сведений является «Служба взаимного обмена кредитной информацией при национальной ассоциации управления кредитом». Это организация, снабжающая сведениями о кредитах, полученных фирмой у поставщиков по всей стране, об аккуратности производимой фирмой оплаты. Однако в информации содержаться только факты, но отсутствует анализ, объяснение или какие - либо рекомендации. Другими источниками информации о фирмах, особенно крупных, служат коммерческие журналы, газеты, справочники, государственная отчетность и т.д. Некоторые банки обращаются даже к конкурентам данной фирмы. Такую информацию следует использовать крайне осторожно, но она может оказаться весьма полезной.

2.2 Финансовые коэффициенты оценки кредитоспособности предприятий

  В последнее время появилось большое количество переводных изданий, описывающих опыт анализа финансового состояния предприятий, а также много работ российских авторов, дающих рекомендации по данному вопросу. Общие рекомендации сводятся к двум основным моментам:
     1) для анализа применяется группа (система) показателей, на основе которых рассчитываются коэффициенты, характеризующие различные стороны деятельности предприятия;
     2) полученные значения коэффициентов сравниваются со значениями, рекомендованными в качестве нормативных.
     В мировой и российской банковской практике используются различные финансовые коэффициенты для оценки кредитоспособности заемщика. Их выбор определяется особенностями клиентуры банка, возможными причинами финансовых затруднений, кредитной политикой банка.
Все используемые коэффициенты можно разбить на 5 групп:
     1. коэффициенты ликвидности;
     2. коэффициенты эффективности использования активов;
     3. коэффициенты финансового левериджа (левеража);
     4. коэффициенты прибыльности;
     5. коэффициенты обслуживания долга.
     Необходимость использования именно этих показателей вытекает из определений кредитоспособности и кредита. Так, прибыльность и деловая активность деятельности заемщика отвечают принципу платности кредита; ликвидность — принципам срочности и возвратности; финансовая устойчивость — целесообразности совершения кредитной сделки.
     Полученные после расчетов коэффициенты имеют количественное выражение. Какие же значения следует считать нормативными и критическими?
     Прежде всего, отметим, что для успешной оценки и изучения тенденций финансового положения заемщика необходим временной ряд коэффициентов. Анализ коэффициентов на несколько отчетных дат позволяет получить необходимый ряд. При финансовом анализе, проводимом в российской организации, реализовать эти рекомендации бывает, как правило, затруднительно, так как сравнение с более ранними показателями зачастую невозможно из-за постоянного изменения законодательства, регулирующего работу предприятия. Да и сами заемщики вправе самостоятельно определять свою учетную политику. При рассмотрении показателей заемщика для кредитной организации важна преемственность использования того или иного выбранного метода учетной политики.
     Рассмотрим более подробно каждый из вышеперечисленных коэффициентов.
     Коэффициент ликвидности. Ликвидность предприятия – это его способность своевременно погашать долговые обязательства. Как видно, ликвидность и платежеспособность – близкие понятия. Но платежеспособность – это способность предприятия рассчитываться по обязательствам, срок погашения которых уже наступил. В тоже время ликвидность отражает не только текущее состояние активов, но и перспективу их изменения.
     Ликвидность предприятия характеризуется показателями баланса в виде соотношения активов и платежных обязательств. По степени ликвидности активы предприятия принято объединять в такие группы:

быстрореализуемые активы;
среднереализуемые активы;
медленнореализуемые активы;
постоянные активы.

При расчете коэффициента ликвидности учитываются первые три группы активов, так как именно оборотные активы привлекаются предприятием для расчетов по долгам при текущей деятельности.

Также при расчета данного коэффициента сопоставляются три вида оборотных активов с краткосрочными обязательствами, которые можно сгруппировать в три группы: просроченные и срочные, которые необходимо оплачивать в ближайшее время; менее срочные (30-90 дней); длительные (свыше 90 дней). На практике многие предприятия таких расшифровок не делают (или не предоставляют в банк), поэтому при расчете всех коэффициентов ликвидности текущие долговые обязательства берут из баланса как итоговую сумму.
Коэффициент текущей ликвидности показывает, способен ли заемщик в принципе рассчитаться по своим долговым обязательствам.
К_тл= ^{Текущие активы}/_{Текущие пассивы}

Коэффициент текущей ликвидности предполагает сопоставление текущих активов, т.е. средств, которыми располагает клиент в различной форме (денежные средства, дебиторская задолженность ближайших сроков погашения, стоимости запасов товарно-материальных ценностей и прочих активов), с текущими пассивами, т.е. обязательствами ближайших сроков погашения (ссуды, долг поставщикам, по векселям, бюджету, по зарплате). Если долговые обязательства превышают средства клиента, то он некредитоспособен. Из этого вытекают и приведенные нормативные значения коэффициентов. Значение коэффициента должно быть на уровне 0,7-0,8 (70-80%). Исключения допускаются только для клиентов банка с очень быстрой оборачиваемостью капитала (1-1,5 или 100-150%).
Коэффициент быстрой (абсолютной) ликвидности имеет несколько иную смысловую нагрузку. Он рассчитывается:
К_бл = ^{Ликвидные активы}/_{Текущие пассивы}

Ликвидные активы представляют собой ту часть текущих пассивов, которая относительно быстро превращается в наличность, готовую для погашения долга (денежные средства, дебиторская задолженность, запасы).

Нормативное значение коэффициента принято на уровне 0,2-0,25 (20-25%), то есть при нормальной платежеспособности предприятию считается достаточным иметь до 25% свободных денежных средств для расчетов по текущим долгам.

Назначение коэффициента быстрой ликвидности – прогнозировать способность заемщика быстро освободить из своего оборота средства в денежной форме для погашения долга банка в срок, то есть он отражает текущую платежеспособность.

Коэффициент покрытия (общей ликвидности) рассчитывается по формуле
К_п = ^{Оборотные активы}/_{Текущие пассивы}

Нормативное значение коэффициента принято на уровне 2,0 (200%), то есть превышение коэффициента текущей ликвидности на величину запасов и затрат.

Коэффициенту покрытия уделяется особое значение. Он выступает основой для признания структуры баланса неудовлетворительной (при оценке предприятия на степень его несостоятельности). В банках он используется для оценки предела кредитования заемщика. Выдачу ссуд банк может прекратить при значении коэффициента, равном или меньше единицы. Это означает, что текущие обязательства нечем оплачивать.
Коэффициенты эффективности использования активов позволяют сделать более основательное заключение. Например, если показатели ликвидности растут за счет увеличения дебиторской задолженности и стоимости запасов при одновременном замедлении их оборачиваемости, нельзя повышать класс кредитоспособности заемщика. В группу коэффициентов эффективности входят:

I. Продолжительность одного оборота активов в днях (П_об):
П_об = (^{Средние остатки основных и оборотных активов}/_{Выручка}) * ^{Число дней в анализируемом периоде}

II. Число оборотов активов за период:
К_оа= ^{Число дней в анализируемом периоде}/ П_об

Из формулы видно, что чем короче продолжительность одного оборота, тем больше оборотов совершат активы за период и тем эффективнее они используются.
      III. Коэффициент оборачиваемости:
      К_об = ^{Выручка}/_{Средние} _{остатки основных и оборотных активов}
      Чем больше значение показателя, тем лучше для предприятия. Он используется в основном в факторном анализе.
      Коэффициенты эффективности анализируются в динамике, а также сравниваются с коэффициентами конкурирующих фирм и со среднеотраслевыми показателями.
     Коэффициент финансового левериджа характеризуют степень обеспеченности заемщика собственным капиталом.

Финансовый леверидж количественно измеряет соотношение между заемным и собственным капиталом. Его уровень прямо пропорционально влияет на степень финансового риска предпрития, его прибыль, а значит, и на финансовую устойчивость. Чем выше уровень финансового левериджа, тем больше зависимость от привлеченных (заемных) источников, тем большие расходы несет предприятие по обслуживанию долгов, тем менее устойчивым оно считается.

В анализе финансового состояния предприятия используются такие наиболее распространенные показатели финансового левераджа (ФЛ):
     Коэффициент соотношения заемного (ЗК) и собственного капитала (СК):
     К_фл= ^ЗК/_СК
     Оптимальным считается соотношение на уровне единицы. Чем значение ниже единицы, тем меньше зависимость от чужих средств, тем меньше затраты по обслуживанию долга, тем лучше для предприятия.
     Коэффициент автономии:
     К_а= ^СК/_{Валюта банка}

Оптимальным считается соотношение на уровне 0,5. Чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово независимым считается предприятие. Как видно, оба коэффициента взаимосвязаны6 чем выше К_фл, тем ниже К_а, тем лучше для предприятия. Однако окончательный вывод делается только с учетом динамики коэффициента прибыльности. [15]
     Коэффициенты прибыльности (рентабельности) характеризуют эффективность использования всего капитала, включая его привлеченную часть. К их числу относятся:
     1) Коэффициенты нормы прибыльности:
     К_н.п.1= ^{Валовая прибыль до уплаты % и налогов}/_{Выручка}
     К_н.п.2= ^{Валовая прибыль после уплаты %, но до уплаты налогов}/_{Выручка}
     К_н.п.3= ^{Чистая прибыль}/_{Выручка}
     2) Коэффициенты рентабельности:
     К_р.1= ^{Прибыль до уплаты % и налогов}/_{Активы или собственный капитал}
     К_р.2 =^{Прибыль после уплаты %, но до уплаты налогов}/_{Активы или собственный капитал}
     К_р.3= ^{Чистая прибыль}/_{Активы или собственный капитал}
     Сопоставление трех видов коэффициента рентабельности показывает степень влияния процентов и налогов на рентабельность фирмы.
     3) Коэффициент нормы прибыли на акцию.
     Доход на акцию = ^{Дивиденды по простым акциям}/_{Среднее кол-во простых акций}
     Дивидендный доход (%) = ^{Годовой дивиденд на одну акцию * 100%}/_{Средняя рыночная цена одной акции}

Если доля прибыли в выручке от реализации возросла, увеличилась прибыльность активов или капитала, то можно не понижать рейтинг клиента даже при ухудшении коэффициента левериджа.

Коэффициенты обслуживания долга (рыночные коэффициенты) показывают, какая часть прибыли погашается процентными и фиксированными платежами.
К_{покрытия процента} = ^{Прибыль за период}/_{Процентные платежи за период}
К_{покрытия процентных платежей} = ^{Прибыль за период}/_{(Проценты + Лизинг.платежи + Дивиденды по прив. акциям + Прочие фиксированные платежи)}

Конкретная методика определения числителя указанных коэффициентов зависит от того, относятся ли процентные или фиксированные платежи на себестоимость или уплачиваются из прибыли.
     Особое значение коэффициенты обслуживания долга имеют при высоких темпах инфляции, когда величина уплаченных процентов может приближаться к основному долгу клиента или даже его превышать. Чем выше часть прибыли, направляется на покрытие процентов уплаченных и других фиксированных платежей, тем меньше ее остается для погашения долговых обязательств и покрытия рисков, т.е. тем хуже кредитоспособность клиента.
     Перечисленные финансовые коэффициенты могут рассчитываться на основе фактических отчетных данных или прогнозируемых величин на планируемый период. При стабильной экономике или относительно стабильном положении клиента оценка кредитоспособности клиента в будущем может опираться на фактические характеристики в прошлом.
     В условиях нестабильной экономики, высоких темпов инфляции фактические показатели за прошлые периоды не могут являться единственной базой оценки способности клиента погасить свои обязательства в будущем. В этом случае должны использоваться либо прогнозные данные для расчета названных коэффициентов, либо рассматриваемый способ оценки кредитоспособности дополнится другими. К последнему можно отнести анализ делового риска в момент выдачи ссуды и оценку менеджмента.
     При выдаче ссуд на относительно длительные сроки (год и более) также необходимо получение от клиента, кроме отчета за прошлые периоды, прогнозного баланса, прогноза дохода, расходов и прибыли на предстоящий период, соответствующий периоду выдачи ссуды. Прогноз обычно основан на планировании темпов роста (снижения) выручки от реализации и детально обосновывается клиентом.
     Оценка кредитоспособности на основе финансовых коэффициентов требует индивидуального подхода к каждому клиенту. Необходима систематическая аналитическая работа по оценке финансового состояния заемщика. Эта методика имеет ряд недостатков: строится на данных об остатках; отражает положение дел только в прошлом; показывает в основном движение только оборотных активов.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Целью курсовой работы было изучение методики определения кредитоспособности клиента банка. В первой главе работы изучены теоретические основы анализа кредитоспособности клиента банка – физического лица. Оценка кредитоспособности заемщика – один из способов снижения кредитного риска для коммерческого банка. Финансовую состоятельность заемщика выражают понятия платежеспособность и кредитоспособность. Платежеспособность – это способность (наличие возможности) и готовность (наличие желания) заемщика в полном объеме и погашать денежные обязательства. Кредитоспособность – это способность и готовность заемщика своевременно и в полном объеме погасить свои кредитные долги. Кредитоспособность клиента коммерческого банка – способность заемщика полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам (основному долгу и процентам). Во второй главе был проведет анализ кредитоспособности заемщика банка – юридического лица. При оценке банком кредитоспособности заемщиков - юридических лиц проводится анализ основных количественных и качественных показателей деятельности клиента. При этом банковские учреждения самостоятельно разрабатывают собственные методики оценки кредитоспособности заемщиков, учитывая все необходимые критерии, которые смогут качественнее охарактеризовать финансовое состояние и деятельность заемщика. Такие методики оценки кредитоспособности заемщиков утверждаются банками в соответствующих внутренних положениях.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

Банковское дело : учебник / О.И. Лаврушин, Н.И. Валенцева [и др.] ; под ред. О.И. Лаврушина. – М.: КНОРУС, 2014. – 800 с.
Глущенко, В.В. Анализ процедур оценки кредитоспособности заемщика коммерческого банка. Диссертация на соискание ученой степени кандидата экономических наук. – М.: ФГОБУ ВПО «ФУПРФ», 2014. – 189 с.
Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 N 43н (ред. от 08.11.2010, с изм. от 29.01.2018) "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" (ПБУ 4/99)"
Андреев В.Д. Анализ финансово экономической деятельности предприятия: учебное пособие. - М.: Дело и сервис, 2009.