ПРАВОВОЕ РЕГУЛИРОВАНИЕ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ В МЕЖДУНАРОДНОМ ЧАСТНОМ ПРАВЕ (По международному частному праву)

Содержание:

Введение

Предметом настоящего исследования является не только международные договоры в области правового регулирования иностранных инвестиций, а также отдельные вопросы, связанные с развитием национального законодательства, среди прочего анализируется содержание международных соглашений, направленных на правовое регулирование иностранных инвестиций, на гармонизацию и унификацию национального законодательства в этой области.

Основным источниками инвестиционного права, наряду с другими, являются международные двусторонние и многосторонние инвестиционные договоры по соответствующим видам, содержание которых отражается в национальном законодательстве об иностранных инвестициях.

Институт иностранных инвестиций, регулирование иностранных инвестиций - сравнительно новые понятия в международном праве, поэтому их исследование, в частности определение понятия инвестиций и защиты иностранных инвестиций, проблема двойного налогообложения, страхование иностранных инвестиций, инвестиционных споров является важным и перспективным направлением развития международного инвестиционного права, международного права, предпринимательской деятельности.

В соответствии с Концепцией внешней политики Российской Федерации главным приоритетом внешней политики России в сфере международных экономических отношений является содействие развитию национальной экономики, для достижения чего необходимо содействовать привлечению иностранных инвестиций в первую очередь в реальный сектор и приоритетные сферы российской экономики.

1. Понятие иностранных инвестиций

«Инвестиция» в переводе с современного английского языка означает «капиталовложение», хотя произошло от слова «invest» что дословно переводится «в жилетку». Многочисленные определения понятия «инвестиции» часто носят формальный и общий характер, не выявляя существа инвестиций во всем их многообразии^[1].

Юрист-международник Дж. Шварценберг иностранными инвестициями называет среднесрочные и долгосрочные кредиты и займы, предназначенные для импорта оборудования и услуг, а также любое другое имущество, включая «любые права и интересы за границей, которыми либо обладает прямо или косвенно». «Собственность и инвестиции» - утверждает он, «являются синонимами, потому как либеральная формулировка собственности и инвестиций отвечает общей практике в международном праве»^[2].

В советской правовой литературе определение «инвестиции» дается в работе ученого юриста Н.Н. Вознесенской, где она пишет: «Под инвестициями следует понимать такое предоставление средств иностранным инвестором, при котором обязательным является экономическая активность. Производственная деятельность иностранного элемента, направленная на согласованное целевое использование этих средств, при условии, что эта деятельность (с участием или без участия иностранного капитала) приведет к созданию обусловленного объекта, способствующего развитию экономики молодого государства, повышению его экономического капитала»^[3].

Различие между инвестициями и собственностью четко прослеживается по двум критериям:

1) инвестиции, как правило, - собственность, имеющая целевое назначение; но далеко не всякая собственность имеет инвестиционный потенциал;

2) в качестве инвестиций в ряде случаев могут использоваться привлеченные средства, которые не являются собственностью инвестора, и в этом случае понятие инвестиций выходит за пределы понятия собственности^[4].

По мнению Н.Н. Вознесенской, прямые иностранные инвестиции – это вложения за границей для создания там постоянного предприятия или для расширения уже существующего, что влечет определенную степень контроля над его управлением. Прямые инвестиции отличаются от «портфельных» инвестиций наличием контроля. «Портфельные» инвестиции связаны, главным образом, с вложением в ценные бумаги для получения или увеличения доходов в форме процентов, дивидендов, разницы биржевых котировок, но они не представляют возможности контроля. «Портфельные» инвестиции отличаются тем, что инвестор не имеет влияния на ход дел предприятий; он только приобрел активы в форме ценных бумаг для извлечения прибыли^[5].

Подводя итог проведенному анализу различных определений понятия «иностранные инвестиции», применяемых в международной и отечественной практике, можно сделать вывод о том, что одним из средств обеспечения успешной интеграции России в мировую экономику является развитие и совершенствование положений российского инвестиционного законодательства, и в первую очередь, его понятийного аппарата.^[6]

2. Понятие двусторонних и многосторонних соглашений

Источниками международного инвестиционного права являются международные договоры, международно-правовые обычаи и резолюции международных организаций. Особая роль принадлежит двусторонним договорам. Содержание наиболее распространенных двусторонних соглашений – о поощрении и защите инвестиций - сводится к следующему:

1. указание в преамбулах на цели и предмет соглашения: создание благоприятных условий для инвестиций, их поощрения и защиты, уважение суверенитета и законов страны инвестирования, специфические сферы поощрения инвестиций;
2. определение понятия инвестиций: перечисление различных видов капиталовложений – движимое и недвижимое имущество, имущественные права, акции, облигации, виды интеллектуальной собственности, ноу-хау, торговые марки; включение оговорок о формах инвестирования вкладов; возможность оговорок относительно непредставления поощрения либо национального режима в определенных секторах экономики;
3. применение соглашения к субъектам правоотношений отдельно для каждой из сторон (физическим лицам и компаниям) – её понятие может определяться с точки зрения «национальности», наличия статуса юридического лица, целей извлечения прибыли;
4. обусловленность общего правового режима (стандарта) для инвестирования: классическим является «благоприятный и справедливый» режим, включающий в качестве элементов недискриминацию, обязанность государства-капиталополучателя защищать с «должным тщанием» иностранную собственность;^[7]
5. положение о национальном режиме для иностранных инвестиций, то есть приравнивание иностранных инвесторов к отечественным (нередко содержит определенные изъятия в интересах развивающихся стран);
6. суброгационные оговорки: предполагается, что в случаях получения инвестором от своего национального страхового агентства компенсации за политические риски его государство или страховое агентство приобретает право требования на возмещение ущерба к государству-получателю инвестиций^[8].

В настоящее время на территории Российской Федерации действуют соглашения со значительным числом государств (среди них США, Франция, Италия, Австрия, Греция, Польша, Словакия и др.), регламентирующие вопросы установления режима для иностранных инвесторов, разрешение инвестиционных споров. В случае нанесения ущерба капиталовложениям одной из сторон предусматривается компенсация убытков путем восстановления имущества, возмещения ущерба, причем компенсация должна быть своевременной, достаточной и эффективной^[9].

Среди других двусторонних соглашений, регулирующих вопросы инвестиционного сотрудничества, существуют:

- договоры об избежание двойного налогообложения – с их помощью достигается разграничение налоговой юрисдикции в отношении доходов и имущества, устраняется возможность неправомерного применения в одностороннем порядке национального режима налогообложения и исключается повторное взимание налогов;^[10]

- договоры о поселении, определяющих правовой режим приема (доступа) иностранных инвестиций и резидентов (физических и юридических лиц), включая правила в отношении имущества иностранцев;

- торговые договоры, договоры об экономическом и промышленном сотрудничестве;

- соглашения о научно-техническом и военно-техническом сотрудничестве – институты такого сотрудничества являются комплексными и входят, в качестве составных частей как в международное инвестиционное право, так и в международное торговое право и международное административное прав. Формами научно-технического сотрудничества являются совместные научно-исследовательские работы, аренда оборудования, купля-продажа лицензий, совместное предпринимательство по производству новой техники и технологий^[11].

Сеульская конвенция определяет три обязательных признака инвестиций:

1. Необходимо, чтобы инвестиции выражались во вкладе, который может быть либо денежным, либо в натуре (в этом случае речь может идти, как о материальных, так и нематериальных благах) Однако вклад не может быть в виде предоставления услуг.
2. Необходимо, чтобы взнос был сделан на продолжительное время. Конвенция признает инвестициями только среднесрочные и долгосрочные операции; краткосрочные гарантиями не покрываются.
3. Инвестиции имеют место лишь тогда, когда инвестор хотя бы отчасти допускает предпринимательский риск. Этот признак является главным, ибо помогает различать конкретные обстоятельства в зависимости от того, являются они или нет составляющими частями инвестиционных операций.^[12]

В Конвенции содержится перечень некоммерческих рисков, подлежащих страхованию:

Риск расторжения инвестиционного договора государством-импортером (для возмещения ущерба необходимо, чтобы расторжение состоялось, а инвестор не мог воспользоваться имеющимися средствами для предотвращения такой меры);

Риски, связанные с ограничением финансовых трансферов, введенными в стране-импортере в отношении конвертабельности или перевода инвестором прибылей, а также в связи с ликвидацией инвестиционного предприятия;^[13]

Риски лишения собственности, включая меры о экспроприации и национализации (при этом «традиционные» и «недискриминационные» меры в целях упорядочения экономики не рассматриваются как экспроприационные);

Риски возникновения гражданских беспорядков или вооруженных конфликтов, в том числе восстания, революции, события, не контролируемые властями (террористически акты не входят в эту категорию и могут страховаться только дополнительно).

Конвенция предусматривает своего рода стимулирование создания в странах-импортерах инвестиций стабильной обстановки, снижающей вероятность наступления некоммерческих рисков. Предоставление гарантий ставится также в зависимость от создания «справедливого и равного» режима для инвестиций и от расширения сети соглашений по поощрению и защите инвестиций.^[14]

Заключение

Оценивая российский опыт международно-правового регулирования инвестиций, я отмечаю, что действующие соглашения нуждаются в ревизии в целях распространения на иностранных инвесторов национального режима, уравнивающего их с отечественными; применения формул и понятий, прошедших «солидную международную обкатку» (определение понятий инвестиций, условий перевода прибыли за границу, порядка разрешения споров); исключения расхождений с формулировками внутреннего законодательства. Необходимым является обратить особое внимание на то, что в аспекте международно-правового обеспечения режима иностранных инвестиций в России важным является не столько дальнейшее развитие на путях традиционных соглашений, сколько урегулирование инвестиционных соглашений с постсоветскими государствами и прежде всего в рамках СНГ.

Сравнительно-правовой анализ двусторонних договоров, подписанных между различными странами в разное время позволяет проанализировать их с точки зрения возможности унификации и гармонизации российского законодательства по инвестиционным отношениям.

Следуя пути развития защиты прав инвесторов, необходимо завершить затянувшийся процесс присоединения России к Вашингтонской конвенции 1965 г. Об учреждении Международного центра по урегулированию инвестиционных споров. Завершение процесса вступления в ГАТТ / ВТО является необходимым не только для усиления защиты иностранных, но и отечественных инвесторов.

Список используемой литературы

1. Иностранные инвестиции: мировой опыт-практика в России // Русско-английский словарь-справочник. / Под редакцией Б.Д. Дякина. Ч.2. М., 1996.С.155
2. Scwarzenberger G. Foreign investments and international Law. L.,1959. P. 17.
3. Вознесенская Н.Н. Иностранные инвестиции и смешанные предприятия в странах Африки. М., 1975. С. 26-32
4. Богатырев А.Г. Инвестиционное право. М.: Российское право. 1992. С. 12-13.
5. Богуславский М.М. Иностранные инвестиции: правовое регулирование. М., 1996. С. 15.
6. Федеральный закон от 25 февраля 1999 г. N 39-ФЗ "Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений". С изм. и доп., внесенными федеральными законами от 2 января 2000 г. N 22-ФЗ, от 22 августа 2004 г. N 122-ФЗ, от 2 февраля 2006 г. N 19-ФЗ // СЗ РФ. 1999. №9. Ст. 1096.
7. Федеральный Закон от 9 июля 1999 г. № 160-ФЗ «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации». С изм. и доп., внесенными федеральными законами от 21.03.2002 N 31-ФЗ, от 25.07.2002 N 117-ФЗ, от 08.12.2003 N 169-ФЗ, от 22.07.2005 N 117-ФЗ, от 03.06.2006 N 75-ФЗ, от 26.06.2007 N 118-ФЗ // СЗ РФ. 1999.№ 28. Ст. 3493.
8. Закон РСФСР от 4 июля 1991 г. № 1545-1 «Об иностранных инвестициях». С изм. и доп. внесенными федеральными законами от 19 июня 1995 г. N 89-ФЗ, 16 ноября 1997 г. N 144-ФЗ
9. Игонина Л.Л. Инвестиции. М.: Экономист, 2004. С.32-33
10. Договор к энергетической Хартии: путь к инвестициям и торговле для востока и Запада. / Ред. русск. изд. А.А. Конпляник. М., 2002. С. 56-57.
11. Международное частное право. Сборник нормативных документов. / Под ред. К.А. Бекяшева и А.Г. Ходакова. М., 1997. С. 610.
12. Иванова Е. О понятии иностранных инвестиций. / Право и экономика. 2006. № 9. С. 99-100.
13. Кузмин Э.Л.Международное экономическое право: Учебное пособие / отв. Ред. К.А. Бякишев. М.: ТК Велби, Издательство Проспект, 2008. – С.138 –139.
14. Вельяминов Г. М. Международное экономическое право и процесс. М., 2004. С. 366-370.
15. Шумилов В.М. Международное экономическое право: Учебник. Ростов-на-Дону. 2003. С. 450-451.
16. Международное частное право: Учебник /под ред. Г.К Дмитриевой. М., 2005. С. 284 – 286.

1. Иностранные инвестиции: мировой опыт-практика в России // Русско-английский словарь-справочник. / Под редакцией Б.Д. Дякина. Ч.2. М., 1996.С.155. ↑

2. Scwarzenberger G. Foreign investments and international Law. L.,1959. P. 17. ↑

3. [4] Вознесенская Н.Н. Иностранные инвестиции и смешанные предприятия в странах Африки. М., 1975. С. 26-32 ↑

4. Богуславский М.М. Иностранные инвестиции: правовое регулирование. М., 1996. С. 15. ↑

5. Вознесенская Н.Н. Иностранные инвестиции: Россия и мировой опыт. М., 2001. С. 55 ↑

6. Иванова Е. О понятии иностранных инвестиций. / Право и экономика. 2006. № 9. С. 99-100. ↑

7. Кузмин Э.Л.Международное экономическое право: Учебное пособие / отв. Ред. К.А. Бякишев. М.: ТК Велби, Издательство Проспект, 2008. – С.138 –139. ↑

8. Вельяминов Г. М. Международное экономическое право и процесс. М., 2004. С. 366-370. ↑

9. Кузмин Э.Л. Указ.соч. С. 147. ↑

10. Шумилов В.М. Международное экономическое право: Учебник. Ростов-на-Дону. 2003. С. 450-451. ↑

11. Шумилов В.М.Указ. соч. С. 461-462. ↑

12. Карро Д., Жюйар П. Указ.соч. С. 339. ↑

13. Вельяминов Г. М. Указ.соч. С.378. ↑

14. Вельяминов Г. М. Указ.соч. С.378. ↑