Роль международных финансовых организаций в системе международных финансовых отношений

Содержание:

Введение

В современных условиях важную роль в мировой экономике играют международные финансовые организации (международные финансовые организации). Их деятельность во многом способствует укреплению мирохозяйственных связей и активизации участия стран в международных валютно-кредитных отношениях.

Международные финансовые организации являются ключевым элементом институциональной основы международной финансовой системы. Обладая значительным объемом финансовых ресурсов, они оказывают заметное влияние на экономическое развитие и изменяют условия организации международного бизнеса в странах и регионах мира.

Международные финансовые организации создаются путем объединения капитала стран-членов для решения различных задач. К числу основных из них можно отнести: операции на международных валютных и фондовых рынках с целью стабилизации и регулирования мировой экономики, поддержания и стимулирования международной торговли, а также сокращения дефицита платежных балансов; кредитование государственных программ отраслевого и регионального развития и содействия малому и среднему бизнесу; инвестирование международных проектов в области инфраструктуры, информационных технологий, транспорта и телекоммуникаций; финансирование международной помощи, фундаментальных научных исследований, мероприятий по охране окружающей среды.

ГЛАВА I Роль международных финансовых организаций в системе международных финансовых отношений

1.1 Организация и цели деятельности Международного валютного фонда

Международные финансовые и валютно-кредитные отношения являются составной частью и одной из наиболее сложных сфер рыночного хозяйства. В них фокусируются основные проблемы мировой и национальной экономики, развитие которых тесно переплетается между собой, а также с исторической точки зрения идет параллельно. По мере интернационализации хозяйственных связей увеличиваются международные потоки товаров, услуг и в особенности кредитов и капиталов.

Большой интерес и важность представляет собой изучение мирового опыта международных финансовых отношений для складывающейся в России и других странах СНГ рыночной экономики. Необходимо иметь достаточные знания общепринятого кодекса цивилизованного поведения на мировых рынках кредитов, валют, золота и ценных бумаг для того, чтобы осуществлялась постепенная интеграция России в мировое сообщество, вступление в Международный валютный фонд (МВФ) и группу Международного банка реконструкции и развития (МБРР).

Международные финансы - это комплекс экономических отношений, которые основаны на международных соглашениях в области наличного и безналичного оборота валютных ценностей, а также институциональных образований, обслуживающих реальный денежный оборот в сфере международных расчетов и операций. Одна из главных ролей в регулировании мировых финансовых потоков принадлежит международным финансовым институтам таким, как Международный банк реконструкции и развития (МБРР), Международный валютный фонд (МВФ), Всемирный банк (ВБ).

Международный валютный фонд - межправительственная организация, регулирующая валютно-кредитные отношения между государствами-членами и оказывающая финансовую помощь при валютных затруднениях, которые вызваны дефицитом платежного баланса, посредством представления кратко- и среднесрочных кредитов в иностранной валюте. Важное условие получения кредитов от МВФ - проведение государством определенной экономической политики, с целью урегулирования проблем платежного баланса и гарантии обеспечения погашения государством в установленный период времени задолженности перед фондом. Но так же данный порядок придает государству-члену уверенность в том, что в случае выполнения им программы, которая была согласованна с фондом, ему будет гарантировано поступление от фонда.

Начало активному включению России в мировое хозяйство послужили реформы, проходящие в то время в стране. Данный процесс многоплановый и сложный, прежде всего, предполагающий признание в целом всех договоров, действующих принципов и конвенций. Включение России в международные валютно-кредитные и финансовые отношения связано с открытием внутреннего валютного рынка, а также с интенсивной либерализацией внешнеэкономической деятельности.

Прямым и непосредственным толчком к появлению России на международных финансовых рынках стало вступление её в МВФ и МБРР. С 1992 года Российская Федерация является участником МФВ, членство в которой поставила перед нашей страной некоторые, установленные определенным образом, обязательства, а также, одновременно с этим, открыла некоторые новые возможности. Известным и обязательным требованием фонда являлось требование к российскому правительству, в котором было сказано взять на себя обязательство по формированию жесткого бюджета, повысить собираемость налогов, ускорить реализацию программы приватизации. Наряду с экономическими требованиями выдвигались и торгово-политические под давлением США, которые, в свою очередь, являются главным акционером фонда. Курс МВФ на ускорение приватизации, экономических реформ, либерализации цен и внешнеэкономической деятельности в России повысил негативные последствия шокового перехода к рыночной экономике (инфляция, экономический спад, банкротство, коррупция, неплатежи и т.д.)^[1]

МБРР, как и МВФ, представляет собой не только стабилизационные, но и структурные кредиты (на осуществление программ, которые направленны на структурные реформы в экономике). Деятельность МБРР и МВФ взаимно увязана, эти организации дополняют друг друга, и при этом членом МБРР может стать лишь член МВФ. Вступление России в МБРР позволило ей заимствовать валютные кредиты в данном всемирном инвестиционном банке и получать выход на мировой рынок ссудных капиталов. После кризиса 1998 года МБРР, как и МВФ, сократил кредитование экономики России и лишь с 2003 года возобновил сотрудничество.

Деятельность России в международных финансовых организациях предоставляет ей право: перенимать у них ресурсы на конкретных условиях, что увеличивает её кредитную оценку и открывает допуск на всемирный рынок ссудных капиталов; заинтересовывать иностранные средства с целью долгосрочного финансирования проектов; исследовать и применять советы международных организаций согласно совершенствованию банковского надзора, приобретать техническую поддержку по подготовке банкиров, создавать международные образцы учета и отчетности учреждений, в том числе банки, а кроме того стандартизировать принципы ключевых форм международных расчетов; приобщиться к богатому опыту регулирования денежной, кредитной и экономической сфер, накопленному всемирным сообществом.

За 2016 год проделана огромная работа по началу операционной деятельности Нового банка развития, больше известного как Банк БРИКС, разработаны и утверждены все ключевые политики и нормативные документы, регламентирующие операционную деятельность, а также организационная структура Банка.

Минфином России ведется активная работа по продвижению российских интересов при принятии решений по инвестиционной деятельности НБР. Подготовлен ряд конкретных проектных предложений, которые с высокой вероятностью будут профинансированы в 2017 году. НБР совместно с Минфином России и Банком России начата подготовительная работа по выпуску первого рублевого займа.

В апреле 2016 года Минфин России и Всемирный банк запустили новый формат сотрудничества, подписав Соглашения о предоставлении платных консультационных услуг по программам «Развитие инициативного бюджетирования в Российской Федерации» и «Развитие системы социальной защиты в Российской Федерации».

Осуществлялась реализация проектов «Содействие повышению уровня финансовой грамотности населения и развитию финансового образования в Российской Федерации» и «Содействие совершенствованию системы государственных финансов Российской Федерации» в соответствии с условиями соглашений о займах между Российской Федерацией и Международным банком реконструкции и развития (МБРР). Минфин России обеспечил координацию работ по подготовке и реализации федеральными органами исполнительной власти проектов международных финансовых организаций, предусмотренных Программой государственных внешних заимствований Российской Федерации на 2016.

Участие в международных валютно-кредитных и финансовых взаимоотношениях стало главной точкой опоры формирования российской экономики. Глобальные финансы, несомненно, помогли определить вспомогательные источники денежных средств, заинтересовать иностранные капиталовложения, поставлять отечественные финансы за границу. Отечественная банковская система осуществляла конкретные операции в привлечении зарубежных банков. В то же время отечественные банки делают усилия проникновения на иностранные рынки банковских услуг.

Итак, международные валютно-финансовые и банковские организации играют существенную роль в системе международных экономических отношений. Определенные организации (МВФ) многофункциональны, однако вовлечение зарубежных заимствований содержат в себе как выгоды, так и опасности, и конечный результат для экономики и банковского сектора во многом находится в зависимости от того, оптимально ли выбран уровень внешнего долга и продуктивно ли правительство и банки управляют рисками, объединенными с привлечением внешнего финансирования.

Международные валютно-кредитные и финансовые отношения - одна из наиболее сложных сфер мирохозяйственных связей. В них фокусируются проблемы национальной и мировой экономики, развитие которых исторически идет параллельно и тесно переплетаясь. По мере глобализации мирового хозяйства увеличиваются международные потоки товаров, услуг и особенно капиталов и кредитов.

Под влиянием функциональных сдвигов в глобализирующемся мировом хозяйстве усиливается процесс финансовой глобализации. Это определяет качественно новую степень интернационализации валютно-кредитных и финансовых отношений. Они приобретают черты целостности, основанной на взаимных интересах стран, несмотря на противоречия и конфликты в этой сфере.
Россия все активнее участвует в международных валютно-кредитных и финансовых отношениях по мере интеграции страны в мировую экономику, мировой финансовый рынок. Это требует знания экономических категорий, закономерностей, тенденций развития международных валютно-кредитных отношений (МВКО), деятельности международных финансовых институтов, в которых участвует наша страна.

Международные валютно-кредитные и финансовые организации условно можно назвать международными финансовыми институтами. Эти организации преследуют следующие цели: объединить усилия мирового сообщества в целях стабилизации международных финансов и мировой экономики; осуществлять межгосударственное валютное и кредитно-финансовое регулирование; совместно разрабатывать и координировать стратегию и тактику мировой валютной и кредитно-финансовой политики.

К организациям, имеющим всемирное значение, относятся, прежде всего, специализированные институты ООНМВФ и группа МБРР, а также Всемирная торговая организация. Непосредственно роль ООН в международных валютно-кредитных и финансовых отношениях ограничена. Однако при решении проблем развивающихся стран на Конференции ООН по торговле и развитию Юнктад (с 1964 г.) обсуждаются валютно-кредитные вопросы наряду с проблемами мировой торговли и развитием этих стран. В период между сессиями функции Юнктад выполняет Совет по торговле и развитию (две сессии в год).^[2]

Специализированное учреждение ООН Экономический совет создал 4 региональные комиссии для Европы, Африки, Азии, Латинской Америки. Две последние способствовали организации Азиатского банка развития и Межамериканского банка развития. Специальные фонды дополняют эти организации.

Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) включает 24 страны, на долю которых приходятся 16% населения и 2/3 мирового производства Запада. В рамках ОЭСР действуют 30 комитетов, в том числе по проблемам платежных балансов, согласования условий экспортных кредитов (консенсус). Цель ОЭСР содействие экономическому развитию и финансовой стабилизации стран-членов, свободной торговле, развитию молодых государств.

Парижский клуб кредиторов это важнейшее неформальное финансовое объединение лидеров мировой экономики. Парижский клуб более влиятелен, чем, например, Лондонский клуб, и объединяет в себе представителей банков-кредиторов 19 стран Австралия, Австрия, Бельгия, Великобритания, Германия, Дания, Ирландия, Испания, Италия, Канада, Нидерланды, Норвегия, Россия, США, Финляндия, Франция, Швейцария, Швеция, Япония. Парижский клуб кредиторов был создан в 1956 году для обсуждения и урегулирования проблем задолженности суверенных государств.

Главная идея деятельности Парижского клуба проявлять заботу о наиболее бедных странах, имеющих явно безнадежную внешнюю задолженность. Общественное мнение вполне поддерживает списание беднейшим странам части долгов. Еще в декабре 1994 года Парижский клуб решил, что в отдельных случаях может быть списано до 67 % долга той или иной страны. В феврале 1995 года Уганда стала первой страной, получившей такую скидку. Сейчас максимальная скидка увеличена до 80 %. Максимальная скидка предоставляется не всем. Для этого должнику нужно не только быть бедным, но и активно проводить рыночные реформы.

В 1995 году Россия вступила в Парижский клуб в качестве кредитора. Членство в Парижском клубе имеет для России неоспоримые преимущества. Развивающиеся страны Парижский клуб чрезвычайно уважают. Только Парижский клуб может при желании списать сколько угодно долгов и выдавать сколько угодно кредитов. И поэтому именно от него в наибольшей степени зависит экономическая политика развивающихся стран.

Особенность структурной организации Парижского Клуба состоит в том, что он являет собой собрание представителей суверенных государств-кредиторов под председательством высокопоставленного чиновника государственного Казначейства Франции Франсуа Перье. Будучи созданный не как постоянно действующий орган, а для решения конкретных проблем погашения кредитов отдельным должникам, Клуб руководствуется рядом принципов, например, принципом консенсуса. Некоторые из них периодически пересматриваются.

Поскольку Парижский Клуб не имеет фиксированного членства, в переговорном процессе в рамках Клуба может участвовать любое государство-кредитор, являющееся держателем обязательств по долгам, по которым может потребоваться пересмотр условий погашения. Большую часть займов и кредитов развивающиеся страны, а также государства Центральной и Восточной Европы получают от стран-членов Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР), поэтому последние почти всегда участвуют в таких переговорах.. Среди других традиционных участников переговоров в Парижском Клубе следует назвать МВФ, Всемирный банк, Конференцию ООН по торговле и развитию (ЮНКТАД) и, естественно, саму страну должника, обратившуюся с просьбой о пересмотре задолженности. Ряд крупных должников, например Россия и Бразилия, сами предоставляют значительные кредиты другим странам, и их должники также обращаются в Парижский Клуб. Таким кредиторам выгодно решать вопросы уже на многосторонней основе.

Многосторонний подход является наиболее эффективным и облегчает работу в административно-организационном плане, так как должник имеет возможность вести переговоры со всеми кредиторами одновременно, а не с каждым в отдельности. Кроме того, кредиторы придают большое значение принципу равенства или равномерного распределения бремени невыплаченных задолженностей. Они хотят быть уверенными в том, что полученные от них льготы в отношении условий погашения долга не использованы для обслуживания долговых обязательств другими кредиторами.

Так что, вступив в Парижский клуб, Россия, прежде всего, получила реальную возможность влиять на мировую экономику. Во первых, контролировать экономическую политику развивающихся и постсоциалистических стран, задолжавших клубу. Во вторых, на равных разговаривать с МВФ. Вступление в клуб позволит России повысить свой кредитный рейтинг и еще успешнее размещать еврооблигации.

В процессе распада бывшего СССР кредитные линии, предоставленные правительствами развитых стран «под перестройку», продолжали действовать (в отличие от займов коммерческих банков), продукция поступала всем бывшим союзным республикам, в то время как обслуживание накопленного долга осуществлялась только за счет средств Российской Федерации. В рамках базового соглашения (1996 г.) по долгосрочной реструктуризации официальной задолженности России заключены двусторонние межправительственные согла­шения с 18ю странами-членами клуба: Австралией, Австрией, Бельгией, Великобританией, Германией, Данией, Испанией, Италией, Канадой, Нидерландами, Норвегией, Португалией, США, Швейца­рией, Швецией, Францией, Финлян­дией и Японией. Кроме того, подписано свыше 60 межбанковских соглашений о порядке учета и погашения задолженности и почти столько же коммерческих контрактов по выверке сумм задолженностей. Отсроченный долг подлежит по­гашению с 2002 по 2020 гг. нарастающим, а затем убывающим графиком платежей. Агентом по соответствующим операциям определен Внешэкономбанк.

Всемирный банк-это межправительственная финансово-кредитная организация, мощнейший мировой инвестиционный институт, объединяющий 184 государства-акционера.

Всемирный банк учрежден одновременно с Международный валютный фонд и первоначально был призван с помощью аккумулированных им средств стран-членов и привлекаемых капиталов американских инвесторов стимулировать частные инвестиции в западноевропейские страны.

Всемирный банк, является одним из крупнейших в мире источников помощи в целях развития. Главной задачей Всемирного банка является содействие устойчивому экономическому росту, который ведет к сокращению нищеты в развивающихся странах, путем оказания помощи по увеличению производства через долгосрочное финансирование проектов и программ развития. При этом приоритетными для него являются структурные преобразования, такие как либерализация торговли, приватизация, реформа образования и здравоохранения, инвестиции в инфраструктуру.

Группа Всемирного банка - это пять организаций, созданных в разное время и объединенных функционально, организационно и территориально, целью деятельности которых является в настоящее время оказание финансовой и технической помощи развивающимся странам. В Группу Всемирного банка входят следующие организации:1. Международный банк реконструкции и развития - IBRD (англ. International Bank for Reconstruction and Development - IBRD);2. Международная ассоциация развития - МАР (англ. International development association of enterprises - IDA);3. Международная финансовая корпорация - МФК (англ. International Finance corporation - IFC);4. Многостороннее агентство по гарантиям инвестиций - МИГА (англ. Multilateral Investment Guarantee Agency -MIGA)5.5. Международный центр по урегулированию инвестиционных споров -МЦУИС (англ. International Centre for Settlement of Investment Disputes - ICSID).

1.2 Международные валютно-финансовые и банковские организации

Среди межгосударственных инвестиционных институтов самое заметное влияние на темпы и направление экономического развития большинства стран оказывает группа международного банка реконструкции и развития (МБРР), координирующая политику экономической помощи промышленно развитых стран, воздействующая на деятельность других международных экономических организаций и оказывающая техническую помощь развивающимся странам в разработке программ их экономического развития. Эта межгосударственная инвестиционная группа, включающая МБРР и три его филиала Международную ассоциацию развития (МАР), Международную финансовую корпорацию (МФК) и Многостороннее инвестиционно-гарантийное агентство (МИГА), превратилась в крупнейший мировой инвестиционный институт.

Всемирный банк(МБРР) как специализированный финансовый институт ООН призван наилучшим образом способствовать выполнению стратегической задачи: интегрировать экономику всех стран членов с основными центрами мировой системы хозяйства.

МБРР был создан в 1945 г. в результате подписания 28 странами Соглашения в Бреттон-Вудсе (июль 1944 г.). В 1947 г. Генеральная Ассамблея ООН утвердила Соглашение, определяющее отношение между Банком и ООН. В нем, в частности говорится, что вследствие характера своих международных обязанностей и положения Устава Банк является независимой международной организацией и должен функционировать как таковая. Соглашением предусматривается представительство Банка на Генеральной Ассамблее ООН, в Экономическом и социальном совете, в региональных экономических комиссиях ООН, в Программе развития ООН. Банк считается специализированным учреждением ООН, его обязанности перед ООН состоят в участии в консультациях и предоставлении не конфиденциальной информации. В свою очередь, ООН взяло на себя обязательство воздерживаться от рекомендаций Банку относительно отдельных займов или относительно условий финансирования. Устав МБРР неоднократно менялся.

Членами МБРР могут быть члены Международного валютного фонда (МВФ). В состав МБРР входят 180 государств.

Цели МБРР: содействие реконструкции и развитию стран членов путем поощрения капиталовложений для производственных целей; поощрение частных иностранных капиталовложений, предоставление займов для целей производства; содействие долгосрочному сбалансированному росту международной торговли и поддержанию равновесия платежных балансов путем поощрения международных капиталовложений для развития производственных ресурсов стран членов банка.

В рекомендациях МБРР приоритет отдается развитию частного сектора экономики и привлечению иностранного капитала в развивающиеся страны. Если рекомендации МБРР не принимаются страной, запрашивающей кредит, то зачастую он не предоставляется. Кредиты Банка покрывают в среднем лишь около 30% общей стоимости кредитуемых объектов, а остальная часть расходов по объекту должна обеспечиваться за счет внутренних источников кредитования и финансирования или иных внешних источников. Основная задача МБРР кредитование конкретных объектов (преимущественно инфраструктурных транспорт, связь, энергетика) на основе их тщательного отбора. С 80х годов в кредитах Банка все большую роль играют социальные аспекты развития, особенно борьба с бедностью. Увеличиваются кредиты на развитие здравоохранения, образование, планирование семьи, развитие сельского хозяйства. Особое внимание уделяется охране окружающей среды и приватизации.

МБРР стал предоставлять также кредиты на структурную адаптацию в соответствии с программой экономических реформ и перехода страны заемщика к рыночной экономике. При этом выделяемые Банком кредиты не привязаны к конкретным объектам, и страны-заемщики могут достаточно свободно распоряжаться заемными средствами.

МАР призвана дополнять деятельность МБРР и предоставлять наименее развитым странам беспроцентные кредиты на срок 3540 лет при льготном периоде 10 лет, взимая комиссию на покрытие административных расходов. Развивающиеся страны, естественно, заинтересованы в получении льготных кредитов МАР, но она не может выдавать средства всем желающим. Поэтому льготные кредиты предоставляются в первую очередь странам, у которых ВНП на душу населения не выше 650 долларов в год. Однако чтобы участвовать в МАР и получить доступ к ее льготным кредитам, необходимо вступить в МБРР.

МФК выполняет функции, несколько отличные от МБРР. Поэтому в юридическом и финансовом аспектах это относительно самостоятельная организация, хотя имеет общие со Всемирным банком руководство и ряд служб. Особенность МФК заключается в том, что для инвестирования ее средств в страны-члены не требуется правительственных гарантий, которых требуют МБРР и МАР при предоставлении кредитов предприятиям или организациям. Это ограждает частные компании от государственного контроля за их деятельностью и служит интересам привлечения иностранного капитала в экономику развивающихся стран. Также МФК имеет особое право не только предоставлять кредиты, но и непосредственно осуществлять инвестиции в акционерный капитал.

МБРР служит такой специальной цели, как поощрение инвестиций в акционерный капитал и другие направления прямых капиталовложений в развивающихся странах посредством их страхования от некоммерческих рисков. Такими рисками могут быть следующие: отмена конвертируемости национальной валюты и связанные с этим препятствия в переводе прибылей в страну инвестора; экспроприация имущества инвестора; военные действия; перевороты и последующие изменения в социально-политической обстановке; невыполнение контракта вследствие правительственного решения. МИГА предлагает гарантии против перечисленных некоммерческих рисков, консультирует правительственные органы развивающихся стран членов относительно разработки и осуществления политики, программ и порядка (процедур), касающихся иностранных инвестиций, устраивает встречи и переговоры между международными деловыми кругами и местными органами власти заинтересованных стран по вопросам инвестиций, а также предоставляет необходимые информационные услуги.^[3]

Как сказал Роберт Б. Зеллик, экс президент Всемирного банка, целью деятельности Всемирного банка является способствование устойчивой глобализации в интересах всех слоев населения, сокращению масштабов бедности, ускорению экономического роста без ущерба для окружающей среды, а также создание для людей новых возможностей и вселение в них надежды.

В настоящее время в соответствии с Декларацией тысячелетия Всемирный банк сосредоточил свою деятельность на достижение целей развития тысячелетия. В переходный период к третьему тысячелетию под эгидой ООН были сформулированы восемь целей, на достижение которых должны быть направлены усилия международных организаций.

Цели развития тысячелетия должны быть достигнуты к 2015 году и включают в себя следующие: ликвидация нищеты и голода; обеспечение всеобщего начального образования; поощрение равенства мужчин и женщин и расширение прав и возможностей женщин; сокращение детской смертности; улучшение охраны материнства; борьба с ВИЧ/СПИДом, малярией и другими заболеваниями; обеспечение устойчивого развития окружающей среды; формирование глобального партнерства в целях развития.

Решая глобальные задачи развития человечества, Всемирный банк, используя механизм предоставления кредитов IBRD, кредитует страны со средним уровнем дохода по процентным ставкам, соответствующим уровню рынка этих стран. Другая финансовая организация Всемирного банка МАР кредитует страны с низким уровнем дохода по минимальным процентным ставкам или без процентов.

Деятельность Всемирного банка в течение длительного времени критикуется различными неправительственными организациями, учеными, среди которых видное место занимает нобелевский лауреат по экономике и бывший главный экономист Всемирного банка Джозеф Стиглиц.

В частности Дж. Стиглиц назвал политику по отношению к развивающимся странам, разработанную Международный валютный фонд (МВФ), Всемирным банком и экономистами в американском правительстве, ошибочной. По его мнению, если бы этой политике следовали США, значительного экономического роста не произошло бы. Он также указал на то, что Россия последовала рекомендациям и испытала падение реальных доходов населения, а Китай не последовал и переживает экономический подъем.

Анализ развития всемирной экономики показывает, что программы Всемирного банка в том виде, как о них формулировал, не обеспечивали устойчивого и справедливого развития экономики. В связи с этим стало нарастать давление на банк. Неправительственные организации на национальном и международном уровне стали добиваться открытого и демократичного рассмотрения решений, альтернативных политике Всемирного банка.^[4]

ГЛАВА II Участие России в деятельности Международного валютного фонда и других финансовых и кредитных учреждений

2.1 Необходимость участия России в международных финансовых организациях

До начала 1990-х годов Россия не состояла членом Международного валютного фонда и Международного банка реконструкции и развития. Присоединение России к этим организациям в 1992 г. в принципе открыло более широкие возможности для получения ресурсов на цели реструктурирования экономики и развития, поскольку соглашения с МВФ являются положительным сигналом для других инвесторов.

Достижение соглашений с МВФ также позволило прийти к соглашениям о переоформлении российской внешней задолженности, большая часть которой представляла собой долги бывшего СССР, с Парижским и Лондонским клубами.

Весьма важно и то, что, будучи членом международных валютно-финансовых и кредитных организаций, Россия получила возможность приобщиться к богатому опыту регулирования валютной, кредитной и финансовой сфер, накопленному мировым сообществом.

90-е годы прошлого века и начало текущего столетия стали периодом активизации отношений с целым рядом международных валютно-финансовых организаций, в частности на основе регулярных программ установилось сотрудничество с Международным валютным фондом. Всего в общей сложности Россия восемь раз обращалась в МВФ с просьбой о предоставлении кредитов. В 1990-х годах их общий объем превысил 20 млрд долл.

Установление сотрудничества с МВФ позволило России получить финансовые ресурсы от других государств и международных организаций, что было бы в противном случае затруднено, а возможно, и неосуществимо. Определенное значение имело и техническое содействие со стороны фонда для решения ряда сложных проблем, таких как, например, создание системы казначейства и формирование современной системы сбора налогов.

В текущем десятилетии экономическое положение России существенно улучшилось, и помощь со стороны МВФ не потребовалась. Наоборот, общая задолженность России перед Фондом к 2004 г. сократилась до 5,1 млрд долл. США. В январе 2005 г. по договоренности с МВФ Россия выплатила МВФ весь оставшийся объем накопленной и непогашенной задолженности (около 3,3 млрд долл. США).

В настоящее время взаимодействие России с МВФ включает в себя продвижение ряда идей, в том числе по выходу из мирового финансового кризиса и реформированию Ямайской валютной системы.

Россия внесла существенный вклад в усилия Фонда, направленные на борьбу с бедностью в мире. К середине текущего десятилетия объем списания долгов беднейших стран перед Россией в относительном выражении по отношению в ВВП оказался выше, чем в других странах, а по объему списания в абсолютных величинах Россия заняла третье место после Японии и Франции.

Развернувшийся во второй половине текущего десятилетия мировой финансовый кризис показал, что введение специального стандарта распространения данных МВФ, к которому Россия присоединилась 31 января 2005 г., недостаточно для своевременного предупреждения финансовых кризисов. Этот стандарт был учрежден Международным валютным фондом в марте 1996 г. в качестве руководства для стран - членов Фонда в процессе распространения экономических и финансовых данных.

Россия поддерживает усилия фонда, направленные на укрепление мировой финансовой системы, однако, как и большинство государств, считает, что Международный валютный фонд должен играть более значительную роль в мирохозяйственных связях с тем, чтобы более успешно противостоять возможным финансовым кризисам.

Присоединение России в июне 1992 г. к Международному банку реконструкции и развития открыло перед ней новые возможности для привлечения иностранного капитала. Суммарный объем средств

МБРР, предоставленных России, к середине 2007 г. достиг примерно 11 млрд долл. При этом около 60% привлеченных средств составили бюджетные займы, остальная часть - инвестиционные.

Сотрудничество России с МБРР развивалось неровно. До дефолта 1998 г. оно шло по восходящей линии, после чего пошло на спад. В начале текущего десятилетия взаимодействие вновь оживилось, но начиная с 2003 г. заметно снизилось. И это не следует рассматривать в негативном плане, ибо улучшение экономического положения России позволило, во-первых, мобилизовать значительно больше средств для наращивания инвестиций за счет внутренних ресурсов, а во-вторых, стало также следствием проведения внешнеэкономической политики, направленной на сокращение внешнего государственного долга. Однако сотрудничество России с банком, который накопил огромный опыт осуществления проектов в самых различных сферах экономики, развивается по линии оказания Банком консультационных услуг. В последние годы обнаружился рост интереса МБРР к развертыванию деятельности в регионах России.^[5]

2.2 Участие России в деятельности Международных финансовых и кредитных организациях

Россия не получает средств от Международной ассоциации развития, поскольку ее душевой ВВП выше порогового значения 1095 долл. США ( по состоянию на 2009 г.), однако как страна-донор она участвовала в пятнадцатом, последнем по счету, пополнении ресурсов МАР, внеся сравнительно небольшую сумму.

По линии Международной финансовой корпорации первые инвестиции в Россию были вложены после вступления в эту организацию в 1993 г.

По состоянию на 30 июня 2009 г. инвестиционный портфель МФК в России составил 2244 млн. долл. США (третье место после Индии и Бразилии). В регионе Восточной Европы и стран СНГ Россия выдвинулась на первое место по абсолютному объему инвестиций МФК. Сферы деятельности корпорации в России - финансовый сектор, промышленное производство, телекоммуникации.

Во второй половине текущего десятилетия отмечен рост активности в России Многостороннего агентства по гарантиям инвестиций (МАГИ). Наиболее востребованным участие МАГИ считается в нефтегазовом, агропромышленном, горнодобывающем и финансовом секторах российской экономики, а также в секторах услуг и телекоммуникаций.

В 2009 финансовом году МАГИ предоставило гарантии двум банкам, действующим в России, - ЗАО «UniCredit Bank Russia» (страна-инвестор Австрия) и «Абсолют» (страна- инвестор Бельгия) на общую сумму 210 млн долл. США.

Весьма плодотворно в 1990-х годах развивалось сотрудничество российских банков и компаний с Европейским банком реконструкции и развития. Эта же тенденция сохранилась и в первом десятилетии XXI в. Операции в России остаются одним из главных направлений деятельности ЕБРР.

В 2009 г. объем инвестиций ЕБРР составил 2,4 млрд евро (31% суммарного объема инвестиционной программы ЕБРР). Ни в одной другой стране, в которой банк осуществляет свои операции, портфель банка не достигает этого уровня

Объем намеченных ассигнований ЕБРР в экономику России в 2000-2009 гг. (млн. евро)

К концу 2009 г. обязательства ЕБРР за весь период его деятельности в России достигли 12,9 млрд евро, общее число проектов (помимо программ развития торговли), осуществленных в России при участии ЕБРР, - 583. Сметная стоимость реализованных проектов - 38 млрд евро. Основная часть инвестиций (83%) была вложена в частный сектор экономики. При этом свыше половины инвестиций было направлено в регионы России. В 2007 и 2008 гг. доля Москвы и Санкт-Петербурга составила менее 8%.

Накопленные инвестиции ЕБРР в экономику России распределены следующим образом (в %): корпоративный сектор (агробизнес, обрабатывающая промышленность, недвижимость, туризм, телекоммуникации) - 34,5; электроэнергетика и энергосистемы - 8,0, природные ресурсы - 8,5; финансовый сектор - 19,7, другие инфраструктурные отрасли (муниципальная и экологическая инфраструктура) - 19%, финансовая поддержка микро-, мелких и средних предприятий - 10,2%.

Согласно стратегии ЕБРР для России на 2009-2012 гг. главнейшими приоритетами банка будут модернизация, конкурентоспособность и диверсификация реального сектора экономики России.

Будучи страной, расположенной в двух частях света - Европе и Азии, Россия проявляет интерес к сотрудничеству с Азиатским банком развития. Она намерена присоединиться к этому банку в качестве донора для более активного участия в международных усилиях по содействию развитию государств Азиатско-Тихоокеанского региона.

Международные валютно-финансовые и банковские организации занимают важное место в системе международных экономических отношений. Некоторые организации (МВФ) универсальны. Радикальные изменения в мировом хозяйстве на рубеже 80-90-ых годов XX в. привели к необходимости адаптации международных валютно-кредитных и финансовых организаций к новым условиям деятельности. Возросло значение региональных финансово-банковских организаций. Создан ряд новых региональных банковских учреждений. Существенна роль валютно-кредитных институтов в углублении интеграционных процессов в Западной Европе. Участие России в международных валютно-финансовых и кредитных институтах открывает перед ней более широкие возможности привлечения финансовых ресурсов, необходимых для реформирования экономики.

Международные валютно-кредитные и финансовые институты - международные организации, в той или иной мере выполняющие функции регулирования международных валютных, кредитных и финансовых отношений, проведения исследований по проблемам валютно-кредитной и финансовой сфер мирового хозяйства, выработки рекомендаций и предложений.

Международный валютный фонд - универсальная валютно-кредитная организация системы ООН. Занимает важное место в мировой валютной системе. Осуществляет регулирующие, консультативные и финансовые функции.

Группа Всемирного банка - группа международных финансовых организаций во главе с МБРР (создана в 1944 г.). Включает в качестве филиала МБРР Международную ассоциацию развития - MAP (1960), а также Международную финансовую корпорацию - МФК (1956), Многостороннее агентство по гарантиям инвестиций - МАГИ (1988) и Международный центр по урегулированию инвестиционных споров - МЦУИС (1966).

Региональные финансовые институты - региональные банки и финансовые учреждения, предоставляющие финансовые ресурсы на цели развития, а также для закрепления и углубления интеграционных процессов в ряде регионов.^[6]

Заключение

Отличительной особенностью мирохозяйственных связей XX - XXI вв является интенсивное развитие международных экономических отношений. Происходит глобализация финансовых рынков, расширение экономических отношений между странами, интернационализация финансово-экономических связей и увеличение открытости национальных экономик. И Россия также как и многие государства вовлечена в этот процесс.

В 1992 г. Россия вступила в многочисленные международные финансовые институты (МВФ, МБРР, БМР и т.д.). Сферы их деятельности различны. Одни международные финансовые институты представляют кредиты, что открывает доступ странам–заемщикам на мировой рынок ссудных капиталов. Другие стали форумом для межправительственного обсуждения, выработки консенсуса и рекомендаций по валютной, кредитной и финансовой политик. Третьи обеспечивают сбор и распространение информации, выпускают статистические и научно-исследовательские издания по актуальным экономическим, в том числе валютно-кредитными банковским, проблемам. Некоторые международные финансовые институты выполняют все перечисленные функции.

Участие России в международных финансовых организациях дает ей возможность:

- заимствовать у них средства на определенных условиях, что повышает ее кредитный рейтинг и открывает доступ на мировой рынок ссудных капиталов;

- привлекать иностранные ресурсы для долгосрочного финансирования проектов;

- изучать и использовать рекомендации международных организаций по совершенствованию банковского надзора, получать техническую помощь по обучение банкиров, разрабатывать международные стандарты учета и отчетности организаций, включая банки, а также унифицировать правила основных форм международных расчетов.

- приобщиться к богатому опыту регулирования валютной, кредитной и финансовой сфер, накопленному мировым сообществом.

Но участие России в международных финансовых организациях несет не только плюсы, но минусы:

- заимствование кредитов, особенно МВФ, не всегда отвечает интересам самой России, так как МВФ выдвигает условия, позволяющие им влиять на экономику, денежное обращение, банковскую систему, чаще всего негативно, а ВБ, представляя кредиты, требует выполнения его рекомендаций по развитию кредитуемой отрасли без учета специфики этой отрасли в самой России;

-Россия одновременно является крупным должником и кредитором. Как кредитор она сталкивается с неспособностью, а иногда и с нежеланием должников из числа развивающихся стран погашать свои обязательства, а в качестве заемщика она испытывает серьезные трудности и неоднократно прибегала к процедуре урегулирования государственного (суверенного долга);

- финансовые риски смещаются в сторону частного сектора, так как международные финансовые потоки по государственной линии уменьшаются и увеличиваются по частным каналам.

Список используемой литературы

1. Красавина, Л.Н. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. Финансы и статистика, 2005.
2. Хасбулатов, Р.И. Международные финансы [Текст] / Р.И. Хасбулатов. - М., Юрайт, 2014.
3. Маркелова Е. А., Никонец О. Е. Роль международных валютно-кредитных и финансовых организаций в современной экономике // Научно-методический электронный журнал «Концепт». - 2016. - Т. 11. - С. 86-90.
4. Международные экономические отношения: учебник / Б.М. Смитиенко: 2-е изд. – М.: ИНФРА-М, 2009
5. Финансы, денежное обращение и кредит: учебник / В.А. Галанов. – М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2009.
6. Международные экономические отношения: учебник / Под ред. В.Е.Рыбалкина: 8-е изд. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009.

1. Красавина, Л.Н. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. Финансы и статистика, 2005 ↑

2. Хасбулатов, Р.И. Международные финансы [Текст] / Р.И. Хасбулатов. - М., Юрайт, 2014 ↑

3. Маркелова Е. А., Никонец О. Е. Роль международных валютно-кредитных и финансовых организаций в современной экономике // Научно-методический электронный журнал «Концепт». - 2016. - Т. 11. - С. 86-90. ↑

4. Международные экономические отношения: учебник / Б.М. Смитиенко: 2-е изд. – М.: ИНФРА-М, 2009 ↑

5. Финансы, денежное обращение и кредит: учебник / В.А. Галанов. – М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2009. ↑

6. Международные экономические отношения: учебник / Под ред. В.Е.Рыбалкина: 8-е изд. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. ↑