Преподаватель который помогает студентам и школьникам в учёбе.

Составление бизнес – плана конкретного предприятия (план маркетинга).

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ

Характерными чертами рыночной экономики являются: динамичность экономической среды; постоянное изменение внешних и внутренних факторов, определяющих политику отечественных предприятий; изменение конкурентных цен на продукцию (услуги); колебание курсов валют; инфляционное обесценивание средств хозяйствующих субъектов; появление новых конкурентов, предоставляющих продукцию идентичную или превосходящую по качеству продукцию.

Поэтому для поддержания конкурентоспособности предприятия и его доли рынка сбыта, предприятию необходимо постоянно производить реконструкцию производственных мощностей, модернизацию, обновление имеющейся материально-технической базы, наращивание объемов производственной деятельности, освоение новых видов деятельности.

Непременным условием улучшения финансового положения отечественных предприятий является возрастание активности их инвестиционной деятельности.

Принятие инвестиционного решения невозможно без учета следующих факторов: вида инвестиций; стоимости инвестиционного проекта; множественности доступных инвестиционных проектов; ограниченности финансовых ресурсов, доступных для инвестирования; риска, связанного с принятием того или иного решения.

Целью курсовой работы является разработатка инвестиционного бизнес-плана осуществления инвестиций в создание промышленного предприятия.

Для этого необходимо:

Определить по годам (жизненный цикл проекта - 0-ой год +7 лет):

Объем продаж и выручку от реализации продукции;
Величину производственных мощностей;
Объем инвестиций по и суммарно.

Рассчитать поток реальных денег.
Рассчитать показатели экономической эффективности инвестиций.

ГЛАВА 1. ИСХОДНЫЕ ДАННЫЕ

Состояние спроса и размер ожидаемых (прогнозируемых) цен по различным видам продукции на предложенных рынках представлены в табл. 1.

Таблица 1.

Прогнозируемые цены и объем спроса на продукцию на рынках

Рынки

Годы

Прогноз цен по рынкам (тыс. у.е../шт.) на продукты типа

Прогноз объема спроса по рынкам (шт.)

Внутренний

2.2

2.1

2.0

3.6

3.5

3.8

4 000

3 400

3 000

2 800

2 500

600

1000

1900

2000

2500

200

400

1000

1600

Северо-западный

2.4

2.3

3.4

3.5

3.4

4.1

4.0

5.0

4 000

2 666

2 000

1 500

1 333,3

1 000

1 500

2 333,3

3 333,3

5 000

666,7

1 333,3

3 333,3

166,7

1 666,7

Восточный

2.4

2.3

2.2

3.6

3.5

3.4

3.2

4.1

4.2

6.2

4 750

4 250

3 750

3 500

3 125

3 000

750

1 250

1 875

2 750

3 750

300

500

875

2 250

1 250

Рисунок 1 - Прогноз объема спроса на продукцию на Внутреннем рынке, тыс. шт.

Рисунок 2 - Прогноз объема спроса на продукцию на Северо-Западном рынке, тыс. шт.

Рисунок 3 - Прогноз объема спроса на продукцию на Восточном рынке, тыс. шт.

2. Собственность предприятия

На расчетном счете – 6500,0 тыс. у.е. (Уставный первоначальный капитал).

3. Кредит

Открыта кредитная линия на 2000,0 тыс. у.е. из расчета 20 % годовых – краткосрочное кредитование, сроком до 1 года на текущие платежи (зарплата и покупка материалов).

Возможно получение долгосрочного кредита на осуществление инвестиций в размере до 5000,0 тыс. у.е., сроком до 5 лет из расчета 10 % годовых.

Производственные издержки (табл. 2)

Таблица 2

Производственные прямые издержки на единицу продукции,

(тыс. у.е на шт.)

Продукция типа	Материальные затраты	Трудовые затраты			Производственные издержки Всего:
Продукция типа	Материальные затраты	УО	СО	ПЛ	УО	СО	ПЛ
А	0.5	0.35	0.35	0.35	0.85	0.85	0.85
Т	1.0	0.70	0.70	0.70	1.70	1.70	1.70
П	1.0	1.00	0.70	0.70	2.00	1.70	1.70
Н	1.5	1.20	1.00	0.70	2.70	2.50	2.20

Инвестиции в НИОКР (табл. 3)

Таблица 3

Инвестиции в НИОКР

(затраты и продолжительность НИОКР по новой продукции)

Продукция типа	Продолжительность разработки НИОКР, год	Общая стоимость, тыс. у.е.
А	1	600
Т	1	600
П	2	800
Н	3	1200

Инвестиции в рынок (табл. 4)

Таблица 4

Инвестиции в рынок (затраты на маркетинг)

Рынки	Продолжительность освоения, лет	Общая стоимость освоения за весь период, тыс. у.е.
Внутренний	1	160
Северо-западный	1	160
Восточный	2	240

Характеристика технологического оборудования (табл. 5,6)

Таблица 5

Длительность технологического цикла изготовления партии деталей

(1000 штук) на соответствующем оборудовании (производительность оборудования)

Тип оборудования	Квартал
Тип оборудования	1	2	3	4
Универсальное оборудование (УО)	З	***	***	В
Специализированное оборудование (СО)	З	***	В
Поточная линия (ПЛ)	З	В

Где:

З – подготовка материалов и запуск его в производство

*** – технологическая обработка

В – выпуск партии деталей

Таблица 6

Тип оборудования	Длит-ть технол. цикла (кв.)	Арендная плата, тыс. у.е. в год	Цена (тыс. у.е.)		Срок наладки (кв.)	Переналадка
Тип оборудования	Длит-ть технол. цикла (кв.)	Арендная плата, тыс. у.е. в год	при продаже (остаточная стоимость)	при покупке	Срок наладки (кв.)	ст-ть, тыс. у.е.	длит-ть (кв.)
Универсальное оборудование (УО)	4	125	400	500	1	-	-
Специализированное оборудование (СО)	3	250	900	1000	2	100	1
Поточная линия (ПЛ)	2	500	1900	2000	3	400	2

Экономическая характеристика оборудования

Экономическая характеристика помещений (табл. 7)

Таблица 7

Экономическая характеристика помещений

Корпус	Кол-во цехов	Арендная плата, тыс. у.е. в год	Цена (тыс. у.е.)		Строительство
Корпус	Кол-во цехов	Арендная плата, тыс. у.е. в год	при покупке	при продаже (остаточная стоимость)	ст-ть, тыс. у.е.	длит-ть, лет
А	4	400	2.500	2.300	2.000	1
Б	2	200	1.500	1.200	1.100	0.5
В	1	100	800	600	500	0.5

Наладка любого типа оборудования при его аренде равна 1 кварталу.

Плата за землю (табл. 8)

Таблица 8

Определение суммы земельного налога

Перечень объектов налогообложения	Площадь земельного участка, га	Годовая ставка за га, тыс. у.е.	Сумма земельного налога, тыс. у.е.
Корпус «А»	0.5	150	75
Корпус «Б»	0.3	150	45
Корпус «В»	0.1	150	15

Общая площадь участка – 0,9 га

Прочие условия

Излишек денежных средств может быть помещен в банк на депозит под 8 % годовых.

ГЛАВА 2. ИНВЕСТИЦИОННЫЙ БИЗНЕС-ПЛАН СОЗДАНИЯ ПРОМЫШЛЕННОГО ПРЕДПРИЯТИЯ

2.1 Общие сведения о проекте

Проектируемое промышленное предприятие «Вымпел» предлагает своим клиентам высококачественную электротехническую продукцию для производственного потребления.

Рисунок 1 - Модель Бизнес-процессов предприятия

Цели в бизнесе настоящий проект представляет собой создание нового промышленного предприятия по производству электротехнической продукции.

Возможности бизнеса и стратегия их реализации, данный рынок развивается достаточно высокими темпами, товары пользуются спросом, емкость рынка оценивается.

Конкурентные преимущества, использование высокопроизводительного оборудования; комплексная стратегия по снижению себестоимости, повышению качества и т.д.

Финансовые ресурсы, необходимые для осуществления проекта, финансовые ресурсы составляют: собственный капитал - Х у.е., остальную сумму планируется получить за счет долгосрочного кредитования или приобретения активов в аренду.

Прогнозируемые экономические результаты (таб 9.)

2.2 План маркетинга

Маркетинговый план является одной из ключевых составляющих бизнес-плана организации, но в полном виде используется преимущественно для внутренних целей фирмы.

Главной же задачей любого маркетингового исследования является определения существующего спроса на продукцию или услуги, и получение нужной информации для формирования планов производства и сбыта. Так, в процессе проведенной работы должна быть идентифицирована целевая группа или группы, потребность которых в вашей услуге или товаре будет неудовлетворенной, что обеспечит вашему проекту спрос, а значит, и финансовую стабильность.

Для принятия решения о выходе на конкретные рынки, формирования продуктового портфеля и их сочетания требуется ориентироваться на спрос конкретного вида продукции по выбранным рынкам, согласно конкурентной среде.

Определение объема продаж и выручки от реализации продукции по годам осуществляется исходя из спроса на конкретный вид продукции по выбранным рынкам и доли маржинального дохода в цене его продукции.

Величина маржинального дохода или сумма покрытия для каждого вида продукции рассчитывается по следующей формуле:

Мд = Ц – Зп

где:

Мд – величина маржинального дохода единицы продукции, у.е.

Ц – рыночная цена единицы продукции, у.е.

Зп –переменные (прямые) затраты на единицу продукции, т.е. зависящие от объема, у.е.

Доля маржинального дохода (Дм) определяется следующим образом:

Дм = Мд : Ц

Таблица 9

Маржинальный доход и его доля в цене

Продукция «А»
Рынок	Годы	Цена 1000 штук., тыс. у.е.	Производственные издержки на 1000 штук, тыс. у.е.	Маржинальный доход (МД) 1000 штук, тыс. у.е.	Доля маржинального дохода в цене (Дм)	Средние МД и Дм 1000 штук, тыс. у.е.
Внутренний	1	2200	850	1350	0,61	1207 0,59
	2	2100	850	1250	0,60
	3	2100	850	1250	0,60
	4	2000	850	1150	0,58
	5	2000	850	1150	0,58
	6	2000	850	1150	0,58
	7	2000	850	1150	0,58
Восточный	1	2400	850	1550	0,65	1421 0,62
	2	2400	850	1550	0,65
	3	2300	850	1450	0,63
	4	2200	850	1350	0,61
	5	2200	850	1350	0,61
	6	2200	850	1350	0,61
	7	2200	850	1350	0,61
Северо-западный	1	2400	850	1550	0,65	1479 0,64
	2	2400	850	1550	0,65
	3	2300	850	1450	0,63
	4	2300	850	1450	0,63
	5	2300	850	1450	0,63
	6	2300	850	1450	0,63
	7	2300	850	1450	0,63
Продукция «Т»
Рынок	Годы	Цена 1000 штук., тыс. у.е.	Производственные издержки на 1000 штук, тыс. у.е.	Маржинальный доход (МД) 1000 штук, тыс. у.е.	Доля маржинального дохода в цене (Дм)	Средние МД и Дм 1000 штук, тыс. у.е.
Внутренний	1	3600	1700	1900	0,53	1829 0,52
	2	3600	1700	1900	0,53
	3	3500	1700	1800	0,51
	4	3500	1700	1800	0,51
	5	3500	1700	1800	0,51
	6	3500	1700	1800	0,51
	7	3500	1700	1800	0,51
Восточный	1	3600	1700	1900	0,53	1686 0,5
	2	3600	1700	1900	0,53
	3	3500	1700	1800	0,51
	4	3400	1700	1700	0,5
	5	3200	1700	1500	0,47
	6	3200	1700	1500	0,47
	7	3200	1700	1500	0,47
Северо-западный	1	3400	1700	1700	0,5	1729 0,5
	2	3500	1700	1800	0,51
	3	3500	1700	1800	0,51
	4	3400	1700	1700	0,5
	5	3400	1700	1700	0,5
	6	3400	1700	1700	0,5
	7	3400	1700	1700	0,5
Продукция «П»
Рынок	Годы	Цена 1000 штук., тыс. у.е.	Производственные издержки на 1000 штук, тыс. у.е.	Маржинальный доход (МД) 1000 штук, тыс. у.е.	Доля маржинального дохода в цене (Дм)	Средние МД и Дм 1000 штук, тыс. у.е.
Внутренний	1	-	-	-	-	2100 0,55
	2	3800	1700	2100	0,55
	3	3800	1700	2100	0,55
	4	3800	1700	2100	0,55
	5	3800	1700	2100	0,55
	6	3800	1700	2100	0,55
	7	3800	1700	2100	0,55
Восточный	1	-	-	-	-	2467 0,59
	2	4100	1700	2400	0,59
	3	4100	1700	2400	0,59
	4	4200	1700	2500	0,59
	5	4200	1700	2500	0,59
	6	4200	1700	2500	0,59
	7	4200	1700	2500	0,59
Северо-западный	1	-	-	-	-	2320 0,59
	2	-	-	-	-
	3	4100	1700	2400	0,59
	4	4000	1700	2300	0,58
	5	4000	1700	2300	0,58
	6	4000	1700	2300	0,58
	7	4000	1700	2300	0,58
Продукция «Н»
Рынок	Годы	Цена 1000 штук., тыс. у.е.	Производственные издержки на 1000 штук, тыс. у.е.	Маржинальный доход (МД) 1000 штук, тыс. у.е.	Доля маржинального дохода в цене (Дм)	Средние МД и Дм 1000 штук, тыс. у.е.
Внутренний	1	-	-	-	-	-
	2	-	-	-	-
	3	-	-	-	-
	4	-	-	-	-
	5	-	-	-	-
	6	-	-	-	-
	7	-	-	-	-
Восточный	1	-	-	-	-	4000 0,65
	2	-	-	-	-
	3	-	-	-	-
	4	-	-	-	-
	5	6200	2200	4000	0,65
	6	6200	2200	4000	0,65
	7	6200	2200	4000	0,65
Северо-западный	1	-	-	-	-	2800 0,56
	2	-	-	-	-
	3	-	-	-	-
	4	5000	2200	2800	0,56
	5	5000	2200	2800	0,56
	6	5000	2200	2800	0,56
	7	5000	2200	2800	0,56

Таблица 10

Прогнозируемый объем сбыта продукции на всех рынках

Виды продукции
Годы	А	Т	П	Н	Итого
в натуральном выражении, тыс. шт.
1	4	1,8	-	-	4
2	3	1,3	0,7	-	4
3	3	2	0,5	-	4
4	2	2,7	1	0,1	4
5	2	3,8	2,4	1	4
6	2	3,8	2,4	1	4
7	2	3,8	2,4	1	4
в денежном выражении, тыс. у.е.
1	8800	6480	-	-	15280
2	6300	4680	2660	-	13640
3	6300	7000	1900	-	15200
4	4000	9450	3800	-	17250
5	4000	13300	9120	-	26420
6	4000	13300	9120	-	26420
7	4000	13300	9120	-	26420

После проведенных расчетов, стало ясно, что использование современного оборудования значительно повысился уровень качества. Были выявлены суммы покрытия которые отражены в таблице.

Производственный план

Производственный план — неотъемлемая часть любого бизнес-плана, в которой должны быть описаны все производственные или прочие рабочие процессы фирмы. Здесь необходимо рассмотреть все вопросы, связанные с производственными помещениями, их расположением, c оборудованием и персоналом, а также уделить внимание планируемому привлечению субподрядчиков.

Следует кратко пояснить, как организована система выпуска товаров (предоставления услуг) и как осуществляется контроль над производственными процессами.

Необходимо также уделить внимание вопросам расположения производственных мощностей и размещения инструментов, оборудования и рабочих мест. В этом разделе должны быть указаны сроки поставок и перечислены основные поставщики; описано, насколько быстро фирма может увеличить или сократить выпуск товаров или предоставление услуг. Важным элементом производственного плана является также описание требований фирмы к контролю качества на всех этапах производственного процесса.

Основная задача этого раздела бизнес-плана — определение и аргументация выбора фирмой того или иного производственного процесса и оборудования.

Следует отметить, что к составлению данного раздела бизнес-плана привлекаются отраслевые специализированные проектные компании, что вполне объяснимо, поскольку выбор технологии и способа организации производственного процесса во многом определяет эффективность любого производственного проекта.

Под производственной мощностью предприятия понимается максимально возможный годовой выпуск продукции в номенклатуре, предусмотренной на плановый период при полном использовании производственного оборудования.

Предприятие состоит из трех корпусов А,Б,В

Таблица 11

План производства и реализации в соответствии со стратегией

Годы			0	1				2				3				4				5
Кварталы			С	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4
Корп.А	Цех № [аренда 4 УО ]	1		З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А
		2		З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А
		3		З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т
		4		З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т
Корп.Б	Цех № [ аренда 2 ПЛ ]	1	-	С				З/П	В/П	-	-	З/П	В/П	-	-	З/П	В/П	-	-	З/П	В/П	-	-
Корп.Б	Цех № [ аренда 2 ПЛ ]	2	-	-				-				-	-	С	С	З/Н	В/Н	-	-	З/Н	В/Н	-	-
Склад (тыс. шт.)	А	производство		-	-	-	4,0	-	-	-	3,0	-	-	-	3,0	-	-	-	2,0	-	-	-	2,0
		реализация		-	-	-	-	4,0	-	-	-	3,0	-	-	-	3,0	-	-	-	2,0	-	-	-
		неуд. спрос		4,0	4,0	4,0	4,0	3,0	3,0	3,0	3,0	3,0	3,0	3,0	3,0	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0
		остаток на скл.		-	-	-	4,0	-	-	-	3,0	-	-	-	3,0	-	-	-	-	-	-	-	2,0
	Т	производство		-	-	-	1,8				1,3	-	-	-	2	-	-	-	2,7	-	-	-	3,8
		реализация		-	-	-	-	1,8	-	-	-	1,3				2				2,7	-	-	-
		неуд. спрос		1,8	1,8	1,8	1,8	1,3	1,3	1,3	1,3	2	2	2	2	2,7	2,7	2,7	2,7	3,8	3,8	3,8	3,8
		остаток на скл.		-	-	-	1,8	-	-	-	1,3	-	-	-	2	-	-	-	2,7	-	-	-	3,8
	П	производство						-	0,7	-	-	-	0,5	-	-	-	1	-	-	-	2,4	-	-
		реализация						-	-	0,7	-	-	-	0,5	-	-	-	1	-	-	-	2,4	-
		неуд. спрос						0,7	0,7	-	-	0,5	0,5	-	-	1	1	-	-	2,4	2,4	-	-
		остаток на скл.						-	0,7	-	-	-	0,5	-	-	-	1	-	-	-	2,4	-	-
	Н	производство						-	-	-	-	-	-	-	-	-	0,1	-	-	-	1	-	-
		реализация						-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	0,1	-	-	-	1	-
		неуд. спрос						-	-	-	-	-	-	-	-	0,1	0,1	-	-	1	1	-	-
		остаток на скл.						-	-	-	-	-	-	-	-	-	0,1	-	-	-	1	-	-

Годы			6				7
Кварталы			1	2	3	4	1	2	3	4
Корп.А	Цех № [аренда 4 УО ]	1	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А
		2	З/А	ТО	ТО	В/А	З/А	ТО	ТО	В/А
		3	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т
		4	З/Т	ТО	ТО	В/Т	З/Т	ТО	ТО	В/Т
Корп.Б	Цех № [ аренда 2 ПЛ ]	1	З/П	В/П	-	-	З/П	В/П	-	-
Корп.Б	Цех № [ аренда 2 ПЛ ]	2	З/Н	В/Н	-	-	З/Н	В/Н	-	-
Склад (тыс. шт.)	А	производство	-	-	-	2,0	-	-	-	2,0
		реализация	2,0	-	-	-	2,0	-	-	-
		неуд. спрос	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0	2,0
		остаток на скл.	-	-	-	2,0	-	-	-	2,0
	Т	производство	-	-	-	3,8	-	-	-	3,8
		реализация	3,8	-	-	-	3,8	-	-	-
		неуд. спрос	3,8	3,8	3,8	3,8	3,8	3,8	3,8	3,8
		остаток на скл.	-	-	-	3,8	-	-	-	3,8
	П	производство	-	2,4	-	-	-	2,4	-	-
		реализация	-	-	2,4	-	-	-	2,4	-
		неуд. спрос	2,4	2,4	-	-	2,4	2,4	-	-
		остаток на скл.	-	2,4	-	-	-	2,4	-	-
	Н	производство	-	1	-	-	-	1	-	-
		реализация	-	-	1	-	-	-	1	-
		неуд. спрос	1	1	-	-	1	1	-	-
		остаток на скл.	-	1	-	-	-	1	-	-

Таблица 12

Условные:

Н/А (П/А) – наладка (переналадка) оборудования на выпуск продукции «А»;

Н/Т (П/Т) – наладка (переналадка) оборудования на выпуск продукции «Т» и т.д.

(-) – простой (отсутствие) оборудования;

С – строительство объекта.

Таблица 13

Производственная мощность предприятия (тыс.шт.)

Продукция/Годы	1	2	3	4	5	6	7
А	4,0	3,0	3,0	2,0	2,0	2,0	2,0
Т	1,8	1,3	2	2,7	3,8	3,8	3,8
П	-	0,7	0,5	1	2,4	2,4	2,4
Н	-	-	-	0,1	1	1	1
Производственная мощность	5,8	4,3	5,5	5,8	9,2	9,2	9,2

Было принято решение, что наилучшим выходом будет строительство, а не аренд, а так же наладка оборудования под каждый тип продукции. Производство продукции А и Т с 1 - го года П и Н со 2 и 4 годов.

Финансовый план

Финансовое планирование переживает свое очередное возрождение, и это настоятельная необходимость. Роль и значение финансового планирования в жизни организаций практически свелась на нет тогда, когда методы социалистического планирования уже не соответствовали новым условия хозяйствования, т. е. в период перехода к рыночной экономике. Но вскоре стало всем ясно, что без планирования нельзя эффективно строить и управлять хозяйственной деятельностью.

Методы и приемы планирования должны были соответствовать реалиям современности, а не копировать опыт зарубежных стран. Иными словами методы и приемы планирования должны содержать в себе как новое, так и старое. Финансовый план — это важная часть бизнес-плана, в котором осуществлен анализ денежного положения предприятия на текущий период.

Финансовое планирование — это процесс установления соответствия между наличием финансовых ресурсов организации, определением потребности в них, а также выбором источников формирования финансовых ресурсов и эффективных вариантов их использования.

Данное планирование необходимо для того, чтобы обеспечить необходимыми финансовыми ресурсами финансовую, производственную и инвестиционную деятельность предприятия. Позволяет установить рациональные отношения с бюджетом, обслуживающими банками и инвесторов, а также выявить внутрихозяйственные резервы увеличение прибыли за счет экономического использования денежных средств.

Финансовое планирование заключается в том, что оно воплощает выработанные стратегические цели в форму конкретных финансовых показателей, а так же служит инструментом получения внешнего финансирования.

Можно с уверенностью сказать, что финансовое планирование — это элемент управления и принятия решений в:

разработки долгосрочного финансового плана (стратегическое финансовое планирование);

разработки среднесрочного (годового) плана; разработки краткосрочных планов (платежный календарь).

На современном этапе выделяют три вида финансового планирования.

К ним относят: стратегическое, оперативное и тактическое финансовое планирование.

Финансовый план, как и другие планы, имеет свое содержание. При составлении рассматриваемого плана нужно пройти определенные стадии или этапы. Их насчитывается четыре: анализ финансового положения предприятия; планирование доходов и поступлений; планирование расходов и отчислений; проверка финансового плана.

Каждый из этапов имеет свою определенную характеристику, по которой составляется финансовый план.

Финансовый план сложен по своей структуре, но кроме структуры у него сложное и содержание. Кроме того, что бы составить правильно финансовый план требуются усилия различных подразделений рассматриваемого предприятия.

Структура финансового плана строится с учетом последовательного рассмотрения. Сначала рассматривают инвестиционный аспект (направления вложения средств), финансовый аспект (источников их мобилизации) и эффективность (планируемый результат).

Таблица 14

Отчет о прибылях и убытках (тыс. у.е.)

№	Наименование показателя \ годы	0 год	1 год	2 год	3 год	4 год	5 год	6 год	7 год
1	Объем продаж (без НДС)	-	-	48726	26934	37080	55403	66028	66028
2	Прямые материальные затраты	-	3000	4000	5500	5500	5500	5500	5500
3	Прямые трудовые затраты	-	2100	2800	2800	3500	3500	3500	3500
4	Отчисления на соц. нужды	-	546	728	728	910	910	910	910
5	Итого прямые затраты	-	5746	7528	9028	9910	9910	9910	9910
6	Расходы на маркетинг	440	120	-	-	-	-	-	-
7	Арендная плата за помещения	-	-	-	-	-	-	-	-
8	Арендная плата за оборудование	2000	2500	1000	3000	1500	1500	1500	1500
9	Расходы по изменению продукции (переналадка)	-	-	-	-	-	-	-	-
10	Амортизация помещений	100	155	155	180	180	180	180	180
11	Амортизация оборудования	-	-	-	-	-	-	-	-
12	Выплаты %% за кредит	-	500	500	500	500	500	-	-
13	Цеховые расходы	-	400	500	500	600	600	600	600
14	Общие заводские расходы	-	200	200	200	200	200	200	200
15	Налог на землю	-	75	98	120	120	120	120	120
16	Дорожный налог	-	-	195	108	148	222	264	264
17	Расходы на НИОКР	1200	2000	-	-	-	-	-	-
18	Итого постоянных издержек	4540	5950	2648	4608	3248	3322	2864	2864
19	Всего издержек	4540	11696	10176	13636	13158	13232	12774	12774
20	Валовая прибыль	-3340	-9696	38550	13098	23922	42171	53254	53254
21	Налог на имущество (1% от активов пр. года)	-	45	107	189	235	298	373	404
22	Льготы по налогообложению	-	-	-	-	-	-	-	-
23	Прочие доходы (% по депозитам)	-	-	-	1111	1875	1875	2700	5700
24	Прибыль до уплаты налогов	-3340	-9741	38443	14020	25562	43748	55581	58550
25	Налог на прибыль начисленный	-	-	13455	4907	8947	15312	19453	20493
26	Чистая прибыль/убытки	-3340	-9741	24988	9113	16615	28436	36128	38057

Таблица 15

Движение денежных средств, тыс. у.е.

Годы	0 год				1 год				2 год				3 год
Статьи/Кварталы	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4
Приход
Поступления от реализации	-	-	-	-	-	-	-	-	46864		1862	-	24984	-	950	-
Краткосрочные займы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Долгосрочные займы	-	-	-	-	5000	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
в т.ч. %% по депозитам	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	1111
Итого приход	-	-	-	-	5000	-	-	-	46864	-	1862	-	24984	-	950	1111
Расход
Возврат кредита	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Инвестиционные расходы	1410	1410	1410	1410	1705	1705	1155	1155	250	250	250	250	750	750	750	750
Приобретение оборудования	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Арендная плата	500	500	500	500	625	625	625	625	250	250	250	250	750	750	750	750
Строительство	500	500	500	500	550	550	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Расходы на маркетинг	110	110	110	110	30	30	30	30	-	-	-	-	-	-	-	-
Расходы на НИОКР	300	300	300	300	500	500	500	500	-	-	-	-	-	-	-	-
Операционные расходы	-	-	-	-	1562	1562	1562	1682	2057	2057	2057	3357	15912	2457	2457	3374
Основные материалы	-	-	-	-	750	750	750	750	1000	1000	1000	1000	1375	1375	1375	1375
Зарплата рабочим (включая ЕСН)	-	-	-	-	662	662	662	662	882	882	882	882	882	882	882	882
Налоги	-	-	-	-	-	-	-	120	-	-	-	400	13455	-	-	417
Налог на землю	-	-	-	-	-	-	-	75	-	-	-	98	-	-	-	120
Налог дорожный	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	195	-	-	-	108
Налог на имущество	-	-	-	-	-	-	-	45	-	-	-	107	-	-	-	189
Налог на прибыль	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	13455	-	-	-
Прочие в т.ч.	-	-	-	-	150	150	150	650	175	175	175	675	200	200	200	700
- цеховые расходы	-	-	-	-	100	100	100	100	125	125	125	125	150	150	150	150
- общезаводские расходы	-	-	-	-	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50
- % по краткосрочному кредиту	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
- % по долгосрочному кредиту	-	-	-	-	-	-	-	500	-	-	-	500	-	-	-	500
Итого расход	1410	1410	1410	1410	3267	3267	2717	2837	2837	2037	2037	3607	16662	3207	3207	4124
Приход-расход	-1410	-1410	-1410	-1410	1733	-3267	-2717	-2837	44027	-2037	-175	-3607	8322	-3207	-2257	-3013
Остаток средств на начало кв.	6500	5090	3680	2270	860	2593	-674	-3391	-6228	37799	35762	35587	31980	40302	37095	34838
Депозиты	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	7408	7408	7408	7408
Остаток средств на конец кв.	5090	3680	2270	860	2593	-674	-3391	-6228	37799	35762	35587	31980	40302	37095	34838	37825
Движение денежных средств, тыс. у.е.
Годы	4 год				5 год				6 год				7 год
Статьи/Кварталы	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4
Приход
Поступления от реализации	32900	-	3800	-	33515	-	21888	-	58440	-	7488	-	58440	-	7488	-
Краткосрочные займы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Долгосрочные займы	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие (продажа активов - 7 год)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	2742	-	-	-
в т.ч. %% по депозитам	-	-	-	1875	-	-	-	1875	-	-	-	2700	-	-	-	5700
Итого приход	32900	-	3800	1875	33515	-	21888	1875	58440	-	7488	2700	61182	-	7488	5700
Расход
Возврат кредита	-	-	-	-	-	-	-	-	5000	-	-	-	-	-	-	-
Инвестиционные расходы	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375
Приобретение оборудования	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Арендная плата	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375	375
Строительство	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Расходы на маркетинг	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Расходы на НИОКР	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Операционные расходы	11625	2678	2678	3681	4210	2678	2678	3818	22131	2678	2678	3435	23121	2628	2628	3416
Основные материалы	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375	1375
Зарплата рабочим (включая ЕСН)	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103	1103
Налоги	8947	-	-	503	1532	-	-	640	19453	-	-	757	20493	-	-	788
Налог на землю	-	-	-	120	-	-	-	120	-	-	-	120	-	-	-	120
Налог дорожный	-	-	-	148	-	-	-	222	-	-	-	264	-	-	-	264
Налог на имущество	-	-	-	235	-	-	-	298	-	-	-	373	-	-	-	404
Налог на прибыль	8947	-	-	-	15312	-	-	-	19453	-	-	-	20493	-	-	-
Прочие в т.ч.	200	200	200	700	200	200	200	700	200	200	200	200	150	150	150	150
- цеховые расходы	150	150	150	150	150	150	150	150	150	150	150	150	150	150	150	150
- общезаводские расходы	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50	-	-	-	-
- % по краткосрочному кредиту	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
- % по долгосрочному кредиту	-	-	-	500	-	-	-	500	-	-	-	-	-	-	-	-
Итого расход	12000	3053	3053	4056	4585	3053	3053	4188	22506	3053	3053	3810	23496	3003	3003	3791
Приход-расход	-8710	-3053	747	28930	-2710	-3053	18835	-2313	35934	-3053	4435	-1110	37686	-3003	4485	1909
Остаток средств на начало кв.	37825	23115	20062	20809	49739	47029	43976	62811	60498	57445	61880	57445	56335	94021	91018	95503
Депозиты	12500	12500	12500	12500	12500	12500	12500	12500	18000	18000	18000	18000	38000	38000	38000	-
Остаток средств на конец кв.	23115	20062	20809	49739	47029	43976	62811	60498	57445	61880	57445	56335	94021	91018	95503	97412

Баланс на конец года, тыс. у.е.
Статьи	0 год	1 год	2 год	3 год	4 год	5 год	6 год	7 год
АКТИВ
Оборотные средства	860	43144	58826	80337	102067	115901	114775	163440
Денежные средства	860	-6228	31980	37826	49739	60498	56335	97412
Дебиторская задолженность	-	-	-	-	-	-	-	-
Запасы сырья и материалов	-	-	-	-	-	-	-	-
Незавершенное производство	-	2508	-	1253	2513	-	-	-
Готовая продукция	-	46864	26846	33850	37315	55403	58440	66028
Прочие оборотные средства (депозиты)	-	-	-	7408	12500	12500	18000	-
Основные средства	2000	3049	2988	2928	2869	2812	2756	-
Здание: остаточная стоимость	2000	3049	2988	2928	2869	2812	2756	-
Оборудование: остаточная стоимость	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие активы	-	-	-	-	-	-	-	-
Итого Актив	2860	46193	61814	83265	104936	118713	117531	163440
ПАССИВ
Обязательства	-	5400	8012	7690	8138	8714	4139	-
Краткосрочные займы	-	-	-	-	-	-	-	-
Долгосрочные займы	-	5000	5000	5000	5000	5000	-	-
Кредиторская задолженность (налог на прибыль)	-	400	3012	2690	3138	3714	4139	-
Собственные средства	4520	5264	10857	15854	21682	28580	36266	41556
Акционерный капитал	6500	6500	6500	6500	6500	6500	6500	-
Нераспределенная прибыль прошлых лет	-	-3340	-9741	38443	14020	25562	43748	55581
Чистая прибыль/убытки отчетного года	-3340	-9741	24988	9113	16615	28436	36128	38057
Итого Пассив	4520	10664	18869	23544	29820	37294	40405	41556

Таблица 16

Инвестиционные расходы на НИОКР, маркетинг, формирование производственной базы (здания, оборудование) (тыс. у.е.)

Годы	0				1					2				3				4				5				6				7
Кварталы	1	2	3	4	1	2		3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4	1	2	3	4
Маркетинг (всего инвестиций на 560 тыс. у.е.)
- Внутр.рынок	40	40	40	40
- Вост.рынок	30	30	30	30	30	30	30		30
Северо-западный рынок	40	40	40	40
*Итого*	110	110	110	110	30	30	30		30
НИОКР (всего инвестиций на 3200 тыс. у.е.)
- «А»	150	150	150	150
- «Т»	150	150	150	150
- «П»					200	200	200		200
- «Н»					300	300	300		300
*Итого*	300	300	300	300	500	500	500		500
Производственные инвестиции
- в здания (строительство) (всего инвестиций на 3100 тыс. у.е.)
Корпус А	500	500	500	500
Корпус Б					550	550
*Итого*	500	500	500	500	550	550
- в оборудование (аренда) (всего инвестиций на 13600 тыс. у.е.)
тип УО	-	-	-	-	125	125	125		125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125	125
тип ПЛ	-	-	-	-	-	-	-		-	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500	500
*Итого*	-	-	-	-	125	125	125		125	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625

Всего(20460тыс. у.е.)	910	910	910	910	1205	1205	655		655	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625	625

Благодаря оптимальному подбору наменклатуры получилось достичь очень высоких показателей, превшающих начальный капитал.

Оценка экономической эффективности

Любое вложение капитала предусматривает, что предварительно будет проведена экономическая оценка инвестиций. Это понятие обозначает грамотную политику размещения денежных средств.

Для инвестора наиболее выгодно размещать имеющиеся средства на более длительный срок, так как только в этом случае имеется перспектива получения большей выгоды.

Именно методика экономической оценки эффективности позволяет адекватно охарактеризовать инвестиционный проект, который обязательно должен быть безубыточным, обеспечивать прибыль на предпочитаемом уровне, а также окупить вложенные инвестиции за определенный оговоренный срок.

Оценка инвестиционного проекта является достаточно сложным инструментом, так как инвестиционные расходы не всегда носят разовый характер, результаты деятельности на их основе приносят доход далеко не сразу и длительность всех учитываемых операций дополнительно вносит разброд в данные.

Таблица 17

Поток реальных денег, тыс. у.е.

№ п/п	Наименование показателя	Значение по периодам (тыс. у.е.)
	Показатель/Годы	0	1	2	3	4	5	6	7
1	Эффект от операционной деятельности	-	6866	57854	50034	57740	68785	96948	98019
2	Выручка от реализации	-	-	48726	25934	37080	55403	66028	66028
3	Материалы	-	3000	4000	5500	5500	5500	5500	5500
4	Зарплата рабочим (включая ЕСН)	-	2646	3528	3528	4410	4410	4410	4410
5	Налоги	-	120	400	13872	9450	2172	20210	21281
6	Цеховые и общезаводские расходы	-	600	700	700	800	800	800	800
7	% % по кредитам	-	500	500	500	500	500	-	-
8	Эффект от инвестиционной деятельности	5640	5720	1000	3000	1500	1500	4242	1500
9	Поступления от продажи активов	-	-	-	-	-	-	2742	-
10	Затраты на приобретение/аренду оборудования	2000	2500	1000	3000	1500	1500	1500	1500
11	Затраты на приобретение/аренду, строительство помещений	2000	1100	-	-	-	-	-	-
12	Расходы на маркетинг	440	120	-	-	-	-	-	-
13	Расходы на НИОКР	1200	2000	-	-	-	-	-	-
14	Поток реальных денег	5640	12568	58854	53034	59240	70285	101190	99519

На практике часто используют определение ставки дисконтирования экспертным путем с учетом требований инвестора и инвестиционного банка, который привлекает средства для проекта.

Согласно теории оценочной деятельности, ставку дисконта рассчитывают с учетом как минимум трех факторов:

наличие различных источников привлекаемого капитала, которые требуют разных уровней компенсации,
рост стоимости денег во времени,
риск, связанный с вложением денег в конкретный объект или проект.

Итак, ставка дисконтирования нужна:

для точного расчета доходности проекта;
для сравнения полученных показателей проекта с минимальной нормой доходности при инвестициях в аналогичный бизнес.

Таблица 17а

Расчет показателя Чистый дисконтированный доход (ЧДД), тыс.у.е.

Показатель/Годы	0	1	2	3	4	5	6	7
Эффект от операционной деятельности	-	6866	57854	50034	57740	68785	96948	98019
Эффект от инвестиционной деятельности	5640	5720	1000	3000	1500	1500	4242	1500
Поток реальных денег	5640	12568	58854	53034	59240	70285	101190	99519
Коэффициент дисконтирования	1,00	1,0	1,0	1,0	1,0	1,0	1,0	1,0
Дисконтированный поток реальных денег	5640	12444	57695	51474	56928	66874	95326	92823
Накопленный дисконтированный поток реальных денег	-	6724	56695	48474	55428	65374	91084	91323

Дисконтирование денежных потоков (англ. Discounted cash flow, DCF, дисконтированная стоимость) – это приведение стоимости будущих (ожидаемых) денежных платежей к текущему моменту времени.

Дисконтирование денежных потоков основывается на важном экономическом законе убывающей стоимости денег.

Другими словами, со временем деньги теряют свою стоимость по сравнению с текущей, поэтому необходимо за точку отсчета взять текущий момент оценки и все будущие денежные поступления (прибыли/убытки) привести к настоящему времени.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Работа над материалами исследования дает возможность сделать некоторые выводы.

Актуальность темы исследования состоит в том, что бизнес-план – это действующий инструмент предпринимательской деятельности, который фиксирует способности предприятия к развитию и алгоритм достижения целей и задач. Правильно разработанный бизнес-план дает возможность движения вперед, завоевать устойчивое положение в агрессивной конкурентной среде, в настоящее время и на перспективу. Кроме этого, современное состояние бизнеса, в основу его ведения, ставит проблематику обретения инвестиций, в том числе и из-за рубежа. Для выполнения таких задач, в первую очередь необходимо предоставить инвесторам аргументы и обоснованные предложения.

Именно такие процессы и составляют основу бизнес-планирования.

Бизнес-план, представляет собой программу действий субъекта хозяйствования, инструментов организации ежедневной деятельности в направлении реализации и создания проектов и инвестиционных решений. Бизнес-план не теряет актуальности как для вновь созданных субъектов хозяйствования, так и для фирм с длинной историей предпринимательской деятельности. С одной стороны с помощью бизнес-плана – оценивают внутреннее состояние предприятия, а с другой – проводится оценка внешней среды организации.

Составление бизнес-плана позволяет решить следующие задачи:

- охарактеризовать идею бизнес-процесса;

- выявить направления стратегического целеориентирования;

- построить график работы и определить конечные сроки;

- разработать стратегические направления реализации проекта;

- порядок совершения контрольных действий;

- рассчитать затратную часть реализации, а также рентабельность и возможность получения прибыли;

- предложить формы финансирования проекта;

- выявить критические стороны проекта и составить план мероприятий по снижению таких проблем.

Бизнес-планирование основано на определенных принципах, к которым относят: принцип единства, координация планов, принцип участия, принцип непрерывности, принцип гибкости, принцип точности. Реализация этих принципов, дает возможность эффективно управлять процессами бизнес-планирования и достигать поставленных целей.

Сущностная сторона, методологии оценки эффективности инвестиций заключается в том, что инвестиционные ресурсы, изначально генерируют потоки денежных средств и инвестирование признается эффективным лишь в том случае, если эти потоки имеют достаточный характер для возврата ресурса и получения отдачи на вложенный капитал.

Для оценки эффективности инвестиционных проектов применяется ряд показателей, чтобы была возможность оценить его с разных позиций и точек зрения. К наиболее распространенным относят:

- чистый приведенный доход (NPV);

- индекс прибыльности (PI);

- внутренняя норма прибыльности (IRR);

- срок окупаемости (РР);

Однако, ни один из перечисленных показателей нельзя применять в одиночном варианте для оценки инвестиционных проектов.

Итак, можно сказать, что инвестиции формируют производственный потенциал на новой научно-технической базе и предопределяют конкурентные позиции предприятий в агрессивной внешней среде.

Таким образом, обобщая вышесказанное, внутрифирменное планирование является неотъемлемой частью любого предприятия, независимо от его размера.

Бизнес-план - это стартовая точка и базис плановой и исполнительской деятельности предприятия, единый источник стратегической информации о нем. Бизнес-план прямо воздействует на все результаты работы предприятия.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

Аналоуи Ф., Карами А. Стратегический менеджмент малых и средних предприятий: Учебник. Издательство: Юнити-Дана, 2015. - 398 с.
Басовский Л.Е., Басовская Е.Н. Экономическая оценка инвестиций: учеб. пособие/Л.Е. Басовский, Е.Н. Басовская.- М.: ИНФРА-М, 2016.- 241с.
Бизнес-планирование: учебное пособие /под ред. В.З. Черняка, Г.Г. Чараева / Издательство: Юнити -Дана, 2016. - 591 с.
Веселов Д.В. Корпоративное управление и инвестиционная привлекательность предприятия / Д.В. Веселов // Финансы .-2016.- №1.-С.91-92.
Всяких Е.И., Зуева А.Г., Носков Б.В., Киселев С.П., Сидоренко Е.В., Слюсаренко А.И. Практика и проблематика моделирования бизнес-процессов Издательство: ДМК Пресс; Компания АйТи, 2017. - 246 с.
Дубровин И.А. Бизнес-планирование на предприятии: Учебник. Издательство: Дашков и К, 2016. - 432 с.
Долгов А.И., Прокопенко Е.А. Стратегический менеджмент: учебное пособие.: Издательство: ФЛИНТА; МПСИ, 2016. - 277 с.
Дубровин И.А. Бизнес-планирование на предприятии: Учебник Издательство: Дашков и К, 2015. - 432 с.
Демидова А.В. Организационный менеджмент. Конспект лекций. Издательство: Приор-издат, 2016. - 128 с.
Кужева С.Н. Управление изменениями: учебное пособие. Издательство: Издательство государственного университета им. Ф.М. Достоевского, 2017. - 140 с.
Козлов А.С. Проектирование и исследование бизнес-процессов: учебное пособие. Издательство: ФЛИНТА, 2016. - 272 с.
Лахметкина, Н. И. Инвестиционная стратегия предприятия: учеб. пособие / Н. И. Лахметкина. – 6-е изд., стер. – М.: КНОРУС, 2017. – 230 с.
Панов А.И., Коробейников И.О., Панов В.А. Стратегический менеджмент: учебное пособие. Издательство: Юнити-Дана, 2016. - 302 с.
Томпсон А.А., Стрикленд А.Дж. Стратегический менеджмент. Искусство разработки и реализации стратегии: Учебник для вузов. Издательство: Юнити-Дана, 2015. - 577 с.
Зелль, Аксель Бизнес-план. Инвестиции и финансирование, планирование и оценка проектов / Аксель Зелль. - М.: Ось-89, 2018. - 240 c.
Карминский, А. М. Информационно-аналитическая составляющая бизнеса / А.М. Карминский. - М.: Финансы и статистика, 2017. - 272 c.
Логинова, Н. А. Планирование на предприятии транспорта / Н.А. Логинова. - М.: ИНФРА-М,2017. - 320 c.
Лопарева, А. М. Бизнес-планирование / А.М. Лопарева. - М.: Форум, 2017. - 176 c.
Минько, Э. В. Методы прогнозирования и исследования операций / Э.В. Минько, А.Э. Минько. - М.: Финансы и статистика, Инфра-М, 2016. - 480 c.
Морошкин, В. А. Бизнес-планирование / В.А. Морошкин, В.П. Буров. - М.: Форум, 2016. - 288 c.
Одинцова, Л. А. Планирование на предприятии / Л.А. Одинцова. - М.: Академия, 2017. - 272 c.
Орлова, Е. Р. Бизнес-план. Методика составления и анализ типовых ошибок / Е.Р. Орлова. - М.: Омега-Л, 2018. - 160 c.
Панибратов, Ю. П. Муниципальное управление и социальное планирование в строительстве / Ю.П. Панибратов, А.Н. Ларионов, Ю.В. Иванова. - М.: Academia, 2017. - 256 c.
Планирование деятельности на предприятии. - М.: Юрайт, 2017. - 352 c.
Романова, М. В. Бизнес-планирование. Учебное пособие / М.В. Романова. - М.: Инфра-М, Форум, 2015. - 240 c.