Распределение и использование прибыли, как источник экономического роста предприятия

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ

В настоящее время в условиях кризисных явлений в экономике, значение прибыли возрастает, т.к. она тесно связана с развитием производства. В этой связи огромное значение приобретает умение получить необходимую прибыль и распределить её наиболее эффективным способом.

Прибыль, с одной стороны, это основной источник средств организации, источник развития организации, поскольку необходимые капиталовложения и оборотные средства должны финансироваться за счет прибыли. С другой стороны, это источник доходов государственных и местных бюджетов. Кроме того, прибыль служит источником экономического стимулирования коллективов и от её величины во многом зависит уровень материального благосостояния. Важно при этом учитывать не только размеры и прирост прибыли, но и уровень рентабельности, а именно: сколько прибыли получено на каждый рубль вложенных средств на каждого работника предприятия и т.п.

Нельзя не учитывать также особенности формирования прибыли тем или иным предприятием, т.к. специфика производства продукции, процесс управления, методики планирования и расходование прибыли, а также анализа рентабельности зависят от конкретной организации.

Организации получают от реализации своей продукции выручку, которая не свидетельствует о получении прибыли. Для определения финансового результата итоговой деятельности организации нужно сопоставить выручку со всеми затратами на производство и реализацию, относимыми на себестоимость производимой продукции.

Цель курсовой работы – исследовать формирование прибыли и выяснить ее роль в общественном воспроизводстве.

Для выполнения указанной цели в работе были поставлены и решены следующие задачи:

• раскрыть теоретическое и экономическое содержание и виды прибыли;
• проанализировать формирование, распределение и использование прибыли;
• провести анализ финансового состояния предприятия;
• провести оценку механизма формирование и использования прибыли на примере организации;
• разработать рекомендации по увеличению прибыли.

Предметом исследования является процесс формирования и использования прибыли организации.

Объектом проводимого исследования в данной курсовой работе исследования является ООО «Актава».

Теоретическую и методологическую основу исследования составили труды зарубежных и российских ученых по бухгалтерскому учету и аудиту таких авторов как Семенихин В.В., Сосненко Л.С., Черненко А.Ф., Толпегина О.А., Чернышева Ю.Г., Никифорова Н.А., Гиляровская Л.Т., Лысенко Д.В., Ендовицкий Д.А., Авдеев В., Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д., и др.; материалы периодической литературы; материалы учебных семинаров; справочно-консультационных систем "Консультант" и "Гарант"; данные сети Internet.

При проведении анализа в курсовой работе применялись такие методы как: сравнение, анализ, синтез, наблюдение, сопоставления, группировка, методы экономического анализа - вертикальный, горизонтальный, коэффициентный анализ.

Практическая значимость работы заключается в том, что результаты исследования могут быть рекомендованы к их использованию в деятельности организации.

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ РАСПРЕДЕЛЕНИЯ ПРИБЫЛИ

1.1 Сущность прибыли

В современной экономической науке термин «прибыль» и его содержание вызывают множество споров и разночтений. Существующая в настоящее время возможность неоднозначной интерпретации определений видов прибыли порождает проблемные ситуации, связанные с оценкой и исследованием этой сложной экономической категории. По мере развития экономической теории комплекс понятий и терминов, определяющих прибыль, претерпел значительные изменения от самого простого в качестве дохода от производства и реализации до понятия, характеризующего конечные финансовые результаты во всем многообразии коммерческой деятельности.

В соответствии с определениями, данными в разное время, прибыль - это разница между стоимостью товара и издержками труда и капитала в производстве (А. Смит, Д. Риккардо, Д.С. Милль); по теории трудовой ценности Маркса - часть прибавочной ценности, создаваемой трудом рабочего. Малый энциклопедический словарь Брокгауза и Эфрона характеризует прибыль как вид дохода от капитала, включающий вознаграждение за труд предпринимателя, страховую премию за риск, процент за пользование и чистый барыш [17, с. 20].

В Современном финансово-кредитном словаре прибыль как итоговый показатель работы организации, в котором реализуется главная цель предпринимательской деятельности, выступает в качестве главного критерия эффективности производства. По новому Налоговому кодексу РФ прибыль - это полученные доходы, уменьшенные на величину произведенных расходов, которые определяются в соответствии с гл.25 НК РФ.

Наиболее общее понятие прибыли как разницы между доходами экономического субъекта хозяйствования и расходами, в том числе и полными издержками производства и реализации, способно объединить многообразные способы ее определения: политико-экономический (прибыль для социалистических и капиталистических организации), бухгалтерско-финансовый (балансовая, чистая и т.д. прибыль), экономико-математический.

Прибыль выступает в различных видах (Таблица 1) [7 с. 95].

Таблица 1 - Виды форм прибыли организации (предприятия) по основным классификационным признакам

Признаки классификации прибыли	Виды прибыли по соответствующим признакам классификации
Источники формирования прибыли, отражаемые в бухгалтерском учете	Прибыль от реализации продукции Прибыль от прочих операций, в том числе реализации имущества Балансовая прибыль
Метод расчета	Валовая (банковская) прибыль Чистая прибыль Маржинальная прибыль
Источники формирования прибыли по основным видам деятельности предприятия	Прибыль от операционной деятельности Прибыль от инвестиционной деятельности Прибыль от финансовой деятельности
Характер налогообложения прибыли	Налогооблагаемая прибыль Прибыль, не подлежащая налогообложению
Характер инфляционной «очистки» прибыли	Прибыль номинальная Прибыль реальная
Временной период формирования прибыли	Прибыль прошлых лет Прибыль отчетного периода (нераспределенная прибыль) Прибыль планового периода (планируемая прибыль)
Характер использования прибыли	Капитализированная прибыль Потребленная (распределенная) прибыль
Значение итогового результата хозяйствования	Положительная прибыль Отрицательная прибыль (убыток) Нормальная прибыль

В процессе формирования прибыли используются показатели, которые подвергаются неоднозначному толкованию в экономической литературе, что требует определенного уточнения. Для этого по данным «Отчета о финансовых результатах» составим модель построения прибыли (рисунок 1) и дадим экономическую характеристику основным ее показателям.

Выручка от реализации товаров, работ, услуг

Себестоимость продаж

Валовая прибыль

Коммерческие расходы

Управленческие расходы

Прибыль (убыток) от продаж

Прочие доходы

Прибыль (убыток) до налогообложения

Текущий налог на прибыль

Прочие расходы

Условный расход по налогу на прибыль

Постоянное налоговое обязательство

Отложенный налоговый актив

Отложенное налоговое обязательство

+

+

--

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода

Рисунок 1 - Схема формирования показателей прибыли

Валовая прибыль - первый показатель в отчете о финансовых результатах, в определении которого нет единства понимания его экономического содержания. Согласно п.23 Положения по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" (ПБУ 4/99), утв. Приказом Минфина России от 06.07.1999 г. № 43н, валовая прибыль - это разность показателей "Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)" и "Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг".

Кроме рассмотренных видов прибыли, закрепленных в "Отчете о финансовых результатах", широко используются другие разнообразные показатели, которые характеризуют различные стороны и направления финансово-хозяйственной деятельности, источники формирования, направления расходования, и требуют определенной систематизации используемых терминов.

1.2 Факторы формирования прибыли

Основная роль прибыли - показать конечный финансовый результат, который характеризует эффективность производства, а также качество и востребованность производимой продукции. Она отражает уровень дохода организации. Каждый предприниматель следит за тем, чтобы уровень прибыли его организации не сокращался. Однако на уровень прибыли и ее изменение влияет очень много факторов, которые не всегда непосредственно зависят от самой организации.

Так, например, общая конъюнктура рынка и цены на сырье и топливно-энергетические ресурсы сильно влияют на уровень прибыли, но организация никак на данные факторы повлиять не может.

Цель любой коммерческой деятельности - получение прибыли. Как известно, прибыль является основным показателем, отражающим экономический эффект, который получается в результате деятельности конкретной организации. Однако прибыль выполняет еще ряд очень важных функций.

Основные функции прибыли [18, c.127]:

1. Оценочная функция - заключается в том, что она наиболее полно отражает уровень производства и дает оценку эффективности хозяйственной деятельности всей организации.

2. Стимулирующая функция - заключается в том, что стимулирующее влияние на рост эффективности работы организации.

3. Фискальная функция - заключает в том, что прибыль - это источник отчислений в государственный бюджет и внебюджетные фонды.

В качестве показателя оценки итогов производственной и коммерческой деятельности организации используется уровень прибыли, в чем заключается ее оценочная функция. В прибыли отражаются все стороны деятельности организации как в сфере производства, так и в сфере обращения. Однако прибыль не является универсальным показателем работы организации. Многофакторность категории прибыли вызывает необходимость наряду с прибылью использовать другие показатели эффективности производства (объем реализованной продукции, производительность труда, капиталоотдачу, материалоемкость, скорость оборота авансированного капитала).

Прибыль представляет итог деятельности организации, который зависит от уровня себестоимости, качества и количества выпускаемой продукции, производительности труда, степени использования производственных фондов, организации управления, материально-технического снабжения и т.д., а главное от того, насколько эта продукция удовлетворяет потребности потребителя, то есть имеет ли она спрос. Величина прибыли складывается под воздействием многих факторов и отражает практически все стороны деятельности хозяйствующего субъекта [18, c.145].

Необходимо подчеркнуть противоречивость прибыли как обобщающего показателя деятельности. Как отечественная, так и зарубежная практика показывает, что рост прибыли может являться не только следствием эффективной экономической деятельности. Он может быть достигнут за счет монопольного положения производителя (рост цен), отступления от стандартов, ухудшения качества продукции и т.п.

Фискальная функция характеризуется тем, что прибыль - это один из основных источников отчислений в государственные и региональные бюджеты, а также во внебюджетные фонды. В данном случае средства в бюджеты поступают в виде налогов и используется в дальнейшем государством в качестве источника финансирования для выполнения государством своих основных функций, также деньги направляются на удовлетворение общественных потребностей и на осуществление государственных производственных, инвестиционных, социальных и научно-технических программ.

Для каждого хозяйствующего субъекта формирование прибыли является очень важным процессом. Ведь от рационального использования выручки зависит величина дохода, получаемая владельцем предприятия от осуществления всех видов деятельности.

Факторы, влияющие на объем прибыли и характер ее формирования, можно подразделить на внешние и внутренние (рисунок 2).

К внешним факторам относятся факторы, которые не зависят от деятельности самого предприятия, но некоторые из них могут оказывать существенное влияние на темпы роста прибыли и рентабельности производства:

• цены на производственные ресурсы,
• конъюнктура товарного и фондового рынков,
• система налогообложения предприятия,
• сложившаяся практика кредитования поставщиков и покупателей продукции,
• транспортные условия,
• социально-экономические условия,
• уровень развития внешнеэкономических связей, и другое.

Факторы прибыли

Внешние факторы

Внутренние факторы

Внедрение современной техники и технологий на предприятие

Конъюнктура рынка

Уровень цен на потребление максимально – технических ресурсов

Уровень хозяйствования

Нормы амортизации

Компетентность руководства и менеджеров

Система налогообложения

Конкурентоспособность продукта

Уровень организации производства и труда

Рисунок 2 - Факторы прибыли

А также существует возможность использования альтернативных внешних источников формирования финансовых ресурсов. Если организация имеет возможность привлекать финансовые ресурсы из внешних источников на условиях более низкой стоимости, чем средневзвешенная стоимость его капитала, оно может больший размер прибыли распределять среди собственников и персонала, так как его инвестиционные потребности будут удовлетворяться за счет более дешевых альтернативных внешних источников финансирования.

Если же доступ организации к внешним источникам формирования капитала ограничен, или если стоимость его привлечения значительно превышает уровень средневзвешенной стоимости капитала, сложившийся в организации, более эффективным будет использование прибыли в инвестиционных целях [10 с. 149].

Существует три основных источника получения прибыли.

Первый источник образуется за счет монопольного положения организации по выпуску той или иной продукции или уникальности продукта. Поддержание этого источника на относительно высоком уровне предполагает постоянное обновление продукта. Здесь следует учитывать такие противодействующие силы, как антимонопольная политика государства и растущая конкуренция со стороны других предприятий;

Второй источник связан непосредственно с производственной и предпринимательской деятельностью. Практически он касается всех организации. Эффективность его использования зависит от знания конъюнктуры рынка и умения адаптировать развитие производства под эту постоянно метающуюся конъюнктуру. Здесь все сводится к проведению соответствующего маркетинга.

В условиях современного экономического развития России и формирования реальной самостоятельности субъектов хозяйствования прибыль получила новое содержание. В. Авдеев утверждает, что, являясь главной движущей силой рыночной экономики, она обеспечивает интересы государства, собственников и персонала организаций [11, с.12]. По его мнению, "прибыль представляет собой выраженный в денежной форме чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской деятельности, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными затратами в процессе осуществления этой деятельности". Роль, которую прибыль играет в настоящее время, является многогранной и характеризуется многообразием видов, в которых она выступает (рисунок 3).

Главная цель предпринимательской деятельности

Основа защитного механизма от угрозы банкротства организации

Главный источник возрастания рыночной стоимости организации

ПРИБЫЛЬ

Источник экономического развития государства

Показатель эффекта

производственной

деятельности

Основной собственный источник формирования финансовых ресурсов,

обеспечивающий

развитие

организации

и ее коллектива

Рисунок 3 - Роль прибыли организации в условиях рыночной экономики

На величину прибыли оказывают влияние способы ведения учета, заложенные в учетной политике организации.

На каждом предприятии должны предусматриваться плановые мероприятия по увеличению прибыли. В общем плане эти мероприятия могут быть следующего характера [18, с. 119]: (рисунок 4).

Резервы увеличения сумм прибыли

Снижение себестоимости продукции

Повышение цен

Увеличение объема реализации продукции

Реализация в более оптимальные сроки

Поиск более выгодных рынков сбыта

Повышение качества товарной продукции

Рисунок 4 - Источники резервов повышения суммы прибыли

Рост прибыли определяет рост потенциальных возможностей организации, повышает степень его деловой активности, создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социальных и материальных потребностей трудовых коллективов. Она позволяет осуществлять капитальные вложения в производство (тем самым, расширяя и обновляя его), внедрять нововведения, решать социальные проблемы в организации, финансировать мероприятия по его научно-техническому развитию.

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ ООО «АКТАВА»

2.1 Общая характеристика предприятия

ООО «Актава» является обществом с ограниченной ответственностью и действует по законодательству РФ в соответствии с гл.4 ГК, регламентирующей предпринимательскую деятельность [2].

Общество является юридическим лицом, действующего на принципах полного хозяйственного расчета, самофинансирования, имеет круглую печать и штампы, фирменные бланки, собственный товарный знак, эмблему и другие реквизиты, самостоятельный баланс, расчетный и иные счета в учреждениях и банках.

Фактический и юридический адрес ООО «Актава»: 423800, г. Казань, ул. Профессиональная, д.30Б.

ООО «Актава» основана 2 мая 2016 года и до конца 2018 года работала как штамповочная организация, выпускающая государственные регистрационные знаки транспортных средств всех типов на заготовках различных производителей.

В настоящее время ООО «Актава» является не единственным в России производителем полного комплекта оборудования и расходных материалов для изготовления государственных регистрационных знаков транспортных средств. Кроме того, при необходимости, мы оказываем содействие при получении Свидетельства об утверждении изготовленного образца специальной продукции – регистрационного знака, в Департаменте ОБДД МВД России.

В связи с этим предлагаемая ООО «Актава» форма сотрудничества следующая:

ООО «Актава» оказывает содействие в получении разрешительной документации, изготавливает и продает оборудование для изготовления государственных регистрационных знаков транспортных средств. В дальнейшем ООО «Актава» оказывает содействие в поддержании оборудования в рабочем состоянии, а также изготавливает и продает расходные материалы (заготовки, ламинированные световозвращающей пленкой и фольгу горячего тиснения).

На сегодняшний день ООО «Актава» — молодая развивающаяся компания, производящая государственные регистрационные знаки для транспортных средств. Высокотехнологичное оборудование и высокая квалификация сотрудников обеспечивают изготовление продукции высокого качества в соответствии с требованиями.

Управление организацией осуществляется в соответствии с ее Уставом. Организация является юридическим лицом, пользуется правами и выполняет обязанности, связанные с его деятельностью.

Управление организацией осуществляется на базе определенной организационно-производственной структуры, которая определяется организацией самостоятельно. Структура управления определяется типом организации, ее масштабом и характеристиками (рисунок 6).

Генеральный директор

Главный бухгалтер

Отдел маркетинга и продаж

Отдел кадров

Бухгалтерия

Начальник отдела маркетинга и продаж

Директор по производству

Склады с оборудованием

Производственный цех

Рисунок 6 - Организационная структура ООО «Актава»

Во главе общества стоит генеральный директор. В его подчинении находятся главные специалисты организации в составе главного бухгалтера, директора по производству, начальник отдела маркетинга и продаж и начальника отдела кадров.

Анализ основных экономических показателей проведем по данным отчетности ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг. (Приложение А, Б). ООО «Актава» применяет общую систему налогообложения.

Рассмотрим основные финансово-экономические показатели ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг. (таблица 2).

Таблица 2 - Динамика основных финансово-экономических показателей ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Наименование показателя	Ед. изм.	2017 г.	2018 г.	Изменение
				абсол. (±)	Темп, %
Выручка	тыс. руб.	29099	31127	2028	107,0
Себестоимость	тыс. руб.	23037	21656	- 1381	94,0
Прибыль от продаж	тыс. руб.	3674	5610	1936	152,7
Прибыль до налогообложения	тыс. руб.	3669	5606	1937	152,8
Чистая прибыль	тыс. руб.	2935	4485	1550	152,8
Среднегодовая численность работников	чел.	52	49	- 3	94,2
Среднегодовая стоимость основных фондов	тыс. руб.	1618	9493	7875	586,9
Среднегодовая стоимость оборотных активов	тыс. руб.	11597	16209	4612	139,8
Фондоотдача	руб. / руб.	18,0	3,3	- 14,7	18,2
Среднегодовая стоимость активов	тыс. руб.	13214	25709	12495	194,6
Рентабельность основной деятельности	%	15,95	25,91	9,96	−
Рентабельность продаж	%	12,63	18,02	5,40	−
Экономическая рентабельность	%	27,77	21,81	- 5,96	−

Динамика основных финансово-экономических показателей ООО «Актава» имеет и положительную, и отрицательную тенденцию.

Среднегодовая численность работающих на конец 2018 года составляет 49 чел., по итогам 2018 года она снизилась на 3 чел. Наблюдается незначительный рост выручки в 2018 году (7,0 %).

Среднегодовая стоимость основных фондов за 2018 год увеличилась в 2,9 раза, оборотные активы организации увеличились в 2018 году - на 39,8 %. Среднегодовая стоимость источников формирования имущества (пассивов баланса), в состав которого входит собственный капитал организации и привлеченные средства, по итогам 2018 года увеличился на 94,6 % или почти в 2 раза.

По итогам 2018 года наблюдается незначительное увеличение выручки (7,0 %), значительное снижение себестоимости продаж (6,0 %), в результате рост прибыли от продаж составил 52,7 %, что является положительным фактором деятельности организации.

Рост чистой прибыли составил 52,8 %, значительный рост среднегодовой стоимости основных фондов (5,8 раза) способствовал значительному снижению фондоотдачи (81,8 %). Рост активов (94,6 %) незначительно снизил экономическую рентабельность, которая снизилась на 5,96 % и составила 21,81 %, что свидетельствует о снижении экономического роста ООО «Актава».

Таким образом, деятельность ООО «Актава» рентабельна, наблюдается значительный рост активов организации и источников их формирования. Для более полной характеристики финансового состояния рассмотрим показатели ликвидности и платежеспособности ООО «Актава» за 2016 - 2018 гг. (таблица 3).

Таблица 3 - Динамика показателей ликвидности и платежеспособности ООО «Актава» за 2016 - 2018 гг. (на конец года)

Показатели	Рекоменд. значение	2016 г.	2017 г.	2018 г.	Отклонение, (±)
					2017 г.	2018 г.
1. Коэффициент текущей ликвидности	1 ÷ 2	2,32	2,92	6,04	0,60	3,13
2. Чистые оборотные активы, тыс. руб.	> 0	7470	6617	18653	- 853	12036
4. Коэффициент абсолютной ликвидности	0,2 ÷ 0,25	0,37	0,56	3,86	0, 19	3,29
5. Коэффициент критической ликвидности	≥ 0,8	1,38	2,15	4,04	0,77	1,89
6. Коэффициент степени платежеспособности	≥ 3	1,06	1,42	1,43	0,36	0,01
7. Коэффициент общей ликвидности	≥ 1	1,18	1,72	4,55	0,54	2,84

Анализ данных таблицы 4 свидетельствует о высоком уровне ликвидности и платежеспособности ООО «Актава» за 2016 - 2018 гг. Для наглядности динамика основных показателей ликвидности ООО «Актава» за 2016 - 2018 гг. представлена на рисунке 7.

Наблюдается положительная динамика всех показателей ликвидности и платежеспособности. Более значительный рост наблюдается по итогам 2018 года. Коэффициент текущей ликвидности на конец 2018 года увеличился более чем в 2 раза. Коэффициент абсолютной ликвидности в связи со значительным увеличением денежных средств в активах баланса увеличился почти в 6 раз. Значительно увеличился коэффициент критической ликвидности.

Рисунок 7 - Динамика коэффициентов ликвидности ООО «Актава» за 2016 - 2018 гг. (на конец года)

Если на конец 2017 года чистые оборотные активы снизились на 853 тыс. руб., то на конец 2018 года в связи с увеличением уставного капитала организации, чистые оборотные активы увеличились на 12036 тыс. руб. или почти в 3 раза.

Коэффициент общей ликвидности также показывает значительную положительную динамику. Незначительный рост коэффициента степени платежеспособности свидетельствует об устойчивой финансовой политике организации и показывает высокий уровень платежеспособности ООО «Актава» все три года.

Проведем анализ показателей финансовой устойчивости, динамика которых представлена в таблице 4.

Анализ показателей финансовой устойчивости позволяет сделать вывод об улучшении финансового состояния ООО «Актава» в 2018 году. Об этом свидетельствует отрицательная динамика коэффициентов соотношения заемного и собственного капитала и коэффициента долга.

Таблица 4 - Динамика показателей финансовой устойчивости ООО «Актава» за 2016 - 2018 гг. (на конец года)

Наименование показателя	Рекоменд. значение	2016 г.	2017 г.	2018 г.	Изменение, (±)
					2017 г.	2018 г.
1. Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала	≤ 1	0,62	0,42	0,10	- 0, 20	- 0,32
2. Коэффициент долга	0,4 ÷ 0,6	0,38	0,30	0,09	- 0,09	- 0, 20
3. Коэффициент финансовой независимости (автономии)	≥ 0,5	0,62	0,70	0,91	0,09	0, 20
4. Коэффициент финансовой устойчивости	≥ 0,8	0,62	0,70	0,91	0,09	0, 20
5. Индекс постоянного актива	-	0,18	0, 19	0,48	0,01	0,29
6. Коэффициент маневренности собственного капитала	0,2 ÷ 0,5	0,82	0,81	0,52	- 0,01	- 0,29
7. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	≥ 0,1	0,57	0,66	0,83	0,09	0,18
8. Коэффициент финансовой независимости	0,6 - 0,5	1,40	2,51	2,53	1,10	0,02
9. Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств	-	7,82	6,46	1,28	- 1,36	- 5,18

Так как ООО «Актава» не использует в своей деятельности долгосрочные источники формирования активов, коэффициенты автономии и финансовой устойчивости имеют одинаковое значение. Коэффициент автономии в 2018 году имеет высокий показатель по сравнению с 2017 годом, а так же значительно превышает рекомендуемый уровень. Коэффициент финансовой устойчивости показывает высокий уровень на конец 2018 года значительно превышает рекомендуемый уровень.

Индекс постоянного актива показывает, что внеоборотные активы полностью сформированы за счет собственного капитала несмотря на их значительный рост на конец 2018 года.

Таким образом, анализ основных финансово-экономических показателей и показателей ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости показал, что ООО «Актава» ведет прибыльную деятельность, организация обладает высоким уровнем платежеспособности, его финансовое состояние оценивается как абсолютная финансовая устойчивость.

2.2 Анализ формирования прибыли ООО «Актава»

Результативность финансово-хозяйственной деятельности организации характеризуется показателями: доход, выручка от продаж, прибыль, рентабельность продаж, рентабельность совокупного капитала, рентабельность собственного капитала и др.

Используя данные отчета о финансовых результатах (Приложение Б), проведем вертикальный анализ финансовых результатов (таблица 5).

Таблица 5 - Структура финансовых результатов ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Показатели	2017 г.		2018 г.
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу
Выручка от продаж	29099	100,00	31127	100,00
Себестоимость продаж	23037	79,17	21656	69,57
Валовая прибыль	6062	20,83	9471	30,43
Управленческие расходы	2388	8,21	3861	12,40
Прибыль от продаж	3674	12,63	5610	18,02
Прочие доходы	522	1,79	613	1,97
Прочие расходы	527	1,81	617	1,98
Прибыль до налогообложения	3669	12,61	5606	18,01
Текущий налог на прибыль	734	2,52	1121	3,60
Чистая прибыль	2935	10,09	4485	14,41

Как свидетельствуют данные таблицы 5, финансовые результаты деятельности ООО «Актава» имеет положительную динамику. Основной доход приносит операционная (текущая) деятельность.

По итогам 2017 года уровень себестоимости в выручке составил до 79,17 %, а в 2018 году ее уровень снизился до 69,57 %. В результате уровень валовой прибыли также колеблется. В 2017 году уровень валовой прибыли в выручке составлял 20,83 %. В 2018 году уровень валовой прибыли увеличился до 30,43 %, что является положительным фактором в деятельности организации.

Динамика выручки, себестоимости, управленческих расходов и чистой прибыли наглядно представлена на рисунке 8.

Рисунок 8 - Динамика финансовых показателей деятельности ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг., тыс. руб.

Доля управленческих расходов от величины выручки возросла, по итогам 2017 года доля управленческих расходов в выручке составляла 8,21 %, то по итогам 2018 года 12,4 %.

Уровень прибыли от продаж в выручке имеет стабильную положительную динамику. Ее уровень увеличился с 12,63 % в 2017 году до 18,02 % - в 2018 году. В связи с отсутствием привлеченных и предоставленных денежных заемных средств в Отчете о финансовых результатах как в 2017 году, так и в 2018 году проценты к получению и к оплате отсутствуют.

Анализ прочих доходов и расходов по отношению к выручке свидетельствует о незначительном их увеличении в 2018 году, что можно объяснить ростом выручки от продаж.

Доля прибыли до налогообложения и чистой прибыли в выручке ООО «Актава» за 2016 - 2018 годы, так же как и текущий налог на прибыль имеет положительную динамику.

В таблице 6 представлена динамика финансовых результатов ООО «Актава» за 2017 - 2018 годы.

Таблица 6 - Динамика финансовых результатов ООО «Актава» за 2017-2018 гг.

Показатели	Сумма, тыс. руб.		Изменение, (±)
	2017 г.	2018 г.	тыс. руб.	Темп, %
Выручка от продаж	29099	31127	2028	107,0
Себестоимость продаж	23037	21656	- 1381	94,0
Валовая прибыль	6062	9471	3409	156,2
Управленческие расходы	2388	3861	1473	161,7
Прибыль от продаж	3674	5610	1936	152,7
Прочие доходы	522	613	91	117,4
Прочие расходы	527	617	90	117,1
Прибыль до налогообложения	3669	5606	1937	152,8
Текущий налог на прибыль	734	1121	387	152,8
Чистая прибыль	2935	4485	1550	152,8

Из таблицы 6 выручка от продаж ООО «Актава» в 2018 году увеличилась на 7,0 %, что свидетельствует о стабильности партнерских отношений с покупателями и заказчиками. Снижение темпов роста себестоимости свидетельствует повышение эффективности управления издержками организации.

Динамика управленческих расходов стабильна, рост управленческих расходов в 2018 году составил на 61,7 % и значительно повлиял на уровень прибыли от продаж.

Прибыль от продаж по итогам 2018 года, в результате значительного превышения темпов роста выручки над темпами роста себестоимости, увеличилась на 52,7 %.

Сальдо прочих доходов и расходов организации не оказывает значительного влияния на прибыль до налогообложения.

ООО «Актава» находится на общей системе налогообложения и выплачивает государству 20 % прибыли. Чистая прибыль организации имеет стабильную положительную динамику, что наглядно представлено на рисунке 9.

Рисунок 9 - Динамика прибыли в ООО «Актава» по итогам 2017 - 2018 гг., тыс. руб.

Нераспределенная прибыль формируется до 90 % за счет финансового результата от продажи продукции, работ, услуг.

На прибыль от продажи конкретного вида товара оказывают влияние объем продаж, цена реализации и полная себестоимость.

Объем продаж может оказывать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема реализации происходит уменьшение величины прибыли.

Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли и наоборот.

Цена реализации является интенсивным фактором роста прибыли, однако темпы ее увеличения не должны приводить к опережающему темпу сокращения объемов продаж, иначе будет иметь место снижение величины прибыли.

Используя методику факторного анализа прибыли от продаж, определим влияние факторов на изменение прибыли от продаж ООО «Актава» за 2017 и 2018 годы. Инфляция в России в 2018 году составила 6,6 %.

Выручка от продаж в отчетном периоде в сопоставимых ценах определяется по формуле:

В_Ц = В_1/I_Ц, (4)

где В_ц - выручка от продаж в сопоставимых ценах;

В₁ - выручка от продаж в отчетном периоде;

I_ц - индекс цен (инфляция).

Выручка от продаж в сопоставимых ценах составит 29200 тыс. руб. (31127/1,066). Если из выручки анализируемого периода вычесть выручку в сопоставимых ценах, скорректированную на индекс цен, то полученная разность укажет на прирост выручки за счет прироста цены реализации. Следовательно, рост выручки за счет увеличения цены составит 1927 тыс. руб. (31127 - 29200). Ценовой фактор, таким образом, оказывал решающее влияние на общий прирост выручки от продаж.

Исходная информация для факторного анализа прибыли от продаж ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг. представлена в таблице 7.

Таблица 7 - Исходная информация для факторного анализа прибыли от продаж ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Показатель	2017 г		2018 г.		Изменение, (±)
	тыс. руб.	в % к выручке	тыс. руб.	в % к выручке	тыс. руб.	% к выручке
Выручка от продаж	29099	100	31127	100	+ 2028	-
Выручка от продаж в сопоставимых ценах	29099	-	29200	-	+ 101	-
Себестоимость продаж	23037	79,168	21686	69,573	- 1381	- 9,595
Управленческие расходы	2388	8, 206	3861	12,404	+ 1473	+ 4, 198
Прибыль от продаж	3674	12,626	5610	18,023	+ 1936	+ 5,397
Рентабельность продаж, %	12,63	-	1,02	-	+ 5,397	-

Влияние изменения объема реализованной продукции на сумму выручки рассчитывается разностью между скорректированной выручкой и выручкой предыдущего периода. Выручка за счет увеличения количества реализованной продукции увеличилась в отчетном году на 101 тыс. руб. (29200 - 29099). Увеличение выручки от продаж на 2028 тыс. руб., таким образом, вызвано, в первую очередь, увеличением цен на реализованную продукцию и во вторую очередь объемов производства и реализации.

Проанализируем влияние факторов на изменение прибыли от продаж.

Влияние фактора "Выручка" на сумму прибыли от продаж можно рассчитать при помощи следующей формулы:

(5)

где ∆П_{в -} изменение прибыли от продаж под влиянием фактора "Выручка";

В₁ и В₀ - соответственно выручка от продаж в отчетном и базисном периодах;

Rпр - рентабельность продаж в базисном периоде.

Рассчитаем влияние фактора "Выручка" на сумму прибыли от продаж:

Влияние фактора "Цена" определяется по формуле:

(6)

Влияние фактора "Цена" составит:

Фактор "Себестоимость реализации" определяется следующим образом:

(7)

где УС₁ и УС₀ - уровни себестоимости в отчетном и базисном периодах соответственно.

Определим влияние фактора "Себестоимость продаж":

Расчет влияния фактора "Управленческие расходы" определим по формуле:

(8)

где У_ур1 и У_ур0 - соответственно, управленческие расходы отчетного и прошлого года в выручке от продаж.

Влияние фактора "Управленческие расходы" составит:

Общее влияние факторов на выручку от продаж в 2017 году составит:

∆П_пр = 13 + 243 + 2987 - 1307 = 1936 тыс. руб.

Результаты факторного анализа прибыли от продаж ООО «Актава» за 2017 - 2018 годы представлены в таблице 8.

Таблица 8 - Результаты факторного анализа прибыли от продаж ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Факторы влияния	Значения факторов влияния, тыс. руб.
Изменение объема продаж	+ 13
Изменение цены реализации	+ 243
Изменение себестоимости проданной продукции	+ 2987
Изменение управленческих расходов	- 1307
Совокупное влияние факторов на изменение прибыли от продаж	+ 1936

Таким образом, факторный анализ прибыли от продаж показал, что на увеличение прибыли от продаж положительное влияние оказало увеличение объемов продаж, увеличение цен на реализуемую продукцию, снижение себестоимости продаж и отрицательное влияние оказало увеличение уровня управленческих расходов.

Для целей дальнейшего определения влияния факторов на абсолютные показатели прибыльности проведем факторный анализ прибыли до налогообложения. Для этого воспользуемся данными таблицы 8.

Анализ проведем методом цепных подстановок по формуле:

П_н/о = П_пр + Д_ук + %_пол ‒ %_упл + Д_пр - Р_пр, (9)

где П_н/о - прибыль до налогообложения;

П_р - прибыль от продаж;

Д_ук - доходы от участия в других организациях;

%_пол - проценты полученные;

%_упл - проценты уплаченные;

Д_пр - прочие доходы;

Р_пр - прочие расходы;

У организации отсутствуют доходы от участия в других организациях, а так же проценты полученные и уплаченные.

Влияние факторов на изменение прибыли до налогообложения организации представлено в таблице 9.

Таблица 9 - Оценим влияние факторов на изменение прибыли до налогообложения ООО «Актава» за 2018 гг.

Показатель	2017 г.	2018 г.	Изменение, (±)	Влияние фактора на изменение прибыли до налогообложения
Прибыль от продаж	3674	5610	+ 1936	+ 1936
Прочие доходы	522	613	+ 91	- 91
Прочие расходы	527	617	+ 90	- 90
Совокупное влияние факторов на изменение прибыли до налогообложения	-	-	-	−
Прибыль до налогообложения	3669	5606	+ 1937	+ 1937

В отчетном периоде прибыль до налогообложения организации выросла на 1937 тыс. руб. В результате роста прибыли от продаж прибыль выросла на 1936 тыс. руб., в результате отсутствия процентов к получению и процентов к оплате прибыль не изменилась. Из-за увеличения прочих доходов прибыль увеличилась на 91 тыс. руб., а из-за увеличения прочих расходов прибыль снизилась на 90 тыс. руб.

Следовательно, положительное влияние на увеличение прибыли до налогообложения оказало увеличение прибыли от продаж и изменение прочих доходов, отрицательное влияние оказало увеличение прочих расходов.

Для оценки эффективности работы промышленного предприятия недостаточно использовать только показатель прибыли.

Рентабельность - это относительный показатель эффективности производства, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования ресурсов. В основе построения коэффициентов рентабельности лежит отношение прибыли (чаще всего в расчет показателей рентабельности включают чистую прибыль) или к затраченным средствам, или к выручке от реализации, или к активам предприятия.

Таким образом, коэффициенты рентабельности показывают степень эффективности деятельности организации.

Виды рентабельности организации по активам являются относительными показателями, характеризующими эффективность деятельности.

Анализ прибыльности деятельности ООО «Актава» за 2017 ‒ 2018 гг. представлен в таблице 10.

Таблица 10 - Динамика показателей рентабельности деятельности ООО «Актава» за 2017-2018 гг.

Наименование показателя	2017 г.	2018 г.	Изменение, (±)
Рентабельность продаж, %	12,63	18,02	5,40
Норма чистой прибыли, %	10,09	14,41	4,32
Рентабельность затрат, %	14,45	21,99	7,53
Рентабельность активов, %	27,77	21,81	- 5,96
Фондорентабельность, %	226,83	59,06	- 167,77
Рентабельность оборотных активов, %	31,64	34,59	2,95
Рентабельность собственного капитала, %	33,89	20,26	- 13,63
Рентабельность заемного капитала, %	64,47	125,50	61,03

Как свидетельствуют данные таблицы 10 прибыльность продаж увеличилась на 5,40 % и составила 18,02 % против 12,63% в 2017 году.

В результате опережения темпов роста в ООО «Актава» выручки над темпами роста расходов все же можно говорить о росте эффективности продаж продукции и осуществления затрат (как постоянных, так и переменных).

Норма чистой прибыли - это показатель, включенный в систему экономических индикаторов для прогнозирования банкротства при проведении финансового анализа и осуществления контрольных функций со стороны налоговой службы. В ООО «Актава» прибыльность всей деятельности увеличилась на 4,32 %.

По итогам 2017 года рентабельность собственного капитала составила 48,90 %, а по итогам 2018 года снизилась до 33,86 %, так как среднегодовая стоимость собственного капитала организации увеличилась в 2,5 раза.

Так как уровень заемного капитала в балансе в 2018 году занимает всего 13,9 %, то и его рентабельность показывает более значительный уровень.

Таким образом, в связи с увеличением выручки от продаж относительная эффективность деятельности организации увеличилась, но в связи со значительным ростом активов ООО «Актава» и источников их формирования в 2018 году, эффективность использования капитала снизилась за исключением эффективности использования оборотных активов и заемного капитала, у которых наблюдается положительная динамика рентабельности использования.

Расчет рентабельности собственного капитала ООО «Актава» за 2017 - 2018 годы представлен в таблице 11.

Как свидетельствуют данные таблицы 11, рентабельность собственного капитала ООО «Актава» по итогам 2018 года снизилась на 13,63 %.

Таблица 11 - Динамика рентабельности собственного капитала ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Показатели	2017 г.	2018 г.	Изменение, (±)
1. Рентабельность собственного капитала, %	33,89	20,26	- 13,63
2. Коэффициент качества прибыли	0,798	0,799	0,001
3. Рентабельность продаж, %	12,63	18,02	5,39
4. Капиталоотдача (коэффициент оборачиваемости активов), руб. / руб.	2, 20	1,21	- 0,99
5. Коэффициент финансовой зависимости	1,53	1,16	- 0,37

Коэффициент оборачиваемости активов и коэффициент финансовой зависимости то же имеют тенденцию снижения.

Согласно представленной оценки влияния факторов на изменение рентабельности собственного капитала, на ее оказывают влияние следующие факторы: - рентабельность продаж;

• коэффициент оборачиваемости активов (ресурсоотдача);
• коэффициент финансовой зависимости;
• показатель структуры капитала организации или коэффициент финансовой зависимости (итог баланса по активу равен соответственно, итогу баланса по пассиву, т.е. сумме собственного и заемного капитала).

Используя метод цепной подстановки, проведем факторный анализ рентабельности собственного капитала.

Результаты расчетов представлены в таблице 12.

Таблица 12 - Результаты факторного анализа рентабельности собственного капитала ООО «Актава» за 2017 ‒ 2018 гг.

Показатели	Алгоритм расчета	Влияние фактора, %
Изменение коэффициента качества прибыли	0,001 * 12,63 * 2,20 * 1,53	0,04
Изменение рентабельности продаж	0,799 *5,39 *2,20 * 1,53	14,50
Изменение ресурсоотдачи (коэффициента оборачиваемости активов)	0,799 * 18,02*( - 0,99) * 1,53	- 21,81
Изменение коэффициента финансовой зависимости	0,799*18,02 *1,21*( - 0,37)	- 6,45
Итого		- 13,72

Таким образом, рентабельность собственного капитала ООО «Актава» снизилась на 13,72 %, в том числе снизилась за счет снижения ресурсоотдачи - на 21,81 %, за счет снижения коэффициента финансовой зависимости - на 6,45 % и увеличилась за счет увеличения коэффициента качества прибыли на 0,04 % и за счет увеличения рентабельности продаж - на 14,50 %.

Таким образом, анализ рентабельности деятельности ООО «Актава» показал, что эффективность деятельности организации в исследуемом периоде имеет незначительный уровень и положительную динамику. Об этом свидетельствует положительная динамика рентабельности основной деятельности и рентабельности продаж.

Показатели рентабельности капитала ООО «Актава» (активов, основных фондов и собственного капитала) имеют отрицательную динамику в 2018 году, основной причиной которой является значительный рост их среднегодовой стоимости.

Рентабельность оборотных активов и заемного капитала показывает положительную динамику, так как увеличение среднегодовой стоимости оборотных активов показывает менее значительную динамику по сравнению с увеличением прибыли до налогообложения, а среднегодовая стоимость заемного капитала значительно снизилась.

Факторный анализ рентабельности собственного капитала показал, что на снижение рентабельности собственного капитала оказало значительное отрицательное влияние снижение ресурсоотдачи ООО «Актава» и положительное влияние увеличение рентабельности продаж.

В целях повышения эффективности деятельности и увеличения темпов экономического роста необходимо разработать мероприятия, способствующие повышению прибыли и рентабельности деятельности организации.

ГЛАВА 3 ПРОБЛЕМЫ ОПТИМИЗАЦИИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ПРИБЫЛИ И ПУТИ ЕЕ ПОВЫШЕНИЯ ООО «АКТАВА»

Анализ использования прибыли до налогообложения по данным отчета о финансовых результатах ООО «Актава» за 2017 ‒ 2018 гг. представлен в таблице 13.

Таблица 13 ‒ Анализ использования прибыли до налогообложения ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг. (тыс. руб., %)

Показатели	2017 г.		2018 г.		Изменение, (±)
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	Темп, %
Прибыль до налогообложения	3669	100,0	5606	100,0	1937	152,79
Текущий налог на прибыль	734	20,0	1121	20,0	387	152,79
Чистая прибыль	2935	80,0	4485	80,0	1550	152,79

Как свидетельствуют данные таблицы 13, прибыль до налогообложения ООО «Актава» использована только на выплату налога на прибыль как в 2017 году, так и в 2018 году.

Анализ использования чистой прибыли по данным бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах представлен в таблице 14.

Таблица 14 - Анализ использования чистой прибыли по данным бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах ООО «Актава» за 2017г. - 2018 гг. (тыс. руб.)

Показатель	2017 г.	2018 г.
Чистая прибыль (ф.2. с.2400)	2935	4485
Нераспределенная прибыль (ф.1 с.1370), в т. ч.: на начало года	969	- 5
на конец года	- 5	3896
изменение (±)	- 974	3891
Реинвестированная (капитализированная) прибыль	-	3901
Прибыль, направленная на потребление	2935	584

Анализ использования чистой прибыли показал, что в 2017 г. чистая прибыль полностью была изъята собственником на потребление, а на производство и развитие чистая прибыль не направилась. В 2018 г. Чистая прибыль ООО «Актава» составила 4485 тыс. руб., из нее на производственное развитие (реинвестированная прибыль) было направлено 3891 тыс. р. (87 %), на потребление собственник изъял 584 тыс. руб. (13 %) чистой прибыли.

Рассмотрим, как использована чистая прибыль ООО «Актава» в 2017 году и в 2018 году по данным бухгалтерского баланса (таблица 15).

Таблица 15 - Анализ использования чистой прибыли по данным бухгалтерского баланса ООО «Актава» за 2017-2018 гг. (тыс. руб., %)

Показатели	Сумма, тыс. руб.		Изменение, (±)
	2017 г.	2018 г.	+/-	%, раз
Чистая прибыль	2935	4485	1550	152,79
Уставной капитал	8179	32200	24021	393,69
Нераспределенная прибыль (убыток)	-5	3896	3901	779,2 раза
Капитал и резервы	8174	36096	27922	441,60
Основные средства	1557	17428	15871	11,2 раза
Оборотные средства	10066	22351	12285	222,04

Как показывают данные бухгалтерского баланса и таблицы 15, чистая прибыль 2017 года не была капитализирована в размере 3901 тыс. руб., поэтому была использована собственником по своему усмотрению в сумме 584 т. р., что предусмотрено уставом организации.

По итогам 2018 года было капитализировано 3901 тыс. руб. чистой прибыли: был покрыт убыток в размере 5 тыс. руб. и на конец 2018 года нераспределенная прибыль составила 3896 тыс. руб. Оставшаяся часть чистой прибыли в размере 584 тыс. руб. было использовано собственником по своему усмотрению.

В общем, по итогам всех проведенных расчетов (по итоговым показателям анализа прибыли) видно, что организация имеет большие перспективы в развитии, в возможности совершенствовать свои результаты, а так же успешное управление со стороны руководства этому будет способствовать.

В целях прогнозирования успешного развития бизнеса на перспективу целесообразно проведение расчетов по оценке безубыточности и определению запаса финансовой прочности организации.

Такой анализ позволяет решить следующие управленческие задачи: определить минимально допустимый объем продаж, при котором будут покрываться все затраты, связанные с осуществлением основной деятельности фирмы; установить запас финансовой прочности организации и ее привлекательность на рынке товаров и услуг; выявить факторы, влияющие на изменение запаса прочности (выручка от продаж, величина постоянных затрат, значение цены).

В таблице 16 представлен маржинальный анализ прибыли ООО «Актава» за 2017 ‒ 2018 гг.

Таблица 16 - Маржинальный анализ ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Показатель	2017 г.	2018 г.	Изменение
			абсол. (±)	Темп, %
1. Выручка, тыс. руб.	29099	31127	2028	107,0
2. Полная себестоимость услуг, тыс. руб.	25 425	25 517	92	100,4
3. Затраты переменные, тыс. руб.	23 037	21 656	- 1381	94,0
4. Затраты постоянные, тыс. руб.	2 388	3 861	1473	161,7
5. Прибыль от продаж, тыс. руб.	3674	5610	1936	152,7
6. Маржинальная прибыль, тыс. руб.	6062	9471	3409	156,2
7. Доля маржинальной прибыли в выручке, доли	20,8	30,4	9,6	х

Маржинальный анализ прибыли показал, что маржинальная прибыль имеет стабильную положительную динамику, доля маржинальной прибыли в выручке за 2018 год увеличилась с 20,8 % до 30,4 %, что является положительным фактором.

Таким образом, анализ полученной прибыли ООО «Актава» показал, что прибыль организации в исследуемом периоде имеет значительный уровень и положительную динамику.

В таблице 17 представлены показатели безубыточности деятельности ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Таблица 17 - Показатели безубыточности деятельности ООО «Актава» за 2017 - 2018 гг.

Наименование показателя	Формула расчета	2017 г.	2018 г.	Изменение
				абсол. (±)	Темп, %
1. Выручка, тыс. руб.	стр.2110 ОФР	29099	31127	2028	106,97
2. Переменные расходы, тыс. руб.	стр.2120 ОФР	23037	21656	- 1381	94,01
3. Маржинальная при-быль, тыс. руб.	Выручка - Переменные затраты	6062	9471	3409	156,24
4. Постоянные расходы, тыс. руб.	стр. (2210 + 2220) ОФР	2388	3861	1473	161,68
5. Прибыль от продаж, тыс. руб.	стр.2200 ОФР	3674	5610	1936	152,69
6. Коэффициент маржинальной прибыли, %	Маржинальная прибыль / Выручка	20,83	30,43	9,59	х
7. Точка безубыточности, тыс. руб.	Постоянные затраты / Коэффициент маржинальной прибыли	11463	12689	1226	110,70
8. Запас финансовой прочности, тыс. руб.	Выручка - Точка безубыточности	17636	18438	802	104,54
9. Уровень операционного рычага	Маржинальная прибыль / Прибыль от продаж	1,65	1,69	0,04	-

Как свидетельствуют данные таблицы 17, увеличение производственного рычага свидетельствует об увеличении эффективности деятельности организации в 2018 году. Увеличение выручки от продаж на 1 % привело к увеличению прибыли от продаж на 1,65 % в 2017 году и на 1,69 % в 2018 году риск потери операционной прибыли растет.

В результате осуществления эффективной финансово-хозяйственной деятельности, роста выручки от продажи продукции и оборудования, грамотной ценовой политики, применения различных действенных ценовых механизмов продажи продукции и услуг "запас финансовой прочности" ООО «Актава» вырос до 4,54 %.

Так как у ООО «Актава» два вида деятельности, проведем маржинальный анализ в условиях многопродуктового производства.

В условиях многопродуктового производства маржинальный анализ основывается на структуре продаж - соотношении отдельных видов продукции в общем объеме реализации (удельный вес).

Комбинация продаж:

• производство автомобильных номеров - 84,5 %;
• продажа оборудования - 18,5 %.

Для определения точки безубыточности необходимо определить величину средневзвешенной ставки маржинального дохода:

= ∑Уд_i ∙ C_МДi, (19)

где Уд_i - удельный вес і-ого вида продукции в общем объеме продаж;

С_{МД, i} - ставка маржинального дохода і-ого вида продукции.

Средневзвешенную величину ставки маржинального дохода можно также определить по формуле:

= З_пер / В, (20)

Точка безубыточности рассчитывается по формуле:

Т_Б/У = З_пост / МП ∙ В, (21)

По данным таблицы 17, точка безубыточности за 2018 г. составляет 12689 тыс. руб.

При неизменной структуре реализации точка безубыточности по видам деятельности составит:

• производство автомобильных номеров - 12689 ∙ 84,5 % = 10722 тыс. руб.;
• продажа оборудования - 12689 ∙ 18,5 % = 1967 тыс. руб.

Данные для анализа безубыточности в условиях ООО «Актава» показаны в таблице 18.

Таблица 18 - Показатели безубыточности по видам деятельности ООО «Актава» за 2018 г.

Показатель	Производство автомобильных номеров	Продажа оборудования	Всего
Выручка, тыс. руб.	25382	5745	31127
Удельный вес видов деятельности, %	81,5	18,5	100
Переменные затраты, тыс. руб.	18532	3124	21656
Переменные затраты на 1 руб. выручки, руб.	0,7301	0,5438	0,6957
Маржинальный доход, тыс. руб.	6850	2621	9471
Ставка маржинального дохода, доля	0,2699	0,4562	0,3043
Общие постоянные расходы, тыс. руб.	-	-	3861
Точка безубыточности	10347	2342	12689
Прибыль от продаж, тыс. руб.	-	-	5610

Анализ данных таблицы 18 показывает, что ставка маржинального дохода значительно выше у второго вида деятельности - продажа оборудования, она составляет 0,4562, тогда как ставка маржинального дохода первого вида деятельности - производство автомобильных номеров значительно ниже и составляет 0,2699.

Изменим структуру реализации видов деятельности в пользу второго вида деятельности - продажа оборудования следующим образом:

• производство автомобильных номеров - 60 %;
• продажа оборудования - 40 %.

Рассчитаем переменные затраты в случае изменения структуры реализации согласно переменным затрат на 1 руб. выручки (таблица 18), тогда средневзвешенная ставка маржинального дохода изменится и составит 0,3444 (таблица 19).

Таблица 19 - Показатели безубыточности по видам деятельности ООО «Актава» при измененной структуре

Показатель	Производство автомобильных номеров	Продажа оборудования	Всего
Выручка, тыс. руб.	18676	12451	31127
Удельный вес видов деятельности, %	60,0	40,0	100
Переменные затраты, тыс. руб.	13636	6770	20406
Переменные затраты на 1 руб. выручки, руб.	0,7301	0,5438	0,6556
Маржинальный доход, тыс. руб.	5040	5680	10721
Ставка маржинального дохода, доля	0,2699	0,4562	0,3444
Общие постоянные расходы, тыс. руб.	-	-	3861
Точка безубыточности	6726	4484	11210
Прибыль от продаж, тыс. руб.	-	-	6860

В результате изменения переменных расходов по видам продукции изменится и маржинальный доход.

Точка безубыточности при этом составит:

Т_Б/У = 3861/10721 ∙ 31127 = 11210 тыс. руб.

Таким образом, вследствие изменения структуры реализации продукции в ООО «Актава» точка безубыточности приняла меньшее значение. Это вызвано увеличением доли выручки от продажи оборудования с большей ставкой маржинального дохода. При этом прибыль от продаж увеличится с 5610 тыс. руб. до 6860 тыс. руб. или на 1250 тыс. руб., что имеет существенное значение для принятия управленческого решения.

Рассмотренный подход предполагает, что постоянные расходы распределяются на все виды деятельности. Если отдельные виды постоянных расходов связаны с производством конкретного вида продукции и не должны относиться на себестоимость других ее видов, то такой анализ необходимо проводить в рамках производственной линии, а не всего производства в целом.

Таким образом, оценка формирования прибыли на основе взаимосвязи «затраты - выручка – прибыль» в ООО «Актава» показала, что изменение структуры реализации видов деятельности в пользу второго вида деятельности - продажа оборудования, является выгодным управленческим решением, так как позволит значительно увеличить прибыль от продаж.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Курсовая работа выполнена на материалах ООО «Актава», основными видами деятельности которого является производство автомобильных номеров и продажа оборудования.

Анализ основных финансово-экономических показателей показал, что деятельность ООО «Актава» рентабельна, наблюдается значительный рост активов организации и источников их формирования, что способствовало незначительному снижению эффективности их использования.

Анализ полученной прибыли ООО «Актава» показал, что прибыль организации в исследуемом периоде имеет значительный уровень и положительную динамику.

По итогам 2018 года было капитализировано 3901 тыс. руб. чистой прибыли: был покрыт убыток в размере 5 тыс. руб. и на конец 2018 года нераспределенная прибыль составила 3896 тыс. руб. Оставшаяся часть чистой прибыли в размере 584 тыс. руб. также была использована собственником по своему усмотрению.

Анализ прибыльности ООО «Актава» показал, что наблюдается положительная динамика прибыльности деятельности ООО «Актава» в 2018 году. В результате опережения темпов роста в ООО «Актава» выручки над темпами роста расходов можно говорить о росте эффективности продаж продукции и осуществления затрат (как постоянных, так и переменных), прибыльность всей деятельности увеличилась на 4,32 %.

Показатели рентабельности капитала ООО «Актава» (активов, основных фондов и собственного капитала) имеют отрицательную динамику в 2018 году, основной причиной которой является значительный рост их среднегодовой стоимости. Рентабельность оборотных активов и заемного капитала показывает положительную динамику, так как увеличение среднегодовой стоимости оборотных активов показывает менее значительную динамику по сравнению с увеличением прибыли до налогообложения, а среднегодовая стоимость заемного капитала значительно снизилась.

Проведение расчетов по оценке безубыточности и определению запаса финансовой прочности организации показали, что увеличение производственного рычага способствует увеличению эффективности деятельности организации в 2018 году. Увеличение выручки от продаж на 1 % привело к увеличению прибыли от продаж на 1,65 % в 2017 году и на 1,69 % в 2018 году.

ООО «Актава» ведет два вида деятельности: производство автомобильных номеров и продажа оборудования. Маржинальный анализ прибыли по видам деятельности показал, что второй вид деятельности имеет маржинальную ставку значительно выше. Но структуре реализации по видам деятельности занимает незначительную долю.

Анализ маржинального дохода и прибыли от продаж при изменении структуры реализации по видам деятельности показал, что в случае увеличения доли выручки по второму виду деятельности, ООО «Актава» может значительно увеличить прибыль от продаж.

Таким образом, оценка формирования прибыли на основе взаимосвязи «затраты - выручка – прибыль» в ООО «Актава» показала, что изменение структуры реализации видов деятельности в пользу второго вида деятельности - продажа оборудования, является выгодным управленческим решением, так как позволит значительно увеличить прибыль от продаж.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Конституция Российской федерации (с поправками от 30 декабря 2014 г., 5 февраля 2018 г.). – М.: Триада, 2018.
2. Гражданский кодекс Российской Федерации, часть 2. 1994 (ред. от 06.12.2014, с изм. от 27.06.2016) – «КонсультантПлюс»
3. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от 31.07.1998 N 146-ФЗ (ред. от 29.12.2018) (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.01.2016) – «КонсультантПлюс»
4. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) (ред. от 29.12.2018) (с изм. и доп., вступ. в силу с 01.01.2016) – «КонсультантПлюс»
5. Амбарцумов А. А. Экономика. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2016. – 299 c.
6. Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник / Под ред.М.И. Баканова.5-е изд., перераб и доп. М.: Финансы и статистика, 2017. - 536 с.
7. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика, 2017. – 208 с.
8. Бланк И. А. Управление прибылью.– К.: Центр, Эльга, 2016. - 452 с.
9. Бороненкова С.А., Мельник М.В. Методология экономического анализа деятельности хозяйствующих субъектов. М.: Финансы и статистика, 2014. - 240 с.
10. Варпаева И.А. Бухгалтерский учет в подготовке управленческих решений по использованию прибыли // Все для бухгалтера. 2017. № 3. С. 123 - 127.
11. Вахрушина М.А. Управленческий анализ: Учеб. пособие.4-е изд., перераб. М.: Изд-во "Омега - Л", 2016. - 399 с.
12. Вечканов Г.С., Вечканова Г.Р. Словарь рыночной экономики. СПб.: Инфра-М, 2016. - 145 с.
13. Войтоловский Н.В., Калинина А.П. Экономический анализ. М.: Высшее образование, 2016. - 513 с.
14. Глазов М. М. Анализ и диагностика финансово- хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – СПб.: «Александровский издательский дом», 2010. – 448 с.
15. Гиляровская Л.Т., Лысенко Д.В., Ендовицкий Д.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник. М.: ТК Велби, Изд-во "Проспект", 2016. - 360 с.
16. Ефимова О.В. Финансовый анализ. М.: Бухгалтерский учет, 2014. - 145 с.
17. Захарьин В.Р. Бухгалтерский финансовый учет: учебное пособие. М.: Издательство РИОР, 2017. - 128 с.
18. Каратуев А. Г. Финансовый менеджмент: Учебно-справочное пособие. – М.: ИД ФБК – ПРЕСС, 2018. – 496 с.
19. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. – М.: Финансы и статистика, 2014. - 560 с.
20. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учеб. пособие.3-е изд., перераб и доп. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2014. - 448 с.
21. Никитин С.Е. Прибыль: теоретические и практические подходы / Никитин, С.Е., Глазова, Е.Г. – МЭМО. – 2018. – № 5.
22. Новодворский В.Д., Клестова Н.В., Шпак А.В. Прибыль предприятия: бухгалтерская и экономическая. // Финансы, № 4, 2018, с. 64-68
23. Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учебник для вузов. – М.: ЮНИТИ, 2014. – 639 с.
24. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2014. – 425 с.
25. Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности: Краткий курс. М.: ИНФРА-М, 2010. - 320 с.
26. Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник.11-е изд., испр. и доп. М.: "Новое знание", 2016. - 651 с.
27. Семенихин В.В. Налог на прибыль организаций. М.: ГроссМедиа, РОСБУХ, 2014. - 960 с.
28. Соколов Я.В., Старовойтова Е.В. Как трансформировать российскую бухгалтерскую отчетность? // Бухгалтерский учет. 2017. № 7. С.72 - 78.
29. Толпегина О.А. Анализ прибыли: теория и практика исследования. // Экономический анализ: теория и практика, 2017. № 2. С.15 - 21.
30. Филанова П.Р. Прибыль: в защиту цели, оправдывающей средства. М.: Феникс, 2016. - 410 с.
31. Шеремет А.Д., Ионова А.Ф. Финансы предприятий: менеджмент и анализ. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 538 с.
32. Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности. М.: ИНФРА-М, 2016 - 415 с.
33. Материалы информационно-правовой системы Консультант Плюс - http://www.consultant.ru

ПРИЛОЖЕНИЕ А

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС ООО «АКТАВА» НА 31.12.2018 ГОДА

Бухгалтерский баланс

на	31 декабря	20	18	г.			Коды
Форма по ОКУД							0710001
Дата (число, месяц, год)							31	12		2018
Организация	ООО «Актава»					по ОКПО	95447577
Идентификационный номер налогоплательщика						ИНН	5401269167
Вид экономической деятельности	Производство готовых металлических изделий					по ОКВЭД	28.75.27
Организационно-правовая форма/форма собственности				общества
с ограниченной ответственностью / частная собственность					по ОКОПФ/ОКФС		67		16
Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.)						по ОКЕИ	384 (385)

Местонахождение (адрес): 423800, г. Казань, ул. Профессиональная, д.30Б

АКТИВ	Код	На 31.12.2018 года	На 31.12.2017 года	На 31.12.2016 года
1	2	5	4	3
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	1110	15
Результаты исследования и разработок	1120
Основные средства	1130	17428	1557	1678
Доходные вложения в материальные ценности	1140
Финансовые вложения	1150
Отложенные налоговые активы	1160
Прочие внеоборотные активы	1150
Итого по разделу I	1100	17443	1557	1678
II. Оборотные активы
Запасы	1210	7382	2641	5318
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	1220
Дебиторская задолженность	1230	673	5477	5703
Финансовые вложения	1240		75	75
Денежные средства	1250	14268	1873	2031
Прочие оборотные активы	1260	28
Итого по разделу II	1200	22351	10066	13127
БАЛАНС	1600	39794	11623	14805

Продолжение Приложения А

ПАССИВ	Код	На 31.12.2018 года	На 31.12.2017 года	На 31.12.2016 года
1	2	5	4	3
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	1310	32200	8179	8179
Собственные акции, выкупленные у акционеров	1320
Переоценка внеоборотных активов	1340
Добавочный капитал (без переоценки)	1350
Резервный капитал	1360
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	3896	-5	969
Итого по разделу III	1300	36096	8174	9148
IV. Долгосрочные обязательства
Заемные средства	1410
Отложенные налоговые обязательства	1420
Оценочные обязательства	1430
Прочие долгосрочные обязательства	1450
Итого по разделу IV	1400	0	0	0
V. Краткосрочные обязательства
Заемные средства	1510		515	175
Кредиторская задолженность	1520	3698	2934	5482
Доходы будущих периодов	1530
Оценочные обязательства	1540
Прочие обязательства	1550
Итого по разделу V	1500	3698	3449	5657
БАЛАНС	1700	39794	11623	14805

ПРИЛОЖЕНИЕ Б

ОТЧЕТ О ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТАХ ООО «АКТАВА» ЗА 2018 ГОД

за	январь-декабрь	20	18	г.					Коды
Форма по ОКУД									0710002
Дата (число, месяц, год)									31		12		2018
Организация	ООО «Актава»							по ОКПО	95447577
Идентификационный номер налогоплательщика								ИНН	5401269167
Вид экономической деятельности	Производство готовых металлических изделий							по ОКВЭД	28.75.27
Организационно-правовая форма/форма собственности				общества
с ограниченной ответственностью / частная собственность					по ОКОПФ/ОКФС				67			16
Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.)								по ОКЕИ	384 (385)
Наименование показателя						Код	За январь-декабрь 2018 года			За январь-декабрь 2017 года
1						2	3			4
Выручка						2110	31127			29099
Себестоимость продаж						2120	21656			23037
Валовая прибыль						2100	9471			6062
Коммерческие расходы						2210
Управленческие расходы						2220	3861			2388
Прибыль (убыток) от продаж						2200	5610			3674
Доходы от участия в других организациях						2310
Проценты к получению						2320
Проценты к уплате						2330
Прочие доходы						2340	613			522
Прочие расходы						2350	617			527
Прибыль (убыток) до налогообложения						2300	5606			3669
Текущий налог на прибыль						2420	1121			734
в т. ч. постоянные налоговые обязательства						2421
Изменение отложенных налоговых активов						2430
Изменение отложенных налоговых обязательств						2450
Прочее						2460
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода						2400	4485			2935