Преподаватель который помогает студентам и школьникам в учёбе.

Сущность и содержание прибыли. Виды прибыли

Содержание:

Введение

Основной целью предпринимательской деятельности является прибыль. Прибыль в современных условиях является как источником развития предприятия, так и создает базу для роста национальной экономики в целом. Прибыль предприятия перераспределяется через налоговую систему, «наполняя» государственный бюджет всех уровней. Также прибыль — это движущий мотив деятельности организации и персонала, основной внутренний источник формирования финансовых ресурсов предприятия, создающих условия для развития, а также главный критерий эффективности производственной деятельности.

Прибыль является не только источником обеспечения внутрихозяйственных потребностей предприятий, но и приобретает все большее значение в формировании бюджетных ресурсов, внебюджетных и благотворительных фондов.

Многоаспектное значение прибыли усиливается с переходом экономики государства на основы рыночного хозяйства. Дело в том, что акционерное, частное или другой формы собственности предприятие, получив финансовую самостоятельность и независимость, вправе решать, на какие цели и в каких размерах направлять прибыль, оставшуюся после уплаты налогов в бюджет и других обязательных платежей и отчислений.

Поэтому одной из актуальных задач современного этапа является овладение руководителями и финансовыми менеджерами современными методами эффективного управления формированием, распределением и использованием прибыли предприятия.

Грамотное, эффективное управление формированием прибыли предусматривает построение на предприятии соответствующих организационно-методических систем обеспечения этого управления, знание основных механизмов формирования прибыли, использование современных методов ее анализа и планирования.

Поэтому актуальной задачей на современном этапе развития страны является освоение методов эффективного управления прибылью предприятия и ее распределения.

Целью работы является исследование процесса управления распределением прибыли предприятия.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- изучить сущность и содержание прибыли;

- исследовать виды прибыли;

- определить цели и задачи управления прибылью;

- определить правовые аспекты использования нераспределенной прибыли;

- провести анализ прибыли, как основного показателя эффективной деятельности организации;

- проанализировать распределение прибыли организации;

- провести оценку эффективности распределения прибыли;

- разработать рекомендации по повышению эффективности распределения прибыли.

Объектом курсовой работы является общество с ограниченной ответственностью «Эдельвейс».

Предмет исследования - управление распределением прибыли предприятия.

Теоретико-методологической основой исследования послужили действующие принципы, правила и методологические положения в области управления распределением прибыли, вытекающие из законодательных и нормативных документов, принятых в Российской Федерации, статьи в периодических изданиях, а также теоретические разработки отечественных и ученых по исследуемой тематике.

Методический инструментарий исследования базируется на общенаучных и специальных методах познания: диалектическом, статическом, сравнительном и логическом анализе, системном подходе к изучаемым объектам. В процессе исследования использовались методы формализации и моделирования, анализа и синтеза, индукции и дедукции, наблюдения, группировки, метод абсолютных, относительных и средних величин.

Информационно-эмпирическая база исследования основана на законодательных и нормативных актах, материалах периодических изданий, научно-практических конференций, монографий, трудах отечественных ученых, ресурсах сети Интернет, справочно-правовых систем, сведениях бухгалтерской (финансовой) отчетности ООО «Эдельвейс».

1. Прибыль, как экономическая категория и объект управления

1.1. Сущность и содержание прибыли. Виды прибыли

Прибыль - это один из наиболее спорных, противоречивых, многозначных терминов, что подтверждает, например, наличие множества синонимов - барыш, навар, выгода, «подъем», доход. Зачастую под словом «прибыль» понимают разные вещи. Например, сравним прибыль в представлении предпринимателя (собственника) и бухгалтера или налогового инспектора, т.е. прибыль в кармане и прибыль в отчетности.

Категория «прибыль», источники ее формирования служат объектом исследования начиная со времен Платона и Аристотеля. Прибыль по-разному трактовалась меркантилистами (Т. Манном, Д. Юмом, Ж. Кольбером), физиократами (Ф. Кенэ, Ж. Тюрго, М. Ривьером), маржиналистами (С. Джевонсом, К. Менгером и др.). А. Смит и Д. Рикардо впервые сформулировали факторную модель формирования прибыли как результат использования производственных ресурсов: материальных, труда и капитала. Известно, что К. Маркс и Ф. Энгельс основным источником формирования прибыли считали труд работников производственной сферы (трудовая теория стоимости) и рассматривали прибыль как превращенную форму прибавочной стоимости. Неоклассическая теория предпринимательской прибыли увязывает уровень прибыли с уровнем риска. Кроме того, существует теория инновационной прибыли и другие^[1].

В настоящее время цель максимизации прибыли, в соответствии с классической экономической теорией, следует рассматривать с учетом обеспечения финансового равновесия по теории устойчивого экономического роста как тактическую задачу в рамках стратегии повышения рыночной стоимости компании и роста благосостояния собственников. Очевидно, что такая систематизация устраняет кажущееся противоречие и позволяет выстроить иерархию целей управления.

Проблема управления состоит также в разном отношении к прибыли, связанном с правом собственности. Право собственности - это право, которое позволяет контролировать использование ресурсов и распределять последствия этой деятельности.

Конкретные права собственности формируют определенные ожидания. Вкладывая капитал, предприниматель ожидает получить определенный доход. Прибыль как итог предпринимательской деятельности распределяется между собственниками в соответствии с их вкладами в этот бизнес, служит компенсацией за риск этих вложений при благоприятном развитии.

В контексте стратегического управления стоимостью компании прибыль - это приращение за период капитала и имущества^[2].

Предметом управления служат разные виды прибыли, которые, например, классифицируют по следующим признакам:

- по источникам формирования - прибыль от реализации продукции, прибыль от реализации имущества, прибыль от внереализационных операций;

- по составу элементов, формирующих прибыль, - маржинальная, валовая, балансовая и чистая прибыль предприятия;

- по характеру налогообложения - налогооблагаемая и не облагаемая налогом части прибыли;

- по характеру инфляционной «очистки» - номинальная и реальная прибыль;

- по периоду формирования - прибыль предшествующего, отчетного и планового периодов;

- по регулярности формирования - чрезвычайная прибыль (убыток);

- по характеру использования в составе прибыли, остающейся после уплаты налогов и других обязательных платежей (чистой прибыли), - капитализируемая и потребляемая ее части (нераспределенная и распределенная прибыль);

- по значению итога хозяйствования различают положительную прибыль (или, собственно, прибыль) и отрицательную прибыль (убыток).

Существуют и другие признаки классификации, а также виды прибыли, выделяемые разными авторами^[3].

Для практических целей управления в первую очередь необходимо разграничение бухгалтерской и экономической прибыли.

Стандартами бухгалтерского учета установлены только правила учета доходов и расходов, а прибыль - производная величина.

Учет доходов регулируется специальным стандартом ПБУ 9/99^[4], а расходов - ПБУ 10/99^[5]. Причем понятия «доходы» и «расходы» также определяются с помощью категорий «активы» и «обязательства».

Так, доходы организации - это увеличение ее экономических выгод в результате поступления активов или погашения обязательств, за исключением вкладов участников. В результате поступления активов или погашения обязательств капитал увеличивается.

Расходы организации - это, напротив, уменьшение ее экономических выгод в результате выбытия активов и (или) возникновения обязательств, за исключением уменьшения вкладов по решению участников (собственников имущества). В результате выбытия активов или возникновения обязательств капитал организации уменьшается.

При оценке экономической прибыли, в отличие от бухгалтерской, учитывают не только явные затраты (себестоимость, текущие расходы), но и альтернативные - упущенную выгоду, требуемый минимальный доход на капитал, измеряемый процентной ставкой i:

Бухгалтерская прибыль = Выручка – Себестоимость (1)

или

Бухгалтерская прибыль = Доходы - Расходы; (2)

Экономическая прибыль = Выручка - (Себестоимость + i x Капитал) (3)

Именно об экономической прибыли, называя ее настоящей, писал П. Друкер в 1995 г.: «То, что мы обычно называем прибылью, - деньги, которые достаются акционерам, на самом деле вовсе не являются прибылью. Если бизнес не приносит доход, превышающий капитальные затраты, он убыточен... даже если выплачиваются налоги... речь идет о «настоящей прибыли». Настоящая прибыль начинается только тогда, когда точно так же, как и все другие затраты, покрыты затраты капитальные».

Экономическая прибыль как мера стоимости, создаваемой компанией за определенный период, - экономическая добавленная стоимость (EVA), определяется по следующим формулам:

EVA = IC x (ROIC - WACC), EP = NOPLAT - IC x WACC, (4)

где IC - инвестированный капитал;

ROIC - рентабельность инвестированного капитала (NOPLAT / IC), (5)

где NOPLAT (Net Operating Profit Less Adjusted Tax) - чистая операционная прибыль за вычетом налогов;

WACC - средневзвешенные затраты на капитал^[6].

Проводя разграничение терминов «экономическая» и «бухгалтерская» прибыль, заметим, что мы обсуждаем парадоксы управления именно бухгалтерской прибылью, тогда как понятие «экономическая прибыль» рассматривается макро- и микроэкономикой, служит предметом исследования в управлении стоимостью бизнеса, используется при оценке эффективности инвестиций^[7].

Управление бухгалтерской прибылью - это управление доходами и расходами отчетного периода в отличие от управления денежными потоками - поступлениями и выплатами, притоками и оттоками средств.

Только некоторая часть доходов и расходов отчетного периода соответствует поступлениям и выплатам этого отрезка времени, а часть доходов и расходов либо были оприходованы (оплачены) предварительно, либо будут оприходованы (оплачены) позднее. Например, амортизация оборудования - выплаты ранее, расход теперь; потребление сырья, закупленного с отсрочкой платежа, - расход сейчас, выплаты позднее; приобретение ресурсов на условиях предоплаты: выплаты ранее - списание затрат по мере их отпуска в производство; отгрузка товаров с отсрочкой - расход сейчас, поступления в будущем.

Кроме того, в российской практике бухгалтерская прибыль не идентична налогооблагаемой вследствие разных требований в определении доходов и расходов, разделения бухгалтерского и налогового учета. Существуют также различия в трактовке прямых и накладных расходов, операционных, внереализационных и чрезвычайных расходов. Впрочем, здесь мы акцентируем внимание на управлении прибылью как итогом деятельности - отраженном в отчетности и подлежащем обложению налогами.

В соответствии с налоговым законодательством прибыль - это разница между полученными доходами и произведенными расходами. Состав доходов и расходов оговорен в ст. ст. 247 - 259 Налогового кодекса РФ^[8].

Таким образом, прибыль - один основных финансовых показателей плана и оценки хозяйственной деятельности организации.

1.2. Цели и задачи управления прибылью

Стратегической целью менеджмента являются рост стоимости бизнеса, максимизация благосостояния собственников предприятия.

Финансовым условием достижения этой цели является сбалансированность денежных потоков, а тактика финансового менеджмента состоит в обеспечении финансового равновесия. Соответственно, суть управления прибылью можно сформулировать следующим образом: управление прибылью - это согласование стремлений к росту доходности и допустимого уровня риска в решениях по формированию, распределению и использованию прибыли.

К задачам управления относятся обеспечение качества прибыли, дохода на вложенный капитал, капитализация прибыли.

Обеспечение качества прибыли предполагает, чтобы в первую очередь были реализованы резервы ее роста за счет операционной деятельности и реального инвестирования, обеспечивающих основу перспективного развития, поскольку именно в реальной сфере создаются материальные блага, а задача финансовой сферы состоит в обеспечении финансовыми средствами процессов реального товарообмена. При этом массовые финансовые спекуляции в отрыве от операционной деятельности являются источником кризисов.

Уровень дохода на инвестированный капитал собственникам должен быть не ниже средней нормы доходности на рынке капитала, возмещать повышенный предпринимательский риск, а также инфляционные потери.

При распределении прибыли необходимо обеспечить достаточный объем финансовых ресурсов на развитие бизнеса, так как капитализация прибыли определяет рост рыночной стоимости компании. Эффективный механизм управления прибылью позволяет в полном объеме реализовать поставленные цели и задачи, способствует результативному осуществлению всех функций управления.

По субъектам управления прибылью, источнику воздействий различают внешнее управление - государственное и рыночное, а также внутреннее управление - внутрифирменное регулирование.

Меры государственного регулирования включают налогообложение прибыли; определение общего порядка амортизации основных фондов и нематериальных активов, создания резервов.

К рыночным рычагам относятся регулирование спроса и предложения на товарном и финансовом рынках, колебание цен на продукцию и ресурсы, стоимость кредитов, доходность ценных бумаг.

Внутрифирменное регулирование прибыли осуществляется в соответствии с уставом предприятия, при помощи учетной и ценовой, дивидендной политики, через программы участия персонала в прибыли и другие рычаги воздействия^[9].

Для целей анализа и управления прибылью доходы и расходы необходимо разделить на следующие группы.

- операционные (производственные) доходы и расходы: от продаж (выручка и себестоимость); управленческие, коммерческие расходы; прочие операционные доходы (расходы).

- внереализационные доходы и расходы: от сдачи в аренду активов; от участия в других организациях; прочие внереализационные доходы (расходы).

- финансовые доходы и расходы: от долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений; проценты к получению (к уплате)^[10].

В соответствии с МСФО в расчете финансовых коэффициентов используются следующие показатели прибыли:

- маржинальная прибыль (gross margin) - выручка за вычетом прямых/переменных затрат;

- валовая прибыль (gross profit) - выручка от продаж минус себестоимость проданных товаров;

- прибыль от продаж (sales profit) - выручка от продаж за вычетом себестоимости проданных товаров и накладных расходов;

- операционная прибыль (operating income) - сальдо доходов и расходов операционной деятельности;

- торговая прибыль (Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization, EBITDA) - прибыль до вычета расходов по процентам, уплаты налогов и амортизационных отчислений;

- прибыль до выплаты налогов и процентов (Earnings Before Interest and Taxes, EBIT);

- прибыль до выплаты налогов (Earnings Before Taxes, EBT);

- прибыль налогооблагаемая (taxable income);

- чистая прибыль (net income, net profit), прибыль к распределению между собственниками - сальдо всех доходов и расходов, налогов;

- нераспределенная (накопленная) прибыль (retained earnings) - прибыль после выплаты дивидендов, реинвестированная в активы^[11].

Таким образом, управление прибылью -это согласование стремлений к росту доходности и допустимого уровня риска в решениях по формированию, распределению и использованию прибыли. Главной же целью управления прибылью является обеспечение максимизации благосостояния собственников предприятия в текущем и перспективном периоде. Эта главная цель призвана обеспечивать одновременно гармонизацию интересов собственников с интересами государства и персонала предприятия.

1.3. Правовые аспекты использования нераспределенной прибыли

Распределение и использование прибыли является важным хозяйственным процессом, обеспечивающим покрытие потребностей руководителей и формирование доходов государства.

Механизм распределения прибыли должен быть построен таким образом, чтобы всемерно способствовать повышению эффективности производства, стимулировать развитие новых форм хозяйствования^[12].

С развитием приватизации и акционирования предприятия имеют право использовать полученную прибыль по своему усмотрению, кроме той части, которая подлежит обязательным вычетам, налогообложению и другим направлениям в соответствии с законодательством.

Экономически обоснованная система распределения прибыли должна гарантировать выполнение финансовых обязательств перед государством и максимально обеспечить производственные, материальные и социальные нужды предприятий.

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, используется им самостоятельно и направляется на дельнейшее развитие деятельности предприятия. Никакие органы, в том числе государство, не имеют права вмешиваться в процесс использования, удовлетворения материальных и социальных потребностей трудовых коллективов^[13].

Наряду с финансированием производственного развития прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, направляется на удовлетворение потребительских и социальных нужд. Так, из этой прибыли выплачиваются единовременные поощрения и пособия уходящим на пенсию, а также надбавки к пенсиям, дивиденды по акциям и вкладам членов трудового коллектива в имущество предприятий, производятся расходы по оплате дополнительных отпусков сверх установленной законом продолжительности, оплачивается жилье, оказывается материальная помощь. Кроме того, осуществляются расходы на бесплатное питание или питание по льготным ценам. Обеспечивая производственные, материальные и социальные потребности за счет чистой прибыли, предприятие должно стремиться к установлению оптимального соотношения между фондом накопления и потребления с тем, чтобы учитывать условия рыночной конъюнктуры и вместе с тем стимулировать, и поощрять результаты труда работников предприятия.

Прибыль используется в случаях нарушения предприятием действующего законодательства для уплаты различных штрафов и санкций.

Итак, наличие чистой прибыли, создающей стимулирующие условия хозяйственного развития предприятия при переходе к рынку, является важным фактором дальнейшего укрепления и расширения предпринимательской деятельности^[14].

Правом принимать участие в распределении прибыли наделены участники общества (ст. 8, 28 Закона об ООО^[15]), а также общее собрание акционеров (пп. 11.1 п. 1 ст. 48 Закона об АО^[16]). Причем в обоих нормативных актах используется понятие «чистая прибыль» (маржа до налогообложения), а не «нераспределенная прибыль». Чистая прибыль общества определяется по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности.

Это отчасти объясняется тем, что учредители бизнеса имеют право ежеквартально, раз в полгода или раз в год принимать решение о распределении своей чистой прибыли. То есть в Законах подразумевается, что учредители бизнеса распределяют текущую прибыль, а не ту, которая накоплена по итогам всего времени работы организации. Хотя в бухгалтерском учете распределяемая прибыль списывается именно со счета учета нераспределенной прибыли, а не со счета учета прибылей и убытков. Но законодатель все же допускает, что учредители распределяют прибыль, как только она будет получена. Это в идеале, а на практике не всегда есть необходимость в том и ликвидные активы.

Как Закон об ООО, так и Закон об АО приоритетным устанавливают распределение прибыли между участниками (учредителями). Помимо выплаты дивидендов участники могут направить чистую прибыль на увеличение уставного капитала или создание резервного фонда, погасить убытки прошлых лет.

Распределение прибыли подобным образом продиктовано больше не указанными Законами, а реалиями бухгалтерского учета.

Необходимо обратить внимание на ограничения, которые препятствуют распределению прибыли (таблица 1).

Таблица 1

Ограничения в распределении прибыли

Общество не вправе принимать решение о распределении своей прибыли между участниками общества	Общество не вправе выплачивать участникам общества прибыль, решение о распределении которой принято
- до полной оплаты всего уставного капитала общества	- если на момент выплаты общество отвечает признакам несостоятельности
Продолжение таблицы 1
Общество не вправе принимать решение о распределении своей прибыли между участниками общества	Общество не вправе выплачивать участникам общества прибыль, решение о распределении которой принято
	банкротства) в соответствии с федеральным законодательством о несостоятельности (банкротстве) или если указанные признаки появятся у общества в результате выплаты
- до выплаты действительной стоимости доли или части участника (до выкупа всех акций, если это обязательно)	- если на момент выплаты стоимость чистых активов общества меньше его уставного капитала и резервного фонда или станет меньше их размера в результате выплаты
- если на момент принятия такого решения общество отвечает признакам несостоятельности (банкротства) или если указанные признаки появятся у общества в результате принятия такого решения	По прекращении этих обстоятельств общество обязано выплатить участникам прибыль, решение о распределении которой принято участниками общества
- если на момент принятия такого решения стоимость чистых активов общества меньше его уставного капитала и резервного фонда или станет меньше их размера в результате принятия решения

Все эти ограничения связаны с исполнением обществом обязательств перед своими участниками (акционерами) и с финансовыми показателями устойчивости предприятия. Причем для выполнения последнего ограничения (по чистым активам и капиталу) у общества может возникнуть необходимость в направлении прибыли на пополнение капитала, который служит гарантом исполнения обязательств перед собственниками бизнеса. Все названные ограничения обязательны для соблюдения обществом.

Прибыль может быть распределена между участниками (акционерами), как это предусмотрено в Законах об ООО и об АО. Также из нормативных актов следует, что чистая прибыль по итогам отчетного периода может быть направлена на увеличение уставного капитала и создание резервного фонда общества. А нераспределенную прибыль можно использовать для покрытия ранее полученных организацией убытков в прошлых отчетных периодах. Пожалуй, это основные направления использования прибыли участниками (учредителями) общества.

Как видим, использование нераспределенной прибыли ограничено преимущественно капиталом компании и операциями, связанными с изменением его структуры.

При этом необходимо помнить, что акционерные общества обязаны часть чистой прибыли направить в резервный фонд, а общества с ограниченной ответственностью могут это делать по желанию.

Таким образом, акционерные общества обязаны создавать резервный фонд. Его размер должен составлять минимум 5% уставного капитала общества, а уставом акционерного общества может быть определен и больший размер фонда. Если общество с ограниченной ответственностью создает резервный фонд, то его размер определяется исключительно уставом^[17].

Иногда собственники хотят направить нераспределенную прибыль на приобретение новых основных средств, на выплату премий работникам или на благотворительность. Обычно в таких случаях они принимают решение о создании так называемых фондов накопления и потребления.

Остальную прибыль акционеры (участники) могут распределить по собственному усмотрению.

Таким образом, прибыль является главным собственным источником средств, зарабатываемым хозяйствующим субъектом в ходе его производственно-хозяйственной деятельности. Основным направлением распределения и использования прибыли является направление ее на уплату налога на прибыль организаций и выплату дивидендов собственникам, что сокращает остаток нераспределенной прибыли в учете и отчетности. Причем направление в бюджет - единственное направление использования прибыли, которое осуществляется в течение отчетного года. Все остальные могут быть применены только к оставшейся чистой (нераспределенной) прибыли отчетного года и к нераспределенной прибыли прошлых лет. При этом распределение прибыли завершившегося отчетного года происходит после утверждения отчетности и принятия собственниками соответствующего решения.

2. Управление распределением прибыли в ООО «Эдельвейс»

2.1. Характеристика ООО «Эдельвейс», его организационная структура

Общество с ограниченной ответственностью «Эдельвейс» (далее ООО «Эдельвейс») действует на основании Устава, и зарегистрирован регистрационной палатой мэрии г. Архангельска от 03.03.2013 № 25987.

Организационно-правовая форма собственности – общество с ограниченной ответственностью.

ООО «Эдельвейс» является юридическим лицом, права и обязанности юридического лица соответствуют целям деятельности, предусмотренным в его учредительных документах. Учредительным документом ООО «Эдельвейс» является Устав.

Место нахождения общества с ограниченной ответственностью: 163002, Архангельская область, город Архангельск, улица Октябрят, дом 4.

Общество с ограниченной ответственностью имеет фирменное название «Эдельвейс», которое может использоваться при ведении хозяйственной деятельности, заключении договоров и иных предусмотренных действующим законодательством случаях.

Общество с ограниченной ответственностью действует в соответствии с Гражданским Кодексом Российской Федерации, другими нормативными актами Российской Федерации, Уставом Общества, приказами и распоряжениями генерального директора Общества, и Положением общества.

В соответствии с п. II Положения об обществе с ограниченной ответственностью «Эдельвейс» г. Архангельска осуществляет свою деятельность в области розничной торговли в неспециализированных магазинах преимущественно пищевыми продуктами, включая напитки, и табачные изделия.

Основной целью деятельности ООО «Эдельвейс» является извлечение прибыли. Для достижения своей основной цели «Эдельвейс», руководствуясь законодательством Российской Федерации, а в необходимых случаях – на основе соответствующих лицензий, выданных Обществу, осуществляет свою деятельность в области розничной торговли в неспециализированных магазинах преимущественно пищевыми продуктами, включая напитки, и табачные изделия.

ООО «Эдельвейс вправе по согласованию с генеральным директором осуществлять все виды деятельности, оговоренные в Уставе Общества в строгом соответствии с действующим законодательством Российской Федерации. В ООО «Эдельвейс» работает 15 человек.

В ООО «Эдельвейс» линейная структура управления, подразумевающая что в каждом звене сосредоточены все функции, полномочия и ответственность за управления конкретным производственным подразделением, то есть данный тип характеризуется разделением зон ответственности и единоначалия. Сотрудники разных служб выполняют распоряжения только своего начальника. Связи только вертикальные.

Структура организации представлена на рисунке 1.

Генеральный директор

Финансовый отдел (бухгалтерия)

Программист, оператор

Отдел продаж

(менеджер по продажам)

Грузчик

Кладовщик

Водитель

Продавцы

Рисунок 1 – Организационная структура общества с ограниченной ответственностью «Эдельвейс»

Преимуществами данного типа являются: четкая система взаимных связей; быстрота реакции в ответ на прямые приказания; согласованность действий исполнителей; оперативность в принятии решения; ярко выраженная ответственность руководителя за принятые решения.

Недостатки данного типа организационной структуры: подчиненные замыкаются на одного руководителя; руководитель перегружен информацией и контактами с подчиненными; подчиненные лишены условий проявления творческого потенциала.

2.2. Анализ прибыли ООО «Эдельвейс», как основного показателя его эффективной деятельности

Источниками данных для проведения анализа ООО «Эдельвейс» являются следующие формы бухгалтерской отчетности организации: бухгалтерский баланс (приложение 1) и отчет о финансовых результатах (приложение 2).

Отчет о финансовых результатах (далее - ОФР) отражает деятельность организации в виде показателя прибыли или убытка за отчетный период. Приведенный в статье анализ ОФР осуществлен на основе бухгалтерской формы, утвержденной приказом Минфина России от 02.07.2016 № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций»^[18].

Расчет финансовых показателей ООО «Эдельвейс» приведен в таблице 2.

Данные приведенные в таблице 2 показывают, что общий объем выручки в 2017 году составил 17043 тыс. руб., что на 2,16 процента выше объема выручки, полученной по итогам работы общества за предыдущий год. При этом выручка 2016 года ниже уровня 2015 года на 1437 тыс. руб. (или 7,93 процента). Следует обратить внимание, что наибольшую выручку общество имело по итогам работы за 2015 год, выручка составила 18121 тыс. руб. Выручка общества за три анализируемых года снизилась на 1078 тыс. руб. или на 5,94 процента.

Таблица 2

Основные финансовые результаты деятельности ООО «Эдельвейс»

Показатели	Обозначение	Значение показателей
		2015	2016		2017
		Абсолютная величина, тыс. руб.	Абсолютная величина, тыс. руб.	Темп роста, %	Абсолютная величина, тыс. руб.	Темп роста, %
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	В	18121	16684	92,07	17043	102,16
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	С	-23177	-17584	75,87	-18351	104,37
Валовая прибыль	-	-5056	-900	17,80	-1308	145,30
Коммерческие расходы	КР	-	-	-	-	-
Управленческие расходы	УР	-	-	-	-	-
Прибыль (убыток) от продаж	ПП	-5056	-900	17,80	-1308	145,30
Сальдо прочих доходов и расходов	-	424	4271	1007,03	2143	50,18
Прибыль (убыток) до налогообложения	ПН	-4632	3371	172,77	835	24,77
Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи	-	-	-31	-	-	-
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	ЧП	-4632	3340	172,10	835	25,00

В 2017 году себестоимость проданных товаров, продукции, работ и услуг в сравнении с 2015 года снизилась на 20,82 процента, что составило 4826 тыс. руб., при этом в сравнении с 2016 годом себестоимость в 2017 году возросла на 4,37 процента (или на 767 тыс. руб.).

Следует отметить, что на основе рассчитанного темпа роста за 2016 и 2017 годы можно сделать вывод о том, что темпы роста себестоимости (104,37 процента) опережают тепы роста выручки от оказанных услуг (102,16 процента), в результате этого удельный вес себестоимости в выручке увеличивается с каждым годом, что приводит к сокращению прибыли и рентабельности от продаж. По степени воздействия на прибыль этот фактор занимает лидирующую позицию.

Поскольку в течение рассматриваемого периода общество не имело коммерческих и управленческих расходов его валовая прибыль равняется финансовому результату от реализации услуг.

В анализируемом периоде результаты от основной деятельности общества имели отрицательное значение, так по итогам 2015 года оно получило убыток в размере 5056 тыс. руб., за 2016 год также убыток (900 тыс. руб.), за 2017 год убыток составил 1308 тыс. рублей.

Финансовый результат от прочих видов деятельности по итогам 2017 года положительный, прибыль составила 2143 тыс. руб. По итогам 2015 года обществом получена прибыль от прочих видов деятельности в сумме 424 тыс. руб., а по итогам 2016 года обществом получена прибыль по данному направлению деятельности в размере 4271 тыс. руб.

Подводя итоги можно сделать вывод о том, что главными причинами снижения чистой прибыли и прибыли от продаж, послужил как рост себестоимости и прочих расходов, так и снижение общего объема выручки.

В таблице 3 представлены исходные и аналитические показатели отчетов о финансовых результатах ООО «Эдельвейс» за 2016-2017 годы для проведения структурно-динамического (вертикального и горизонтального) анализа.

Как свидетельствуют данные таблицы 3, доходы общества в отчетном году снизились на 1610 тыс. руб., таким образом, темп снижения доходов составил 7,49 % (100-92,51).

Наибольший удельный вес в доходах организации занимает выручка от продаж (77,62% в предыдущем году и 85,71% в отчетном). Прочие доходы в структуре доходов общества предыдущем году составили 22,38%, в отчетном – 14,27%. Таким образом, необходимо отметить структурный сдвиг: доля выручки в общей сумме доходов в отчетном году в сравнении с предыдущим выросла на 8,09%, а доля прочих расходов снизилась на 8,11%.

Таблица 3

Показатели состава, структуры и динамики доходов и расходов ООО «Эдельвейс» за 2016-2017 годы

Показатель	Состав доходов и расходов, тыс. руб.			Темп роста, %	Структура доходов и расходов, %
Показатель	2016 год	2017 год	изменение (+, -)	Темп роста, %	2016 год	2017 год	изменение (+, -)
1. Доходы, всего	21494	19884	-1610	92,51	100,0	100,0	0,00
В том числе
1.1. Выручка от продаж	16684	17043	359	102,16	77,62	85,71	8,09
1.2. Проценты к получению	0	3	3	0	0	0,02	0,02
1.3. Доходы от участия в других организациях	0	0	0	0	0	0	0
1.4. Прочие доходы	4810	2838	-1972	59,00	22,38	14,27	-8,11
2. Расходы всего	18123	19046	923	105,09	100,0	100,0	0,00
В том числе
2.1. Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	17584	18351	767	104,36	97,03	96,35	-0,68
2.2. Проценты к уплате	306	162	-144	52,94	1,69	0,85	-0,84
2.3. Прочие расходы	233	533	300	228,76	1,28	2,80	1,52
3. Коэффициент соотношения доходов и расходов (стр. 1: стр. 2)	1,18	1,04	-0,14	0,88	-	-	-

В целом доходы в связи с ростом выручки от продаж увеличились в отчетном году по сравнению с предыдущим на 359 тыс. руб., а снижение объема прочих доходов в отчетном году по сравнению с предыдущим снизило общий объем доходов текущего года на 1972 тыс. руб.

Следует заметить, что в составе доходов организации (кроме доходов от продаж) имеются и доходы, полученные от операционной деятельности (организация в отчетном году получила банковский процент по расчетно-кассовому обслуживанию).

Расходы общества (таблица 3) увеличились в отчетном году по сравнению с предыдущим на 923 тыс. руб., что на 5,09% выше уровня прошлого года.

Наибольший удельный вес в структуре расходов занимает себестоимость. Ее доля в отчетном году составила 96,35%, что на 0,68% ниже уровня прошлого года.

Следует обратить внимание на значительный рост в отчетном году прочих расходов. Так, если в 2016 году прочие расходы общества сложились в сумме 233 тыс. руб., то в отчетном – 533 тыс. руб., прирост составил 128,76%. Удельный вес данной категории расходов в отчетном году составил 2,80%, что на 1,52% превышает уровень прошлого года.

Данные о составе, структуре и динамике расходов по обычным видам деятельности приведены в таблице 4.

Таблица 4

Состав, структура и динамика расходов по обычным видам деятельности ООО «Эдельвейс», тыс.руб.

Элементы расходов	Фактическое значение
	2015 г.		2016 г.		2017 г.
	Абсолютная величина	Удельный вес, %	Абсолютная величина	Удельный вес, %	Абсолютная величина	Удельный вес, %
Материальные расходы	10260	44,27	6937	39,45	8227	45,40
Расходы на оплату труда	6277	27,08	5971	33,96	6030	33,27
Отчисления на социальные нужды	2005	8,65	1910	10,86	1930	10,65
Амортизация	3486	15,04	2253	12,81	1681	9,28
Прочие расходы	1149	4,96	513	2,92	255	1,40
Итого	23177	100,00	17584	100,00	18123	100,00

Анализируя распределение расходов по элементам, можно сделать вывод, что за весь исследуемый период с 2015 по 2017 года наибольший удельный вес в общей структуре расходов занимают материальные. В 2015 году их доля составляла 44,27 процента, к концу 2017 года имел место незначительный рост удельного веса материальных расходов, доля их в структуре составила 45,40 процентов.

Далее следуют расходы на оплату труда и отчисления на социальные нужды. В 2015 году удельный вес расходов на оплату труда составлял 27,08 процентов, в 2017 году – 33,27 процента. Доля отчислений на социальные нужды также к концу 2017 года незначительно возросла и составила 10,65 процентов.

Наименьший удельный вес приходится на прочие расходы, их доля в 2015 году составляла всего 4,96 процента, к концу 2017 года доля прочих расходов снизилась и составила 1,39 процент.

Анализ и оценка показателей расходов ООО «Эдельвейс» приведен в таблице 5.

Таблица 5

Динамика показателей расходов ООО «Эдельвейс» за 2016-2017 годы, тыс. руб.

Показатель	2017 год	2016 год	Изменение (+,-) гр. 1- гр. 2	Темп роста, % (гр.1: гр.2)
1. Расходы (Расх)	19046	18123	923	105,09
2. Доходы (Дох)	19881	21494	- 1613	92,51
3. Прибыль (убыток) до налогообложения (п. 2 – п.1) (Р)	835	3371	-2536	24,77
4. Рентабельность расходов, % (п. 3 : п. 1) (f)	4,38	18,57	-14,19	23,59
5. Доходы на 1 руб. расходов Р / Д, коэф. (п. 2 : п.1) (z)	1,04	1,18	-0,14	0,88

Расчеты по данным таблицы 5 показывают, что качественные показатели расходов (затрат) снизились: рентабельность расходов уменьшилась на 14,19 пунктов; доходы на 1 руб. расходов снизились на 0,14 % и составили 1,04 руб.

Так же следует отметить, что расходы имеют тенденцию к росту, по итогам 2017 года темп роста расходов к уровню предыдущего года составил 105,09%. За этот же период доходы предприятия снизились на 7,49%.

Для проведения факторного анализа прибыли используем необходимую информацию (отчет о финансовых результатах) и аналитической таблицы 6, исходные данные которых позволяют рассчитать влияние факторов на изменение прибыли от продаж товаров, продукции (работ, услуг).

Цены отчетного года в сравнении с ценами предыдущего года возросли на 6,0%.

Таблица 6

Исходная информация для расчета влияния факторов на изменение прибыли от продаж по данным отчета о финансовых результатах и других учетных данных ООО «Эдельвейс»

№ п/п	Показатель и его условное обозначение	2016 год	Реализация отчетного года по ценам и затратам предыдущего года	2017 год
А	Б	1	2	3
1	Выручка от продаж товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб. N	16684	17685	17043
2	Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб. S_пер	17584	19013	18351
3	Коммерческие расходы, тыс. руб. КР	0	0	0
4	Управленческие расходы, тыс. руб. УР	0	0	0
5	Прибыль (убыток) от продаж Р	-900	1328	-1308
6	Темп роста выручки от продаж, рассчитанный в ценах предыдущего года, % (гр. 2 стр. 1 : гр. 1 стр. 1)	х	х	106,00

Таким образом, за отчетный период общий объем выручки от продажи товаров, продукции, услуг возрос на 359 тыс. руб., при этом в сравнении с объемом выручки отчетного года по ценам предыдущего года – снизился на 642 тыс. руб.

По итогам предыдущего года предприятием получен убыток от продаж в сумме 900 тыс. руб., по итогам отчетного года размер убытка возрос на 408 тыс. руб. и по итогам года составил 1308 тыс. руб.

Определим влияние факторов на изменение прибыли от продаж, расчет влияния факторов проведен в таблице 7.

Таблица 7

Расчет влияния факторов на изменение прибыли от продаж товаров, продукции (работ, услуг)

Факторы изменения прибыли от продаж	Порядок расчета по данным таблицы 11	Результаты расчета, тыс. руб.	Оценка влияния фактора на изменение прибыли от продаж, тыс. руб. (+,-)
А. Общее изменение прибыли (+,-) от продажи	п.5 гр. 3 – п. 5 гр.1	-1308 – (-900) = - 408	-
В том числе за счет факторов:
1. Изменения объема продаж	п. 5 гр. 1 * прирост продаж, % / 100	-900*(106-100)/100 = -54	-54
2. Изменения себестоимости проданных товаров, продукции (работ, услуг)	п. 2 гр. 3 – п. 2. гр. 2	18351 - 19013 = - 662	+ 662
3. Изменения управленческих расходов	п. 4 гр. 3 – п. 4 гр. 2	0 – 0 = 0	0
4. Изменения цен на проданные товары, продукцию (работ, услуг)	п. 1 гр. 3 – п. 1 гр.2	17043 – 17685 = -642	-642
5. Изменение структурных сдвигов в объеме продаж	п. 5 гр. 2 – п.5 гр. 1 * 106 / 100	1328 –(-900 *106) /100 = - 374	-374
Б. Совокупное влияние факторов на изменение прибыли от продаж			-54 + 662+ (-642) + (- 374) = -408

Проведенные в таблице 7 расчеты показали, что убыток от продаж в отчетном году увеличился на 408 тыс. руб. В том числе снизился за счет следующих факторов: изменения объема продаж (на 54 тыс. руб.), изменения цен за оказанные услуги на 642 тыс. руб., изменения структурных сдвигов на 374 тыс. руб. А увеличился убыток от продаж за счет таких факторов, как изменения себестоимости (на 662 тыс. руб.).

Используя данные отчета о финансовых результатах можно рассчитать ряд показателей оценки качественного уровня достижения определенных финансовых результатов (таблица 8).

Таблица 8

Анализ и оценка финансовой прочности

Показатель	Код строки ф. № 2	Сумма, тыс. руб.		Изменение (+,-) гр. 1 – гр. 2
Показатель	Код строки ф. № 2	2017 год	2016 год	Изменение (+,-) гр. 1 – гр. 2
1. Выручка от продаж, N	2110	17043	16684	359
2. Себестоимость проданных товаров, работ, услуг (производственная) – переменные затраты S_пер	2120	18351	17584	767
3. Валовая прибыль (маржинальный доход), МД (п. 1 – п. 2)	2100	-1308	-900	-408
4. Доля маржинального дохода в выручке от продаж, d (п. 3 : п.1)	-	-0,076	-0,054	-0,022

Данные таблицы 8 свидетельствуют, что валовый убыток в отчетном году по сравнению с предыдущим годом вырос на 408 тыс. руб., при этом выручка от продаж возросла на 359 тыс. руб. Но поскольку темпы роста себестоимости оказываемых услуг превышают темпы роста выручки от их оказания, то это приводит к росту убытка от оказанных услуг.

Поскольку по данным отчета о финансовых результатах предприятие не имело ни управленческих, ни коммерческих расходов, то и критическая точка объема продаж («точка безубыточности») в течение анализируемого периода равно 0.

Обобщая данные проведенного анализа, следует отметить, что в 2017 году ООО «Эдельвейс» получило убыток. Основными факторами, повлиявшими на получение предприятием отрицательного финансового результата, явились изменения в структуре объема продаж и рост себестоимости оказываемых услуг.

Используя коэффициентные методы финансового анализа, охарактеризуем степень эффективности использования доходов организации (таблица 9).

Таблица 9

Динамика показателей использования доходов ООО «Эдельвейс» за 2016-2017 годы

Показатель	2017 год	2016 год	Изменение (+,-) гр. 1- гр. 2
1. Доходы (Дох), тыс. руб.	19884	21494	- 1610
2. Прибыль (убыток) до налогообложения (Р), тыс. руб.	835	3370	-2535
3. Среднегодовая стоимость активов (А), тыс. руб.	12870	11352	1518
4. Выручка от продаж (N), тыс. руб.	17043	16684	359
5. Рентабельность доходов, % (п. 2 : п. 1) (Р : Дох) РД	4,20	15,68	-11,48
6. Рентабельность продаж, % (п. 2: п.4) (Р : N) (х)	4,90	20,20	-15,30
7. Доля выручки в доходах, % (п. 4 : п.1) (N : Дох) (у)	0,86	0,78	0,08
8. Доходы на 1 руб. активов, коэф., К_Д (п. 1 : п. 3) (Дох : А) (z)	1,54	1,89	-0,35
9. Рентабельность активов, % (п. 2: п. 3)	0,065	0,298	-0,233

Данные таблицы 9 показывают, что по итогам 2016 года ООО «Эдельвейс» получило прибыль в размере 3370 тыс. руб., в отчетном году предприятие сработало с прибылью, которая составила 835 тыс. руб.

Среднегодовая стоимость активов предприятия выросла на 13,37% и составила в отчетном году 12870 тыс. руб.

Рентабельность доходов и рентабельность продаж в отчетном году значительно уплата, поскольку обществом получена прибыль от продаж в размере, значительно меньшем, чем по итогам 2016 года.

В отчетном году предприятие менее эффективно использует активы, так по итогам 2017 года каждый рубль принес обществу дохода на 0,35 руб. (или на 18,52%) меньше, чем по итогам 2016 года.

Создавшееся положение требует, прежде всего, проведения углубленного анализа рентабельности активов и выявления влияния факторов на ее изменение.

Составим детерминированную модель зависимости рентабельности активов (R_A) от факторов, воздействующих на ее изменение.

Условные обозначения показателей, входящих в формулы, приведены в таблице 9. Составим зависимость рентабельности активов от рентабельности продаж, доли выручки от продаж в доходах и удельного веса доходов на 1 руб. активов^[19].

или R_В · d_в-д·К_Д (6)

Формулы оценки влияния факторов следующие:

; (7)

; (8)

; (9)

(10)

Используя данные таблицы 9, рассчитаем влияние факторов на изменение рентабельности активов (- 23,3 %):

Таким образом, проведенные расчеты показали, что рентабельность активов снизилась на 23,3 %. На снижение повлияли следующие факторы:

- снижение рентабельности продаж на 15,30% повлекло за собой снижение рентабельности активов на 22,56%;

- рост выручка в 1 рубле доходов на 0,08 руб. повысил рентабельность активов на 0,74%;

- снижение доходов на 1 руб. активов на 0,35 руб. привело к снижению рентабельности активов на 1,47%.

Резюмируя вышесказанное, можно сделать вывод о том, что на рентабельность активов положительное влияние оказало снижение доходов на 1 рубль активов, а отрицательное – снижение рентабельности продаж и рост выручки.

2.3. Анализ распределения прибыли

Под распределением прибыли понимают направление её на формирование доходов государственного бюджета и удовлетворение потребностей предприятий и средствах на расширение производства и материальное стимулирование работников. Основная задача анализа распределения и использования прибыли состоит в выявлении тенденций и пропорций, сложившихся, в распределении прибыли за отчетный год по сравнению с прошлым годом. По результатам анализа разрабатываются рекомендации по изменению пропорций в распределении прибыли и наиболее рациональному ее использованию. Направления использования чистой прибыли определяются ООО «Эдельвейс» самостоятельно. Чистая прибыль используется на различные нужды общества. На рисунке 2 представлена схема распределения чистой прибыли ООО «Эдельвейс».

Чистая прибыль

Фонды специального назначения

Фонд потребления

Фонд накопления

Рисунок 2 - Схема распределения чистой прибыли

Использование чистой прибыли ООО «Эдельвейс» представлено в таблице 10.

Таблица 10

Использование чистой прибыли ООО «Эдельвейс»

Статья расходования	2016 год	2017 год	Отклонение 2017 к 2016
Нераспределенная прибыль отчетного года	3339	835	-2504
Текущее использование прибыли, в том числе:
- текущие выплаты в пользу работников предприятия (премирование)	1250	147	-1103
- оказание социальной и материальной помощи	64	0	-64
- фонд развития предприятия	2025	688	-1337

По данным таблицы 10 видно, что размер нераспределенной прибыли стал ниже. Соответственно, снижается и текущее использование прибыли. Отрицательным моментом является то, что год от года уменьшаются расходы на развитие общества. Так, в 2017 году фонд развития было направлено 688 тыс. руб. из общего объема нераспределенной прибыли, что на 1337 тыс. руб. меньше, чем по итогам 2016 года.

Таким образом, в 2017 году в фонд развития предприятия было направлено 82,39% чистой прибыли, в 2016 году – 60,65%.

Анализ того, как распоряжаются прибылью на предприятии, следует начинать с расчета коэффициентов эффективности распределения прибыли. Основной целью расчета и использования этой системы коэффициентов является определение степени оптимальности распределения и использования полученной предприятием прибыли. Эти показатели могут определяться как в десятичном виде, так и в процентах.

Для обобщающей оценки эффективности распределения прибыли используются следующие основные показатели.

Расчет коэффициента капитализации прибыли осуществляется по следующей формуле:

KKP = CHPK : CHP,

где KKP - коэффициент капитализации прибыли;

CHP - сумма чистой прибыли предприятия в анализируемом периоде, руб.;

CHPK - сумма капитализированной чистой прибыли, руб.

Коэффициент потребления прибыли. При расчете этого показателя используется следующая формула:

KPP = CHPP : CHP,

где KPP - коэффициент потребления прибыли;

CHP - сумма чистой прибыли, направленной (использованной) на потребление, руб.

Таблица 11

Анализ эффективности распределения прибыли ООО «Эдельвейс»

Показатель	2016 год	2017 год	Отклонение 2017 к 2016
Чистая прибыль, тыс. руб.	3339	835	-2504
Капитализированная чистая прибыль	2025	688	-1337
Коэффициент капитализации прибыли	0,61	0,82	+0,21
Сумма чистой прибыли, направленной (использованной) на потребление, тыс. руб.	1314	147	- 1167
Коэффициент потребления прибыли	0,39	0,18	-0,21

Таким образом, анализ эффективности распределения прибыли показал, что коэффициент капитализации прибыли в 2017 году составил 0,82, что на 0,21 выше значения данного показателя за 2016 год, соответственно, коэффициент потребления прибыли снизился за 2 года на 0,21.

Под капитализированной прибылью понимается та часть прибыли, которая реинвестируется в увеличение активов предприятия, например, в расширение производства или приобретение новых, более современных машин, поэтому направление большей части прибыли на капитализацию свидетельствует о развитии ООО «Эдельвейс».

3. Рекомендации по повышению эффективности распределения прибыли

3.1. Оценка эффективности распределения прибыли

Эффективность функционирования предприятия зависит не только от размера получаемой прибыли, но и от характера ее распределения.

Соотношение использования прибыли на накопление и потребление оказывает влияние на финансовое положение предприятия. Недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Анализ использования прибыли выявляет, насколько эффективно распределялись средства на накопление и потребление.

Верхнюю границу потенциального развития предприятия определяет рентабельность собственных средств, которая показывает эффективность использования собственного капитала^[20].

Рентабельность собственных средств можно представить как отношение суммы средств, направленных на накопление и потребление, к величине собственных средств.

. (11)

Рентабельность собственных средств показывает эффективность использования собственного капитала, указывает на величину прибыли полученной с каждого рубля, вложенного в предприятия, собственниками.

Для достижения высоких темпов роста оборота нужно повышать возможности увеличения рентабельности собственных средств.

Рентабельность – в общем смысле, это отношение результатов к затратам. Рентабельность характеризует прибыль, получаемую с каждого рубля средств, вложенных в предприятие или иные финансовые операции.

Отношение фонда накопления к величине собственного капитала определяет внутренние темпы роста, т.е. темпы увеличения активов.

. (12)

Отношение фонда потребления к размеру собственного капитала составляет уровень потребления.

. (13)^[21]

Таблица 11

Анализ использования прибыли ООО «Эдельвейс»

Показатель	2016 год	2017 год	Отклонение
Рентабельность собственных средств	-2,06	-0,20	1,86
Внутренние темпы роста	-0,49	-0,17	0,32
Уровень потребления	-0,81	-0,09	0,72

Таким образом, рентабельность собственного капитала увеличилась, по сравнению с прошлым годом на 1,86. Внутренние темпы роста, т.е. темпы увеличения активов, увеличились по сравнению с 2016 годом на 0,32. Внутренние темпы роста возрастают (темп увеличения активов) но очень медленно на 0,32, значит политика распределения прибыли выбрана не правильно.

В ООО «Эдельвейс» значительная часть прибыли была направлена в фонд потребления и использовалась на выплаты социального характера. Однако недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Направление средств в фонд накопления увеличит экономический потенциал, повысит платежеспособность предприятия и финансовую независимость, будет способствовать росту объема выполнения работ и реализации без увеличения размера заемных средств

Таким образом, ООО «Эдельвейс» нужно пересмотреть порядок распределения прибыли, направляя большую часть на формирование фонда накопления.

3.2. Оптимизация распределения прибыли

Недостаточность средств, направленных на развитие предприятия может быть снижена за счет увеличения самого объема чистой прибыли.

Прибыль - это экономический показатель, который постоянно изменяется под влиянием различных факторов. Основными из них являются рост объема реализации продукции и снижение ее себестоимости^[22].

Поэтому пути увеличения прибыли и рентабельности непосредственно определяются факторами, оказывающими влияние на уровень продаж и издержки:

1. Оптимизация структуры реализации продукции. Изменение структуры реализуемой продукции оказывает влияние на прибыль потому, что уровень рентабельности различных изделий неодинаков. При повышении в общем объеме продукции доли продукции с более высокой рентабельностью, прибыль от реализации увеличивается. Оценка структуры реализуемой продукции с финансовой точки зрения предоставляет информацию о том, какая продукция наиболее выгодна предприятию при существующем объеме производства, уровне цен и величине затрат. Для принятия решения относительно структуры реализации продукции только финансовой информации недостаточно. Необходима оценка внешних условий деятельности предприятия-рынка.

2. Снижение издержек производства. Снижение затрат является важнейшим источником роста прибыли предприятия, а, следовательно, увеличение размера средств, направляемых на расширение, техническое перевооружение производства, разработку и внедрение новых видов продукции, на социальное обеспечение членов трудового коллектива и удовлетворение интересов собственников имущества предприятия. Возможности снижения издержек производства выделяются и анализируются по двум направлениям: по источникам и факторам. Под источниками понимаются затраты, за счет экономии которых могут быть снижены издержки производства. Факторы - это технико-экономические условия, под влиянием которых принимаются издержки. Основными источниками снижения издержек производства и реализации продукции являются: снижение расхода сырья, материалов, топлива и энергии на единицу продукции, уменьшение размера амортизационных отчислений, приходящихся на единицу продукции, снижение расхода заработной платы на единицу продукции, сокращение административно-управленческих расходов, ликвидация непроизводительных расходов и потерь.

На экономию ресурсов оказывает влияние большое число технико-экономических факторов. В экономической практике все они объединяются в две крупные группы: внутрипроизводственные и внепроизводственные. К внутрипроизводственным относятся факторы, которые могут управляться со стороны предприятия. К ним относятся такие, как совершенствование норм расхода материальных ресурсов, внедрение прогрессивной технологии, повышении уровня механизации и автоматизации производства, улучшение использования оборудования, трудовых ресурсов и другие.

Внепроизводственные факторы - это те, на которые предприятие не может оказывать влияние. К ним относятся рыночные цены на сырье материалы и оборудование, ставки налогов и отчислений, включаемых в состав издержек предприятия, природные факторы и другие^[23].

Для того, чтобы сгладить отрицательное влияние на рост прибыли в ООО «Эдельвейс» рекомендуется проводить мероприятия по следующим направлениям: установка приборов регулирования расхода тепла; замены светильников на энергосберегающие.

Использование прибыли на потребление (то есть, главным образом, на увеличение размера выплат персоналу) приводит к росту заинтересованности людей в работе на данном предприятии, а соответственно – к росту отдачи работников, иными словами, к росту эффективности использования рабочей силы. Использование же прибыли, главным образом, на развитие, напротив, способствует росту эффективности и качества средств труда, в то время как эффективность использования рабочей силы при этом снижается.

Эффективность экономической деятельности предприятия зависит, главным образом, от двух факторов:

1) эффективности рабочей силы;

2) эффективности оборудования.

Соответственно для предприятий, работающих с прибылью, весьма важным вопросом является оптимальное распределение прибыли на потребление и развитие.

Доля чистой прибыли, приходящейся на выплату дивидендов называется нормой распределения прибыли (НР). При использовании прибыли на потребление уменьшается ее часть, направляемая на развитие предприятия и, следовательно, снижаются темпы роста предприятия за счет внутренних источников. Темпы роста собственных средств предприятия называют внутренними темпами роста (ВТР). Величина этого показателя рассчитывается по формуле:

ВТР = РСС х (1-НР)

где ВТР – внутренние темпы роста;

РСС – рентабельность собственных средств;

НР – норма распределения прибыли.

При планировании дивидендной политики следует учитывать, что чем большая часть чистой прибыли выплачивается дивидендами, тем меньшая часть прибыли остается для финансирования инвестиций, для развития предприятия. Увеличение НР влечет за собой снижение ВТР, что в свою очередь ограничивает темпы роста выручки от реализации и снижает кредитоспособность предприятия.

Определим внутренние темпы роста ООО «Эдельвейс» за 2017 год:

РСС = -20% (таблица 11);

НР = 18%

ВТР = -0,2 * (1-0,18) = -0,16 или - 16%

Это означает, что ООО «Эдельвейс» в сложившихся условиях не следует направлять прибыль на потребление.

Потому что, если ООО «Эдельвейс» заинтересовано в дальнейшей работе, то следует определять норму прибыли в зависимости от запланированных темпов роста. Предположим, ООО «Эдельвейс» запланировало темп роста выручки на уровне 10 %, а ВТР за 2017 год составляют «-» 16%, то есть для достижения заданных темпов роста необходимо еще 26 % роста.

Предприятие может использовать заемные средства, но тогда повышается финансовый риск. Предприятие может одновременно повысить величину как собственного, так и заемного капитала, сохранив плечо рычага (соотношение собственных и заемных средств) на прежнем уровне. Но лучше всего нарастить выручку за счет ускорения оборачиваемости активов, увеличить собственные средства за счет снижения НР и одновременно увеличить заемные средства с целью сохранения прежней структуры пассива баланса. При определении уровня изменений руководствуются следующей нормой: ВТР и темпы роста выручки от реализации должны совпадать.

Заключение

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности, которые в свою очередь определяют эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела. Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального и материального поощрения персонала.

Для эффективного управления прибылью предприятия необходимо учитывать как особенности ее формирования, так и направления рационального использования. Распределение прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, — одно из направлений внутрифирменного планирования.

Распределение прибыли представляет собой процесс формирования направлений ее последующего использования в соответствии с целями и задачами развития предприятия.

Основной целью распределения прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, является оптимизация пропорций между капитализируемой и потребляемой ее частями с учетом обеспечения реализации стратегии его развития и роста его рыночной стоимости.

Прибыль, остающаяся в распоряжении ООО «Эдельвейс», используется им самостоятельно и в основном направляется на дальнейшее развитие предпринимательской деятельности.

Чистая прибыль ООО «Эдельвейс» идет на создание следующих фондов: фонд накопления и фонд потребления.

При сокращении чистой прибыли в отчетном году (чистая прибыль общества снизилась на 2 504 тыс. руб.) наращивание фонда развития в ущерб фонду потребления выглядит рационально. Отрицательным моментом является то, что год от года уменьшаются расходы на развитие общества. Так, в 2017 году фонд развития было направлено 688 тыс. руб. из общего объема нераспределенной прибыли, что на 1337 тыс. руб. меньше, чем по итогам 2016 года. В дальнейшем предприятие может столкнуться с нехваткой оборотных средств, особенно учитывая широкомасштабную реализацию инвестиционных проектов, что вызовет потребность в привлечении заемных средств.

Недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Такой недостаток средств, направляемых на развитие предприятия, может быть погашен за счет увеличения самого объема чистой прибыли. Пути увеличения прибыли непосредственно определяются факторами, оказывающими влияние на уровень продаж и издержки: оптимизация структуры реализации продукции; снижение издержек производства.

Список использованных источников

Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000 № 117-ФЗ (ред. от 25.12.2018) // Парламентская газета. - № 151-152. - 10.08.2000.

Федеральный закон от 08.02.1998 № 14-ФЗ (ред. от 23.04.2018) Об обществах с ограниченной ответственностью» // Российская газета. - № 30. - 17.02.1998.

Федеральный закон от 26.12.1995 № 208-ФЗ (ред. от 27.12.2018) «Об акционерных обществах» // Российская газета. - № 248. - 29.12.1995.

Приказ Минфина России от 06.05.1999 № 32н (ред. от 06.04.2015) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99» // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. - № 26. - 28.06.1999.

Приказ Минфина России от 06.05.1999 № 33н (ред. от 06.04.2015) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99 // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. - № 26. - 28.06.1999.

Приказ Минфина России от 02.07.2010 № 66н (ред. от 06.03.2018) «О формах бухгалтерской отчетности организаций» // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. - № 35. - 30.08.2010.

Алексеева А.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / А.И. Алексеева, Ю.В. Васильев, А.В. Малеева, Л.И. Ушвицкий: учебное пособие – М.: Финансы и статистика, 2015. – 672 с.
Бариленко В. И. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие / В.И. Бариленко. – М.: ФОРУМ, 2014. – 464с.
Бердников А.А. Анализ прибыли и рентабельности организации: теоретический аспект // Молодой ученый. - 2013. - № 2. - С. 111-113.
Бурцев А.Л., Современные методы и приемы анализа и прогнозирования финансовой деятельности предприятия // Аудит и финансовый анализ. – 2014. – № 1. – С.14-18.
Евстратова Л.А. Распределение прибыли // Услуги связи: бухгалтерский учет и налогообложение. - 2017. - № 3. - С. 42 - 51.
Ивашенцева Т. А. Экономика предприятия: учебник / Т.А. Ивашеннцева. – М.: КНОРУС, 2016. – 284 с.
Иноземцева Ю.А. Как «потратить» чистую прибыль правильно // Главная книга. - 2014. - № 11. - С. 67 – 72.
Лихобабин В. К., Методы управления прибылью предприятия / В.К. Лихобабин, А. А. Абдуллаева // Экономическая наука и практика: материалы III Междунар. науч. конф. (г. Чита, апрель 2014 г.). – Чита: Издательство Молодой ученый, 2014. – С. 25-28. URL https://moluch.ru/conf/econ/archive/94/5153/ (дата обращения: 06.03.2019).
Новикова Н.Е. Распределение и использование прибыли // Все для бухгалтера. - 2014. - № 1. - С. 25 - 27.
Пожидаева Т. А. Практикум по анализу финансовой отчетности / Т.А. Пожидаева, Н.Ф. Щербакова, Л. С. Коробейникова: учеб. пособие для вузов – Москва: КноРус, 2013. – 240с.
Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник – 6-е изд., испр. и доп./ Г.В. Савицкая. – М.: ИНФРА-М, 2015. – 378 с.
Станиславчик Е. Парадоксы управления прибылью // Финансовая газета. - 2015. - № 43. - С. 13.
Толпегина О.А. Показатели прибыли: экономическая сущность и их содержание // Экономический анализ: теория и практика. – 2016. - № 20. – С. 15-19.
Шеремет А. Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учеб. пособие для студентов вузов / А.Д. Шеремет. – М.: РИОР: ИНФРА-М, 2015. – 255 с.
Чечевицын Л. Н., Чечевицын К. В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник – 7-е изд. / Л.Н. Чечевицын, К.В. Чечевицын. – Ростов-н / Д.: Феникс, 2014 – 368 с.
Эйхлер Л.В. Финансовый менеджмент: актуальные вопросы управления финансами предприятий: учебное пособие/ Л.В. Эйхлер. – Омск: СибАДИ, 2015. – 154 с.

Приложение 1

Приложение № 1
к Приказу Министерства финансов
Российской Федерации
от 02.07.2010 № 66н

(в ред. Приказа Минфина РФ
от 05.10.2011 № 124н)

Бухгалтерский баланс

на

31 декабря

г.

Коды

Форма по ОКУД

0710001

Дата (число, месяц, год)

Организация

ООО «Эдельвейс»

по ОКПО

Идентификационный номер налогоплательщика

ИНН

Вид экономической
деятельности

по
ОКВЭД

Организационно-правовая форма/форма собственности

по ОКОПФ/ОКФС

Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.)

по ОКЕИ

384 (385)

Местонахождение (адрес)

		На	31 декабря			На 31 декабря			На 31 декабря
Пояснения ¹	Наименование показателя ²	20		17	г.³	20	16	г.⁴	20	15	г.⁵

	АКТИВ
	I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
	Нематериальные активы
	Результаты исследований и разработок
	Нематериальные поисковые активы
	Материальные поисковые активы
	Основные средства	869				763			1245
	Доходные вложения в материальные ценности
	Финансовые вложения	2432				456
	Отложенные налоговые активы
	Прочие внеоборотные активы					2
	Итого по разделу I	3301				1217			1245
	II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
	Запасы	2376				1518			1055
	Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
	Дебиторская задолженность	8064				8416			7338
	Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)
	Денежные средства и денежные эквиваленты	353				495			1418
	Прочие оборотные активы
	Итого по разделу II	10793				10430			9812
	БАЛАНС	14094				11647			11056

Форма 0710001 с. 2

		На	31 декабря				На 31 декабря				На 31 декабря
Пояснения ¹	Наименование показателя ²	20		17	г.³		20	16	г.⁴		20	15	г.⁵

	ПАССИВ
	III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ ⁶
	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	14					14				14
	Собственные акции, выкупленные у акционеров	(				)⁷	(			)	(			)
	Переоценка внеоборотных активов
	Добавочный капитал (без переоценки)
	Резервный капитал
	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	(4095)					(1638)				(4981)
	Итого по разделу III	(4081)					(1624)				(4967)
	IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Заемные средства	1170					530				588
	Отложенные налоговые обязательства
	Оценочные обязательства
	Прочие обязательства	7644					5212
	Итого по разделу IV	8814					5742				588
	V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Заемные средства						300				2250
	Кредиторская задолженность	9361					7229				13186
	Доходы будущих периодов
	Оценочные обязательства
	Прочие обязательства
	Итого по разделу V	9361					7529				15436
	БАЛАНС	14094					11647				11056

Руководитель				Главный бухгалтер
	(подпись)		(расшифровка подписи)		(подпись)		(расшифровка подписи)

“

”

г.

Примечания

1. Указывается номер соответствующего пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках.

2. В соответствии с Положением по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" ПБУ 4/99, утвержденным Приказом Министерства финансов Российской Федерации от 6 июля 1999 г. № 43н (по заключению Министерства юстиции Российской Федерации № 6417-ПК от 6 августа 1999 г. указанным Приказ в государственной регистрации не нуждается), показатели об отдельных активах, обязательствах могут приводиться общей суммой с раскрытием в пояснениях к бухгалтерскому балансу, если каждый из этих показателей в отдельности несущественен для оценки заинтересованными пользователями финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности.

3. Указывается отчетная дата отчетного периода.

4. Указывается предыдущий год.

5. Указывается год, предшествующий предыдущему.

6. Некоммерческая организация именует указанный раздел "Целевое финансирование". Вместо показателей "Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)", "Собственные акции, выкупленные у акционеров", "Добавочный капитал", "Резервный капитал" и "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)" некоммерческая организация включает показатели "Паевой фонд", "Целевой капитал", "Целевые средства", "Фонд недвижимого и особо ценного движимого имущества", "Резервный и иные целевые фонды" (в зависимости от формы некоммерческой организации и источников формирования имущества).

7. Здесь и в других формах отчетов вычитаемый или отрицательный показатель показывается в круглых скобках.

Приложение 2

Отчет о финансовых результатах

за

год

г.