Содержание:

ВВЕДЕНИЕ

Любая компания, даже в очень благоприятных экономических условиях, всегда имеет возможность пострадать от кризисных явлений. Этот вариант связан с риском. Опасность существует во всех видах человеческой деятельности, которая вызвана различными обстоятельствами и факторами, влияющими на положительный результат принятия человека. Исторический опыт показывает, что риск неполучения ожидаемых результатов проявляется, в частности, в гибкости товарно-денежных отношений, в конкуренции участников хозяйственного оборота. В последнее время не только в России, но и во всем мире бизнес развивается очень быстро. В основном это связано с развитием и развитием высокотехнологичных, наукоемких и экономических отраслей промышленности. Современный уровень развития компьютерной индустрии привел к формированию совершенно новых видов торговли, например, торговли через Интернет. Сегодня совсем не обязательно иметь большой офис и штат сотрудников, чтобы получать прибыль. Это подтверждается и тем, что рейтинги малого бизнеса могут достичь своего пика за несколько дней. И его нельзя снимать, а, наоборот, отдавать, подрядчик приносит огромные убытки. Все это указывает на неопределенность ситуации и временную изменчивость экономической среды. Это способствует его негативному воздействию и необходимости оперативного принятия решений, оценки оперативной обстановки. В таких условиях наблюдается гораздо большая, чем раньше, гибкость экономического механизма, его способность быстро и без потерь реагировать на изменения направлений научно-технического развития, структуры спроса. Это означает, что предприниматели стоят того, чтобы рисковать. Главная задача в данном случае-выяснить степень его обоснованности. Без риска предприниматель ничего не добьется. Прежде чем начать свое дело, предприниматель должен все просчитать, подумать. Он должен рассчитать прибыль от этой идеи, рассчитать вероятность успеха или, другими словами, риск сделки. Основная сложность проблемы управления рисками заключается в отсутствии "готового" дохода. Каждый вопрос, который должен быть рассмотрен компанией, требует уникального подхода. Предприниматель должен придерживаться следующих правил: - не рисковать больше, чем может позволить себе капитал. - думать о последствиях опасности; - не рисковать большим ради малого; - положительное решение принимается только тогда, когда есть сомнения. - когда возникают сомнения, принимаются негативные решения. - мы не должны думать, что могут быть и другие.

Принятие оптимальных решений для предпринимателей-залог успеха в деятельности компании, так как это минимизирует риски и позволяет достичь качественных результатов. Управление рисками - это возможность осуществления хозяйственной деятельности, использование различных подходов, процессов, способов деятельности, что позволяет в определенной степени прогнозировать первые опасные события, ситуации, а также посредством управленческого взаимодействия снижать их воздействие. Управление основными задачами управления рисками: выявление зон повышенного риска; оценка рисков; анализ принятия такого управления рисками в организации-исполнителе. разработать меры по предотвращению или смягчению риска, когда это необходимо; в случае возникновения опасного события принять меры для достижения максимальной компенсации причиненного ущерба. Конкретные методы и приемы, которые были использованы для принятия и реализации рискованных решений, во многом зависят от конкретной экономической деятельности, стратегии, способа достижения цели, конкретной ситуации и так далее. в связи с этим основными задачами, связанными с курсами, являются: - изучение основных видов рисков; - изучение характера торговых рисков и возможных потерь трейдера от риска; - определение методов выявления рисков; - овладение методами оценки рисков; - рассмотрение методов снижения риска. Структура работы построена в соответствии с описанными в ней задачами и полностью ориентирована на выбранную для общения тему, что, безусловно, имеет большое практическое значение.

ГЛАВА I. РИСКИ КАК НЕОТЪЕМЛЕМАЯ ЧАСТЬ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОБЩЕСТВА.
 

1.1. Концепция риска.

Деятельность организации всегда несет в себе определенный риск, то есть возможный риск потери ресурсов или прибыли от ожидаемого уровня или любой другой альтернативы. Цель, предприниматель, чтобы рисковать, потому что недостаток является возможность получить дополнительный доход.
Риск-это потенциальный риск вреда, нанесенного определенными природными явлениями и деятельностью человека.
Этот риск можно рассматривать двояко. С одной стороны, это событие, которое может произойти или не произойти, приводя к отрицательному, нулевому или положительному результату (техническому, социальному, экономическому и т.д.), С другой стороны, риск субъективной оценки такого результата и получения прибыли или убытка.
Источник риска, неопределенность финансового положения обусловлена множеством переменных и совпадений, неполной информацией об экономических процессах и специфике каждого предпринимателя. Другими словами, риск имеет объективное и субъективное происхождение. [5] Хотя люди постоянно подвергаются финансовым рискам, их теоретические исследования явно неуместны. Вероятно, это связано с тем, что мы долгое время не видели подходящего теоретического исследования, поскольку все эти области касаются только практики. В последние десятилетия ситуация изменилась, этот вопрос очень интенсивно обсуждается на Западе и с началом экономических реформа наши исследователи до сих пор не выработали общепринятой трактовки экономического преломления понятия риска. Впервые понятие риска как функционального признака предпринимательства было защищено в XVII веке немецким экономистом шотландского происхождения Р. Кантильоном. Он рассматривал предпринимателя как лицо, принимающее решения, и служил его интересам в условиях неопределенности. Разработка концепции риска в основном осуществляется путем изучения типа дохода предпринимателя. Сторонники Р. Кантильона в оценке риска отмечают важное фундаментальное сходство, а именно доход компании или его части в той или иной форме-это выплата риска и качественно отличается от дохода (прибыли) от участия в развитии капитала и заработной платы. Конец 19-го века. Век связывают и. фон Тюнена, который хочет определить доход или прибыль компании непосредственно с деловым риском. Определение дохода предпринимателя впервые основано на теории риска, даже если неявный экономический анализ приводит к идее счастья или потери выгоды, вызванной альтернативными мерами в работе компании. По мнению Тюнена, ожидания предпринимателя отражают осознанное решение в пользу неопределенной и опасной ситуации. Если ситуация несправедлива к нему, он может потерять все, в отличие от самого сотрудника. Так, в сценарии, представленном немецким экономистом, " прибыль должна быть как минимум доходом наемного работника, но риск предпринимателя, и чем выше риск, тем больше прибыли будут возможные убытки, т. е. минимальный доход. [18]

1.2. Классификация коммерческих рисков.

Классификация профессиональных рисков в связи со структурными особенностями может быть разделена на:

- Оборудование;

- оперативный;

- коммерческий;

- Маркетинг;

- Компания;

- Финансовый. Операционный риск, вероятность, повреждение, кража, халатность, технические и технологические системы, овердрафты и др., определяются промышленным производством и хозяйственной деятельностью и риск может быть следующим:

Компания осознает риски, связанные с нарушением условий контракта, материалов, инструментов и других материалов, необходимых для реализации технологии;

- Недостаточный риск неплатежа продавцом договора и отзыва оферты у указанного продавца, риск неплатежа;

- Риск несоответствия товаров, работ или услуг, указанных в договоре купли-продажи, т. е. риск полного или частичного несоответствия требованиям;

- Несоблюдение или несвоевременная оплата рисков от реализации продукции;

- Покупатель получает и оплачивает отказ от коммерческого риска или риска возврата товара;

- Риск несоблюдения условий инвестиционных сделок или приобретений;

- Цена-это фиксированный ценовой риск для предприятий, товаров и услуг, а также риски, связанные со стоимостью необходимых капитальных благ, сырья, материалов, топлива, энергии, труда и капитала (в виде процентных платежей по кредитам);

- Риск неплатежеспособности в качестве партнера (договорного партнера, посредника, поставщика и др.). В) торговый риск, связанный с убытками от несвоевременной оплаты, уклонения от уплаты налогов и т.д. риски, связанные с рынком, общей конкурентоспособностью компании, ценообразованием и выкупом денежных средств, а также бизнес-риски, такие как организация, организационная способность, производство и инновации, эффективность, финансовая устойчивость, эффективность, сложность управления, производство и др. [8] финансовый риск, связанный с потенциальными потерями в финансовых активах (денежных средствах). Финансовые риски, функциональное повреждение сделки, идеальная вероятность, Финансы и кредит, или капитал в этом секторе. Финансовые риски делятся на два вида:

(1) покупательная способность денег, потому что;

2) Инвестиции (Инвестиционный Риск). С точки зрения покупательной способности существуют следующие риски:

- Инфляционный риск (инфляция в национальной валюте означает девальвацию и, конечно же, цены);

- дефляция (дефляция - это процесс, в котором информация проявляется как снижение валютных курсов и покупательной способности);

- Валютный риск;

- Риск ликвидности. Инфляционный риск - это риск того, что заработанные деньги будут расти быстрее, если инфляция увеличится относительно фактической цены покупки. Наконец, предприниматель понесет реальные убытки. Валютный риск, связанный с убытками, приводит к изменению валютных курсов, кредитных и других валютных операций. Риск ликвидности - это риск, связанный с потерей ценных бумаг и других товаров с изменением их качества и стоимости. К ним относятся: а) потенциальные убытки настолько велики, что актив не может быть куплен или продан по правильной цене в течение относительно короткого периода времени, что приводит к рыночной экономике;

Б) ликвидность или высоколиквидные активы, которые не могут быть использованы для погашения обязательств перед деловыми партнерами. Инвестиционный риск подразделяется на следующие группы:

Упущенная Выгода, Риск;

Риски, минимальный доход граждан;

Риск - это прямые финансовые потери. За риском потери прибыли следует риск (связанный) в связи с событием или сделкой и финансовый риск (производный риск) в связи с закрытием сделки. Чем ниже прибыль, тем рискованнее снижать процентные ставки и вкладывать деньги в дивиденды, депозиты и так далее. Снижение риска продаж включает в себя следующие виды: процентный риск и кредитный риск. Процентные ставки, кредитный риск, включают в себя риск для банков, кредитных организаций и инвестиций, которые теряют проценты по кредитам, что увеличивает проценты по пожертвованиям. Процентный риск - это риск, который включает в себя риск убытков, поскольку инвесторы полагают, что они конвертируют дивиденды в акции, облигации, сертификаты и другие ценные бумаги, требующие рыночной процентной ставки.

Повышение процентных ставок приводит к появлению на рынке ценных бумаг, особенно облигаций с фиксированным доходом, и снижению издержек. Рост процентных ставок может привести к ценным бумагам, массовым доходам и акциям с низкими фиксированными сроками погашения, поскольку эмитенты используют их навсегда. Процентный риск - это инвестор, который инвестирует в среднесрочные и долгосрочные ценные бумаги с фиксированной процентной ставкой относительно текущего роста, отражающей среднерыночную процентную ставку относительно определенного уровня. Другими словами, инвестор может получать прибыль, повышая процентные ставки, но не тратя свои деньги на инвестиции на этих условиях. В этом случае процентная ставка, как и у эмитента, выпускающего среднесрочные и долгосрочные ценные бумаги с фиксированным доходом, снижается до определенного уровня среднерыночной процентной ставки. Иными словами, эмитент может брать кредиты под низкие процентные ставки на рынке. Этот риск также распространяется на краткосрочные ценные бумаги, поскольку процентные ставки значительно повышаются в условиях инфляции. Кредитный риск - это риск того, что заемщик не сможет погасить долг и проценты по основной сумме долга кредитора. Кредитный риск включает в себя риск того, что эмитент, эмитент облигаций, не может погасить проценты или собственный капитал. Кредитный риск может быть прямой формой риска финансовых потерь. Риск прямых финансовых потерь включает в себя следующие виды:

- Риски на фондовой бирже;

селективный риск;

- Риск неплатежеспособности;

инновационный риск;

- системный риск;

- Кредит. Валютный риск - это риск потери валютных операций. Селективный риск - это риск того, что инвестиционный портфель, капитал, тип и инвестиции не будут должным образом выбраны по отношению к другим видам ценных бумаг.

Деньги-это риск, который приводит к плохим решениям, капиталу, корпоративным потерям и дефолту. Риск инноваций заключается в инновациях, которые вложили значительные средства в развитие и не повторяются на рынке. Система рисков состоит из возможных изменений экономической системы, которые могут повлиять на финансовое положение заемщика (например, изменения в налоговом законодательстве). [7] в зависимости от уровня риска:

- толерантность к риску;

- Смертельная опасность;

1.3. Сущность риска предприятия

Коммерческие риски-это риск потери финансово-экономической активности. Они означают неопределенность в отношении результата этого торгового соглашения. Основа коммерческого риска определяется конкретными условиями коммерческой деятельности, которые можно охарактеризовать как целенаправленную деятельность, отвечающую потребностям рынка и связанную с исследованием, отбором, продвижением товаров от производителей к потребителям и их реализацией. Чтобы уменьшить неопределенность, вам нужно выбрать направление или вариант инвестиций, который даст наилучшие результаты. - Планирование объема и организации закупок, т. е. это важно для розничной торговли, что он должен купить, с кем, в каком количестве, по какой цене и в какое время; - организация ожидаемой прибыли от их перепродажи; поиск и выбор наилучшего партнера среди поставщиков и покупателей для завершения сделки; - Прогнозирование и отслеживание изменений рынка, использование общих факторов активов, максимально влияющих на удовлетворение желаний, доходов и интересов потребителей.- Проведение различных информационных марок услуг, организация услуг, с учетом конечного использования товаров и транспортных средств, финансовых услуг, страхования и многих других сделок в рамках товародвижения. Коммерческая деятельность невозможна без рисков, но важно учитывать влияние коммерческих рисков, связанных с планированием. Чтобы" взвесить " риск, необходимо использовать как можно больше информации, всесторонний анализ экономики, финансовых результатов, эффективности партнерства, обширные исследования рынка и тщательный набор. [9] коммерческий риск является неотъемлемой частью всех аспектов предпринимательской деятельности-личных, экономических, организационных и административно-технических задач. - Активность, импульсивность и инновационность-стремление к успеху, лидерство-акцент на независимости, финансовой свободе и творческой продуктивности; - способность быстро находить и анализировать информацию и трезво оценивать состояние окружающей среды, текущие и будущие параметры потребителей и подрядчиков; - повышенная интуиция и ответственность за принятие и реализацию решений, которые не гарантируют успеха. Это не случайно, что основатель теории предпринимательства (Р. Контильон, И. Тютен и Ф. Найт) учитывать в Качестве источника предпринимательского дохода при реализации способности предпринимателя, разумные риски, связанные с процесс воспроизводства. [4] Коммерческий риск-это деятельность в опасной среде. Причинами риска являются неопределенность, случайность и контрмеры. Другими словами, неопределенность-это результат невежества. Несовершенство, незнание законов действия. Случайность - это невозможность предсказать, как будет происходить то или иное явление при таких обстоятельствах. Возражение-это выражение неопределенности, например, в отношении договорных обязательств и так далее. На данный момент нет четкого понимания для вида коммерческого риска. Это связано, прежде всего, с его многомерным характером, который почти полностью игнорируется в нашем экономическом законодательстве о реальной экономической практике и торговой деятельности. Кроме того, коммерческий риск-это сложное явление, которое имеет много разных, а иногда и противоречивых реальных причин. Это позволяет использовать различные определения коммерческих рисков с разных точек зрения. [11] Рассмотрим некоторые подходы, определения и интерпретации термина "коммерческий риск" как Беляевский И.К. заметил «… коммерческий риск – это вероятная опасность потерпеть поражение на рынке (не суметь продать товар, не получить запланированную прибыль или понести убытки, быть вытесненным с рынка и обанкротиться)» [1] Балабанов И.Т., Кочетков В.Н., Шипова Н.А. считают, что «коммерческие риски представляют собой опасность потерь в процессе финансово-хозяйственной деятельности.

Они означают неопределенность результата от данной коммерческой сделки». Бычкова С.М., Растамханова Л.Н. и Гранатуров В.М. предлагают следующее определение: «… коммерческий риск – риск, возникающий в процессе реализации товаров и услуг, произведенных или закупленных предпринимателем». Причинами коммерческого риска являются: снижение объема реализации вследствие изменения конъюнктуры или других обстоятельств, повышение закупочной цены товаров, потери товара в процессе обращения, повышение издержек обращения и др. [4] Горфинкель В.Я. торговый риск определял как риск, который возникает, когда предприниматель продает товары и услуги. Для коммерческого использования необходимо учитывать такие факторы, как негативные изменения (рост) цены капитальных товаров, снижение продажной цены продукции, снижение доходов и увеличение маркетинговых затрат... Торговые риски-риски, связанные с потерей прибыли или убытков, связанные с торговлей, могут возникать в следующих случаях: неплатежеспособность покупателя на момент оплаты, отказ клиента от оплаты, изменение цены продукта после заключения договора; снижение спроса на продукцию. "[16] исходя из этих определений термина "коммерческий риск", мы приходим к следующим выводам: - коммерческий риск возможен с потерями на коммерческих работах. Он может быть определен как сумма ущерба, причиненного неправильным решением, и стоимость его реализации. - Торговые риски делятся на имущественные, производственные, торговые, транспортные, маркетинговые и инновационные риски. [19]

ГЛАВА II. МЕТОДЫ ОРГАНИЗАЦИИ И УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ.

2.1. Методы выявления риска.

для обеспечения его возможности с помощью методов идентификации риска для принятия оптимального решения по управлению рисками важно предоставить достоверную информацию о том, где находится объект в зоне риска. Прежде чем вы сможете оценить риск и принять решение, вам необходимо собрать исходную информацию о носитель объекта риска. Этот процесс называется идентификацией риска и включает в себя два этапа: 1) Сбор информации о структуре точки риска; 2) выявление опасности или инцидента. Риск-это фактор риска, но не единственный. Риск-это наступление определенного события. Каждое негативное событие имеет такие характеристики, как вероятность, частота возникновения и ущерб, выраженные в физическом или ценному. Повреждения-это ухудшение или потеря свойств объекта. В качестве объектов риска могут выступать: люди (сотрудники, руководитель предприятия, население), имущество (различные объекты, информация, нематериальные активы) и имущественные интересы (прибыль, рентабельность, финансовая устойчивость). Риск определяется в абсолютном и относительном выражении. Абсолютная величина риска - это возможный вес в материале или ценности. Определите, распределяется относительный размер потенциальных потерь риска определяется на основе приемлемых затрат на инвестиции и оборотный капитал компании, или их общей стоимости или ожидаемой доходности. Для того чтобы определить источники и виды риска, необходимо иметь достоверную информацию. Вся информация о характеристиках каждого риска может быть получена из различных источников: уникальных и постоянных, формальных и неформальных, приобретенных и сохранившихся, надежных и остроумных и так далее.

Источники информации

Внутренние

Внешние

- Данные производственного процесса - Бухгалтерский учет и отчетность - Материалы ревизий и аудита - Данные маркетинговых исследований - Личный опыт руководителя - Каталог факторов риска

- Статистические данные - Прогнозная информация - Экономическая, политическая, демографическая ситуация - Сведения о конкурентах, партнерах, поставщиках, потребителях в СМИ

Рис. 1. Источники информации

Рис. 1. Источник информации

Каждая компания имеет свою информационную среду для определения источников экономического риска, и одна из функций менеджера из рисков заключается в своевременном выявлении, группировке и оценке рисков. [12] важной частью работы по сбору информации и выявлению рисков является разработка специальной программы мониторинга и выявлению новых рисков, которая имеет собственное бюджетное и экономическое обоснование. Поэтому основные методы включают в себя получение первоначальной информации и идентификации опасностей: 1. распределение анкет. Существует два типа-стандартный и специализированный. Стандартизированные или универсальные заявления разрабатываются и используются международными консультативными ассоциациями или страховщиками для унификации статистических данных и применимы к большинству компаний. Анкета содержит несколько разделов, каждый из которых содержит список вопросов, с помощью которых можно получить полную картину структуры и количественных показателей описываемого объекта. Специальные анкеты разрабатываются для конкретной деятельности и поощряют респондентов идентифицировать свои конкретные характеристики риска. 2. Структурные схемы, так что в первую очередь внутренние риски, связанные с качеством менеджмента, маркетинга, труда и т.д. структурные диаграммы описывают особенности корпоративной структуры и зависят от существующего типами управления и принципов разделения функций. В целом структурные диаграммы внутренние риски можно идентифицировать, таких как дублирование функций одного отдела другими, зависимость и концентрацию, а также отсутствие или недостаточность выявить четко налажены связи между подразделениями. 3. Идентифицировать основные опасности производственного процесса и обеспечивают приблизительную оценку надежности и устойчивости производственных узлов.

В то же время, не используя дополнительные источники информации, вы не можете использовать потоковые диаграммы для определения вероятности риска. Типы речных карт делятся на три группы: отдельный технологический процесс внутри предприятия; набор производственных процессов и контроля; и технологическую цепочку, в которой предприятие является отдельным звеном. 4. Обзор предоставляет возможность получения дополнительной информации и проверки ее достоверности и полноты на местах. Существует практика неожиданных проверок объектов и предварительного уведомления. В любом случае при планировании поездки на место необходимо, прежде всего четко определить перечень задач и проблем, которые могут быть решены или решены при непосредственном осмотре. После предварительной оценки задач и с учетом различных специальных факторов создается программа посещения сайта, содержащая логическую схему выявления рисков, чтобы вы не могли пропустить ничего существенного. Все результаты проверки составляются в виде отчета, в котором указывается цель опроса, дата и место, резюме, результаты, заключение. Эффективность проверки зависит от способности риск-менеджера записывать важные нюансы, которые могут быть упущены респондентами или специалистами, которые выполняют определенные технологические операции. 5. аналитическая работа очень важна для выявления финансовых, коммерческих и деловых рисков. Все события, связанные с повышением или снижением риска, отражены в финансовой и управленческой документации. Анализ финансовых и административных документов систематически использует всю имеющуюся информацию для выявления рисков, связанных с условиями контракта, эффективного использования финансовых ресурсов компании и обязательств. Наличие точной бизнес-информации позволяет менеджеру быстро принять лучшее финансовое или коммерческое решение, влияет на правильность таких решений и приводит к снижению потерь и увеличению прибыли. Правильное использование информации при транзакциях минимизирует возможность финансовых потерь. В целом, управление рисками очень динамично. Эффективность его функционирования во многом зависит от скорости реакции на изменения рыночных условий, экономической ситуации и финансового состояния объекта управления. Поэтому управление рисками должно основываться на знании стандартного набора методов управления риском, умении быстро и адекватно оценивать конкретную экономическую ситуацию, а также умение быстро найти оптимальное, если не единственное, решение. [20]

2.2. Методы оценки риска эффективности финансовой или коммерческой операции и риск взаимосвязаны.

Без учета фактора риска невозможно провести полный инвестиционный анализ. Поэтому главная задача-оценить риск и установить связь между ним и уровнем рентабельности того или иного проекта. Независимо от происхождения и характера риска, основная цель компании – получение прибыли от вложенного капитала-соответствует определению риска. Риск-это возможность негативного результата, то есть невыполнение ожидаемой прибыли за счет инвестора. Разумеется, что чем выше вероятность низких доходов или даже убытков, тем более рискованный проект. И чем рискованнее проект, тем выше должна быть доходность. Выбирая несколько возможных вариантов инвестиций в капитал, вы часто ограничиваете себя абстрактными аргументами, такими как "этот проект кажется менее рискованным "или" в этом случае прибыль больше, но риск кажется большим". Тем временем степень риска в большинстве случаев можно достаточно точно оценить, а также определить уровень рентабельности предлагаемого проекта, соответствующая данному риску. Исходя из полученных результатов, потенциальный инвестор может не только выбрать наиболее привлекательный способ вложения денег, но и значительно снизить возможный риск. Инструментом для выполнения необходимых расчетов является математическая теория вероятностей. [15] оценка коммерческого риска основывается на принципах принятия рисков и их сложения: если риски независимы друг от друга, то учитываются наиболее пессимистические оценки, если риски создают другие риски, то их оценки суммируются согласно законам теории вероятностей и математической статистики. Коммерческие риски связаны со стабильным процессом производственно-хозяйственной деятельности или финансовой деятельностью. Методы оценки коммерческого риска основаны на использовании математического аппарата теории вероятностей. Начальным этапом оценки риска является построение кривой нормального распределения. Для этого необходимо выделить определенные зоны: безрисковая зона - это область, где убытки не ожидаются, она отвечает нулевом или отрицательном (как профицит прибыли) убытка; ее можно охарактеризовать как область прибыли от реализации бизнес-плана. Зона допустимого риска в районе, в рамках которого рассматриваемый вид деятельности сохраняет свою экономическую целесообразность (в этой зоне происходят убытки, но они меньше ожидаемой прибыли); максимальный риск соответствует уровню ущерба, Равному расчетной прибыли от реализации бизнес-плана. Зона критического риска - это область, которая характеризуется возможностью возникновения убытков, превышающих ожидаемую прибыль, вплоть до полной потери расчетной выручки от реализации бизнес-плана; величина потерь в этой зоне заведомо выше ожидаемой прибыли и может привести к невозвратной потере всех средств, вложенных в бизнес-проект. Зона катастрофического риска - это зона убытков, которая по своим размерам превышает критический уровень и могут достигать величины, равной стоимости всех активов организации. В целом необходимо провести следующие процедуры оценки рисков: - выявить полный перечень возможных рисков; - определить вероятность их проявления; - оценить ожидаемую сумму ущерба; - согласовать убытки согласно вероятности их возникновения; - определить приемлемый уровень риска, определить зону риска, а потом устранить все риски, вероятность которых ниже этого уровня (например, организация не учитывает риски, вероятность которых не превышает 0,25). Однако если ущерб, причиненный проявлением риска, велик, то его необходимо оставить в списке, даже если его вероятность невелика. Когда риски определены и среди них определены наиболее важные, то по каждому из них должны быть разработаны меры профилактики и нейтрализации. При решении этой задачи необходимо использовать методы активизации творческого мышления разработчиков бизнес-планов (как индивидуально, так и коллективно). [12]

2.3. Снижение риска.

Снижение риска - это уменьшение вероятности и потери объема. Для снижения риска используются различные методы. Наиболее распространенными являются: - диверсификация; - приобретение дополнительной информации о выборе и результатах; - лимит; - самострахования; - страхование; - хеджирование; - приобретение контроля над деятельностью в закрепленных областях; учет и оценка доли использования конкретных фондов компаниями в их общих фондах и др. диверсифицировать значительную роль в системе мер по снижению рисков. Диверсификация-это процесс распределения инвестированных средств между различными инвестиционными объектами, которые непосредственно не связаны друг с другом. Примером диверсификации является хранение свободных денежных средств в разных банках. Диверсификация часто рассматривается как эффективный способ снижения рисков в процессе управления портфелем ценных бумаг. Однако этот метод имеет гораздо более широкий спектр эффективного применения и может быть использован в различных сферах предпринимательства: промышленном производстве, строительстве, торговле и т.д. Так в целях снижения риска потерь, связанных со снижением спроса на тот или иной вид продукции, промышленное предприятие разрабатывает и производит различные виды продукции. Если они выходят за пределы рынка той или иной страны, то колебания спроса могут быть уменьшены, а соответствующее увеличение числа клиентов снижает уязвимость проекта (деятельности) к потере одного или нескольких клиентов. Следует отметить, что далеко не всякое разнообразие запасов, товаров, услуг, клиентов и т. д. это приводит к снижению риска. При планировании ассортимента, с целью снижения риска, желательно выбирать производство таких товаров (услуг), спрос на которые изменяется в противоположных направлениях, то есть когда спрос на один товар увеличивается, спрос на другой предположительно уменьшается и наоборот.

Диверсификация - это один из способов снижения несистематического риска. Как уже говорилось, систематический риск, связанный с общим состоянием экономики и такими факторами, как война, инфляция, глобальные налоговые изменения, изменения денежно-кредитной политики и тому подобное, не может быть уменьшен диверсификацией. [14] информация играет важную роль в управлении рисками. Финансовый менеджер часто вынужден принимать рискованные решения, когда результаты инвестиций не определены и основаны на ограниченной информации. Если бы у него была более полная информация, он мог бы сделать более точный прогноз и снизить риск. Это делает информацию товаром и очень ценным. Стоимость полной информации будет рассчитываться как разница между ожидаемой стоимостью приобретения или капитальных вложений, когда имеется полная информация, и ожидаемой стоимостью, если информация является неполной. Ограничение является важным методом снижения риска и используется банками при кредитовании, при заключении договора овердрафта и т.п., хозяйствующими субъектами, используемыми при реализации товаров в кредит, при предоставлении кредитов, при определении инвестиций и т.п. [13] самострахование означает, что предприниматель предпочитает быть самострахованным, чем покупать страховку у страховой компании. Это позволяет сэкономить на капитальных затратах по страхованию.

Самострахование - это децентрализованная форма создания естественных и страховых (резервных) фондов непосредственно в экономике, особенно в тех, чья деятельность находится под угрозой. Создание отдельного фонда на возможные потери в производственном процессе выражает сущность самострахования со стороны исполнителя. Основной задачей самострахования является быстрое преодоление временных трудностей финансово-хозяйственной деятельности. В процессе самострахования создаются различные резервы и страховые фонды. Эти фонды могут быть созданы в натуральной или денежной форме в зависимости от целевого назначения. Страхование-это один из самых распространенных способов снижения рисков. Суть страхования выражается в том, что инвестор готов отказаться от части своего дохода, чтобы избежать риска, то есть он готов платить за снижение риска до нуля. В общем случае страхование - это договор, по которому страховщик (например, любая страховая компания) за определенное условное возмещение (премию) обязуется возместить застрахованному (например, владельцу объекта) ущерб или его часть (страховую сумму), возникшие в результате рисков и/или несчастных случаев, предусмотренных договором страхования (страховым случаем), которым подвергается страхователь или застрахованное им имущество. Таким образом, страхование представляет собой совокупность экономических отношений между участниками по формированию денежных взносов, целевого страхового фонда и его использованию для возмещения и выплаты страховых сумм.

Суть страхования заключается в передаче риска (ответственности за результаты негативных последствий) за определенное вознаграждение кому-то другому, т. е. в распределении ущерба между участниками страхования. В системе страхования экономических рисков преобладающее распространение получило страхование имущества и ответственности. [10] особым способом страхования цен на реальные и финансовые активы (валюту, ценные бумаги) от риска нежелательного падения (для производителя и продавца) или нежелательного повышения (для потребителя, покупателя) является процесс, известный как хеджирование. Человек, который ее осуществляет, имеет возможность избежать экономических потерь и даже рассчитывать на некоторую выгоду при благоприятных обстоятельствах. Идея охраны основана на том, что люди с разными знаниями, опытом, информацией о положении дел, наконец, чутьем, интуицией, темпераментом и т. д. по-разному оценивают ситуацию и перспективы их развития. Поэтому они неодинаково подходят для определения будущей цены актива. Инструментом хеджирования являются фьючерсные и опционные сделки. Фьючерсное соглашение предусматривает, что одна сторона обязуется поставить определенное количество активов по указанной цене в течение согласованного срока, а другая обязуется принять и оплатить их. Гарантией для этого является внесение задатка (депозита), который будет возвращен при совершении сделки. Такая сделка не может быть расторгнута, и для ее отмены необходимо заполнить альтернативный проект. Есть хеджирование по продаже и хеджирование по покупке. Хеджирование через продажу (шорт) происходит с целью страхования от снижения цен в будущем. Следует иметь в виду, что хеджирование становится менее важным, когда рыночные и кон

трактные цены сходятся, поскольку выгоды от него могут быть меньше, чем комиссия, выплачиваемая за каждую операцию. В любом случае переплата из-за повышения цены при покупке товара на наличном рынке будет перекрыта равномерной прибылью от продажи контракта на фьючерсной бирже. На самом деле в реальной жизни все гораздо сложнее, так как нужно учитывать изменение базы, то есть разницу между наличной и фьючерсной ценой товара. Вы также можете застраховать реальные сделки, купив опцион. Последний представляет собой договор, по условиям которого продавец за определенную нераскрытую плату, так называемую премию, предоставляет покупателю право совершить или отклонить сделку с определенной ценой исполнения в течение согласованного срока. Возможность рисковать только одной премией делает этот вариант похожим на страховой полис. По методике исполнения существует три вида опционов: - на право покупки актива или фьючерсного контракта по определенной цене; - на право их продажи; - на право выбора одной из двух сделок. Продажа опциона на продажу актива, называемого "коротким пут", продажа опциона на продажу актива как " короткий колл", покупка опциона на покупку актива как" длинный колл " и покупка опциона на продажу актива как "длинный пут". При покупке реальных активов вы можете одновременно купить опцион на их продажу, то есть реализовать стратегию под названием "синтетический длинный пут". Обязательства по строительству реальных активов страхуются путем приобретения опциона на их приобретение. Эта стратегия известна как "синтетический длинный звонок". В обоих случаях убытки ограничиваются суммой премии. [6]

РАЗДЕЛ III. ПРИНЦИПЫ КОММЕРЧЕСКОГО РИСКА.

Страхование коммерческого риска - это страхование предпринимательской деятельности застрахованного лица, которое заключается в инвестировании средств, денежных средств и других ресурсов в определенный вид производства, строительства или оказания услуг после истечения определенного периода времени и получения дохода от таких инвестиций. Важность этого вида страхования очень высока: предприниматели естественно обращаются за защитой в случае возможных потерь в своей первоначальной деятельности. В то же время это один из сложнейших видов страхования-как на этапе подписания договора, так и в течение всего срока его действия. [10] ответственность страховой компании по страхованию коммерческого риска состоит в возмещении застрахованному ущерба, причиненного неблагоприятными, непредвиденными изменениями в рыночной экономике и ухудшением других условий. Страховая сумма в качестве лимита ответственности определяется по требованию страхователя, но, конечно же, с согласия страховой компании. Существует два способа определения страховой суммы: - в пределах основных средств застрахованного лица в застрахованном Имуществе; - в размере инвестиционных расходов и определенной (нормативной) прибыли, которую эти расходы должны приносить. Целью страхования коммерческого риска является возмещение страхователю возможного ущерба, если после окончания определенного периода времени застрахованные

Сделки не осуществляют согласованного погашения. Страховая выплата определяется как разница между страховой суммой и фактическим финансовым результатом страховой компании. В зависимости от подхода, применяемого для определения размера страхования, изменяется содержание страхового полиса: при возмещении расходов застрахованного лица происходит инвестиционное страхование; при возмещении расходов застрахованного лица и упущенной выгоды-страховой доход (прибыль). [3] поскольку целью страхования является защита от возможных инвестиционных потерь, срок действия договора страхования определяется сроком амортизации капитальных затрат. Общие нормативные сроки окупаемости сильно варьируются в зависимости от цели, размера, существования, организации, местонахождения и других факторов деятельности компании. Поэтому условия контракта определяются строго индивидуально в зависимости от проекта. Поскольку этот вид страхования покрывается, то можно стандартизировать такие договоры. Следует подчеркнуть, что при определении срока действия договора интересы страховщика и страхователя представленные здесь иначе, чем при других видах имущественного страхования.

Страхователь, который стремится к максимально быстрой окупаемости своей деятельности, объективно заинтересован в сокращении сроков страхования. Для страховых компаний короткий срок действия договора повышает риск ненадлежащего возврат средств, в то время как продление срока производит погашение более реалистичным и тем самым снижает вероятность возмещения убытков, хотя могут быть применены и другие факторы. [21] особенностью страхования является то, что выплата страховой суммы производится в основном в конце страхового периода, когда объявляются окончательные результаты застрахованных хозяйственных операций. В случае других видов страхования необходимость в возмещении может возникнуть в любое время в течение срока действия договора страхования. Обеспечение срока возможных выплат по страхованию коммерческого риска позволяет систематически использовать полученные взносы, создает условия для создания резервов на этот период. Поэтому при согласовании срока действия договора страхования необходимо исходить из научно обоснованных рекомендаций, анализа отечественной и зарубежной практики возврата капитала в различных сферах производственной и непроизводственной деятельности. В принципе, Страховое возврат может быть выплачен до окончания действия договора страхования, если в результате глобального события станет ясно, что вернуть вложенные средства и получить еще большую прибыль невозможно.

Обо всех подобных случаях необходимо немедленно сообщать в страховую компанию. Однако последствия большинства событий, связанных с рыночной экономикой, поддаются некоторой корректировке; неблагоприятные изменения могут быть временными. Поэтому результаты предпринимательской деятельности и размер подлежащего выплате возмещения могут быть определены только в конце страхового периода. [17] вид страхования коммерческого риска определяет ряд обязательных требований к страхователю. Он должен иметь разрешения, лицензии или патенты и другие необходимые документы. В своем письменном заявлении о политике страхователь должен предоставить исчерпывающую информацию о будущей деятельности, ожидаемые доходы и расходы, заключены договоры и любые обстоятельства, которые позволяют оценить степень риска. Конечно, Страховая компания сама должна собирать и анализировать данные о деятельности таких компаний. К компаниям, просроченным банками и другими кредиторами, следует относиться с крайней осторожностью.

При заключении договора страхования страхователь обязан сообщать о любых известных изменениях в системе страхования данного риска и предупреждать о мерах, повышающих этот риск. [4] Как и в случае других видов страхования, при обращении за страхованием и определении страховых обязательств должны применяться определенные ограничения. Поэтому представляется целесообразным расширить сферу деятельности страховых брокеров, инвестиций в азартные игры, тотализаторы и т. д., должны быть исключены. Ущерб, причиненный умышленными действиями застрахованного, его партнеров или выгодоприобретателей, что не препятствуют деятельности застрахованного, нарушением законодательства, изменением профиля предпринимательской деятельности компаний, а также ненадлежащим администрированием. Однако каждая страховая компания имеет право ограничить или расширить свои риски ответственности. Страхование должно осуществляться с изъятием определенной франшизы (например, 5%) и с предоставлением страхователю права на увеличение своего числа. Также рекомендуется ограничить минимальную сумму компенсации (напр. до 80% от суммы ущерба). [3] ставки по страхованию коммерческих рисков зависят от многих факторов: вида деятельности, продолжительности страхования, степени устойчивости рыночных отношений и др. Для каждого предприятия риск индивидуален, поэтому необходимо сделать условия оплаты максимально индивидуальными. Цены этого Страхования существенно коррелируют с процентными ставками кредитного страхования, так как они сильно влияют на рыночный механизм в обоих случаях. [17]

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Любая деятельность организации всегда связана с определенным риском, то есть потенциальным риском потери ресурсов или потери дохода по сравнению с запланированным уровнем или с другой альтернативой. Но предприниматели идут на риск, потому что недостатком является возможность получения дополнительного дохода.

Прежде чем начать бизнес, заключить сделку, предприниматель должен все просчитать, подумать. Он должен рассчитать прибыль от этого предприятия, вероятность успеха или, другими словами, риск сделки.

В документе изложены условия и причины возникновения коммерческих рисков, их сущность и классификация. Описаны методы управления рисками и страхования.

Классификация рисков в данной статье наглядно показывает, что общепринятой классификации рисков в экономике до сих пор не существует. Это связано в первую очередь с тем, что на практике существует очень большое количество различных проявлений риска, и в силу традиции один и тот же вид риска может быть отнесен к разным терминам. Кроме того, зачастую очень трудно четко разграничить отдельные виды рисков.

Сущность коммерческого риска определяется спецификой коммерческой деятельности, которая характеризуется как целенаправленная деятельность, учитывающая требования рынка и связанная с поиском, отбором, продвижением товаров от производителей к потребителям и их реализацией. Для того чтобы свести к минимуму неопределенность в осуществлении коммерческой деятельности, вам необходимо выбрать направление или инвестиционный вариант, который позволит вам получить наилучшие результаты. Чтобы определить источники риска и их виды, необходимо иметь достоверную информацию. Вся информация о характеристиках индивидуальных рисков может быть получена из различных источников: раз и навсегда, официально и неофициально, приобретена и получена, достоверна и сомнительна и т.д. в то же время информация, используемая в управлении рисками, должна быть достоверной, качественной, полной и своевременной.

Важной частью идентификации и идентификации рисков является разработка специальной программы мониторинга и выявления новых рисков, которая имеет свое бюджетное и экономическое обоснование.

Если риски не зависят друг от друга, то учитываются самые пессимистичные оценки. Если риски порождают другие риски, то их оценки формируются в соответствии с законами теории вероятностей и математической статистики. Коммерческие риски связаны со стабильным производственным, экономическим или финансовым процессом. Для снижения риска используются различные методы. Наиболее распространенными являются: диверсификация; получение дополнительной информации о выборе и результатах; ограничения; совместное страхование; страхование; хеджирование; приобретение контроля над деятельностью в смежных областях; учет и оценка доли использования определенных средств компании в ее общих фондах и так далее. Все эти методы уменьшают объем и вероятность потерь.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

Законодательные и нормативные акты:

1. Белоусов, Р.А. Совершенствование управления производством и повышение его эффективности / Р.А. Белоусов, А.Г. Куликов. – Изд. 2-е, перераб и доп. - М.: ЮНИТИ, 2014. - 240с

2. Российская Федерация. Конституция (1993). Конституция Российской Федерации: офиц. текст. – М.: Маркетинг, 2001. – 39 с

3. Брагин Л.А. Экономика торгового предприятия: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2008.

4. Брагин Л.А., Данько Т.П. Организация и управление торговым предприятием: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2005.

5. Бычкова С.М., Растамханова Л.Н. Риски в аудиторской деятельности / Под ред. проф. С.М. Бычковой. – М.: Финансы и статистика. 2003.

6. Российская Федерация. Законы. О несостоятельности (банкротстве) в ред. Федерального закона от 26.10.2002 N 127-ФЗ . - (принят ГД ФС РФ 27.09.2002) (действующая редакция от 10.01.2014) / Электронный ресурс. – Режим доступа: [http://www.consultant.ru/popular/bankrupt/]

7. Веснин В.Р. Менеджмент: учеб. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: Проспект, 2008.

8. Дубровин И.А. Организация производства: Учебное пособие. 2-е изд. перераб. и доп. - КНОРУС, 2007.

9. Каплина С.А. Организация коммерческой деятельности. Издание 2-е. Ростов-на-Дону: Феникс, 2004.

10. Каплина С.А. Технология торговли - Ростов-на-Дону: Феникс, 2007.

11. Лапуста М.Г., Шаршукова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности. – М.: Финансы и статистика, 2007.

12. Любушкин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово – экономической деятельности предприятия: Уч. пособие для вузов. – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2005.

13. Чернова Г. В. Практика управления рисками на уровне предприятия. – СПб.: Питер, 2007.

14. Половцева Ф.П. Коммерческая деятельность: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2005.

15. Соломатин А.Н. Экономика и организация деятельности торгового предприятия: Учебник 2-е изд. перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2005.

16. ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ: теория и практика: Учебник / Под ред. Е. С. Стояновой. – 5-е изд., перераб. и доп. – М.: Изд-во «Перспектива», 2004.

17. Хохлов Н.В. Управление риском: Учебное пособие. – М.: Юнити-дана, 2007.

18. Лялин В.А., Воробьев П.В. Финансовый менеджмент (управление финансами фирмы). – С.-П.: Юность, 2004.

19. Беляевский И.К. Маркетинговое исследование: информация, анализ, прогноз: Учеб. пособие. – М.: Финансы и статистика, 2001.

20. Вачугов Д.Д., Березкина Т.Е., Кислякова Н.А. и др.; Под ред. Вачугова Д.Д. Основы менеджмента: Учеб. для вузов. – 2-е изд. перераб. и доп. – М.: Высшая школа, 2003.

Интернет-ресурсы:

21. Источник из Интернета: www.rusnauka.com.

22. Источник из Интенета: www.profiz.ru.

23. Портал дистанционного правового консультирования предпринимателей. – Электронный ресурс :www.dist-cons.ru

24. ВЦИОМ «Экономика Российской Федерации» [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.wciom.ru/arkhiv/tematicheskii-arkhiv/item/single/10861/html