Управление финансовыми ресурсами на предприятии (Анализ формирования финансовых ресурсов ООО «Вектор»)

Содержание:

Введение

В условиях современной экономики и усиления процессов конвергенции промышленные предприятия характеризуются неопределенностью рыночной конъюнктуры, нестабильностью спроса на производимую продукцию в связи с сезонностью товара, жесткой конкуренцией в отрасли, недостаточностью финансовых ресурсов и т.д. В связи с этим управление финансовыми ресурсами, позволяющее максимизировать прибыль в краткосрочный период и поддерживать состояние финансовой стабильности в долгосрочной перспективе, является залогом эффективной деятельности и устойчивости предприятий. Поэтому обеспечение финансовой устойчивости хозяйствующих субъектов относится к числу наиболее приоритетных. Нестабильные финансовые показатели деятельности предприятия понижают их платежеспособность, сдерживают развитие и в отдельных случаях приводят к банкротству. Наличие в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективное использование, предопределяют хорошее финансовое положение предприятия платежеспособность, финансовую устойчивость, ликвидность. В этой связи важнейшей задачей предприятий является изыскание резервов увеличения собственных финансовых ресурсов и наиболее эффективное их использование в целях повышения эффективности работы предприятия в целом. Эффективное формирование и использование финансовых ресурсов обеспечивает финансовую устойчивость предприятий, предотвращает их банкротство. В условиях рынка состояние финансов предприятий интересует непосредственных участников экономического процесса.

Цель работы – анализ управления финансовыми ресурсами предприятия ООО «Вектор» и разработка путей его улучшения.

Задачи работы:

- исследование теоретических основ анализа финансовых ресурсов;

- анализ управления финансовыми ресурсами предприятия ООО «Вектор»;

- разработка мероприятия по улучшению управления финансовыми ресурсами ООО «Вектор».

Предмет исследования - финансовые ресурсы предприятия. Объект исследования – предприятие ООО «Вектор».

Практическая значимость исследования состоит в том, что предприятие ООО «Вектор» может применить в своей деятельности разработанные мероприятия по улучшению управления финансовыми ресурсами. Структурно работа состоит из введения, двух глав, заключения, списка литературы и приложений.

Глава 1. Роль и значение финансовых ресурсов в деятельности предприятия

Понятие финансовых ресурсов и их виды

Финансовые ресурсы предприятия - это совокупность собственных денежных доходов и поступлений извне (привлеченные и заемные средства), находящихся в распоряжении субъекта хозяйствования и предназначенных для выполнения финансовых обязательств предприятия, финансирования текущих затрат, связанных с расширением производства и экономическим стимулированием.^[1]

Формирование финансовых ресурсов осуществляется на двух уровнях:

1 в масштабах страны;

2 на каждом предприятии.

Структура финансовых ресурсов определяется источниками их поступления.

Источником формирования финансовых ресурсов на общегосударственном уровне является национальный доход.

Источниками образования финансовых ресурсов предприятия являются:

1 Собственные и приравненные к ним средства (прибыль, амортизационные отчисления, выручка от реализации выбывшего имущества, устойчивые пассивы);

2 Ресурсы, мобилизованные на финансовом рынке (продажа собственных акций, облигаций и других ценных бумаг, кредитные инвестиции);

3 Поступления денежных средств от финансово-банковской системы в порядке перераспределения (страховые возмещения; поступления от концернов, ассоциаций, отраслевых структур; паевые взносы; дивиденды и проценты по ценным бумагам; бюджетные субсидии).

Основными элементами финансовых ресурсов предприятия являются: уставный фонд, амортизационный фонд, специальные фонды целевого назначения неиспользованная прибыль, кредиторская задолженность всех видов, ресурсы, полученные из централизованных и децентрализованных фондов и другие.

В современных условиях проблема эффективного использования финансовых ресурсов является весьма актуальной; так как постоянный дефицит как централизованных, так и децентрализованных финансовых ресурсов приводит к нарушениям нормального функционирования предприятий, организаций, отраслей и в целом народного хозяйства.^[2]

Понятие эффективного использования финансовых ресурсов, как и любых других видов ресурсов (материальных, трудовых, природных) включает в себя сопоставление количества и качества израсходованных ресурсов с количественным и качественным выражением достигнутых результатов.^[3]

Однако не всегда результат хозяйственной деятельности зависит только от эффективного использования финансовых ресурсов. Так, оптимально распределив и использовав финансовые ресурсы предприятие может нести убытки в результате снижения трудовой дисциплины, нарушения технологии производства, перерасхода материалов, сырья и других причин. Поэтому, для того чтобы более детально рассмотреть проблему эффективного использования финансовых ресурсов, необходимо оценить эффективность использования всех составных частей, которые формируют в целом финансовые ресурсы предприятия.

Формирование и использование финансовых ресурсов может осуществляться в двух формах: фондовой и не фондовой.

На уровне предприятия финансовые ресурсы формируются и используются как в фондовой форме, так и в не фондовой. Часть финансовых ресурсов предприятие использует на образование денежных фондов целевого назначения: фонд оплаты труда, фонд развития производства, фонд материального поощрения и др. Использование финансовых ресурсов на выполнение платежных обязательств перед бюджетом и банками осуществляется в не фондовой форме.

Финансовые ресурсы - доходы и поступления субъектов хозяйствования и государства в лице его органов, которые используются на цели расширенного воспроизводства и на удовлетворение других потребностей. Именно финансовые ресурсы позволяют отделить категорию финансов от категории цены и других стоимостных категорий. Финансовые ресурсы, выступая в денежной форме, отличаются от других ресурсов. Они относительно обособлены в своих функциях, поэтому существует необходимость в обеспечении увязки финансовых ресурсов с другими ресурсами.^[4]

Финансовые ресурсы, их рациональное использование в воспроизводственной деятельности переходного к рынку общества определяют материальную основу практического реформирования переходной экономики, успешного преодоления кризисных неудач, повышение уровня социальной защиты населения, в особенности его малообеспеченных слоев, слоев. Иначе говоря, среди самых важных факторов экономического возрастания, целенаправленного и последовательного реформирования народного хозяйства суверенной Украины на здоровых рыночных основах роль финансовой системы государства тяжело преувеличить, переоценить.

Система финансовых ресурсов предприятия может быть охарактеризована как экономическая, действующая в сфере финансово-кредитных отношений, динамическая (т.е. изменяется с течением времени), открытая (т.е. взаимосвязанная с окружающей средой), управляемая.

Собственные финансовые ресурсы принадлежат самому предприятию и их использование не влечет за собой возможности утери контроля над деятельностью предприятия.

Заемные ресурсы не являются собственностью данного предприятия и их использование чревато для него потерей независимости. Заемные средства предоставляются на условиях срочности, платности, возвратности, что в конечном итоге обуславливает их более быструю, по сравнению с собственными ресурсами, оборачиваемость. К заемным средствам относятся разнообразные виды кредитов, привлекаемых от других звеньев кредитной системы (банков, инвестиционных институтов, государства, предприятий, домохозяйств).^[5]

Привлеченные ресурсы - средства, не принадлежащие предприятию, но временно находящиеся в его обороте. Данные средства до возникновения санкций (штрафов или других обязательств перед владельцами) могут быть использованы по усмотрению хозяйствующего субъекта. Это, прежде всего, устойчивые пассивы - задолженность по оплате труда работникам, задолженность в бюджет и внебюджетные фонды, средства кредиторов поступающие в виде предоплаты и др.^[6]

Следующим признаком выделения элементов финансовых ресурсов является срочность использования. Как правило, ресурсы классифицируются на краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные. Временной горизонт каждой группы может быть установлен индивидуально.

Ресурсы краткосрочного назначения - срок их действия - до года. Предназначены для финансирования текущей деятельности предприятия: формирование оборотных средств, краткосрочных финансовых вложений, расчетов с дебиторами.

Ресурсы среднесрочного назначения - от года до 3 лет - используются для замены отдельных элементов основных фондов, их реконструкции и перевооружения. В этом случае, как правило, не преследуется цель смены технологии или полной замены оборудования.

Ресурсы долгосрочного назначения - привлекаются, как правило, на срок от 3 до 5 лет и используются для финансирования основных фондов, долгосрочных финансовых вложений, венчурного (рискового) финансирования.^[7]

В процессе производственной деятельности доходы от реализации произведенной продукции в форме выручки от реализации поступают на расчетный или валютный (если предприятие экспортирует продукцию) счет. Выручка же является источником возмещения затрат на производство, продвижение на продукции на рынок, на реализацию товаров (работ, услуг). Амортизация, таким образом, поступает в составе выручки от реализации в амортизационный фонд, предназначенный для обеспечения воспроизводства основных фондов.

Результатом деятельности предприятия является прибыль. После налоговых выплат образуется чистая прибыль, которая расходуется в соответствии с уставными документами и по усмотрению хозяйствующего субъекта. Из нее формируются: резервный капитал и другие аналогичные резервы, фонд накопления, фонд потребления.

Резервные капитал - фонд который образуется в соответствии с законодательством и учредительными документами. Предназначен для покрытия убытков отчетного периода, выплаты дивидендов при недостаточности или отсутствии прибыли. Наличие фонда является важнейшим условием обеспечения устойчивого финансового состояния предприятия. К числу резервных фондов относятся также резервы под обесценение вложений в ценные бумаги, выкупной фонд, отложенный фонд и др., создаваемые для погашения облигаций и выкупа акций.

Фонд накопления - средства, предназначенные для развития производства. Их использование связано с увеличением имущества предприятия и финансовыми вложениями для извлечения прибыли.^[8]

Фонд потребления - средства, направляемые на социальные нужды, финансирование объектов непроизводственной сферы, единовременное поощрение работников, выплаты компенсационного характера и т.д.

Остаток прибыли - нераспределенная прибыль также характеризует финансовую устойчивость и может использоваться для последующего развития предприятия.

Ни для кого не секрет, что во многих крупнейших банках и их филиалах лишь формально существуют различного рода декларации и постановления о содействии малому бизнесу. А на самом же деле кредитованием малого предпринимательства занимаются далеко не все учреждения такого рода, лишь их чрезвычайно ограниченное число.

Наиболее интересный вариант для малого предпринимательства - это финансирование за счёт бюджета, потому что в данном случае не нужно возвращать, полученные денежные средства, и не нужно выплачивать процент за их использование. Бизнесмену лишь нужно сделать и предоставить отчёт о целевом расходовании, полученных им средств в условиях данной финансовой поддержки.

В рамках различных целевых программ, разрабатываемых на общегосударственном и региональном уровнях, малый бизнес финансируется на определённых условиях. А из этого следует, ? для того, чтобы организации получить субсидии ? оно должно соответствовать определённым требованиям, несколько отличающихся друг от друга в зависимости от конкретной программы поддержки малого бизнеса. Для некоторых же целевых программ действуют одинаковые условия и требования:

1) предприятие должно быть включено в Единый реестр субъектов малого предпринимательства;

2) данная организация не должна иметь задолженности по платежам в бюджет;

3) у предприятия должны отсутствовать просроченные задолженности по кредитам.

Следует отметить, что бюджетное финансирование малого бизнеса в рамках различных программ проходит, в основном, на конкурсной основе.^[9]

Финансирование малых предприятий может быть выражено в следующих формах:

1) компенсация части процентной ставки по кредитам, которая, в зависимости от срока кредита, может составлять 1/2, 1/3 или 2/3 ставки рефинансирования ЦБ РФ;

2) компенсация затрат по договорам лизинга;

3) компенсация затрат на вознаграждения за предоставление банковских гарантий;

4) возмещение части затрат на выполнение работ по присоединению к инженерным и электронным сетям;

5) компенсация затрат по прохождению обязательной сертификации.

В зависимости от особенностей программы финансирования малого бизнеса, в перечень субсидируемых затрат могут включаться:

- затраты на аренду зданий и помещений;

- затраты на оплату транспорта;

- затраты на услуги сторонних организаций (например, юридических, бухгалтерских);

- затраты на многие другие услуги.

Основными проблемами финансирования малого бизнеса являются:^[10]

1 Недостаточная материально - техническая и финансовая ресурсные базы.

2 Несовершенство нормативно-правовой базы.

3 Малые предприятия имеют ограниченный доступ к высоким технологиям, так как их покупка требует высоких финансовых затрат.

4 Проблемы в области имущественной поддержки.

5 Проблема предоставления предприятиям малого бизнеса государственных и муниципальных заказов. Действующие законодательные и нормативные акты, которые регламентируют данный процесс, нуждаются в кардинальном пересмотре.

6 Проблема кадров. Нет соответствующей подготовки кадров в учебных заведениях.

7 Проблема социальной защиты предпринимательской деятельности.

Специфика малого бизнеса такова, что он больше всего нуждается в финансировании и информации.

Общероссийской общественной организацией малого и среднего предпринимательства «Опора России» было проведено интересное исследование, которое было посвящено, финансированию малого бизнеса: 60,4 % опрошенных уверенно заявили, что главными источниками финансирования малых предприятий являются вложения из собственной прибыли, 30,5 % ? личные средства собственника предприятия. И только 16,2 % назвали кредиты банков. Из этого следует, что финансирование малого бизнеса лишь в небольшой степени связано с кредитованием, в большей мере малые предприятия вынуждены рассчитывать на собственные силы^[11].

На сегодняшний день существуют различные способы получения необходимых денежных средств. Но каковыми бы ни были источники, используемые бизнесменом в конечном итоге, будь то банковские кредиты, инвестиции, самофинансирование, друзья или семья, предприниматель должен сделать некоторые вещи, для того, чтобы быть уверенным в получении финансирования. Он должен понять разницу между акционерным и долговым финансированием, разработать свой бизнес-план, оценить стоимость своего бизнеса, и, конечно же, быть терпеливым и гибким к изменениям.^[12]

Решая вопрос финансирования малого бизнеса, предприниматель, как известно, должен руководствоваться здравым смыслом - быстро, дешево, доступно.

Недостаточное финансирование малого бизнеса может привести к разрушению всех планов на дальнейшее его расширение и поставить под угрозу всю деятельность предприятия. Если же крупные организации и предприятия могут решить проблему финансирования, например, провести эмиссию акций предприятий, то малый бизнес, к сожалению, такой возможности не имеет.

Роль финансовых ресурсов в развитии предприятия

На всех этапах развития предприятия важная роль принадлежала и принадлежит финансам. На современном этапе роль финансов предприятий усиливается, так как возрастают масштабы производства, быстрыми темпами развиваются наука и техника, повышаются требования к планированию, управлению, методам хозяйствования, усиливается процесс концентрации финансовых ресурсов.^[13] Значение финансов в развитии экономики повышается и в связи с ростом финансовых ресурсов предприятий, увеличением средств, оставляемых им для расширения и совершенствования производства, а также усилением ответственности предприятий за формирование денежных фондов. При активном участии финансов достигается повышение эффективности общественного производства на базе роста производительности труда, ускорения НТП, развития ведущих и наиболее прогрессивных его отраслей, улучшения использования производственных фондов.

Производственная деятельность предприятий тесно связана с денежными отношениями. Однако не все денежные отношения относятся к финансам. Денежные отношения превращаются в финансовые тогда, когда движение денег приобретает известную самостоятельность в результате производства товаров (работ, услуг) и их реализации, при этом происходит формирование денежных доходов (финансовых ресурсов), которые в дальнейшем используются. В структуре финансовых взаимосвязей рыночного хозяйства финансы предприятий занимают исходное, определяющее положение, так как обслуживают основное звено общественного производства, где создаются материальные и нематериальные блага и формируется преобладающая масса финансовых ресурсов страны. Финансы предприятий - это не только составная, но и специфическая часть финансов. Им присущи, с одной стороны, черты, характеризующие экономическую природу финансов в целом, а с другой - особенности, обусловленные функционированием финансов в разных сферах общественного производства.^[14]

Создание и использование денежных доходов, фондов денежных средств характеризует финансовую сторону производственно-хозяйственной деятельности предприятий, что составляет основное содержание финансовой работы.

Организация финансовой работы - важный этап формирования, функционирования и развития предприятия. Финансы не терпят дилетантства. Престиж предприятия, в конечном счете, определяется не количеством занятых на нем работников и объемом выпускаемой продукции, а его финансовой устойчивостью. Процесс этот не простой и требует профессионалов, способных завести механизм финансовой работы предприятия. Практика показывает, что где на предприятиях имеются хорошие финансисты, там успешно решаются и производственные дела. Несмотря на различие в видах деятельности, финансы предприятий имеют одинаковые принципы организации.^[15] К ним относятся:

- жестокая централизация финансовых ресурсов, обеспечивающая предприятию быструю маневренность финансовыми ресурсами, их концентрацию на основных направлениях производственно - хозяйственной деятельности;

- финансовое планирование, определяющее на перспективу все поступления денежных средств предприятия и основные направления их расходования;

- формирование крупных финансовых резервов, обеспечивающих устойчивую работу предприятия в условиях возможных колебаний рыночной конъюктуры;

- безусловное выполнение финансовых обязательств перед партнерами.

Финансы предприятия обеспечивают кругооборот основного и оборотного капитала и взаимоотношения с государственным бюджетом, налоговыми органами, банками, страховыми компаниями и прочими учреждениями финансово-кредитной системы.^[16]

Предпринимателю важно обратить внимание на две функции финансов: воспроизводственную и контрольную.

Воспроизводственная функция состоит в обслуживании денежными ресурсами кругооборота основного и оборотного капитала в процессе коммерческой деятельности предприятия на основе формирования и использования денежных доходов и накоплений.

Контрольная функция - это финансовый контроль за производственно-хозяйственной деятельностью предприятия.^[17]

Финансовый контроль позволяет выявить не только непроизводительное использование материальных, трудовых и денежных ресурсов, но и найти резервы повышения эффективности производства, предупредить возможные потери и непроизводительные затраты.

Улучшению содержания финансовой работы предприятия способствует и возросший интерес к финансовому планированию в условиях формирования рынка. Как составная часть бизнес-плана, финансовый план предприятия отражает конечные итоги плановых расчетов по всему кругу показателей, характеризующих получение разных видов финансовых ресурсов и направления их использования. Баланс доходов и расходов предприятия отражает содержание финансовых процессов, опосредующих все направления деятельности субъекта хозяйствования, и структурно состоит из следующих четырех разделов.

Раздел I. «Доходы и поступления средств», куда включаются все финансовые ресурсы предприятия, кроме полученных от банка и государства (из бюджетных и внебюджетных фондов). В составе показателей этого раздела выделяются: прибыль от основной деятельности, прибыль от инвестиционной деятельности, проценты и дивиденды по ценным бумагам, доходы по договорам за работы научно-исследовательского характера, амортизационные отчисления, выручка от реализации выбывшего имущества, прирост устойчивых пассивов и т.д.;

Раздел II. «Расходы и отчисления средств». Он отражает использование финансовых ресурсов на расширение производства, стимулирование лучших результатов деятельности, операционные и прочие расходы. Поскольку денежные расходы, связанные с производством и реализацией продукции, не требуют дополнительного привлечения финансовых ресурсов сверх авансированных ранее, они в финансовый план предприятия не включаются. По разделу II проходят: капитальные вложения, отчисления в фонды экономического стимулирования, расходы на приобретение ценных бумаг, отчисления в различные благотворительные фонды и т.д.

Раздел III. «Кредитные взаимоотношения предприятия с банковскими учреждениями», где фиксируются полученные предприятием ссуды, их возврат и уплата процентов за пользование кредитом. Этот раздел состоит из двух частей: в расходной - их постепенное погашение и уплата процентов за пользование ими;

Раздел IV. «Взаимоотношения предприятия с бюджетом и внебюджетными фондами», состоящий по аналогии с предыдущим разделом из двух частей, - доходной и расходной. В этот раздел включены, с одной стороны, налоговые платежи в бюджет и внебюджетные фонды, а с другой - получаемые ассигнования. Специфика IV раздела заключается в том, что он вместе с разделом III является балансирующим: превышение платежей в бюджет и внебюджетные фонды над полученными ассигнованиями должно точно соответствовать разнице между доходами (раздел I) и расходами (раздел II) с учетом сальдо кредитных взаимоотношений (раздел III).

Финансовый план составляется на год с поквартальной разбивкой и служит необходимым условием для рациональной организации финансово-хозяйственной деятельности предприятия^[18].

Глава 2. Анализ формирования финансовых ресурсов ООО «Вектор»

2.1 Краткая характеристика ООО «Вектор»

ООО «Вектор» зарегистрировано в Тверской регистрационной палате 16 марта 2003 года как строительная организация. Согласно Уставу общество является самостоятельным хозяйствующим субъектом, созданным в соответствии с действующим законодательством РФ.

Организация является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс, расчетный и иные счета на территории Российской Федерации, печать со своим полным наименованием и указанием на местонахождение, угловой штамп, товарный знак и другие реквизиты. Права юридического лица организация приобрела с момента государственной регистрации.

Видами деятельности ООО «Вектор» согласно Уставу организации являются:

– производство продукции строительного и производственно-технического назначения, продажа всех видов выпускаемой продукции юридическим и физическим лицам;

– оптовая торговля товарами народного потребления;

– общестроительные, ремонтно-строительные, строительно-монтажные, реставрационные работы;

– производство товаров народного потребления;

– оказание научно-технических, правовых, экономических, информационных, посреднических, консультативных, маркетинговых услуг и других.

Все виды деятельности, предусмотренные действующим законодательством как лицензионные, осуществляются на основании полученной лицензии.

В качестве доминирующих видов деятельности ООО «Вектор» необходимо выделить производство и продажу продукции строительного и технического назначения (производство красок и лаков).

Организационная структура ООО «Вектор», которая состоит из подразделений, выполняющих определенные функции и задачи.

Руководство текущей деятельностью организации осуществляется генеральным директором ООО «Вектор», подотчетным Общему собранию учредителей.^[19]

Основные функции генерального директора:

1) без доверенности действует от имени организации, в том числе представляет ее интересы и совершает сделки;

2) выдает доверенности на право представительства от имени организации, в том числе доверенности с правом передоверия;

3) издает приказы о назначении на должности сотрудников организации, об их переводе и увольнении, применяет меры поощрения и налагает дисциплинарные взыскания.

В подчинении генерального директора ООО «Вектор» находятся финансовый директор, коммерческий директор и директор по производству.

Финансовый директор руководит финансовым отделом и бухгалтерией. Коммерческий директор руководит отделом продаж и отделом материально-технического снабжения.

В отделе бухгалтерии используется функциональный вариант разделения труда. Бухгалтерия ООО «Вектор» согласно штатному расписанию организации состоит из трех сотрудников. У каждого сотрудника имеются свои обязанности и свой участок учета.

Директор по производству обеспечивает работу и соподчиненность участков цеха и осуществляет контроль за работой складского хозяйства и цеха.

Трудовой коллектив ООО «Вектор» составляют граждане России, их численность – 45 человек.

Организация раз в год принимает решение о распределении своей чистой прибыли между участниками ООО «Вектор».

Решение об определении части прибыли общества, распределяемой между участниками организации, принимается Общим собранием учредителей общества. Часть прибыли организации, предназначенная для распределения между учредителями, распределяется пропорционально их долям в уставном капитале организации.

2.2 Основные финансовые показатели деятельности организации

Финансовое состояние организации характеризуется размещением и использованием средств и источниками их формирования.

Результатом общего анализа является оценка финансового состояния организации.

Отчетность ООО «Вектор» представляет собой систему показателей, отражающих результаты хозяйственной деятельности организации за 2014–2015 гг. Отчетность является завершающим этапом учетной работы.^[20]

В результате выполнения преобразований годовой финансовой отчетной формы №1 «Бухгалтерский баланс», рассчитан аналитический баланс ООО «Вектор» представленный в таблице 1.

Сумма хозяйственных средств ООО «Вектор» в течение 2015 года возросла. За год валюта баланса увеличилась на 353 тыс. руб., что свидетельствует об увеличении имущественного потенциала организации.

Из баланса организации видно, что за 2014–2015 гг. активы организации увеличились в основном за счет приобретения внеоборотных активов. Прирост внеоборотных активов в первую очередь обусловлен увеличением основных средств на 1364 тыс. руб. Это связано с вводом в эксплуатацию нового производственного оборудования. Кроме того, в течение 2015 г. наблюдается увеличение нематериальных активов на 96 тыс. руб. для внедрения новых строительных технологий.

За 2015 г. также произошло увеличение оборотных активов на 98 тыс. руб. При этом следует обратить внимание на то, что наблюдается прирост дебиторской задолженности на 161 тыс. руб., а запасы организации сократились на 195 тыс. руб.

Обращает на себя внимание уменьшение денежных средств на 76 тыс. руб. при их и без того небольшом удельном весе в общем объеме оборотных активов (0,5% и 0,3% на начало и конец 2015 г. соответственно), что свидетельствует об их недостаточности.

Анализ пассивной части баланса позволяет отметить снижение собственного капитала на 220 тыс. руб. Наблюдается значительное увеличение заемных источников (573 тыс. руб.) за счет роста доли краткосрочных банковских кредитов (800 тыс. руб.), при этом кредиторская задолженность снизилась на 227 тыс. руб. Таким образом, возросла доля средств, привлекаемых на платной долгосрочной основе.

При имеющемся снижении собственного капитала, его удельный вес преобладает в структуре источников хозяйственных средств организации (89,4% и 87,8% на начало и конец 2015 г. соответственно).

Доля заемных средств в общем объеме пассивов ООО «Вектор» возросла в 2009 г. с 10,6% до 12,2%.

Алгоритм расчета финансовых показателей по данным бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках приведен в таблице 2.(Приложение 2)

Из таблицы 2 видно, что в 2015 г. по сравнению с 2014 г. валюта баланса организации увеличилась на 353 тыс. руб. или на 1,04%. Данное изменение произошло за счет увеличения оборотных активов на 98 тыс. руб. или на 1,37%. В то же время произошло увеличение внеоборотных активов на 255 тыс. руб. или на 0,96%. Основные средства за 2015 г. увеличились на 1364 тыс. руб. или на 19,40%.

Наибольшую долю в структуре оборотных активов занимали материальные запасы организации, которые в 2015 г. уменьшились на 195 тыс. руб. или на 3,04%. В 2015 г. по сравнению с 2014 г. сократилась величина денежных средств на 76 тыс. руб. или на 44,44%. Краткосрочные финансовые вложения в 2015 г. по-прежнему отсутствуют.

Легкореализуемые активы в 2015 г. уменьшились на 76 тыс. руб. или на 44,44%. Среднереализуемые активы увеличились на 13 тыс. руб. или на 0,19%.

В 2015 г. по сравнению с 2014 г. прибыль от продаж сократилась на 2982 тыс. руб., а чистая прибыль – на 2446 тыс. руб.

Имущество организации формируется как за счет собственных, так и за счет заемных источников. Так собственный капитал организации за 2015 г. снизился на 220 тыс. руб. или 0,73%. Заемный капитал, наоборот, увеличился на 573 тыс. руб. или на 15,95%. При этом данный рост обусловлен получением организацией краткосрочных кредитов и займов в сумме 800 тыс. руб.

В ходе проведенного анализа выявлено, что у ООО «Вектор» в 2009 г. собственные средства значительно преобладают над заемными (87,81% против 12,19%), а основные средства – над оборотными (78,80% против 21,20%), что свидетельствует об устойчивом финансовом положении организации.

2.3 Анализ финансовых ресурсов и их источников ООО «Вектор»

Анализ управления финансовыми ресурсами и их источники проведен на основе годовой финансовой отчетности ООО «Вектор» за 2014–2015 гг.

Возрастание стоимости имущества организации в 2015 г. на 353 тыс. руб. или на 1,04%, обусловлено увеличением заемного капитала на 6350 тыс. руб., или на 17,1%, и заемного капитала на 835 тыс. руб., или на 25,37%. В 2015 г. наблюдаются различные темпы прироста собственного и заемного капитала, приведшие к незначительному изменению структуры капитала. В 2014 г. года доля собственного и заемного капитала составляла соответственно 90,26 и 9,72%. В 2015 г. соотношение удельных весов изменилось на 2,34 пункта в пользу последнего и составило соответственно 87,92 и 12,08%.

Анализ динамики слагаемых собственного капитала свидетельствует, что уставной капитал в 2015 г. сохранен, а увеличение финансовых ресурсов по сравнению с 2014 г. произошло за счет роста добавочного капитала на 3219 тыс. руб., или на 12,20%, при одновременном увеличении его доли в общем объеме финансирования до 86,68% (при 78,06% в 2014 г.).^[21]

Заработанная прибыль в 2015 г. составила 363 тыс. руб., или 1,07%, к итогу всего капитала против 3802 тыс. руб., или 11,25% в 2014 г., т.е. уменьшилась на 3439 тыс. руб., или на 10,12 пункта.

Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» представлен в таблице 3. Из таблицы видно, что в 2015 г. в ООО «Вектор» в составе заемного капитала появились краткосрочные кредиты и займы в сумме 800 тыс. руб., доля кредитов и займов составила 2,34 пункта.

Таким образом, сравнение структурной динамики актива и пассива баланса показало, что прирост финансовых ресурсов в основном направлен на увеличение недвижимости, что снижает уровень мобильности имущества организации, при этом наибольшее влияние на увеличение имущества оказал прирост заемного капитала

Уменьшение доли собственного капитала за счет любого из перечисленных источников способствует снижению финансовой устойчивости ООО «Вектор».

Анализ динамики состава и структуры источников собственного капитала организации по данным формы №1 представлен в таблице 4.

Таблица 4 Движение собственного капитала ООО «Вектор» за 2014–2015 гг.

Наименование источников средств	2014 г.		Поступило в 2015 г.		Использовано в 2009 г.		2015 г.		Изменение (+. -)
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	%
Уставный капитал	20	0,07	0	0,00	0	0,00	20	0,07	0	0,00
Добавочный капитал	26388	86,49	3219	92,69	0	0,00	29607	98,59	3219	12,1
Резервный капитал	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00
Нераспределенная прибыль (убыток)	3802	12,46	209	6,02	3648	92,24	363	1,21	-3439	-11,25
Доходы будущих периодов	301	0,98	45	1,29	307	7,76	39	0,13	-262	-0,85
Итого	30511	100,00	3473	100,00	3955	100,00	30029	100,00	-482	-

Из таблицы 4 видно, что в 2015 г. в организации происходит сокращение собственного капитала за счет сокращения нераспределенной прибыли (на 3439 тыс. руб.) и доходов будущих периодов (на 262 тыс. руб.). Главным источником формирования собственного капитала является добавочный капитал, доля которого составила большую часть всего объема финансирования (98,59%). Его прирост за 2015 г. составил 3219 тыс. руб., в том числе за счет дооценки основных средств – 1466 тыс. руб.

Уставный капитал в 2015 г., так же как и в 2014 г. составляет 20 тыс. руб., резервный капитал по-прежнему отсутствует.

К источникам заемных средств ООО «Вектор» относятся долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность, включая авансы, полученные от покупателей и заказчиков, расчеты с учредителями по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.

Анализ движения заемного капитала проведен на основе движения его источников: кредитов банков, займов и кредиторской задолженности. Данные о движении источников заемных средств по данным формы №1 в таблице 5.

Таблица 5 Движение кредитов банков и займов ООО «Вектор» за 2014–2015 гг.

Наименование источников средств	2014 г.		Поступило в2015 г.		Использовано в 2015 г.		2015 г.		Изменения
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	%
Долгосрочные кредиты банков, в том числе: не погашенные в срок	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00
Долгосрочные займы	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00
Краткосрочные кредиты банков	0	0,00	470	58,75	0	0,00	470	58,75	470	58,75
Краткосрочные займы	0	0,00	330	41,25	0	0,00	330	41,25	330	41,25
Итого кредитов и займов	0	0,00	800	100,00	0	0,00	800	100,00	800	-

Из таблицы 5 видно, что в ООО «Вектор» в 2015 г. появились краткосрочные кредиты и займы. Наибольшую долю (58,75%) в формировании заемного капитала составляют краткосрочные кредиты банков. В 2015 г. организацией были привлечены также краткосрочные займы, составившие 41,25% всего объема заемных средств.

В 2014 г. в организации отсутствовали обязательства, не погашенные в срок. В 2015 г. вследствие падения спроса на продукцию ООО «Вектор» не имело возможности своевременно погасить краткосрочные обязательства, и в 2015 г. их объем составил 289 тыс. руб. Такая тенденция свидетельствует об ухудшении финансового состояния организации.

Объем, качественный состав и движение кредиторской задолженности характеризуют состояние платежной дисциплины, свидетельствующее о степени стабильности и устойчивости организации.

Данные о движении кредиторской задолженности по данным формы №1 в таблице 6.

Таблица 6 Движение кредиторской задолженности ООО «Вектор» за 2014–2015 гг.

Виды кредиторской задолженности	2014 г.	Возникло обязательств	Погашено обязательств	2015 г.	Изменение (+.–)
Кредиторская задолженность – всего,	2656	686	730	2612	-44
в том числе:
– за товары, работы, услуги	2114	246	350	2010	-104
– по оплате труда	154	21	122	53	-101
– по социальному страхо-ванию и обеспечению	74	40	66	48	-26
– перед бюджетом	38	17	32	23	-15
– по прочим кредиторам	276	362	160	478	202

По данным таблицы 6 видно, что в 2015 г. в ООО «Вектор» наблюдается тенденция уменьшения суммы счетов к оплате по всем позициям, за исключением задолженности прочим кредиторам, которая занимает наибольший удельный вес в общем объеме задолженности.

Уменьшение обязательства перед поставщиками за товары, работы и услуги в 2015 г. на 104 тыс. руб. при падении спроса на продукцию говорит о финансовых затруднениях организации, так же как и уменьшение задолженности работникам по оплате труда на 101 тыс. руб.

В таблице 7 представлена оценка состояния расчетов с кредиторами по срокам оплаты счетов (обязательств).

Таблица 7 Оценка состояния расчетов с кредиторами ООО «Вектор» за 2014–2015 гг., тыс. руб.

Статьи	2014 г.	2015 г.	В том числе по срокам образования
			срок уплаты не наступил	не оплачены в срок
				до 45 дн.	от 45 дн.	от 91 до 180 дн.	свыше 180 дн.
Поставщики и подрядчики, в том числе неотфактурованные поставки	2114	2010	243	73			115
По оплате труда	154	53	27	66	66
По социальному страхованию и обеспечению	74	48	19	8	7
Перед бюджетом	38	23		11	9	7
Прочие кредиторы	276	478		478
Итого	2656	2612	289	636	82	7	115
В том числе: неоправданная задолженность % к итогу	659	657

Анализ состояния расчетов с кредиторами, представленный в табл. 7, показывает его улучшение в 2015 г. По сравнению с 2014 г. объем кредиторской задолженности уменьшился на 44 тыс. руб., или на 1,66%.

Оценка стоимости чистых активов ООО «Вектор» проводится ежеквартально и в конце года. Информация о стоимости чистых активов раскрывается в промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности.

Более половины неоправданной задолженности организации составляют обязательства с просроченным сроком оплаты свыше 6 месяцев. Неплатежи ООО «Вектор» свидетельствуют о начинающихся финансовых затруднениях организации.

3. Рекомендации по улучшению управления финансовыми ресурсами ООО «Вектор»

Изменения средств ООО «Вектор» в 2014 г. произошли за счет внешних и внутренних источников организации, т.е. самофинансирования. По данным текущего баланса сделана попытка определить изменения показателей пассива на текущий 2015 г. по сравнению с 2014 г., и рассчитан прогноз в абсолютной сумме и в процентах в таблице 8.

Таблица 8 Прогноз изменений источников средств ООО «Вектор» за 2014–2015 гг.

Статьи	2014 г.	2015 г.	Абсолютные отклонения.	Относительные отклонения
Уставный капитал	20	20	0	0,00
Добавочный капитал	29607	32566	2959	9,99
Резервный капитал	0	0	0	0,00
Нераспределенная прибыль	363	1207	844	331,51
Долгосрочные кредиты банков	0	0	0	0,00
Долгосрочные займы	0	0	0	0,00
Краткосрочные кредиты банков	470	500	30	6,38
Краткосрочные займы	330	350	20	6,06
Кредиторская задолженность	2612	2875	263	10,07
Задолженность участникам по выплате доходов	0	0	0	0,00
Доходы будущих периодов	39	86	47	219,51
Резервы предстоящих платежей	249	291	42	16,87
Прочие краткосрочные обязательства	465	503	38	8,17
Итого	33415	38398	4243	12,42

Из рассчитанного прогноза на 2015 г. общая сумма авансированных и привлеченных со стороны средств должна увеличиться на 4605 тыс. руб., или на 34%. Абсолютный прирост наблюдается по источникам собственных средств на сумму 3803 тыс. руб., или на 13%. Долгосрочные займы по-прежнему отсутствуют. Краткосрочные кредиты и займы должны увеличиться незначительно всего на 30 тыс. руб. Кредиторская задолженность должна увеличиться на 263 тыс. руб., или почти на 10%.

Оценка изменений источников средств по данным расчетам показала, что их увеличение в основном произойдет за счет незначительного увеличения заемных средств. Полная сумма начисленной амортизации за 2014 г. составила по балансу и учетным регистрам 4032 тыс. руб. Именно эта сумма в 2014 г. вернулась в оборот ООО «Вектор» и считается одним из важнейших источников финансирования вложений средств за счет собственного дохода. В 2015 г. планируется увеличение амортизации по расчетам на 186 тыс. руб. или на 4.61%.

Организация планирует меры к возможному перераспределению средств, вложенных в активы. Новые вложения в основные средства должны сочетаться с продажей устаревшего, еще не полностью амортизированного имущества. Выручка от продажи основных средств должна использоваться на новые капитальные вложения. Общая сумма средств, которую необходимо привлечь организации в 2015 г. для новых капитальных вложений, представлена в таблице 9 (приложение 3).

Сумма увеличения источников средств организации должна превысить сумму 2014 г. на 1473 тыс. руб. Удельный вес средств, дополнительно вовлеченных в оборот за счет всех источников, в общем итоге составит 15.41%.

Общая сумма источников средств, которые необходимо привлечь ООО «Вектор» в 2015 г. для осуществления новых капитальных вложений и расширения деятельности, составит 11034 тыс. руб. Для того чтобы выяснить основные направления вложения этих средств, по данным баланса следует проанализировать изменения активов организации в 2015 г., таблице 10.

Таблица 10 Прогноз изменений по статьям актива баланса ООО «Вектор» за 2014–2015 гг., тыс. руб.

Статьи	2014 г.	2015 г.	Абсолютные отклонения	Относительные отклонения
Нематериальные активы	141	162	21	14,89
Основные средства	8396	9095	699	8,33
Незавершенное строительство	18335	20966	2631	14,35
Долгосрочные финансовые вложения	43	51	8	18,60
Запасы	6213	6823	610	9,82
НДС по приобретенным ценностям	580	654	74	12,76
Дебиторская задолженность	352	320	-32	0,09
Краткосрочные финансовые вложения	0	0	0	0,00
Денежные средства	95	169	74	77,89
Итого	34155	38240	4085	11,96

Данные таблицы 10 показывают, что 11,96% всего прироста источников средств организации в 2015 г. необходимо вложить во внеоборотные активы. Преобладающим направлением по данным актива баланса следует считать вложения в основные средства: их балансовая стоимость возрастет на 699 тыс. руб., или на 8,33%. Вложение средств необходимо направить и в незавершенное строительство в сумме 2631 тыс. руб.

Оставшуюся долю прироста вновь привлеченных ресурсов следует направить на урегулирование величины оборотных активов. Для расширения производства рекомендуется увеличить запасы на 610 тыс. руб., дебиторскую задолженность сократить до 320 тыс. руб., а денежные средства увеличить хотя бы на 74 тыс. руб. или на 77,89%.

В 2014–2015 гг. ООО «Вектор» уделяет серьезное внимание финансовым операциям, приносящим доход. В связи с этим вложение средств подразделяется на вложения в производственные фонды и финансовые вложения.^[22]

Организация не вкладывает средства в ценные бумаги, капиталы других организаций и т.д., что отрицательно сказывается на финансовых операциях. Все имеющиеся средства направляются на формирование производственных и оборотных фондов.

Для улучшения производственной и хозяйственной деятельности, а также для повышения использования имеющихся финансовых ресурсов строительной организации ООО «Вектор» рекомендуется:

1) уменьшить величину дебиторской задолженности организации в текущем 2015 г. на 32 тыс. руб. за счет предъявленя претензий, штрафов и неустоек, а также разработать новую систему договоров с заказчиками на основании последних изменений российского законодательства в строительстве;

2) повысить финансовую устойчивость организации путем нормирования запасов и затрат;

3) уменьшить сверхнормативные остатки товарно-материальных ценностей по отдельным видам и по местам хранения за счет более рационального использования складских площадей и усовершенствования складского учета.

4) для обеспечения достоверности данных финансового учета о готовой продукции и расчетов, связанных с ее продажей, необходимо проведение ежеквартальных, а не ежегодных, инвентаризаций. При инвентаризации проверяется фактическое наличие готовой продукции на складе и на участках. По достоверности учетных данных введенной в строй и отпущенной продукции и расчетов с покупателями, определяются расхождения между фактическими и учетными данными, данные финансового учета приводятся в соответствие с фактическими данными.

Нужно сократить запасы не проданной готовой продукции, а также изменить структуру запасов, обусловленную падением спроса на отдельные выпускаемые изделия и неритмичным выпуском строительной продукции.

Служба материально – технического снабжения должна разработать мероприятия по улучшению управления готовой продукцией.^[23]

Проведенный анализ продажи продукции в ООО «Вектор» показал, что уровень рентабельности продукции и рентабельности основной деятельности за текущий год снизились, что явилось следствием снижения прибыли в 2014 г. Кроме того, с каждого рубля средств, вложенных в активы и текущие активы получено меньше прибыли. Рентабельность активов ООО «Вектор» за 2014 г. снизилась с 12,9% до 4,8% на конец года, то есть на 8,1%.

В качестве приоритетных направлений, которые приведут к повышению ликвидности и платежеспособности организации и упрочению ее финансовой устойчивости, можно выделить следующие:

– улучшение организации материально-технического снабжения с целью бесперебойного обеспечения строительного производства необходимыми материальными ресурсами и сокращения времени нахождения средств в запасах;

– внедрение в практику работы организации метода нормирования производственных запасов и их расходования. Для этого необходимо создание нормативной базы, которая представляет собой комплекс научно-обоснованных трудовых, материальных и финансовых норм и нормативов, порядок и методы их формирования при разработке долгосрочных и краткосрочных прогнозных планов, а также организацию подготовки и контроля норм и нормативов на всех уровнях планирования;

– расширения маркетинговых исследований, направленных на ускорение продвижения строительной продукции от производителя к заказчику.

Внедрение вышеперечисленных рекомендаций позволит ООО «Вектор» улучшить финансовое состояние, повысить платежеспособность и ликвидность, расширить объем привлечения дополнительных финансовых ресурсов, и следовательно, увеличить сумму прибыли от строительной деятельности организации.

Заключение

Курсовая работа написана по данным, содержащимся в финансовой отчетности ООО «Вектор». Основным видом деятельности ООО «Вектор» является производство и продажа продукции строительного и технического назначения (производство красок и лаков). Изучена организационная структура организации, внутренние связи между подразделениями. Проведен анализ основных показателей деятельности организации. Общая сумма хозяйственных средств ООО «Вектор» в течение 2015 г. возросла на 353 тыс. руб., что свидетельствует об увеличении имущественного потенциала организации. В формировании и использовании имеющихся финансовых средств в курсовой работе выявлено следующее.

1. В организации происходит сокращение собственного капитала за счет сокращения нераспределенной прибыли и доходов будущих периодов. Главным источником формирования собственного капитала является добавочный капитал, доля которого составила большую часть всего объема финансирования (98,59%). Его прирост за 2015 г. составил 3219 тыс. руб., в том числе за счет дооценки основных средств – 1466 тыс. руб.

2. Уставный капитал не изменился и составляет 20 тыс. руб., резервный капитал по-прежнему отсутствует.

3. В организации в 2015 г. появились краткосрочные кредиты и займы. Наибольшую долю (58,75%) в формировании заемного капитала составляют краткосрочные кредиты банков. В 2015 г. были привлечены также краткосрочные займы, составившие 41,25% всего объема заемных средств.

4. В 2015 г. вследствие падения спроса на готовую продукцию ООО «Вектор» не имело возможности своевременно погасить краткосрочные обязательства, и их объем составил 289 тыс. руб. Такая тенденция свидетельствует об ухудшении платежеспособности организации. Наблюдается также тенденция уменьшения суммы счетов к оплате по всем позициям, за исключением задолженности прочим кредиторам, которая занимает наибольший удельный вес в общем объеме задолженности. Уменьшение обязательства перед поставщиками за товары, работы и услуги в 2015 году на 104 тыс. руб. при падении спроса на продукцию говорит о финансовых затруднениях организации.

5. Следует отметить, что величина собственного чистого оборотного капитала в 2015 г. уменьшилась на 737 тыс. руб., или на 19,14%, при увеличении всех оборотных активов 98 тыс. руб., или на 1,37%. В связи с тем, что общая сумма оборотных активов возросла в большей степени, удельный вес собственного оборотного капитала снизился на 0,109 пункта и составил в 2015 г. 43%, что привело к снижению финансовой устойчивости организации и ухудшению ее платежеспособности.

Для улучшения формирования финансовых ресурсов строительной организации ООО «Вектор» рекомендуется:

1) уменьшить величину дебиторской задолженности организации в текущем 2015 г. на 32 тыс. руб. за счет предъявленя претензий, штрафов и неустоек, а также разработать новую систему договоров с заказчиками на основании последних изменений российского законодательства в строительстве;

2) уменьшить сверхнормативные остатки товарно-материальных ценностей по отдельным видам и по местам хранения за счет более рационального использования складских площадей и усовершенствования складского учета.

3) сократить запасы не проданной готовой продукции, а также изменить структуру запасов, обусловленную падением спроса на отдельные выпускаемые изделия и неритмичным выпуском строительной продукции.

Внедрение вышеперечисленных рекомендаций позволит ООО «Вектор» улучшить финансовое состояние, расширить объем привлечения дополнительных финансовых ресурсов, и следовательно, увеличить сумму прибыли от строительной деятельности организации.

Список использованных источников

1. Агапитова Л.Г. Управление финансовыми ресурсами и финансовое состояние хозяйствующего субъекта // Вестник Курганской ГСХА. 2013. - № 1 (5). - С. 4-6.

2. Анисимова Ю.А., Богданов Н.В. Современные подходы к управлению финансовыми ресурсами бюджетных учреждений здравоохранения // Вектор науки Тольяттинского государственного университета. Серия: Экономика и управление, 2013. - № 3 (14). - С. 7-14.

3. Аньшин В.М., Царьков И.Н., Яковлева А.Ю. Бюджетирование в компании: Современные технологии постановки и развития: Учеб. пособие. - М.: Дело, 2015.

4. Баско О.В., Домбаева В.Р. Проблемы доступа малых предприятий к финансовым ресурсам // Деньги и кредит, 2012. - № 5. - С. 56-58.

5. Васильева Е.А. Маркетинговая логистика как фактор повышения конкурентоспособности предприятия // Современные тенденции в экономике и управлении: новый взгляд, 2014. - №26.

6. Вахрушева М.Ю., Ершов Д.В. Финансовый анализ в менеджменте: прикладной аспект // Современные тенденции в экономике и управлении: новый взгляд, 2015. - № 34. - С. 186-193.

7. Воловник А.Д., Уланов С.В., Опарин Д.Ж. Методы оптимизации управления финансовыми ресурсами предприятия // Аудит и финансовый анализ, 2013. - № 4. - С. 324-356.

8. Глазунов М.И. Системы алгоритмов определения величины собственных оборотных средств // Экономический анализ: теория и практика, 2012. - № 34.

9. Золотарев С.Н. Зарубежный опыт бюджетирования как метода финансового планирования // Финансы. – 2012. – №1. – С. 69-71.

10. Иванов В.В., Цытович Н.Н. Корпоративное финансовое планирование. - СПб.: БАН; Нестор-История, 2013. – 332 c.

11. Иванов В.В., Спиваков А.Д. Проблемы управления региональными финансовыми ресурсами // Финансы и кредит, 2011. - № 10 (82). - С. 13-16.

12. Ковалев А.С. Методические аспекты инновационного развития экономических систем // Социально-гуманитарные знания, 2012. - № 8. - С. 185-191.

13. Ковалева A.M., Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы фирмы: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2015.

14. Ковалёва В.Д. Инструментарий контроллинга в системе бухгалтерского учета // Вестник Института дружбы народов Кавказа Теория экономики и управления народным хозяйством, 2013. - № 4 (28). - С. 140-144.

15. Козлова М.А. Об управлении финансовыми ресурсами коммерческой организации // Вестник Северо-Кавказского федерального университета, 2011. - № 4. - С. 229-233.

16. Конюховский П.В., Малова А.С. Применение разностных уравнений в моделировании экономического роста // Финансы и бизнес, 2014. - № 3. - С. 4-16.

17. Космачева Н.М. Вопросы развития инфраструктуры малого и среднего бизнеса: обеспечение доступа к финансовым ресурсам // Вестник Ленинградского государственного университета им. А.С. Пушкина, 2012. Т. 6. - № 2. - С. 19-33.

18. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. - М.: АО Дело и сервис, 2014.

19. Крылов С. И. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие: Юнити-Дана, 2012. - 450 с

20. Крылов С.И. Функциональная модель корпоративного финансового менеджмента // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет, 2010. - № 8.

21. Кулагина М.Е. Использование современных инструментов в системе управления финансовыми ресурсами // Финансы и кредит, 2009. - № 3 (339). - С. 19-23.

22. Левчаев П.А. Финансы предприятий национальной экономики. Электронный ресурс] / Электронный портал журнала «Финансы». – М., 2010.

23. Матюнина Л.В. Формирование и развитие инвестиционного процесса в жилищно-коммунальном хозяйстве муниципального образования: диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.05 / Матюнина Лилия Вениаминовна; [Место защиты: Чуваш. гос. ун-т им. И.Н. Ульянова]. - Чебоксары, 2010.- 188 с.

24. Нечаева Ю.К., Редкач М.Б. Международный финансовый менеджмент, удачные и неудачные примеры // Студенческая наука XXI века, 2015. - № 3. - С. 152-154.

25. Николаева Т.П. Финансы и кредит. – М.: Изд. Центр ЕАОИ, 2011. – 371 с. 26. Остапенко Л.М. Эволюция понятия «финансовые ресурсы» и современные подходы к определению понятия «финансовые ресурсы предприятия» // Вестник современной науки, 2016. - № 1-1 (13). - С. 101-104.

27. Павлов О.В. Оптимальное управление финансовыми ресурсами динамической организационной системы // Управление большими системами: сборник трудов, 2003. - № 5. - С. 147-151.

28. Рахимов Т.Р., Жданова А.Б., Спицын В.В. Денежное обращение, финансы и кредит. – Томск: Издательство Томского политехнического университета, 2009. – 204 с.

29. Романовский М.В. Финансы предприятий: Учебник. – М.: Бизнес-Пресса. – 528 с.

30. Ронова Г.Н., Алиева Э.Т., Бухтуев К.А., Луковникова А.А. Финансовый менеджмент малого предприятия как составная часть управления предприятием // Экономика и современный менеджмент: теория и практика, 2015. - № 54-55-2. - С. 30-35.

31. Ситников А.А., Ситников С.Г. Анализ использования оперативного менеджмента в финансовом менеджменте // Электронный научный журнал, 2015. - № 2 (2). - С. 658-662.

32. Старикова Т.А. Система управления финансовыми ресурсами в акционерных обществах // Вестник Самарского государственного экономического университета, 2008. - № 2. - С. 96-101.

33. Суетин С.Н., Кещян В.Г., Богачева Д.А., Грушин М.Ю. Финансовый менеджмент в условиях кризисных явлений // Современные проблемы науки и образования, 2015. - № 1-1. - С. 815.

34. Финансы: Учебник / А.С. Нешитой, Я.М. Воскобойников. — 10-е изд. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2012. — 528 с.

35. Финансы: Учебник / Под ред. проф. Грязновой А.Г., проф. Маркиной Е.В. – 2 изд. перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2012. – 498 с.

36. Храмова Т.М. Бюджетирование в управлении финансовыми ресурсами ВУЗа // Экономика образования, 2009. - № 1. - С. 88-100.

37. Чернышенко Н.С., Анохина Л.В. Роль и перспективы развития финансового менеджмента в коммерческой организации // Современные тенденции развития науки и технологий, 2015. - № 7-7. - С. 132-134.

38. Шапка В.В., Бобров Ф.А. Концепция финансового менеджмента: компромисс между риском и доходностью // Наука. Мысль, 2015. - № 6. - С. 55-59.

39. Шевченко М.В. Реализация пилотного проекта (объединение финансовых ресурсов, размежевание финансовых ресурсов за видами медицинской помощи): преимущества и риски // Перинатология и педиатрия, 2014. - № 4 (60). - С. 10.

Приложение 1

Аналитический баланс ООО «Вектор» за 2014–2015 гг., тыс. руб.

Статьи	2014 г.	В % к итогу	2015 г.	В % к итогу	Отклонения		Темп роста
					6=4–2	7=5–3
Актив
1. Внеоборотные активы, всего, в т.ч.:	26660	78,9	26915	78,8	255	-0,1	1,01
1.1нематериальные активы	45	0,15	141	0,4	96	0,25	3,13
1.2 основные средства	7032	20,8	8396	24,6	1364	3,8	1,19
1.3 незавершенное строительство	19540	57,8	18335	53,7	-1205	-4,1	0,94
1.4 долгосрочные финансовые вложения	43	0,15	43	0,1	0	-0,05	1
2. Оборотные активы, всего, в т.ч.:	7142	21,1	7240	21,2	98	0,1	1,01
2.1 запасы	6408	19,0	6213	18,2	-195	-0,8	0,97
2.2 НДС по приобретенным ценностям	372	1,1	580	1,7	208	0,6	1,56
2.3 дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 мес.)	191	0,5	352	1,0	161	0,5	1,84
2.4 денежные средства	171	0,5	95	0,3	-76	-0,2	0,56
БАЛАНС	33802	100	34155	100	353	0	1,01
Пассив
3. Собственный капитал, всего, в т.ч.:	30210	89,4	29990	87,8	-220	-1,6	0,99
3.1 уставный капитал	20	0,1	20	0,1	0	0	1
3.2 добавочный капитал	26388	78,1	29607	86,7	3219	8,6	1,12
3.3 нераспределенная прибыль	3802	11,2	363	1,0	-3439	-10,2	0,10
4. Долгосрочные обязательства, всего	-	-	-	-	-		-
5. Краткосрочные обязательства, всего, в т.ч.:	3592	10,6	4165	12,2	573	1,6	1,16
5.1 заемные средства	-		800	2,3	800	2,3	0
5.2 кредиторская задолженность	2656	7,9	2612	7,7	-44	-0,2	0,98
5.3. доходы будущих периодов	301	0,9	39	0,1	-262	-0,8	0,13
5.4. резервы предстоящих расходов	246	0,7	249	0,7	3	0,0	1,01
5.5 прочие краткосрочные обязательства	389	1,1	465	1,4	835	0,3	1,20
БАЛАНС	33802	100	34155	100	353	0	1,01

Приложение 2

Расчет финансовых показателей ООО «Вектор» за 2014–2015 гг., тыс. руб.

№ п/п	Наименование показателей	2014 г.	2015 г.	Отклонения
				Абсолютные	Относительные
1	Актив баланса (стоимость имущества)	33802	34155	353	1,04
2	Пассив баланса (источники формирования имущества)	33802	34155	353	1,04
3	Внеоборотные активы	26660	26915	255	0,96
4	Основные средства	7032	8396	1364	19,40
5	Оборотные активы	7142	7240	98	1,37
6	Материальные запасы	6408	6213	-195	-3,04
7	Дебиторская задолженность:	191	352	161	84,29
8	Долгосрочная	0	0	0	0,00
9	Краткосрочная	191	352	161	84,29
10	Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	171	95	-75	-44,44
11	Прибыль от продажи продукции	6669	3687	-2982	-44,71
12	Нераспределенная прибыль	3802	363	-3439	-90,45
13	Чистая прибыль (убыток)	4088	1642	-2446	-59,83
14	Собственный капитал	30210	29990	-220	-0,73
15	Заемный капитал	3592	4165	573	15,95
16	Собственные оборотные средства	3550	3075	-475	-13,38
17	Долгосрочные заемные средства	0	0	0	0,00
18	Краткосрочные заемные средства	0	800	800	100,00
19	Кредиторская задолженность	2656	2612	-44	-1,66
20	Дивиденды, выплаченные акционерам	0	0	0	0,00
21	Сумма амортизации по основным средствам и нематериальным активам	3856	4032	176	4,56
22	Легкореализуемые активы	171	95	-76	-44,44

Приложение 3

Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» в 2014–2015 гг.

Источники финансовых ресурсов	2014 г.		2015 г.			Изменение (+,–)
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу		тыс. руб.		% к началу года
Собственный капитал
Уставный капитал	20	0,06	20	0,06		0		0,00
Добавочный капитал	26388	78,06	29607	86,68		3219		8,62
Резервный капитал	0	0,00	0	0,00		0		0,00
Нераспределенная прибыль (убыток)	3802	11,25	363	1,07		-3439		-10,12
Суммы, приравненные к собственному капиталу	0	0,00	0	0,00		0		0,00
Доходы будущих периодов	301	0,89	39	0,11		-262		-0,78
Итого	30511	90,26	30029	87,92		-482		-2,34
Заемный капитал
Долгосрочные кредиты и займы	0	0,00	0	0,00	0		0,00
Краткосрочные кредиты и займы	0	0,00	800	2,34	800		2,34
Кредиторская задолженность	2656	7,86	2612	7,65		-44		-0,21
Задолженность участникам по выплате доходов	0	0,00	0	0,00		0		0,00
Резервы предстоящих расходов	246	0,73	249	0,73		3		0,00
Прочие краткосрочные обяза-тельства	389	1,15	465	1,36		835		0,21
Итого	3291	9,74	4126	12,08		353		2,34
Всего	33802	100,00	34155	100,00		76		-

Приложение 4

Прогноз финансовых средств, которые необходимо привлечь ООО «Вектор» в 2015 г. для капитальных вложений

Источники увеличения средств	2014 г.	2015 г.	Абсолютные отклонения	Относительные отклонения
За счет собственного дохода:
– начисленная амортизация	4032	4218	186	4,61
– нераспределенная прибыль	363	1207	844	331,51
– увеличение резервного капитала	0	0	0	0,00
– увеличение резервов предстоящих расходов	249	291	42	16,87
Итого	4644	5716	1072	23,08
За счет внешних источников:
дооценка основных средств	1466	1516	41	2,80
увеличение долгосрочных обязательств	0	0	0	0,00
увеличение краткосрочных кредитов банка и займов	800	850	50	6,25
увеличение кредиторской задолженности	2612	2875	263	10,07
увеличение доходов будущих периодов	39	86	47	219,51
Итого	4917	5318	401	8,16
Всего	9561	11034	1473	15,41

1. Агапитова Л.Г. Управление финансовыми ресурсами и финансовое состояние хозяйствующего субъекта // Вестник Курганской ГСХА. 2013. - № 1 (5). - С. 4 ↑

2. Аньшин В.М., Царьков И.Н., Яковлева А.Ю. Бюджетирование в компании: Современные технологии постановки и развития: Учеб. пособие. - М.: Дело, 2015. С 118 ↑

3. Вахрушева М.Ю., Ершов Д.В. Финансовый анализ в менеджменте: прикладной аспект // Современные тенденции в экономике и управлении: новый взгляд, 2015. - № 34. - С. 186 ↑

4. Воловник А.Д., Уланов С.В., Опарин Д.Ж. Методы оптимизации управления финансовыми ресурсами предприятия // Аудит и финансовый анализ, 2013. - № 4. - С. 326 ↑

5. Иванов В.В., Цытович Н.Н. Корпоративное финансовое планирование. - СПб.: БАН; Нестор-История, 2013. – 305 c. ↑

6. Ковалев А.С. Методические аспекты инновационного развития экономических систем // Социально-гуманитарные знания, 2012. - № 8. - С. 185 ↑

7. Глазунов М.И. Системы алгоритмов определения величины собственных оборотных средств // Экономический анализ: теория и практика, 2012. - № 34. ↑

8. Ковалева A.M., Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы фирмы: Учебник. - М.: ИНФРА-М, 2015. С 115 ↑

9. Козлова М.А. Об управлении финансовыми ресурсами коммерческой организации // Вестник Северо-Кавказского федерального университета, 2011. - № 4. - С. 229 ↑

10. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. - М.: АО Дело и сервис, 2014. С. 56 ↑

11. Анисимова Ю.А., Богданов Н.В. Современные подходы к управлению финансовыми ресурсами бюджетных учреждений здравоохранения // Вектор науки Тольяттинского государственного университета. Серия: Экономика и управление, 2013. - № 3 (14). - С. 7 ↑

12. Крылов С. И. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие: Юнити-Дана, 2012. - 450 с ↑

13. Кулагина М.Е. Использование современных инструментов в системе управления финансовыми ресурсами // Финансы и кредит, 2009. - № 3 (339). - С. 19 ↑

14. Левчаев П.А. Финансы предприятий национальной экономики. Электронный ресурс] / Электронный портал журнала «Финансы». – М., 2010. С 163 ↑

15. Нечаева Ю.К., Редкач М.Б. Международный финансовый менеджмент, удачные и неудачные примеры // Студенческая наука XXI века, 2015. - № 3. - С. 152 ↑

16. Старикова Т.А. Система управления финансовыми ресурсами в акционерных обществах // Вестник Самарского государственного экономического университета, 2008. - № 2. - С. 96 ↑

17. Николаева Т.П. Финансы и кредит. – М.: Изд. Центр ЕАОИ, 2011. – 145 с ↑

18. Остапенко Л.М. Эволюция понятия «финансовые ресурсы» и современные подходы к определению понятия «финансовые ресурсы предприятия» // Вестник современной науки, 2016. - № 1-1 (13). - С. 101 ↑

19. Чернышенко Н.С., Анохина Л.В. Роль и перспективы развития финансового менеджмента в коммерческой организации // Современные тенденции развития науки и технологий, 2015. - № 7-7. - С. 132 ↑

20. Суетин С.Н., Кещян В.Г., Богачева Д.А., Грушин М.Ю. Финансовый менеджмент в условиях кризисных явлений // Современные проблемы науки и образования, 2015. - № 1-1. - С. 815. ↑

21. Ситников А.А., Ситников С.Г. Анализ использования оперативного менеджмента в финансовом менеджменте // Электронный научный журнал, 2015. - № 2 (2). - С. 658 ↑

22. Остапенко Л.М. Эволюция понятия «финансовые ресурсы» и современные подходы к определению понятия «финансовые ресурсы предприятия» // Вестник современной науки, 2016. - № 1-1 (13). - С. 104. ↑

23. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. - М.: АО Дело и сервис, 2014. С 253 ↑